FS Consol 2014 BYAN Final
PT BAYAN RESOURCES Tbk.
DAN ENTITAS ANAK/AND SUBSIDIARIES
LAPORAN KEUANGAN KONSOLIDASIAN/
CONSOLIDATED FINANCIAL STATEMENTS
31 DESEMBER 2014 DAN 2013/
31 DECEMBER 2014 AND 2013
PT BAYAN RESOURCES Tbk. DAN ENTITAS ANAK/AND SUBSIDIARIES
Lampiran 1/1 Schedule
LAPORAN POSISI KEUANGAN
KONSOLIDASIAN
31 DESEMBER 2014 DAN 2013
(Dinyatakan dalam Dolar Amerika Serikat,
kecuali nilai nominal dan data saham)
CONSOLIDATED STATEMENTS OF
FINANCIAL POSITION AS AT
31 DECEMBER 2014 AND 2013
(Expressed in United States Dollars,
except for par value and share data)
Catatan/
Notes
ASET LANCAR
Kas dan setara kas
Kas dan setara kas yang
dibatasi penggunaannya
Piutang usaha, neto
- pihak ketiga
- pihak berelasi
Piutang non-usaha
- pihak ketiga
Piutang derivatif
Persediaan, neto
Pajak dibayar dimuka,
bagian jangka pendek
Uang muka dan
biaya dibayar dimuka,
bagian jangka pendek
Aset lancar lainnya
JUMLAH ASET TIDAK LANCAR
JUMLAH ASET
2013
4
80,078,359
181,380,887
5
44,519,546
31,604,904
6
6, 28
43,821,918
8,543,349
57,793,175
5,402,043
7
17
8
5,044,471
210,450
84,960,338
5,102,704
1,770,834
149,837,224
9a
49,222,027
23,897,041
10
5,365,940
1,473,605
10,923,025
6,435,694
CURRENT ASSETS
Cash and cash equivalents
Restricted cash and
cash equivalents
Trade receivables, net
third parties related parties Non-trade receivables
third parties Derivative receivables
Inventories, net
Prepaid taxes,
current portion
Advances and
prepaid expenses,
current portion
Other current assets
323,240,003
474,147,531
TOTAL CURRENT ASSETS
JUMLAH ASET LANCAR
ASET TIDAK LANCAR
Piutang non-usaha
- pihak ketiga, setelah
dikurangi bagian
jangka pendek
- pihak berelasi
Kas dan setara kas yang
dibatasi penggunaannya
Uang muka dan
biaya dibayar dimuka,
dikurangi bagian jangka pendek
Pajak dibayar dimuka,
dikurangi bagian jangka pendek
Aset tetap
Aset eksplorasi dan evaluasi
Aset pajak tangguhan
Properti pertambangan
Aset tidak lancar lainnya
2014
3,800,880
118,154
3,757,945
136,789
5
400,000
400,000
10
11,483,327
5,230,399
9a
11
12
9d
13
173,042,082
257,925,669
62,548,361
325,891,489
3,206,349
249,875,584
282,905,550
1,052,890
66,645,259
482,070,435
566,471
NON-CURRENT ASSETS
Non-trade receivables
third parties, net of current
portion
related parties Restricted cash and
cash equivalents
Advances and
prepaid expenses,
net of current portion
Prepaid taxes,
net of current portion
Fixed assets
Exploration and evaluation assets
Deferred tax assets
Mining properties
Other non-current assets
838,416,311 1,092,641,322
TOTAL NON-CURRENT ASSETS
1,161,656,314 1,566,788,853
TOTAL ASSETS
7
7, 28
Catatan atas laporan keuangan konsolidasian merupakan bagian yang
tidak terpisahkan dari laporan keuangan konsolidasian
The accompanying notes form an integral part of these
consolidated financial statements
PT BAYAN RESOURCES Tbk. DAN ENTITAS ANAK/AND SUBSIDIARIES
Lampiran 1/2 Schedule
LAPORAN POSISI KEUANGAN
KONSOLIDASIAN
31 DESEMBER 2014 DAN 2013
(Dinyatakan dalam Dolar Amerika Serikat,
kecuali nilai nominal dan data saham)
Catatan/
Notes
LIABILITAS JANGKA PENDEK
Utang usaha
- pihak ketiga
- pihak berelasi
Utang pajak
- pajak penghasilan
- pajak lain-lain
Akrual
Pinjaman jangka panjang yang
akan jatuh tempo dalam
satu tahun
- pihak ketiga
Sewa pembiayaan yang
akan jatuh tempo dalam
satu tahun
Liabilitas derivatif yang akan jatuh
tempo dalam satu tahun
Uang muka dari pelanggan
- pihak ketiga
Utang lain-lain
- pihak ketiga
2014
2013
14
14, 28
152,868,208
15,083,791
172,179,722
21,844,750
9b
9b
15
5,549,091
10,563,619
39,849,042
2,841,321
17,942,549
68,664,455
CURRENT LIABILITIES
Trade payables
third parties related parties Taxes payable
corporate income tax other taxes Accruals
281,606,474
130,155,211
Current maturities of
long-term loans
third parties -
134,209
102,729
7,641,440
5,949,941
503,370
6,797,872
4,995,165
4,977,997
Current maturities of
finance leases
Current maturities of
derivative liabilities
Advance from customer
third parties Other payables
third parties -
518,794,409
431,456,547
TOTAL CURRENT LIABILITIES
16
17
JUMLAH LIABILITAS JANGKA
PENDEK
LIABILITAS JANGKA PANJANG
Pinjaman jangka panjang, setelah
dikurangi bagian yang akan
jatuh tempo dalam satu tahun
- pihak ketiga
Sewa pembiayaan jangka panjang,
setelah dikurangi bagian yang
akan jatuh tempo dalam
satu tahun
Liabilitas derivatif, setelah dikurangi
bagian yang akan jatuh tempo
dalam satu tahun
Liabilitas imbalan kerja
jangka panjang
Liabilitas pajak tangguhan
Provisi untuk pembongkaran,
pemindahan, reklamasi dan
restorasi
CONSOLIDATED STATEMENTS OF
FINANCIAL POSITION AS AT
31 DECEMBER 2014 AND 2013
(Expressed in United States Dollars,
except for par value and share data)
NON-CURRENT LIABILITIES
292,076,380
547,150,731
Long-term loans, net
of current maturities
third parties -
78,288
251,116
Long-term finance leases
net of current maturities
17
2,983,484
9,016,757
18
9e
5,382,493
78,055,479
4,772,438
115,270,674
19
8,753,736
9,029,372
Derivative liabilities, net of
current maturities
Long term employee
benefits liabilities
Deferred tax liabilities
Provision for decommissioning,
demobilisation, reclamation
and restoration
JUMLAH LIABILITAS JANGKA
PANJANG
387,329,860
685,491,088
TOTAL NON-CURRENT
LIABILITIES
JUMLAH LIABILITAS
906,124,269 1,116,947,635
TOTAL LIABILITIES
16
Catatan atas laporan keuangan konsolidasian merupakan bagian yang
tidak terpisahkan dari laporan keuangan konsolidasian
The accompanying notes form an integral part of these
consolidated financial statements
PT BAYAN RESOURCES Tbk. DAN ENTITAS ANAK/AND SUBSIDIARIES
Lampiran 1/3 Schedule
LAPORAN POSISI KEUANGAN
KONSOLIDASIAN
31 DESEMBER 2014 DAN 2013
(Dinyatakan dalam Dolar Amerika Serikat,
kecuali nilai nominal dan data saham)
Catatan/
Notes
CONSOLIDATED STATEMENTS OF
FINANCIAL POSITION AS AT
31 DECEMBER 2014 AND 2013
(Expressed in United States Dollars,
except for par value and share data)
2014
2013
EKUITAS YANG DIATRIBUSIKAN
KEPADA PEMILIK ENTITAS
INDUK
Modal saham:
Modal dasar - 12.000.000.000 lembar
saham; ditempatkan dan disetor
penuh - 3.333.333.500 lembar
saham dengan nilai nominal
Rp100 per lembar saham
Tambahan modal disetor, neto
Modal donasi
Akumulasi laba komprehensif lainnya:
- Selisih nilai transaksi atas
penambahan modal
entitas anak
perusahaan
- Cadangan lindung nilai arus kas
Laba ditahan/(akumulasi kerugian):
- Dicadangkan
- Tidak dicadangkan
Kepentingan nonpengendali
JUMLAH EKUITAS
JUMLAH LIABILITAS DAN
EKUITAS
EQUITY ATTRIBUTABLE
TO THE OWNERS OF
THE PARENT
20a
20b
17
21
35
Share capital:
authorised - 12,000,000,000
shares; issued and fully paid 3,333,333,500 shares
at par value of Rp100
per share
Additional paid in capital, net
Donated capital
Accumulation of other
comprehensive income:
Difference in value from transactions for
subscription of additional
shares in subsidiaries
Cash flow hedging reserve Retained earnings/(accumulated losses):
Appropriated Unappropriated -
35,685,809
200,202,189
48,466
35,685,809
200,202,189
48,466
1,886,148
-
1,886,148
601,875
8,176,536
(99,002,366)
8,176,536
39,374,190
146,996,782
285,975,213
108,535,263
163,866,005
Non-controlling interest
255,532,045
449,841,218
TOTAL EQUITY
1,161,656,314 1,566,788,853
TOTAL LIABILITIES AND
EQUITY
Catatan atas laporan keuangan konsolidasian merupakan bagian yang
tidak terpisahkan dari laporan keuangan konsolidasian
The accompanying notes form an integral part of these
consolidated financial statements
PT BAYAN RESOURCES Tbk. DAN ENTITAS ANAK/AND SUBSIDIARIES
Lampiran 2 Schedule
LAPORAN LABA RUGI KOMPREHENSIF
KONSOLIDASIAN UNTUK TAHUN YANG BERAKHIR
31 DESEMBER 2014 DAN 2013
(Dinyatakan dalam Dolar Amerika Serikat)
Catatan/
Notes
CONSOLIDATED STATEMENTS OF
COMPREHENSIVE INCOME FOR THE YEARS
ENDED 31 DECEMBER 2014 AND 2013
(Expressed in United States Dollars)
2014
2013
Pendapatan
22
828,259,942
Beban pokok pendapatan
23
(731,234,835)
(984,048,198)
97,025,107
163,419,730
Laba bruto
1,147,467,928
Revenue
Cost of revenue
Gross profit
Beban penjualan
Beban keuangan
24
16
(76,349,619)
(38,779,131)
(84,653,958)
(37,461,201)
Beban umum dan administrasi
Penghasilan keuangan
Beban penurunan nilai
Pendapatan/(beban) lain-lain, bersih
25
(29,351,032)
2,237,111
(156,453,028)
1,317,255
(28,725,041)
2,667,304
(42,615,045)
(40,282,820)
Selling expenses
Finance expenses
General and administration
expenses
Finance income
Impairment charges
Other income/(expenses), net
(200,353,337)
(67,651,031)
Loss before tax
11,336,139
12,435,003
Income tax benefit
(189,017,198)
(55,216,028)
Loss for the year
13
26
Rugi sebelum pajak
Manfaat pajak penghasilan
9c
Rugi tahun berjalan
Rugi komprehensif lain:
Cadangan nilai wajar
lindung nilai arus kas
Beban pajak penghasilan
terkait cadangan nilai wajar
lindung nilai arus kas
Other comprehensive
loss:
17
(802,500)
(6,372,719)
200,625
1,593,180
(601,875)
(4,779,539)
Jumlah rugi komprehensif
(189,619,073)
(59,995,567)
Total comprehensive loss
Rugi yang dapat diatribusikan
kepada:
Pemilik entitas induk
Kepentingan nonpengendali
(138,376,556)
(50,640,642)
(36,309,968)
(18,906,060)
Loss attributable to:
Owners of the parent entity
Non-controlling interests
(189,017,198)
(55,216,028)
Rugi komprehensif lain,
setelah pajak
Cash flow hedging reserve
Related income tax expense
on cash flow hedging
reserve
Other comprehensive loss,
net of tax
Jumlah rugi komprehensif
yang dapat diatribusikan kepada:
Pemilik entitas induk
Kepentingan nonpengendali
(138,978,431)
(50,640,642)
(41,089,507)
(18,906,060)
Total comprehensive loss
attributable to:
Owners of the parent entity
Non-controlling interests
Jumlah rugi komprehensif
(189,619,073)
(59,995,567)
Total comprehensive loss
Rugi bersih per lembar saham dasar
dan dilusi
27
(0.04)
Catatan atas laporan keuangan konsolidasian merupakan bagian yang
tidak terpisahkan dari laporan keuangan konsolidasian
(0.01) Basic and diluted loss per share
The accompanying notes form an integral part of these
consolidated financial statements
PT BAYAN RESOURCES Tbk. DAN ENTITAS ANAK/AND SUBSIDIARIES
Lampiran 3/1 Schedule
LAPORAN PERUBAHAN EKUITAS KONSOLIDASIAN
UNTUK TAHUN YANG BERAKHIR
31 DESEMBER 2014 DAN 2013
(Dinyatakan dalam Dolar Amerika Serikat)
Catatan/
Notes
Saldo 1 Januari 2014
Rugi bersih
tahun berjalan
Rugi komprehensif
lainnya:
Cadangan lindung nilai
arus kas
Beban pajak penghasilan
terkait cadangan
lindung nilai arus kas
Transaksi dengan kepentingan
nonpengendali:
Dividen yang
dideklarasikan dan
dibayarkan
Saldo 31 Desember
2014
CONSOLIDATED STATEMENTS OF CHANGES IN EQUITY
FOR THE YEARS ENDED
31 DECEMBER 2014 AND 2013
(Expressed in United States Dollars)
Diatribusikan kepada pemilik entitas induk/Attributable to the owners of the parent entity
Komponen
ekuitas lainnya/
Other equity
component
Selisih nilai
transaksi atas
penambahan
modal anak
perusahaan/
Difference in
Cadangan
value from
nilai wajar
Laba ditahan/(akumulasi
Tambahan
transactions
lindung nilai
kerugian)/Retained earnings/
modal disetor/
Modal
for subscription
arus kas/
(accumulated losses)
Additional
donasi/
of additional
Cash flow
Tidak
paid in
Donated
shares in
hedging
Dicadangkan/
dicadangkan/
capital
capital
subsidiaries
reserve
Appropriated Unappropriated
Modal
saham/
Share
capital
35,685,809
200,202,189
48,466
1,886,148
601,875
8,176,536
-
-
-
-
-
-
Kepentingan
nonpengendali/
Non-controlling
interests
Jumlah/
Total
Jumlah
ekuitas/
Total
equity
39,374,190
285,975,213
163,866,005
449,841,218
(138,376,556)
(138,376,556)
(50,640,642)
(189,017,198)
-
-
-
-
(802,500)
-
-
(802,500)
-
-
-
-
-
200,625
-
-
200,625
-
Balance at 1 January
2014
Net loss
for the year
Other comprehensive
loss
Cash flow hedging
(802,500)
reserve
Related income tax
expense on cash flow
200,625
hedging reserve
Transaction with
non-controllong interest:
-
-
-
-
-
-
35,685,809
200,202,189
48,466
1,886,148
-
8,176,536
Catatan atas laporan keuangan konsolidasian merupakan bagian yang tidak terpisahkan dari laporan
keuangan konsolidasian
-
(99,002,366)
-
146,996,782
(4,690,100)
108,535,263
(4,690,100)
255,532,045
The accompanying notes form an integral part of these consolidated financial statements
Dividend declared
and paid
Balance at
31 December 2014
PT BAYAN RESOURCES Tbk. DAN ENTITAS ANAK/AND SUBSIDIARIES
Lampiran 3/2 Schedule
LAPORAN PERUBAHAN EKUITAS KONSOLIDASIAN
UNTUK TAHUN YANG BERAKHIR
31 DESEMBER 2014 DAN 2013
(Dinyatakan dalam Dolar Amerika Serikat)
Catatan/
Notes
Saldo 1 Januari 2013
Rugi bersih
tahun berjalan
Rugi komprehensif
lainnya:
Cadangan lindung nilai
arus kas
Manfaat pajak penghasilan
terkait cadangan
lindung nilai arus kas
Saldo 31 Desember
2013
CONSOLIDATED STATEMENTS OF CHANGES IN EQUITY
FOR THE YEARS ENDED
31 DECEMBER 2014 AND 2013
(Expressed in United States Dollars)
Diatribusikan kepada pemilik entitas induk/Attributable to the owners of the parent entity
Komponen
ekuitas lainnya/
Other equity
component
Selisih nilai
transaksi atas
penambahan
modal anak
perusahaan/
Difference in
Cadangan
value from
nilai wajar
Tambahan
transactions
lindung nilai
modal disetor/
Modal
for subscription
arus kas/
Laba ditahan/Retained earnings
Additional
donasi/
of additional
Cash flow
Tidak
paid in
Donated
shares in
hedging
Dicadangkan/
dicadangkan/
capital
capital
subsidiaries
reserve
Appropriated Unappropriated
Modal
saham/
Share
capital
35,685,809
200,202,189
48,466
1,886,148
5,381,414
8,176,536
-
-
-
-
-
-
Jumlah/
Total
Kepentingan
nonpengendali/
Non-controlling
interests
Jumlah
ekuitas/
Total
equity
75,684,158
327,064,720
182,772,065
509,836,785
(36,309,968)
(36,309,968)
(18,906,060)
(55,216,028)
Balance at 1 January
2013
Net loss
for the year
-
-
-
-
(6,372,719)
-
-
(6,372,719)
-
(6,372,719)
-
-
-
-
1,593,180
-
-
1,593,180
-
1,593,180
Other comprehensive
loss:
Cash flow hedging
reserve
Related income tax
benefit on cash flow
hedging reserve
35,685,809
200,202,189
48,466
1,886,148
601,875
8,176,536
39,374,190
285,975,213
163,866,005
449,841,218
Balance at
31 December 2013
Catatan atas laporan keuangan konsolidasian merupakan bagian yang tidak terpisahkan dari laporan
keuangan konsolidasian
The accompanying notes form an integral part of these consolidated financial statements
PT BAYAN RESOURCES Tbk. DAN ENTITAS ANAK/AND SUBSIDIARIES
Lampiran 4 Schedule
LAPORAN ARUS KAS KONSOLIDASIAN
UNTUK TAHUN YANG BERAKHIR
31 DESEMBER 2014 DAN 2013
(Dinyatakan dalam Dolar Amerika Serikat)
CONSOLIDATED STATEMENTS OF CASH FLOWS
FOR THE YEARS ENDED
31 DECEMBER 2014 AND 2013
(Expressed in United States Dollars)
2014
Arus kas dari aktivitas operasi:
Penerimaan dari pelanggan
Pembayaran kepada pemasok
Pembayaran kepada direktur dan karyawan
Pembayaran beban keuangan
Pembayaran royalti
Pembayaran pajak
Penerimaan pengembalian pajak
Penerimaan bersih kewajiban lindung nilai
Pembayaran lain-lain, bersih
Arus kas bersih yang diperoleh dari
aktivitas operasi
Arus kas dari aktivitas investasi:
Pembelian aset tetap
Pembayaran atas penambahan
properti pertambangan
Pembayaran aset eksplorasi dan
evaluasi
Hasil penjualan aset tetap
Penempatan dalam kas dan setara kas
yang dibatasi penggunaannya
Penerimaan pendapatan keuangan
Arus kas bersih yang digunakan
untuk aktivitas investasi
Arus kas dari aktivitas pendanaan:
Penarikan pinjaman
Penerimaan yang berhubungan
dengan capped loss link swap
Pembayaran kembali atas:
- Pinjaman
- Sewa pembiayaan
- Capped loss link swap
- Dividen kepada nonpengendali
Pembayaran beban yang berhubungan
dengan pinjaman
2013
829,593,554
(678,129,600)
(41,697,176)
(31,698,715)
(86,188,626)
(15,917,146)
91,586,189
2,283,404
(3,952,091)
65,879,793
1,145,295,460
(919,632,454)
(48,958,008)
(31,887,184)
(114,015,587)
(19,979,110)
24,088,038
27,781,846
(17,264,345)
45,428,656
Cash flows from operating
activities:
Receipts from customers
Payments to suppliers
Payments to directors and employees
Payments of finance expense
Payments of royalty
Payments of taxes
Receipts of tax refund
Net receipts of hedging obligations
Other payments, net
Net cash generated from
operating activities
(35,100,472)
(38,145,835)
(50,711)
(774,295)
(99,681)
-
(329,980)
12,500
(12,914,642)
2,237,111
(24,479,724)
2,667,304
Cash flows from investing
activities:
Acquisitions of fixed assets
Payments of addition of
mining properties
Payments of exploration and
evaluation assets
Proceeds from sale of fixed assets
Placement in restricted cash and
cash equivalent
Receipts of finance income
(45,928,395)
(61,050,030)
Net cash used in
investing activities
25,331,861
68,000,000
-
18,000,000
(136,080,000)
(141,197)
(5,530,714)
(4,690,100)
-
(34,020,000)
(207,330)
(3,033,302)
(3,000,000)
Cash flows from financing
activities:
Proceeds from borrowings
Receipt from capped loss
link swap
Repayment of:
Borrowings Finance leases Capped loss link swap Non-controlling interests dividend Payments of
loans related costs
Arus kas bersih yang (digunakan untuk)/
diperoleh dari aktivitas pendanaan
(121,110,150)
45,739,368
Net cash (used in)/generated from
financing activities
(Penurunan)/kenaikan bersih
kas dan setara kas
(101,158,752)
30,117,994
Net (decrease)/increase in
cash and cash equivalents
181,380,887
152,769,325
Cash and cash equivalents at
the beginning of the year
Kas dan setara kas awal tahun
Dampak perubahan selisih kurs
terhadap kas dan setara kas
Kas dan setara kas akhir tahun
(143,776)
80,078,359
Catatan atas laporan keuangan konsolidasian merupakan bagian yang
tidak terpisahkan dari laporan keuangan konsolidasian
(1,506,432)
181,380,887
Exchange losses on cash
and cash equivalent
Cash and cash equivalents at
the end of the year
The accompanying notes form an integral part of these
consolidated financial statements
PT BAYAN RESOURCES Tbk. DAN ENTITAS ANAK/AND SUBSIDIARIES
Lampiran 5/1 Schedule
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN
KONSOLIDASIAN
31 DESEMBER 2014 DAN 2013
(Dinyatakan dalam Dolar Amerika Serikat,
kecuali dinyatakan lain)
1.
NOTES TO THE CONSOLIDATED
FINANCIAL STATEMENTS
31 DECEMBER 2014 AND 2013
(Expressed in United States Dollars,
unless otherwise stated)
UMUM
1.
GENERAL
PT Bayan Resources Tbk. (“Perusahaan”) didirikan
pada tanggal 7 Oktober 2004, berdasarkan Akta
Notaris No. 12 tanggal 7 Oktober 2004 yang dibuat di
hadapan Yani Indrawaty Wibawa, S.H., notaris di
Jakarta. Akta Notaris tersebut mendapat pengesahan
dari Menteri Hukum dan Hak Asasi Manusia Republik
Indonesia dalam Surat Keputusan No. C-30690
HT.01.01.TH.2004 tanggal 21 Desember 2004.
PT Bayan Resources Tbk. (the “Company”) was
establishedon 7 October 2004 based on Notarial Deed
No. 12 dated 7 October 2004 of Yani Indrawaty
Wibawa, S.H., notary in Jakarta. The Notarial
Deedwas approved by the Minister of Law and Human
Rights of the Republic of Indonesia by virtue of
Decree No. C-30690 HT.01.01.TH.2004 dated
21 December 2004.
Anggaran Dasar Perusahaan telah mengalami
beberapa kali perubahan. Perubahan terakhir
berdasarkan Akta Notaris No. 139 tanggal 30 Mei
2013 yang dibuat dihadapan Mala Mukti, S.H., notaris
di Jakarta, yang pada pokoknya berisi mengenai
perubahan susunan Dewan Komisaris dan Direksi
Perusahaan.
The Company’s Articles of Association has been
amended several times. The latest amendment was
based on Notarial Deed No. 139 dated 30 May 2013
of Mala Mukti, S.H., notary in Jakarta, mainly
regarding the changes to the composition of the
Company’s Boards of Commissioners and Directors.
Akta Notaris tersebut telah diberitahukan kepada
Menteri Hukum dan Hak Asasi Manusia Republik
Indonesia dengan diterbitkannya Surat Penerimaan
Pemberitahuan Data Perseroan No. AHU-AH.01.1033416 tanggal 16 Agustus 2013.
The Notarial Deed has been notified to the Minister of
Law and Human Rights of the Republic of Indonesia
as evidenced by Notification and Acceptance Letter
No. AHU-AH.01.10-33416 dated 16 August 2013.
Pada tanggal 12 Agustus 2008, Perusahaan
melakukan Penawaran Umum Perdana (“IPO”)
sebanyak 833.333.500 lembar saham biasa yang
terdiri dari 500.000.000 lembar saham biasa atas
nama milik Pemegang Saham Penjual (saham
divestasi) dan 333.500.000 lembar saham biasa atas
nama baru (Saham Baru). Penawaran saham kepada
masyarakat tersebut dicatat di Bursa Efek Indonesia
pada tanggal 12 Agustus 2008.
On 12 August 2008, the Company conducted an Initial
Public Offering (“IPO”) of 833,333,500 ordinary shares
consists of 500,000,000 ordinary shares on behalf of
Seller Shareholders (divestment shares) and
333,500,000 ordinary shares on behalf of a new name
(New Shares). The shares offered to the public in the
IPO were listed on the Indonesia Stock Exchange on
12 August 2008.
Aktivitas utama Perusahaan adalah perdagangan dan
jasa. Perusahaan memulai operasi komersialnya di
Agustus 2004.
The principal activity of the Company is trading and
services. The Company commenced its commercial
operation in August 2004.
Kantor pusat Perusahaan berlokasi di Gedung Office
8, lantai 37, SCBD Lot 28, Jalan Jenderal Sudirman
Kav. 52-53, Jakarta. Perusahaan berdiri dan
berdomisili di Indonesia.
The Company’s head office is located at Office 8
th
Building, 37 floor, SCBD Lot 28, Jalan Jenderal
Sudirman, Kav. 52-53, Jakarta. The Company is
incorporated and domiciled in Indonesia.
Perusahaan memiliki 52 karyawan pada tanggal
31 Desember 2014 (2013: 463) (tidak diaudit).
The Company has 52 employees
31 December 2014 (2013: 463) (unaudited).
Susunan Dewan Komisaris dan Direksi Perusahaan
pada tanggal 31 Desember 2014 dan 2013 adalah
sebagai berikut:
The Company’s Boards of Commissioners and
Directors as at 31 December 2014 and 2013 were as
follows:
Komisaris Utama
Komisaris
:
:
Komisaris Independen
:
Direktur Utama
Direktur
:
:
Direktur tidak terafiliasi
:
Dato’ Dr. Low Tuck Kwong
Michael Sumarijanto
Mauro Montenero
Rozik B. Soetjipto
Djanadi Bimo Prakoso
Chin Wai Fong
Lim Chai Hock
Engki Wibowo
Jenny Quantero
Low Yi Ngo
Alastair McLeod
Russell John Neil
Lee Je-Hyung
Hermanto Suparman
R. Soedjoko Tirtosoekotjo
as
at
:
:
President Commissioner
Commissioners
:
Independent Commissioners
:
:
President Director
Directors
:
Non-affiliated Director
PT BAYAN RESOURCES Tbk. DAN ENTITAS ANAK/AND SUBSIDIARIES
Lampiran 5/2 Schedule
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN
KONSOLIDASIAN
31 DESEMBER 2014 DAN 2013
(Dinyatakan dalam Dolar Amerika Serikat,
kecuali dinyatakan lain)
1.
NOTES TO THE CONSOLIDATED
FINANCIAL STATEMENTS
31 DECEMBER 2014 AND 2013
(Expressed in United States Dollars,
unless otherwise stated)
UMUM (lanjutan)
1.
Susunan Komite Audit Perusahaan pada tanggal
31 Desember 2014 dan 2013 adalah sebagai berikut:
Ketua
Anggota
:
:
Lokasi/
Location
The composition of the Company’s Audit Committee
as at 31 December 2014 and 2013 was as follows:
Rozik B. Soetjipto
H. Abdurrohman
Bambang Gatot Ariyono
Perusahaan mempunyai entitas anak langsung atau
tidak langsung sebagai berikut:
Anak
perusahaan/
Subsidiaries
GENERAL (continued)
Aktivitas bisnis/
Business
activities
:
:
Chairman
Members
The Company has either direct or indirect subsidiaries
as follows:
Mulai
beroperasi
komersial/
Commencement
of commercial
operations
Persentase
kepemilikan/
Percentage of
ownership
2014
2013
Jumlah aset
sebelum
eliminasi/
Total assets
before
elimination
2014
2013
Kepemilikan langsung/Direct ownership
PT Dermaga
Perkasapratama
(“DPP”)
Jakarta
Jasa bongkar
muat batubara/
Coal handling
services
1995
87.40
87.40
65,876,869
76,497,410
PT Indonesia
Pratama (“IP”)
Jakarta
Perdagangan,
jasa kontraktor
pertambangan/
Trading, mining
contractor
services
2005
100
100
81,147,996
59,132,410
PT Perkasa
Inakakerta
(“PIK”)
Jakarta
Pertambangan
batubara/
Coal mining
2007
100
100
52,063,486
70,682,625
PT Wahana
Baratama
Mining (“WBM”)
Jakarta
Pertambangan
batubara/
Coal mining
2008
100
100
PT Bayan Energy
(“BE”)
Jakarta
Pertambangan,
pengangkutan
dan konstruksi/
Mining,
transportation
and construction
2005
99.99
99.99
31,253,277
59,903,094
PT Firman Ketaun
Perkasa (“FKP”)
Jakarta
Pertambangan
batubara/
Coal mining
2008
100
100
67,833,373
90,534,666
PT Teguh
Sinarabadi
(“TSA”)
Jakarta
Pertambangan
batubara/
Coal mining
2007
100
100
27,432,755
46,680,609
196,089,021 208,497,377
PT BAYAN RESOURCES Tbk. DAN ENTITAS ANAK/AND SUBSIDIARIES
Lampiran 5/3 Schedule
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN
KONSOLIDASIAN
31 DESEMBER 2014 DAN 2013
(Dinyatakan dalam Dolar Amerika Serikat,
kecuali dinyatakan lain)
1.
UMUM (lanjutan)
Anak
perusahaan/
Subsidiaries
NOTES TO THE CONSOLIDATED
FINANCIAL STATEMENTS
31 DECEMBER 2014 AND 2013
(Expressed in United States Dollars,
unless otherwise stated)
1.
Lokasi/
Location
Aktivitas bisnis/
Business
activities
GENERAL (continued)
Mulai
beroperasi
komersial/
Commencement
of commercial
operations
Persentase
kepemilikan/
Percentage of
ownership
2014
2013
Jumlah aset
sebelum
eliminasi/
Total assets
before
elimination
2014
2013
Kepemilikan langsung/Direct ownership (lanjutan/continued)
PT Metalindo
Prosestama
(“MP”)
Jakarta
Perusahaan
investasi/
Holding
company
-
95.2
95.2
PT Fajar Sakti
Prima (“FSP”)
Kalimantan
Timur/East
Kalimantan
PT Bara Tabang
(“BT”)
88,473,850 147,334,223
Pertambangan
batubara/
Coal mining
2005
90
90
49,027,411
43,907,953
Kalimantan
Timur/East
Kalimantan
Pertambangan
batubara/
Coal mining
2009
90
90
2,236,891
1,616,651
PT Brian Anjat
Sentosa (“BAS”)
Kalimantan
Timur/East
Kalimantan
Pertambangan
batubara/
Coal mining
-
100
100
783,608
779,374
PT Muji Lines
(“ML”)
Jakarta
Perkapalan/
Shipping
2007
100
100
103,683,441 109,381,788
Kangaroo
Resources
Limited (“KRL”)
Australia
Perusahaan
investasi/
Holding
company
-
56.05
56.05
386,379,226 401,290,004
PT Apira Utama
(“AU”)
Kalimantan
Timur/East
Kalimantan
Pertambangan
batubara/
Coal mining
-
55.49
55.49
8,510
86,280
PT Bara Sejati
(“BS”)
Kalimantan
Timur/East
Kalimantan
Pertambangan
batubara/
Coal mining
2008
55.49
55.49
516,505
259,807
PT Cahaya Alam
(“CA”)
Kalimantan
Timur/East
Kalimantan
Pertambangan
batubara/
Coal mining
-
55.49
55.49
73,702
69,230
92.7
92.7
Kepemilikan tidak langsung melalui MP/Indirect ownership through MP
PT Gunungbayan
Pratamacoal
(“GBP”)
Jakarta
Pertambangan
batubara/
Coal mining
1999
88,053,541 145,789,942
PT BAYAN RESOURCES Tbk. DAN ENTITAS ANAK/AND SUBSIDIARIES
Lampiran 5/4 Schedule
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN
KONSOLIDASIAN
31 DESEMBER 2014 DAN 2013
(Dinyatakan dalam Dolar Amerika Serikat,
kecuali dinyatakan lain)
1.
NOTES TO THE CONSOLIDATED
FINANCIAL STATEMENTS
31 DECEMBER 2014 AND 2013
(Expressed in United States Dollars,
unless otherwise stated)
UMUM (lanjutan)
Anak
perusahaan/
Subsidiaries
1.
Lokasi/
Location
Aktivitas bisnis/
Business
activities
GENERAL (continued)
Mulai
beroperasi
komersial/
Commencement
of commercial
operations
Persentase
kepemilikan/
Percentage of
ownership
2014
2013
Jumlah aset
sebelum
eliminasi/
Total assets
before
elimination
2014
2013
Kepemilikan tidak langsung melalui KRL/Indirect ownership through KRL
PT Sumber Aset
Utama (“SAU”)
Jakarta
Jasa kontraktor
pertambangan,
pembangunan,
pengangkutan,
dan perdagangan/
Mining contractor
service, construction,
transportation and
trading
-
56.04
56.04
12,315,571
12,312,977
PT Dermaga
Energi
(“DE”)
Jakarta
Pertambangan
batubara/
Coal mining
-
55.49
55.49
124,227
558,089
PT Tanur Jaya
(“TJ”)
Jakarta
Pertambangan
batubara/
Coal mining
-
55.49
55.49
164,899
694,484
PT Silau
Kencana (“SK”)
Jakarta
Pertambangan
batubara/
Coal mining
-
55.49
55.49
413,261
495,245
PT Orkida
Makmur (“OM”)
Jakarta
Pertambangan
batubara/
Coal mining
-
55.49
55.49
330,061
436,061
PT Sumber Api
(“SA”)
Jakarta
Pertambangan
batubara/
Coal mining
-
55.49
55.49
435,167
480,883
PT Tiwa Abadi
(“TA”)
Jakarta
Pertambangan
batubara/
Coal mining
-
55.49
55.49
409,904
492,245
PT Mahakam
Energi Lestari
(“MEL”)
Jakarta
Pertambangan
batubara/
Coal mining
-
55.49
55.49
8,890
241,447
PT Mahakam
Bara Energi
(“MBE”)
Jakarta
Pertambangan
batubara/
Coal mining
-
55.49
55.49
1,135
146,801
PT Mamahak
Coal Mining
(“MCM”)
Jakarta
Pertambangan
batubara/
Coal mining
2010
55.49
55.49
5,616,795
8,414,976
PT Bara Karsa
Lestari (“BKL”)
Jakarta
Pertambangan
batubara/
Coal mining
-
55.49
55.49
14,365
52,070
PT BAYAN RESOURCES Tbk. DAN ENTITAS ANAK/AND SUBSIDIARIES
Lampiran 5/5 Schedule
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN
KONSOLIDASIAN
31 DESEMBER 2014 DAN 2013
(Dinyatakan dalam Dolar Amerika Serikat,
kecuali dinyatakan lain)
1.
2.
NOTES TO THE CONSOLIDATED
FINANCIAL STATEMENTS
31 DECEMBER 2014 AND 2013
(Expressed in United States Dollars,
unless otherwise stated)
UMUM (lanjutan)
1.
GENERAL (continued)
Dalam
laporan
keuangan
konsolidasian
ini,
Perusahaan dan entitas anaknya secara bersamasama disebut sebagai “Grup”.
In these consolidated financial statements, the
Company and its subsidiaries are collectively referred
to as the “Group”.
Kegiatan pertambangan atau eksplorasi BAS, BT,
FSP, TA, DE, AU, BS, CA, SK, SA, TJ, OM, MCM,
MBE, MEL dan BKL pada awalnya diatur dalam
Kuasa Pertambangan (“KP”) yang dikeluarkan oleh
Kabupaten Kutai Kartanegara. Pada tanggal laporan
keuangan ini, seluruh perusahaan tersebut (kecuali
AU dan BS) telah mendapatkan Izin Usaha
Pertambangan (“IUP”) sebagaimana diatur dalam
peraturan
pelaksanaan
Undang-Undang
Pertambangan No. 4/2009 mengenai Pertambangan
Mineral dan Batubara (lihat Catatan 29s).
Permohonan IUP untuk AU dan BS telah diajukan
sesuai ketentuan yang ada dan masih diproses oleh
Pemerintah. Kegiatan pertambangan GBP diatur
dalam
Perjanjian
Kerjasama
Pengusahaan
Pertambangan Batubara (“PKP2B”) generasi kedua
dan PIK, WBM, FKP dan TSA dalam PKP2B generasi
ketiga dengan Pemerintah Republik Indonesia.
Mining or exploration activities of BAS, BT, FSP,TA,
DE, AU, BS, CA, SK, SA, TJ, OM, MCM, MBE, MEL
and BKL commenced under Mining Rights issued by
the Regency of Kutai Kartanegara. As the date of
these financial statements, all referred entities (except
for AU and BS) have received the Mining Business
Licences (“IUP”) as required by the implementing
regulations for Mining Law No. 4/2009 on Mineral and
Coal Mining (refer to Note 29s). IUP request for AU
and BS have been requested according to
requirements and are still being process by the
Government. Mining activities of GBP is governed by
second generations of Coal Contracts of Work
(“CCoW”) and PIK, WBM, FKP and TSA by third
generation CCoW with the Government of the
Republic of Indonesia.
Perpajakan PKP2B generasi ketiga
Taxation for third generation CCoWs
Dalam hal pemenuhan kewajiban pajak-pajak dan
kewajiban keuangan lainnya, entitas anak pemegang
PKP2B generasi ketiga mengikuti ketentuan
sebagaimana diatur dalam PKP2B.
In forms of fulfillment of the taxes payable and other
financial liabilities, the subsidiaries holding the third
generation CCoW comply with regulations which are
governed by the related CCoW.
IKHTISAR KEBIJAKAN AKUNTANSI PENTING
2.
SUMMARY
POLICIES
OF
SIGNIFICANT
ACCOUNTING
Laporan keuangan konsolidasian Grup telah disusun
dan diselesaikan oleh Direksi dan diotorisasi untuk
diterbitkan pada tanggal 31 Maret 2015.
The Group’s consolidated financial statements were
prepared and finalised by the Board of Directors and
were authorised for issuance on 31 March 2015.
Berikut ini adalah kebijakan akuntansi penting yang
diterapkan dalam penyusunan laporan keuangan
konsolidasian Grup, yang sesuai dengan Standar
Akuntansi Keuangan di Indonesia. Kebijakan ini telah
diaplikasikan secara konsisten terhadap semua tahun
yang disajikan, kecuali dinyatakan lain.
Presented below are the significant accounting
policies adopted in preparing the consolidated
financial statements of the Group, which are in
conformity with Indonesian Financial Accounting
Standards. These policies have been consistently
applied to all the years presented, unless otherwise
stated.
a.
a.
Dasar
penyusunan
konsolidasian
laporan
keuangan
Laporan
keuangan
konsolidasian
disusun
berdasarkan konsep harga perolehan, yang
dimodifikasi oleh aset dan liabilitas keuangan
(termasuk instrumen derivatif) diukur pada nilai
wajar melalui laporan laba rugi, serta
menggunakan dasar akrual kecuali untuk laporan
arus kas konsolidasian.
Basis of preparation of the consolidated
financial statements
The consolidated financial statements have been
prepared under the historical cost convention, as
modified by financial assets and financial
liabilities (including derivative instruments) at fair
value through profit or loss, and using accrual
basis except for the consolidated statements of
cash flows.
PT BAYAN RESOURCES Tbk. DAN ENTITAS ANAK/AND SUBSIDIARIES
Lampiran 5/6 Schedule
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN
KONSOLIDASIAN
31 DESEMBER 2014 DAN 2013
(Dinyatakan dalam Dolar Amerika Serikat,
kecuali dinyatakan lain)
2.
IKHTISAR
(lanjutan)
a.
KEBIJAKAN
AKUNTANSI
Dasar
penyusunan
konsolidasian (lanjutan)
laporan
NOTES TO THE CONSOLIDATED
FINANCIAL STATEMENTS
31 DECEMBER 2014 AND 2013
(Expressed in United States Dollars,
unless otherwise stated)
PENTING
keuangan
2.
SUMMARY OF SIGNIFICANT
POLICIES (continued)
a.
ACCOUNTING
Basis of preparation of the consolidated
financial statements (continued)
Laporan arus kas konsolidasian disusun
menggunakan
metode
langsung
dengan
mengklasifikasikan arus kas berdasarkan aktivitas
operasi, investasi dan pendanaan.
The consolidated statements of cash flows have
been prepared based on the direct method by
classifying cash flows on the basis of operating,
investing and financing activities.
Seluruh angka dalam laporan keuangan
konsolidasian ini dibulatkan dan disajikan dalam
Dolar Amerika Serikat (“AS$” atau “Dolar AS”),
kecuali dinyatakan lain.
Figures in the consolidated financial statements
are rounded to and stated in United States
Dollars (“US$” or “US Dollars”), unless otherwise
stated.
Selain yang dijelaskan dibawah, kebijakan
akuntansi telah diterapkan secara konsisten
dengan laporan keuangan untuk tahun yang
berakhir 31 Desember 2013 yang telah disusun
berdasarkan Standar Akuntansi Keuangan di
Indonesia.
Except as described below, the accounting policy
applied are consistent with the annual financial
statements for the year ended 31 December
2013, which conform to Indonesian Financial
Accounting Standards.
Untuk memberi pemahaman yang lebih baik atas
kinerja keuangan Grup, karena sifat dan
jumlahnya yang signifikan, beberapa item
pendapatan dan beban telah disajikan secara
terpisah.
In order to provide further understanding of the
financial performance of the Group, due to the
significant nature or amount, several items of
income or expense have been shown separately.
Penyusunan laporan keuangan konsolidasian
sesuai dengan Standar Akuntansi Keuangan di
Indonesia mengharuskan penggunaan estimasi
dan asumsi. Hal tersebut juga mengharuskan
manajemen untuk membuat pertimbangan dalam
proses penerapan kebijakan akuntansi Grup.
Area yang kompleks atau memerlukan tingkat
pertimbangan yang lebih tinggi atau area di mana
asumsi dan estimasi dapat berdampak signifikan
terhadap laporan keuangan konsolidasian
diungkapkan di Catatan 3.
The preparation of consolidated financial
statements in conformity with Indonesian
Financial Accounting Standards requires the use
of certain critical accounting estimates. It also
requires management to exercise its judgment in
the process of applying the Group’s accounting
policies. The areas involving a higher degree of
judgment or complexity, or areas where
assumptions and estimates are significant to the
consolidated financial statements are disclosed in
Note 3.
Perubahan
pada
Pernyataan
Standar
Akuntansi Keuangan dan Interpretasi Standar
Akuntansi Keuangan
Changes
to
Statements
of
Financial
Accounting Standards and Interpretations of
Financial Accounting Standards
Penerapan dari Interpretasi Standar Akuntansi
Keuangan (“ISAK”) 27, “Pengalihan Aset dari
Pelanggan” dan ISAK 28, “Pengakhiran Liabilitas
keuangan dengan Instrumen Ekuitas” yang
berlaku efektif sejak 1 Januari 2014 tidak
menghasilkan perubahan kebijakan akuntansi
Grup dan tidak memiliki dampak terhadap jumlah
yang dilaporkan tahun berjalan atau tahun
sebelumnya.
The implementation of Interpretations of Financial
Accounting Standards (“ISFAS”) 27, “Transfer of
Assets from Customers” and ISFAS 28,
“Extinguishing Financial Liabilities with Equity
Instruments” with an effective date of 1 January
2014 did not result in changes to the Group’s
accounting policies and had no effect on the
amount reported for current or prior financial
years.
Terkait penerapan ISAK 29, “Biaya Pengupasan
Lapisan
Tanah
Tahap
Produksi
pada
Pertambangan Terbuka”, Grup telah melakukan
penerapan dini dalam laporan keuangan tahun
2013 sesuai yang diperbolehkan oleh standar
tersebut.
In relation to ISFAS 29, “Stripping Cost in the
Production Phase of a Surface Mine”, the Group
has early adopted the standard in 2013 financial
year as allowed by the respective standard.
PT BAYAN RESOURCES Tbk. DAN ENTITAS ANAK/AND SUBSIDIARIES
Lampiran 5/7 Schedule
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN
KONSOLIDASIAN
31 DESEMBER 2014 DAN 2013
(Dinyatakan dalam Dolar Amerika Serikat,
kecuali dinyatakan lain)
2.
IKHTISAR
(lanjutan)
a.
KEBIJAKAN
AKUNTANSI
Dasar
penyusunan
konsolidasian (lanjutan)
laporan
NOTES TO THE CONSOLIDATED
FINANCIAL STATEMENTS
31 DECEMBER 2014 AND 2013
(Expressed in United States Dollars,
unless otherwise stated)
PENTING
keuangan
2.
SUMMARY OF SIGNIFICANT
POLICIES (continued)
a.
ACCOUNTING
Basis of preparation of the consolidated
financial statements (continued)
Perubahan
pada
Pernyataan
Standar
Akuntansi Keuangan dan Interpretasi Standar
Akuntansi Keuangan (lanjutan)
Changes
to
Statements
of
Financial
Accounting Standards and Interpretations of
Financial Accounting Standards (continued)
Standar baru, revisi dan interpretasi yang telah
diterbitkan, namun belum berlaku efektif untuk
tahun buku yang dimulai pada atau setelah
tanggal 1 Januari 2014 adalah sebagai berikut:
New standards, amendments and interpretations
issued but not yet effective for the financial year
beginning 1 January 2014 are as follows:
- ISAK 26 “Penilaian Ulang Derivatif Melekat”
- ISFAS 26 “Reassessment of Embedded
Derivatives”
- Statement of Financial Accounting Standards
(“SFAS”)
65
“Consolidated
Financial
Statements”
- SFAS 66 “Joint Arrangements”
- SFAS 67 “Disclosure of Interest in Other
Entities”
- SFAS 68 “Fair Value Measurement”
- SFAS 1 (revised 2013) “Presentation of
Financial Statements”
- SFAS 4 (revised 2013) “Separate Financial
Statements”
- SFAS 15 (revised 2013) “Investment in
Associates and Joint Ventures”
- SFAS 24 (revised 2013) “Employee Benefits”
- SFAS 46 (revised 2013) “Income Tax”
- SFAS 48 (revised 2013) “Impairment of Asset”
- SFAS 50 (revised 2013) “Financial Instrument:
Presentation”
- SFAS 55 “Financial Instrument: Recognition
and Measurement”
- SFAS 60 “Financial instrument: Disclosures”
- Pernyataan Standar Akuntansi Keuangan
(“PSAK”)
65
“Laporan
Keuangan
Konsolidasian”
- PSAK 66 “Pengaturan Bersama”
- PSAK 67 “Pengungkapan Kepentingan dalam
Entitas Lain”
- PSAK 68 “Pengukuran Nilai Wajar”
- PSAK 1 (revisi 2013) “Penyajian Laporan
Keuangan”
- PSAK 4 (revisi 2013) “Laporan Keuangan
Tersendiri”
- PSAK 15 (revisi 2013) “Investasi pada Entitas
Asosiasi dan Ventura Bersama”
- PSAK 24 (revisi 2013) “Imbalan Kerja”
- PSAK 46 (revisi 2013) “Pajak Penghasilan”
- PSAK 48 (revisi 2013) “Penurunan Nilai Aset”
- PSAK 50 (revisi 2013) “Instrumen Keuangan:
Penyajian”
- PSAK 55 (revisi 2013) “ Instrumen Keuangan:
Pengakuan dan Pengukuran”
- PSAK 60 (revisi 2013) “Instrumen Keuangan:
Pengungkapan”
Penerapan dini revisi dan standar baru diatas
sebelum 1 Januari 2015 tidak diijinkan.
Early adoption of these new and revised
standards prior to 1 January 2015 is not
permitted.
Pada saat penerbitan laporan keuangan
konsolidasian ini, Grup masih mempelajari
dampak yang mungkin timbul dari penerapan
standar baru dan revisi tersebut.
As at the date of these consolidated financial
statements, the Group is still evaluating the
potential impact of these new and revised SFAS.
PT BAYAN RESOURCES Tbk. DAN ENTITAS ANAK/AND SUBSIDIARIES
Lampiran 5/8 Schedule
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN
KONSOLIDASIAN
31 DESEMBER 2014 DAN 2013
(Dinyatakan dalam Dolar Amerika Serikat,
kecuali dinyatakan lain)
2.
IKHTISAR
(lanjutan)
b.
KEBIJAKAN
AKUNTANSI
NOTES TO THE CONSOLIDATED
FINANCIAL STATEMENTS
31 DECEMBER 2014 AND 2013
(Expressed in United States Dollars,
unless otherwise stated)
PENTING
Konsolidasi
(i) Entitas anak
2.
SUMMARY OF SIGNIFICANT
POLICIES (continued)
b.
ACCOUNTING
Consolidation
(i)
Subsidiaries
Entitas anak adalah seluruh entitas dimana
Grup memiliki kekuasaan untuk mengatur
kebijakan
keuangan
dan
operasional
atasnya, biasanya melalui kepemilikan lebih
dari setengah hak suara. Keberadaan dan
dampak dari hak suara potensial yang saat
ini dapat dilaksanakan atau dikonversi,
dipertimbangkan ketika menilai apakah Grup
mengendalikan entitas lain. Grup juga menilai
keberadaan pengendalian ketika Grup tidak
memiliki lebih dari 50% hak suara namun
dapat mengatur kebijakan keuangan dan
operasional secara de-facto. Pengendalian
de-facto dapat timbul ketika jumlah hak suara
yang dimiliki Grup, secara relatif terhadap
jumlah dan penyebaran kepemilikan hak
suara pemegang saham lain memberikan
Grup kemampuan untuk mengendalikan
kebijakan keuangan dan operasi, serta
kebijakan lainnya.
Subsidiaries are all entities over which the
Group has the power to govern the financial
and
operating
policies,
generally
accompanying a shareholding of more than
half of the voting rights. The existence and
effect of potential voting rights that are
currently exercisable or convertible are
considered when assessing whether the
Group controls another entity. The Group
also assesses existence of control where it
does not have more than 50% of the voting
power but is able to govern the financial and
operating policies by virtue of de-facto
control. De-facto control may arise in
circumstances where the size of the Group’s
voting rights relative to the size and
dispersion of holdings of other shareholders
give the Group the power to govern the
financial and operating policies, etc.
Entitas anak dikonsolidasikan secara penuh
sejak tanggal di mana pengendalian dialihkan
kepada
Grup.
Entitas
anak
tidak
dikonsolidasikan
sejak
tanggal
Grup
kehilangan pengendalian.
Subsidiaries are fully consolidated from the
date on which control is transferred to the
Group. They are de-consolidated from the
date on which that control ceases.
Grup menerapkan metode akuisisi untuk
mencatat kombinasi bisnis. Imbalan yang
dialihkan untuk akuisisi suatu entitas anak
adalah sebesar nilai wajar aset yang
dialihkan, liabilitas yang diakui terhadap
pemilik pihak yang diakusisi sebelumnya dan
ekuitas yang diterbitkan oleh Grup. Imbalan
yang dialihkan termasuk nilai wajar aset atau
liabilitas yang timbul dari kesepakatan
imbalan kontinjensi. Aset teridentifikasi yang
diperoleh dan liabilitas serta liabilitas
kontinjensi yang diambil alih dalam suatu
kombinasi bisnis diukur pada awalnya
sebesar nilai wajar pada tanggal akuisisi.
The Group applies the acquisition method to
account for business combinations. The
consideration transferred for the acquisition
of a subsidiary is the fair value of the assets
transferred, the liabilities incurred to the
former owners of the acquiree and the equity
interests issued by the Group. The
consideration transferred includes the fair
value of any asset or liability resulting from a
contingent
consideration
arrangement.
Identifiable assets acquired and liabilities and
contingent liabilities assumed in a business
combination are measured initially at their
fair values at the acquisition date.
Grup mengakui kepentingan nonpengendali
pada pihak yang diakuisisi baik sebesar nilai
wajar atau sebesar bagian proporsional
kepentingan nonpengendali atas aset neto
pihak
yang
diakuisisi.
Kepentingan
nonpengendali disajikan di ekuitas dalam
laporan posisi keuangan konsolidasian,
terpisah dari ekuitas pemilik entitas induk.
The Group recognises any non-controlling
interest in the acquiree on an acquisition byacquisition basis, either at fair value or at the
non-controlling interest’s proportionate share
of the acquiree’s net assets. Non-controlling
interest is reported as equity in the
consolidated statements of financial position,
separate from the owner of the parent’s
equity.
PT BAYAN RESOURCES Tbk. DAN ENTITAS ANAK/AND SUBSIDIARIES
Lampiran 5/9 Schedule
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN
KONSOLIDASIAN
31 DESEMBER 2014 DAN 2013
(Dinyatakan dalam Dolar Amerika Serikat,
kecuali dinyatakan lain)
2.
IKHTISAR
(lanjutan)
b.
KEBIJAKAN
AKUNTANSI
NOTES TO THE CONSOLIDATED
FINANCIAL STATEMENTS
31 DECEMBER 2014 AND 2013
(Expressed in United States Dollars,
unless otherwise stated)
PENTING
Konsolidasi (lanjutan)
2.
SUMMARY OF SIGNIFICANT
POLICIES (continued)
b.
(i) Entitas anak (lanjutan)
ACCOUNTING
Consolidation (continued)
(i)
Subsidiaries (continued)
akuisisi
Acquisition-related costs are expensed as
incurred.
Jika kombinasi bisnis diperoleh secara
bertahap, nilai wajar pada tanggal akuisisi
dari kepentingan ekuitas yang sebelumnya
dimiliki oleh pihak pengakuisisi pada pihak
yang diakuisisi diukur kembali ke nilai wajar
pada tanggal akuisisi melalui laporan laba
rugi.
If the business combination is achieved in
stages, the acquisition date fair value of the
acquirer’s previously held equity interest in
the acquiree is remeasured to fair value at
the acquisition date through profit or loss.
Imbalan kontinjensi yang masih harus
dialihkan oleh Grup diakui sebesar nilai wajar
pada tanggal akuisisi. Perubahan selanjutnya
atas nilai wajar imbalan kontinjensi yang
diakui sebagai aset atau liabilitas dan dicatat
sesuai dengan PSAK 55 (revisi 2011)
“Instrumen Keuangan: Pengakuan dan
Pengukuran”, dalam laporan laba rugi.
Imbalan kontinjensi yang diklasifikasikan
sebagai ekuitas tidak diukur kembali dan
penyelesaian selanjutnya diperhitungkan
dalam ekuitas.
Any contingent consideration to be
transferred by the Group is recognised at fair
value at the acquisition date. Subsequent
changes to the fair value of the contingent
consideration that is deemed to be an asset
or liability is recognised in accordance with
SFAS 55 (revised 2011) “Financial
Instrument: Recognition and Measurement”
in profit or loss. Contingent consideration that
is classified as equity is not remeasured, and
its subsequent settlement is accounted for
within equity.
Selisih lebih dari jumlah imbalan yang
dialihkan dengan nilai wajar jumlah
kepentingan nonpengendali atas jumlah neto
aset dan kewajiban teridentifikasi yang
diakusisi dicatat sebagai goodwill. Jika jumlah
imbalan ini lebih rendah dari nilai wajar aset
neto entitas yang diakuisisi, dalam kasus
pembelian dengan diskon, selisihnya diakui
langsung dalam laporan laba rugi.
Goodwill is initially measured as the excess
of the aggregate of the consideration
transferred, and the fair value of noncontrolling interest over the net identifiable
assets acquired and liabilities assumed. If
this consideration is lower than the fair value
of the net assets of the subsidiary acquired,
in case of purchase with discount, the
difference is recognised directly in the profit
or loss.
Transaksi, saldo dan keuntungan antar
entitas Grup yang belum direalisasi telah
dieliminasi. Kerugian yang belum direalisasi
juga dieliminasi. Kebijakan akuntansi entitas
anak
diubah
jika
diperlukan
untuk
memastikan konsistensi dengan kebijakan
akuntansi yang diadopsi Grup.
Inter-company transactions, balances and
unrealised gains on transactions between
Group companies are eliminated. Unrealised
losses are also eliminated. Accounting
policies of subsidiaries have been changed
where necessary to ensure consistency with
the policies adopted by the Group.
(ii) Perubahan kepemilikan tanpa kehilangan
pengendalian
(ii) Changes in ownership interests in
subsidiaries without change of control
Transaksi
dengan
kepentingan
nonpengendali yang tidak mengakibatkan
hilangnya pengendalian merupakan transaksi
ekuitas. Selisih antara nilai wajar imbalan
yang dibayar dan bagian yang diakuisisi atas
nilai tercatat aset neto entitas anak dicatat
pada ekuitas. Keuntungan atau kerugian
pelepasan kepentingan nonpengendali juga
dicatat pada ekuitas.
Transactions with non-controlling interests
that do not result in loss of control are
accounted for as equity transactions. The
difference between the fair value of any
consideration paid and the relevant share
acquired of the carrying value of net assets
of the subsidiary is recorded in equity. Gains
or losses on disposals to non-controlling
interests are also recorded in equity.
Biaya
yang
terkait
dengan
dibebankan pada saat terjadinya.
PT BAYAN RESOURCES Tbk. DAN ENTITAS ANAK/AND SUBSIDIARIES
Lampiran 5/10 Schedule
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN
KONSOLIDASIAN
31 DESEMBER 2014 DAN 2013
(Dinyatakan dalam Dolar Amerika Serikat,
kecuali dinyatakan lain)
2.
IKHTISAR
(lanjutan)
b.
KEBIJAKAN
AKUNTANSI
NOTES TO THE CONSOLIDATED
FINANCIAL STATEMENTS
31 DECEMBER 2014 AND 2013
(Expressed in United States Dollars,
unless otherwise stated)
PENTING
Konsolidasi (lanjutan)
(iii) Pelepasan entitas anak
Ketika Grup tidak lagi memiliki pengendalian,
kepentingan yang masih
DAN ENTITAS ANAK/AND SUBSIDIARIES
LAPORAN KEUANGAN KONSOLIDASIAN/
CONSOLIDATED FINANCIAL STATEMENTS
31 DESEMBER 2014 DAN 2013/
31 DECEMBER 2014 AND 2013
PT BAYAN RESOURCES Tbk. DAN ENTITAS ANAK/AND SUBSIDIARIES
Lampiran 1/1 Schedule
LAPORAN POSISI KEUANGAN
KONSOLIDASIAN
31 DESEMBER 2014 DAN 2013
(Dinyatakan dalam Dolar Amerika Serikat,
kecuali nilai nominal dan data saham)
CONSOLIDATED STATEMENTS OF
FINANCIAL POSITION AS AT
31 DECEMBER 2014 AND 2013
(Expressed in United States Dollars,
except for par value and share data)
Catatan/
Notes
ASET LANCAR
Kas dan setara kas
Kas dan setara kas yang
dibatasi penggunaannya
Piutang usaha, neto
- pihak ketiga
- pihak berelasi
Piutang non-usaha
- pihak ketiga
Piutang derivatif
Persediaan, neto
Pajak dibayar dimuka,
bagian jangka pendek
Uang muka dan
biaya dibayar dimuka,
bagian jangka pendek
Aset lancar lainnya
JUMLAH ASET TIDAK LANCAR
JUMLAH ASET
2013
4
80,078,359
181,380,887
5
44,519,546
31,604,904
6
6, 28
43,821,918
8,543,349
57,793,175
5,402,043
7
17
8
5,044,471
210,450
84,960,338
5,102,704
1,770,834
149,837,224
9a
49,222,027
23,897,041
10
5,365,940
1,473,605
10,923,025
6,435,694
CURRENT ASSETS
Cash and cash equivalents
Restricted cash and
cash equivalents
Trade receivables, net
third parties related parties Non-trade receivables
third parties Derivative receivables
Inventories, net
Prepaid taxes,
current portion
Advances and
prepaid expenses,
current portion
Other current assets
323,240,003
474,147,531
TOTAL CURRENT ASSETS
JUMLAH ASET LANCAR
ASET TIDAK LANCAR
Piutang non-usaha
- pihak ketiga, setelah
dikurangi bagian
jangka pendek
- pihak berelasi
Kas dan setara kas yang
dibatasi penggunaannya
Uang muka dan
biaya dibayar dimuka,
dikurangi bagian jangka pendek
Pajak dibayar dimuka,
dikurangi bagian jangka pendek
Aset tetap
Aset eksplorasi dan evaluasi
Aset pajak tangguhan
Properti pertambangan
Aset tidak lancar lainnya
2014
3,800,880
118,154
3,757,945
136,789
5
400,000
400,000
10
11,483,327
5,230,399
9a
11
12
9d
13
173,042,082
257,925,669
62,548,361
325,891,489
3,206,349
249,875,584
282,905,550
1,052,890
66,645,259
482,070,435
566,471
NON-CURRENT ASSETS
Non-trade receivables
third parties, net of current
portion
related parties Restricted cash and
cash equivalents
Advances and
prepaid expenses,
net of current portion
Prepaid taxes,
net of current portion
Fixed assets
Exploration and evaluation assets
Deferred tax assets
Mining properties
Other non-current assets
838,416,311 1,092,641,322
TOTAL NON-CURRENT ASSETS
1,161,656,314 1,566,788,853
TOTAL ASSETS
7
7, 28
Catatan atas laporan keuangan konsolidasian merupakan bagian yang
tidak terpisahkan dari laporan keuangan konsolidasian
The accompanying notes form an integral part of these
consolidated financial statements
PT BAYAN RESOURCES Tbk. DAN ENTITAS ANAK/AND SUBSIDIARIES
Lampiran 1/2 Schedule
LAPORAN POSISI KEUANGAN
KONSOLIDASIAN
31 DESEMBER 2014 DAN 2013
(Dinyatakan dalam Dolar Amerika Serikat,
kecuali nilai nominal dan data saham)
Catatan/
Notes
LIABILITAS JANGKA PENDEK
Utang usaha
- pihak ketiga
- pihak berelasi
Utang pajak
- pajak penghasilan
- pajak lain-lain
Akrual
Pinjaman jangka panjang yang
akan jatuh tempo dalam
satu tahun
- pihak ketiga
Sewa pembiayaan yang
akan jatuh tempo dalam
satu tahun
Liabilitas derivatif yang akan jatuh
tempo dalam satu tahun
Uang muka dari pelanggan
- pihak ketiga
Utang lain-lain
- pihak ketiga
2014
2013
14
14, 28
152,868,208
15,083,791
172,179,722
21,844,750
9b
9b
15
5,549,091
10,563,619
39,849,042
2,841,321
17,942,549
68,664,455
CURRENT LIABILITIES
Trade payables
third parties related parties Taxes payable
corporate income tax other taxes Accruals
281,606,474
130,155,211
Current maturities of
long-term loans
third parties -
134,209
102,729
7,641,440
5,949,941
503,370
6,797,872
4,995,165
4,977,997
Current maturities of
finance leases
Current maturities of
derivative liabilities
Advance from customer
third parties Other payables
third parties -
518,794,409
431,456,547
TOTAL CURRENT LIABILITIES
16
17
JUMLAH LIABILITAS JANGKA
PENDEK
LIABILITAS JANGKA PANJANG
Pinjaman jangka panjang, setelah
dikurangi bagian yang akan
jatuh tempo dalam satu tahun
- pihak ketiga
Sewa pembiayaan jangka panjang,
setelah dikurangi bagian yang
akan jatuh tempo dalam
satu tahun
Liabilitas derivatif, setelah dikurangi
bagian yang akan jatuh tempo
dalam satu tahun
Liabilitas imbalan kerja
jangka panjang
Liabilitas pajak tangguhan
Provisi untuk pembongkaran,
pemindahan, reklamasi dan
restorasi
CONSOLIDATED STATEMENTS OF
FINANCIAL POSITION AS AT
31 DECEMBER 2014 AND 2013
(Expressed in United States Dollars,
except for par value and share data)
NON-CURRENT LIABILITIES
292,076,380
547,150,731
Long-term loans, net
of current maturities
third parties -
78,288
251,116
Long-term finance leases
net of current maturities
17
2,983,484
9,016,757
18
9e
5,382,493
78,055,479
4,772,438
115,270,674
19
8,753,736
9,029,372
Derivative liabilities, net of
current maturities
Long term employee
benefits liabilities
Deferred tax liabilities
Provision for decommissioning,
demobilisation, reclamation
and restoration
JUMLAH LIABILITAS JANGKA
PANJANG
387,329,860
685,491,088
TOTAL NON-CURRENT
LIABILITIES
JUMLAH LIABILITAS
906,124,269 1,116,947,635
TOTAL LIABILITIES
16
Catatan atas laporan keuangan konsolidasian merupakan bagian yang
tidak terpisahkan dari laporan keuangan konsolidasian
The accompanying notes form an integral part of these
consolidated financial statements
PT BAYAN RESOURCES Tbk. DAN ENTITAS ANAK/AND SUBSIDIARIES
Lampiran 1/3 Schedule
LAPORAN POSISI KEUANGAN
KONSOLIDASIAN
31 DESEMBER 2014 DAN 2013
(Dinyatakan dalam Dolar Amerika Serikat,
kecuali nilai nominal dan data saham)
Catatan/
Notes
CONSOLIDATED STATEMENTS OF
FINANCIAL POSITION AS AT
31 DECEMBER 2014 AND 2013
(Expressed in United States Dollars,
except for par value and share data)
2014
2013
EKUITAS YANG DIATRIBUSIKAN
KEPADA PEMILIK ENTITAS
INDUK
Modal saham:
Modal dasar - 12.000.000.000 lembar
saham; ditempatkan dan disetor
penuh - 3.333.333.500 lembar
saham dengan nilai nominal
Rp100 per lembar saham
Tambahan modal disetor, neto
Modal donasi
Akumulasi laba komprehensif lainnya:
- Selisih nilai transaksi atas
penambahan modal
entitas anak
perusahaan
- Cadangan lindung nilai arus kas
Laba ditahan/(akumulasi kerugian):
- Dicadangkan
- Tidak dicadangkan
Kepentingan nonpengendali
JUMLAH EKUITAS
JUMLAH LIABILITAS DAN
EKUITAS
EQUITY ATTRIBUTABLE
TO THE OWNERS OF
THE PARENT
20a
20b
17
21
35
Share capital:
authorised - 12,000,000,000
shares; issued and fully paid 3,333,333,500 shares
at par value of Rp100
per share
Additional paid in capital, net
Donated capital
Accumulation of other
comprehensive income:
Difference in value from transactions for
subscription of additional
shares in subsidiaries
Cash flow hedging reserve Retained earnings/(accumulated losses):
Appropriated Unappropriated -
35,685,809
200,202,189
48,466
35,685,809
200,202,189
48,466
1,886,148
-
1,886,148
601,875
8,176,536
(99,002,366)
8,176,536
39,374,190
146,996,782
285,975,213
108,535,263
163,866,005
Non-controlling interest
255,532,045
449,841,218
TOTAL EQUITY
1,161,656,314 1,566,788,853
TOTAL LIABILITIES AND
EQUITY
Catatan atas laporan keuangan konsolidasian merupakan bagian yang
tidak terpisahkan dari laporan keuangan konsolidasian
The accompanying notes form an integral part of these
consolidated financial statements
PT BAYAN RESOURCES Tbk. DAN ENTITAS ANAK/AND SUBSIDIARIES
Lampiran 2 Schedule
LAPORAN LABA RUGI KOMPREHENSIF
KONSOLIDASIAN UNTUK TAHUN YANG BERAKHIR
31 DESEMBER 2014 DAN 2013
(Dinyatakan dalam Dolar Amerika Serikat)
Catatan/
Notes
CONSOLIDATED STATEMENTS OF
COMPREHENSIVE INCOME FOR THE YEARS
ENDED 31 DECEMBER 2014 AND 2013
(Expressed in United States Dollars)
2014
2013
Pendapatan
22
828,259,942
Beban pokok pendapatan
23
(731,234,835)
(984,048,198)
97,025,107
163,419,730
Laba bruto
1,147,467,928
Revenue
Cost of revenue
Gross profit
Beban penjualan
Beban keuangan
24
16
(76,349,619)
(38,779,131)
(84,653,958)
(37,461,201)
Beban umum dan administrasi
Penghasilan keuangan
Beban penurunan nilai
Pendapatan/(beban) lain-lain, bersih
25
(29,351,032)
2,237,111
(156,453,028)
1,317,255
(28,725,041)
2,667,304
(42,615,045)
(40,282,820)
Selling expenses
Finance expenses
General and administration
expenses
Finance income
Impairment charges
Other income/(expenses), net
(200,353,337)
(67,651,031)
Loss before tax
11,336,139
12,435,003
Income tax benefit
(189,017,198)
(55,216,028)
Loss for the year
13
26
Rugi sebelum pajak
Manfaat pajak penghasilan
9c
Rugi tahun berjalan
Rugi komprehensif lain:
Cadangan nilai wajar
lindung nilai arus kas
Beban pajak penghasilan
terkait cadangan nilai wajar
lindung nilai arus kas
Other comprehensive
loss:
17
(802,500)
(6,372,719)
200,625
1,593,180
(601,875)
(4,779,539)
Jumlah rugi komprehensif
(189,619,073)
(59,995,567)
Total comprehensive loss
Rugi yang dapat diatribusikan
kepada:
Pemilik entitas induk
Kepentingan nonpengendali
(138,376,556)
(50,640,642)
(36,309,968)
(18,906,060)
Loss attributable to:
Owners of the parent entity
Non-controlling interests
(189,017,198)
(55,216,028)
Rugi komprehensif lain,
setelah pajak
Cash flow hedging reserve
Related income tax expense
on cash flow hedging
reserve
Other comprehensive loss,
net of tax
Jumlah rugi komprehensif
yang dapat diatribusikan kepada:
Pemilik entitas induk
Kepentingan nonpengendali
(138,978,431)
(50,640,642)
(41,089,507)
(18,906,060)
Total comprehensive loss
attributable to:
Owners of the parent entity
Non-controlling interests
Jumlah rugi komprehensif
(189,619,073)
(59,995,567)
Total comprehensive loss
Rugi bersih per lembar saham dasar
dan dilusi
27
(0.04)
Catatan atas laporan keuangan konsolidasian merupakan bagian yang
tidak terpisahkan dari laporan keuangan konsolidasian
(0.01) Basic and diluted loss per share
The accompanying notes form an integral part of these
consolidated financial statements
PT BAYAN RESOURCES Tbk. DAN ENTITAS ANAK/AND SUBSIDIARIES
Lampiran 3/1 Schedule
LAPORAN PERUBAHAN EKUITAS KONSOLIDASIAN
UNTUK TAHUN YANG BERAKHIR
31 DESEMBER 2014 DAN 2013
(Dinyatakan dalam Dolar Amerika Serikat)
Catatan/
Notes
Saldo 1 Januari 2014
Rugi bersih
tahun berjalan
Rugi komprehensif
lainnya:
Cadangan lindung nilai
arus kas
Beban pajak penghasilan
terkait cadangan
lindung nilai arus kas
Transaksi dengan kepentingan
nonpengendali:
Dividen yang
dideklarasikan dan
dibayarkan
Saldo 31 Desember
2014
CONSOLIDATED STATEMENTS OF CHANGES IN EQUITY
FOR THE YEARS ENDED
31 DECEMBER 2014 AND 2013
(Expressed in United States Dollars)
Diatribusikan kepada pemilik entitas induk/Attributable to the owners of the parent entity
Komponen
ekuitas lainnya/
Other equity
component
Selisih nilai
transaksi atas
penambahan
modal anak
perusahaan/
Difference in
Cadangan
value from
nilai wajar
Laba ditahan/(akumulasi
Tambahan
transactions
lindung nilai
kerugian)/Retained earnings/
modal disetor/
Modal
for subscription
arus kas/
(accumulated losses)
Additional
donasi/
of additional
Cash flow
Tidak
paid in
Donated
shares in
hedging
Dicadangkan/
dicadangkan/
capital
capital
subsidiaries
reserve
Appropriated Unappropriated
Modal
saham/
Share
capital
35,685,809
200,202,189
48,466
1,886,148
601,875
8,176,536
-
-
-
-
-
-
Kepentingan
nonpengendali/
Non-controlling
interests
Jumlah/
Total
Jumlah
ekuitas/
Total
equity
39,374,190
285,975,213
163,866,005
449,841,218
(138,376,556)
(138,376,556)
(50,640,642)
(189,017,198)
-
-
-
-
(802,500)
-
-
(802,500)
-
-
-
-
-
200,625
-
-
200,625
-
Balance at 1 January
2014
Net loss
for the year
Other comprehensive
loss
Cash flow hedging
(802,500)
reserve
Related income tax
expense on cash flow
200,625
hedging reserve
Transaction with
non-controllong interest:
-
-
-
-
-
-
35,685,809
200,202,189
48,466
1,886,148
-
8,176,536
Catatan atas laporan keuangan konsolidasian merupakan bagian yang tidak terpisahkan dari laporan
keuangan konsolidasian
-
(99,002,366)
-
146,996,782
(4,690,100)
108,535,263
(4,690,100)
255,532,045
The accompanying notes form an integral part of these consolidated financial statements
Dividend declared
and paid
Balance at
31 December 2014
PT BAYAN RESOURCES Tbk. DAN ENTITAS ANAK/AND SUBSIDIARIES
Lampiran 3/2 Schedule
LAPORAN PERUBAHAN EKUITAS KONSOLIDASIAN
UNTUK TAHUN YANG BERAKHIR
31 DESEMBER 2014 DAN 2013
(Dinyatakan dalam Dolar Amerika Serikat)
Catatan/
Notes
Saldo 1 Januari 2013
Rugi bersih
tahun berjalan
Rugi komprehensif
lainnya:
Cadangan lindung nilai
arus kas
Manfaat pajak penghasilan
terkait cadangan
lindung nilai arus kas
Saldo 31 Desember
2013
CONSOLIDATED STATEMENTS OF CHANGES IN EQUITY
FOR THE YEARS ENDED
31 DECEMBER 2014 AND 2013
(Expressed in United States Dollars)
Diatribusikan kepada pemilik entitas induk/Attributable to the owners of the parent entity
Komponen
ekuitas lainnya/
Other equity
component
Selisih nilai
transaksi atas
penambahan
modal anak
perusahaan/
Difference in
Cadangan
value from
nilai wajar
Tambahan
transactions
lindung nilai
modal disetor/
Modal
for subscription
arus kas/
Laba ditahan/Retained earnings
Additional
donasi/
of additional
Cash flow
Tidak
paid in
Donated
shares in
hedging
Dicadangkan/
dicadangkan/
capital
capital
subsidiaries
reserve
Appropriated Unappropriated
Modal
saham/
Share
capital
35,685,809
200,202,189
48,466
1,886,148
5,381,414
8,176,536
-
-
-
-
-
-
Jumlah/
Total
Kepentingan
nonpengendali/
Non-controlling
interests
Jumlah
ekuitas/
Total
equity
75,684,158
327,064,720
182,772,065
509,836,785
(36,309,968)
(36,309,968)
(18,906,060)
(55,216,028)
Balance at 1 January
2013
Net loss
for the year
-
-
-
-
(6,372,719)
-
-
(6,372,719)
-
(6,372,719)
-
-
-
-
1,593,180
-
-
1,593,180
-
1,593,180
Other comprehensive
loss:
Cash flow hedging
reserve
Related income tax
benefit on cash flow
hedging reserve
35,685,809
200,202,189
48,466
1,886,148
601,875
8,176,536
39,374,190
285,975,213
163,866,005
449,841,218
Balance at
31 December 2013
Catatan atas laporan keuangan konsolidasian merupakan bagian yang tidak terpisahkan dari laporan
keuangan konsolidasian
The accompanying notes form an integral part of these consolidated financial statements
PT BAYAN RESOURCES Tbk. DAN ENTITAS ANAK/AND SUBSIDIARIES
Lampiran 4 Schedule
LAPORAN ARUS KAS KONSOLIDASIAN
UNTUK TAHUN YANG BERAKHIR
31 DESEMBER 2014 DAN 2013
(Dinyatakan dalam Dolar Amerika Serikat)
CONSOLIDATED STATEMENTS OF CASH FLOWS
FOR THE YEARS ENDED
31 DECEMBER 2014 AND 2013
(Expressed in United States Dollars)
2014
Arus kas dari aktivitas operasi:
Penerimaan dari pelanggan
Pembayaran kepada pemasok
Pembayaran kepada direktur dan karyawan
Pembayaran beban keuangan
Pembayaran royalti
Pembayaran pajak
Penerimaan pengembalian pajak
Penerimaan bersih kewajiban lindung nilai
Pembayaran lain-lain, bersih
Arus kas bersih yang diperoleh dari
aktivitas operasi
Arus kas dari aktivitas investasi:
Pembelian aset tetap
Pembayaran atas penambahan
properti pertambangan
Pembayaran aset eksplorasi dan
evaluasi
Hasil penjualan aset tetap
Penempatan dalam kas dan setara kas
yang dibatasi penggunaannya
Penerimaan pendapatan keuangan
Arus kas bersih yang digunakan
untuk aktivitas investasi
Arus kas dari aktivitas pendanaan:
Penarikan pinjaman
Penerimaan yang berhubungan
dengan capped loss link swap
Pembayaran kembali atas:
- Pinjaman
- Sewa pembiayaan
- Capped loss link swap
- Dividen kepada nonpengendali
Pembayaran beban yang berhubungan
dengan pinjaman
2013
829,593,554
(678,129,600)
(41,697,176)
(31,698,715)
(86,188,626)
(15,917,146)
91,586,189
2,283,404
(3,952,091)
65,879,793
1,145,295,460
(919,632,454)
(48,958,008)
(31,887,184)
(114,015,587)
(19,979,110)
24,088,038
27,781,846
(17,264,345)
45,428,656
Cash flows from operating
activities:
Receipts from customers
Payments to suppliers
Payments to directors and employees
Payments of finance expense
Payments of royalty
Payments of taxes
Receipts of tax refund
Net receipts of hedging obligations
Other payments, net
Net cash generated from
operating activities
(35,100,472)
(38,145,835)
(50,711)
(774,295)
(99,681)
-
(329,980)
12,500
(12,914,642)
2,237,111
(24,479,724)
2,667,304
Cash flows from investing
activities:
Acquisitions of fixed assets
Payments of addition of
mining properties
Payments of exploration and
evaluation assets
Proceeds from sale of fixed assets
Placement in restricted cash and
cash equivalent
Receipts of finance income
(45,928,395)
(61,050,030)
Net cash used in
investing activities
25,331,861
68,000,000
-
18,000,000
(136,080,000)
(141,197)
(5,530,714)
(4,690,100)
-
(34,020,000)
(207,330)
(3,033,302)
(3,000,000)
Cash flows from financing
activities:
Proceeds from borrowings
Receipt from capped loss
link swap
Repayment of:
Borrowings Finance leases Capped loss link swap Non-controlling interests dividend Payments of
loans related costs
Arus kas bersih yang (digunakan untuk)/
diperoleh dari aktivitas pendanaan
(121,110,150)
45,739,368
Net cash (used in)/generated from
financing activities
(Penurunan)/kenaikan bersih
kas dan setara kas
(101,158,752)
30,117,994
Net (decrease)/increase in
cash and cash equivalents
181,380,887
152,769,325
Cash and cash equivalents at
the beginning of the year
Kas dan setara kas awal tahun
Dampak perubahan selisih kurs
terhadap kas dan setara kas
Kas dan setara kas akhir tahun
(143,776)
80,078,359
Catatan atas laporan keuangan konsolidasian merupakan bagian yang
tidak terpisahkan dari laporan keuangan konsolidasian
(1,506,432)
181,380,887
Exchange losses on cash
and cash equivalent
Cash and cash equivalents at
the end of the year
The accompanying notes form an integral part of these
consolidated financial statements
PT BAYAN RESOURCES Tbk. DAN ENTITAS ANAK/AND SUBSIDIARIES
Lampiran 5/1 Schedule
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN
KONSOLIDASIAN
31 DESEMBER 2014 DAN 2013
(Dinyatakan dalam Dolar Amerika Serikat,
kecuali dinyatakan lain)
1.
NOTES TO THE CONSOLIDATED
FINANCIAL STATEMENTS
31 DECEMBER 2014 AND 2013
(Expressed in United States Dollars,
unless otherwise stated)
UMUM
1.
GENERAL
PT Bayan Resources Tbk. (“Perusahaan”) didirikan
pada tanggal 7 Oktober 2004, berdasarkan Akta
Notaris No. 12 tanggal 7 Oktober 2004 yang dibuat di
hadapan Yani Indrawaty Wibawa, S.H., notaris di
Jakarta. Akta Notaris tersebut mendapat pengesahan
dari Menteri Hukum dan Hak Asasi Manusia Republik
Indonesia dalam Surat Keputusan No. C-30690
HT.01.01.TH.2004 tanggal 21 Desember 2004.
PT Bayan Resources Tbk. (the “Company”) was
establishedon 7 October 2004 based on Notarial Deed
No. 12 dated 7 October 2004 of Yani Indrawaty
Wibawa, S.H., notary in Jakarta. The Notarial
Deedwas approved by the Minister of Law and Human
Rights of the Republic of Indonesia by virtue of
Decree No. C-30690 HT.01.01.TH.2004 dated
21 December 2004.
Anggaran Dasar Perusahaan telah mengalami
beberapa kali perubahan. Perubahan terakhir
berdasarkan Akta Notaris No. 139 tanggal 30 Mei
2013 yang dibuat dihadapan Mala Mukti, S.H., notaris
di Jakarta, yang pada pokoknya berisi mengenai
perubahan susunan Dewan Komisaris dan Direksi
Perusahaan.
The Company’s Articles of Association has been
amended several times. The latest amendment was
based on Notarial Deed No. 139 dated 30 May 2013
of Mala Mukti, S.H., notary in Jakarta, mainly
regarding the changes to the composition of the
Company’s Boards of Commissioners and Directors.
Akta Notaris tersebut telah diberitahukan kepada
Menteri Hukum dan Hak Asasi Manusia Republik
Indonesia dengan diterbitkannya Surat Penerimaan
Pemberitahuan Data Perseroan No. AHU-AH.01.1033416 tanggal 16 Agustus 2013.
The Notarial Deed has been notified to the Minister of
Law and Human Rights of the Republic of Indonesia
as evidenced by Notification and Acceptance Letter
No. AHU-AH.01.10-33416 dated 16 August 2013.
Pada tanggal 12 Agustus 2008, Perusahaan
melakukan Penawaran Umum Perdana (“IPO”)
sebanyak 833.333.500 lembar saham biasa yang
terdiri dari 500.000.000 lembar saham biasa atas
nama milik Pemegang Saham Penjual (saham
divestasi) dan 333.500.000 lembar saham biasa atas
nama baru (Saham Baru). Penawaran saham kepada
masyarakat tersebut dicatat di Bursa Efek Indonesia
pada tanggal 12 Agustus 2008.
On 12 August 2008, the Company conducted an Initial
Public Offering (“IPO”) of 833,333,500 ordinary shares
consists of 500,000,000 ordinary shares on behalf of
Seller Shareholders (divestment shares) and
333,500,000 ordinary shares on behalf of a new name
(New Shares). The shares offered to the public in the
IPO were listed on the Indonesia Stock Exchange on
12 August 2008.
Aktivitas utama Perusahaan adalah perdagangan dan
jasa. Perusahaan memulai operasi komersialnya di
Agustus 2004.
The principal activity of the Company is trading and
services. The Company commenced its commercial
operation in August 2004.
Kantor pusat Perusahaan berlokasi di Gedung Office
8, lantai 37, SCBD Lot 28, Jalan Jenderal Sudirman
Kav. 52-53, Jakarta. Perusahaan berdiri dan
berdomisili di Indonesia.
The Company’s head office is located at Office 8
th
Building, 37 floor, SCBD Lot 28, Jalan Jenderal
Sudirman, Kav. 52-53, Jakarta. The Company is
incorporated and domiciled in Indonesia.
Perusahaan memiliki 52 karyawan pada tanggal
31 Desember 2014 (2013: 463) (tidak diaudit).
The Company has 52 employees
31 December 2014 (2013: 463) (unaudited).
Susunan Dewan Komisaris dan Direksi Perusahaan
pada tanggal 31 Desember 2014 dan 2013 adalah
sebagai berikut:
The Company’s Boards of Commissioners and
Directors as at 31 December 2014 and 2013 were as
follows:
Komisaris Utama
Komisaris
:
:
Komisaris Independen
:
Direktur Utama
Direktur
:
:
Direktur tidak terafiliasi
:
Dato’ Dr. Low Tuck Kwong
Michael Sumarijanto
Mauro Montenero
Rozik B. Soetjipto
Djanadi Bimo Prakoso
Chin Wai Fong
Lim Chai Hock
Engki Wibowo
Jenny Quantero
Low Yi Ngo
Alastair McLeod
Russell John Neil
Lee Je-Hyung
Hermanto Suparman
R. Soedjoko Tirtosoekotjo
as
at
:
:
President Commissioner
Commissioners
:
Independent Commissioners
:
:
President Director
Directors
:
Non-affiliated Director
PT BAYAN RESOURCES Tbk. DAN ENTITAS ANAK/AND SUBSIDIARIES
Lampiran 5/2 Schedule
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN
KONSOLIDASIAN
31 DESEMBER 2014 DAN 2013
(Dinyatakan dalam Dolar Amerika Serikat,
kecuali dinyatakan lain)
1.
NOTES TO THE CONSOLIDATED
FINANCIAL STATEMENTS
31 DECEMBER 2014 AND 2013
(Expressed in United States Dollars,
unless otherwise stated)
UMUM (lanjutan)
1.
Susunan Komite Audit Perusahaan pada tanggal
31 Desember 2014 dan 2013 adalah sebagai berikut:
Ketua
Anggota
:
:
Lokasi/
Location
The composition of the Company’s Audit Committee
as at 31 December 2014 and 2013 was as follows:
Rozik B. Soetjipto
H. Abdurrohman
Bambang Gatot Ariyono
Perusahaan mempunyai entitas anak langsung atau
tidak langsung sebagai berikut:
Anak
perusahaan/
Subsidiaries
GENERAL (continued)
Aktivitas bisnis/
Business
activities
:
:
Chairman
Members
The Company has either direct or indirect subsidiaries
as follows:
Mulai
beroperasi
komersial/
Commencement
of commercial
operations
Persentase
kepemilikan/
Percentage of
ownership
2014
2013
Jumlah aset
sebelum
eliminasi/
Total assets
before
elimination
2014
2013
Kepemilikan langsung/Direct ownership
PT Dermaga
Perkasapratama
(“DPP”)
Jakarta
Jasa bongkar
muat batubara/
Coal handling
services
1995
87.40
87.40
65,876,869
76,497,410
PT Indonesia
Pratama (“IP”)
Jakarta
Perdagangan,
jasa kontraktor
pertambangan/
Trading, mining
contractor
services
2005
100
100
81,147,996
59,132,410
PT Perkasa
Inakakerta
(“PIK”)
Jakarta
Pertambangan
batubara/
Coal mining
2007
100
100
52,063,486
70,682,625
PT Wahana
Baratama
Mining (“WBM”)
Jakarta
Pertambangan
batubara/
Coal mining
2008
100
100
PT Bayan Energy
(“BE”)
Jakarta
Pertambangan,
pengangkutan
dan konstruksi/
Mining,
transportation
and construction
2005
99.99
99.99
31,253,277
59,903,094
PT Firman Ketaun
Perkasa (“FKP”)
Jakarta
Pertambangan
batubara/
Coal mining
2008
100
100
67,833,373
90,534,666
PT Teguh
Sinarabadi
(“TSA”)
Jakarta
Pertambangan
batubara/
Coal mining
2007
100
100
27,432,755
46,680,609
196,089,021 208,497,377
PT BAYAN RESOURCES Tbk. DAN ENTITAS ANAK/AND SUBSIDIARIES
Lampiran 5/3 Schedule
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN
KONSOLIDASIAN
31 DESEMBER 2014 DAN 2013
(Dinyatakan dalam Dolar Amerika Serikat,
kecuali dinyatakan lain)
1.
UMUM (lanjutan)
Anak
perusahaan/
Subsidiaries
NOTES TO THE CONSOLIDATED
FINANCIAL STATEMENTS
31 DECEMBER 2014 AND 2013
(Expressed in United States Dollars,
unless otherwise stated)
1.
Lokasi/
Location
Aktivitas bisnis/
Business
activities
GENERAL (continued)
Mulai
beroperasi
komersial/
Commencement
of commercial
operations
Persentase
kepemilikan/
Percentage of
ownership
2014
2013
Jumlah aset
sebelum
eliminasi/
Total assets
before
elimination
2014
2013
Kepemilikan langsung/Direct ownership (lanjutan/continued)
PT Metalindo
Prosestama
(“MP”)
Jakarta
Perusahaan
investasi/
Holding
company
-
95.2
95.2
PT Fajar Sakti
Prima (“FSP”)
Kalimantan
Timur/East
Kalimantan
PT Bara Tabang
(“BT”)
88,473,850 147,334,223
Pertambangan
batubara/
Coal mining
2005
90
90
49,027,411
43,907,953
Kalimantan
Timur/East
Kalimantan
Pertambangan
batubara/
Coal mining
2009
90
90
2,236,891
1,616,651
PT Brian Anjat
Sentosa (“BAS”)
Kalimantan
Timur/East
Kalimantan
Pertambangan
batubara/
Coal mining
-
100
100
783,608
779,374
PT Muji Lines
(“ML”)
Jakarta
Perkapalan/
Shipping
2007
100
100
103,683,441 109,381,788
Kangaroo
Resources
Limited (“KRL”)
Australia
Perusahaan
investasi/
Holding
company
-
56.05
56.05
386,379,226 401,290,004
PT Apira Utama
(“AU”)
Kalimantan
Timur/East
Kalimantan
Pertambangan
batubara/
Coal mining
-
55.49
55.49
8,510
86,280
PT Bara Sejati
(“BS”)
Kalimantan
Timur/East
Kalimantan
Pertambangan
batubara/
Coal mining
2008
55.49
55.49
516,505
259,807
PT Cahaya Alam
(“CA”)
Kalimantan
Timur/East
Kalimantan
Pertambangan
batubara/
Coal mining
-
55.49
55.49
73,702
69,230
92.7
92.7
Kepemilikan tidak langsung melalui MP/Indirect ownership through MP
PT Gunungbayan
Pratamacoal
(“GBP”)
Jakarta
Pertambangan
batubara/
Coal mining
1999
88,053,541 145,789,942
PT BAYAN RESOURCES Tbk. DAN ENTITAS ANAK/AND SUBSIDIARIES
Lampiran 5/4 Schedule
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN
KONSOLIDASIAN
31 DESEMBER 2014 DAN 2013
(Dinyatakan dalam Dolar Amerika Serikat,
kecuali dinyatakan lain)
1.
NOTES TO THE CONSOLIDATED
FINANCIAL STATEMENTS
31 DECEMBER 2014 AND 2013
(Expressed in United States Dollars,
unless otherwise stated)
UMUM (lanjutan)
Anak
perusahaan/
Subsidiaries
1.
Lokasi/
Location
Aktivitas bisnis/
Business
activities
GENERAL (continued)
Mulai
beroperasi
komersial/
Commencement
of commercial
operations
Persentase
kepemilikan/
Percentage of
ownership
2014
2013
Jumlah aset
sebelum
eliminasi/
Total assets
before
elimination
2014
2013
Kepemilikan tidak langsung melalui KRL/Indirect ownership through KRL
PT Sumber Aset
Utama (“SAU”)
Jakarta
Jasa kontraktor
pertambangan,
pembangunan,
pengangkutan,
dan perdagangan/
Mining contractor
service, construction,
transportation and
trading
-
56.04
56.04
12,315,571
12,312,977
PT Dermaga
Energi
(“DE”)
Jakarta
Pertambangan
batubara/
Coal mining
-
55.49
55.49
124,227
558,089
PT Tanur Jaya
(“TJ”)
Jakarta
Pertambangan
batubara/
Coal mining
-
55.49
55.49
164,899
694,484
PT Silau
Kencana (“SK”)
Jakarta
Pertambangan
batubara/
Coal mining
-
55.49
55.49
413,261
495,245
PT Orkida
Makmur (“OM”)
Jakarta
Pertambangan
batubara/
Coal mining
-
55.49
55.49
330,061
436,061
PT Sumber Api
(“SA”)
Jakarta
Pertambangan
batubara/
Coal mining
-
55.49
55.49
435,167
480,883
PT Tiwa Abadi
(“TA”)
Jakarta
Pertambangan
batubara/
Coal mining
-
55.49
55.49
409,904
492,245
PT Mahakam
Energi Lestari
(“MEL”)
Jakarta
Pertambangan
batubara/
Coal mining
-
55.49
55.49
8,890
241,447
PT Mahakam
Bara Energi
(“MBE”)
Jakarta
Pertambangan
batubara/
Coal mining
-
55.49
55.49
1,135
146,801
PT Mamahak
Coal Mining
(“MCM”)
Jakarta
Pertambangan
batubara/
Coal mining
2010
55.49
55.49
5,616,795
8,414,976
PT Bara Karsa
Lestari (“BKL”)
Jakarta
Pertambangan
batubara/
Coal mining
-
55.49
55.49
14,365
52,070
PT BAYAN RESOURCES Tbk. DAN ENTITAS ANAK/AND SUBSIDIARIES
Lampiran 5/5 Schedule
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN
KONSOLIDASIAN
31 DESEMBER 2014 DAN 2013
(Dinyatakan dalam Dolar Amerika Serikat,
kecuali dinyatakan lain)
1.
2.
NOTES TO THE CONSOLIDATED
FINANCIAL STATEMENTS
31 DECEMBER 2014 AND 2013
(Expressed in United States Dollars,
unless otherwise stated)
UMUM (lanjutan)
1.
GENERAL (continued)
Dalam
laporan
keuangan
konsolidasian
ini,
Perusahaan dan entitas anaknya secara bersamasama disebut sebagai “Grup”.
In these consolidated financial statements, the
Company and its subsidiaries are collectively referred
to as the “Group”.
Kegiatan pertambangan atau eksplorasi BAS, BT,
FSP, TA, DE, AU, BS, CA, SK, SA, TJ, OM, MCM,
MBE, MEL dan BKL pada awalnya diatur dalam
Kuasa Pertambangan (“KP”) yang dikeluarkan oleh
Kabupaten Kutai Kartanegara. Pada tanggal laporan
keuangan ini, seluruh perusahaan tersebut (kecuali
AU dan BS) telah mendapatkan Izin Usaha
Pertambangan (“IUP”) sebagaimana diatur dalam
peraturan
pelaksanaan
Undang-Undang
Pertambangan No. 4/2009 mengenai Pertambangan
Mineral dan Batubara (lihat Catatan 29s).
Permohonan IUP untuk AU dan BS telah diajukan
sesuai ketentuan yang ada dan masih diproses oleh
Pemerintah. Kegiatan pertambangan GBP diatur
dalam
Perjanjian
Kerjasama
Pengusahaan
Pertambangan Batubara (“PKP2B”) generasi kedua
dan PIK, WBM, FKP dan TSA dalam PKP2B generasi
ketiga dengan Pemerintah Republik Indonesia.
Mining or exploration activities of BAS, BT, FSP,TA,
DE, AU, BS, CA, SK, SA, TJ, OM, MCM, MBE, MEL
and BKL commenced under Mining Rights issued by
the Regency of Kutai Kartanegara. As the date of
these financial statements, all referred entities (except
for AU and BS) have received the Mining Business
Licences (“IUP”) as required by the implementing
regulations for Mining Law No. 4/2009 on Mineral and
Coal Mining (refer to Note 29s). IUP request for AU
and BS have been requested according to
requirements and are still being process by the
Government. Mining activities of GBP is governed by
second generations of Coal Contracts of Work
(“CCoW”) and PIK, WBM, FKP and TSA by third
generation CCoW with the Government of the
Republic of Indonesia.
Perpajakan PKP2B generasi ketiga
Taxation for third generation CCoWs
Dalam hal pemenuhan kewajiban pajak-pajak dan
kewajiban keuangan lainnya, entitas anak pemegang
PKP2B generasi ketiga mengikuti ketentuan
sebagaimana diatur dalam PKP2B.
In forms of fulfillment of the taxes payable and other
financial liabilities, the subsidiaries holding the third
generation CCoW comply with regulations which are
governed by the related CCoW.
IKHTISAR KEBIJAKAN AKUNTANSI PENTING
2.
SUMMARY
POLICIES
OF
SIGNIFICANT
ACCOUNTING
Laporan keuangan konsolidasian Grup telah disusun
dan diselesaikan oleh Direksi dan diotorisasi untuk
diterbitkan pada tanggal 31 Maret 2015.
The Group’s consolidated financial statements were
prepared and finalised by the Board of Directors and
were authorised for issuance on 31 March 2015.
Berikut ini adalah kebijakan akuntansi penting yang
diterapkan dalam penyusunan laporan keuangan
konsolidasian Grup, yang sesuai dengan Standar
Akuntansi Keuangan di Indonesia. Kebijakan ini telah
diaplikasikan secara konsisten terhadap semua tahun
yang disajikan, kecuali dinyatakan lain.
Presented below are the significant accounting
policies adopted in preparing the consolidated
financial statements of the Group, which are in
conformity with Indonesian Financial Accounting
Standards. These policies have been consistently
applied to all the years presented, unless otherwise
stated.
a.
a.
Dasar
penyusunan
konsolidasian
laporan
keuangan
Laporan
keuangan
konsolidasian
disusun
berdasarkan konsep harga perolehan, yang
dimodifikasi oleh aset dan liabilitas keuangan
(termasuk instrumen derivatif) diukur pada nilai
wajar melalui laporan laba rugi, serta
menggunakan dasar akrual kecuali untuk laporan
arus kas konsolidasian.
Basis of preparation of the consolidated
financial statements
The consolidated financial statements have been
prepared under the historical cost convention, as
modified by financial assets and financial
liabilities (including derivative instruments) at fair
value through profit or loss, and using accrual
basis except for the consolidated statements of
cash flows.
PT BAYAN RESOURCES Tbk. DAN ENTITAS ANAK/AND SUBSIDIARIES
Lampiran 5/6 Schedule
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN
KONSOLIDASIAN
31 DESEMBER 2014 DAN 2013
(Dinyatakan dalam Dolar Amerika Serikat,
kecuali dinyatakan lain)
2.
IKHTISAR
(lanjutan)
a.
KEBIJAKAN
AKUNTANSI
Dasar
penyusunan
konsolidasian (lanjutan)
laporan
NOTES TO THE CONSOLIDATED
FINANCIAL STATEMENTS
31 DECEMBER 2014 AND 2013
(Expressed in United States Dollars,
unless otherwise stated)
PENTING
keuangan
2.
SUMMARY OF SIGNIFICANT
POLICIES (continued)
a.
ACCOUNTING
Basis of preparation of the consolidated
financial statements (continued)
Laporan arus kas konsolidasian disusun
menggunakan
metode
langsung
dengan
mengklasifikasikan arus kas berdasarkan aktivitas
operasi, investasi dan pendanaan.
The consolidated statements of cash flows have
been prepared based on the direct method by
classifying cash flows on the basis of operating,
investing and financing activities.
Seluruh angka dalam laporan keuangan
konsolidasian ini dibulatkan dan disajikan dalam
Dolar Amerika Serikat (“AS$” atau “Dolar AS”),
kecuali dinyatakan lain.
Figures in the consolidated financial statements
are rounded to and stated in United States
Dollars (“US$” or “US Dollars”), unless otherwise
stated.
Selain yang dijelaskan dibawah, kebijakan
akuntansi telah diterapkan secara konsisten
dengan laporan keuangan untuk tahun yang
berakhir 31 Desember 2013 yang telah disusun
berdasarkan Standar Akuntansi Keuangan di
Indonesia.
Except as described below, the accounting policy
applied are consistent with the annual financial
statements for the year ended 31 December
2013, which conform to Indonesian Financial
Accounting Standards.
Untuk memberi pemahaman yang lebih baik atas
kinerja keuangan Grup, karena sifat dan
jumlahnya yang signifikan, beberapa item
pendapatan dan beban telah disajikan secara
terpisah.
In order to provide further understanding of the
financial performance of the Group, due to the
significant nature or amount, several items of
income or expense have been shown separately.
Penyusunan laporan keuangan konsolidasian
sesuai dengan Standar Akuntansi Keuangan di
Indonesia mengharuskan penggunaan estimasi
dan asumsi. Hal tersebut juga mengharuskan
manajemen untuk membuat pertimbangan dalam
proses penerapan kebijakan akuntansi Grup.
Area yang kompleks atau memerlukan tingkat
pertimbangan yang lebih tinggi atau area di mana
asumsi dan estimasi dapat berdampak signifikan
terhadap laporan keuangan konsolidasian
diungkapkan di Catatan 3.
The preparation of consolidated financial
statements in conformity with Indonesian
Financial Accounting Standards requires the use
of certain critical accounting estimates. It also
requires management to exercise its judgment in
the process of applying the Group’s accounting
policies. The areas involving a higher degree of
judgment or complexity, or areas where
assumptions and estimates are significant to the
consolidated financial statements are disclosed in
Note 3.
Perubahan
pada
Pernyataan
Standar
Akuntansi Keuangan dan Interpretasi Standar
Akuntansi Keuangan
Changes
to
Statements
of
Financial
Accounting Standards and Interpretations of
Financial Accounting Standards
Penerapan dari Interpretasi Standar Akuntansi
Keuangan (“ISAK”) 27, “Pengalihan Aset dari
Pelanggan” dan ISAK 28, “Pengakhiran Liabilitas
keuangan dengan Instrumen Ekuitas” yang
berlaku efektif sejak 1 Januari 2014 tidak
menghasilkan perubahan kebijakan akuntansi
Grup dan tidak memiliki dampak terhadap jumlah
yang dilaporkan tahun berjalan atau tahun
sebelumnya.
The implementation of Interpretations of Financial
Accounting Standards (“ISFAS”) 27, “Transfer of
Assets from Customers” and ISFAS 28,
“Extinguishing Financial Liabilities with Equity
Instruments” with an effective date of 1 January
2014 did not result in changes to the Group’s
accounting policies and had no effect on the
amount reported for current or prior financial
years.
Terkait penerapan ISAK 29, “Biaya Pengupasan
Lapisan
Tanah
Tahap
Produksi
pada
Pertambangan Terbuka”, Grup telah melakukan
penerapan dini dalam laporan keuangan tahun
2013 sesuai yang diperbolehkan oleh standar
tersebut.
In relation to ISFAS 29, “Stripping Cost in the
Production Phase of a Surface Mine”, the Group
has early adopted the standard in 2013 financial
year as allowed by the respective standard.
PT BAYAN RESOURCES Tbk. DAN ENTITAS ANAK/AND SUBSIDIARIES
Lampiran 5/7 Schedule
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN
KONSOLIDASIAN
31 DESEMBER 2014 DAN 2013
(Dinyatakan dalam Dolar Amerika Serikat,
kecuali dinyatakan lain)
2.
IKHTISAR
(lanjutan)
a.
KEBIJAKAN
AKUNTANSI
Dasar
penyusunan
konsolidasian (lanjutan)
laporan
NOTES TO THE CONSOLIDATED
FINANCIAL STATEMENTS
31 DECEMBER 2014 AND 2013
(Expressed in United States Dollars,
unless otherwise stated)
PENTING
keuangan
2.
SUMMARY OF SIGNIFICANT
POLICIES (continued)
a.
ACCOUNTING
Basis of preparation of the consolidated
financial statements (continued)
Perubahan
pada
Pernyataan
Standar
Akuntansi Keuangan dan Interpretasi Standar
Akuntansi Keuangan (lanjutan)
Changes
to
Statements
of
Financial
Accounting Standards and Interpretations of
Financial Accounting Standards (continued)
Standar baru, revisi dan interpretasi yang telah
diterbitkan, namun belum berlaku efektif untuk
tahun buku yang dimulai pada atau setelah
tanggal 1 Januari 2014 adalah sebagai berikut:
New standards, amendments and interpretations
issued but not yet effective for the financial year
beginning 1 January 2014 are as follows:
- ISAK 26 “Penilaian Ulang Derivatif Melekat”
- ISFAS 26 “Reassessment of Embedded
Derivatives”
- Statement of Financial Accounting Standards
(“SFAS”)
65
“Consolidated
Financial
Statements”
- SFAS 66 “Joint Arrangements”
- SFAS 67 “Disclosure of Interest in Other
Entities”
- SFAS 68 “Fair Value Measurement”
- SFAS 1 (revised 2013) “Presentation of
Financial Statements”
- SFAS 4 (revised 2013) “Separate Financial
Statements”
- SFAS 15 (revised 2013) “Investment in
Associates and Joint Ventures”
- SFAS 24 (revised 2013) “Employee Benefits”
- SFAS 46 (revised 2013) “Income Tax”
- SFAS 48 (revised 2013) “Impairment of Asset”
- SFAS 50 (revised 2013) “Financial Instrument:
Presentation”
- SFAS 55 “Financial Instrument: Recognition
and Measurement”
- SFAS 60 “Financial instrument: Disclosures”
- Pernyataan Standar Akuntansi Keuangan
(“PSAK”)
65
“Laporan
Keuangan
Konsolidasian”
- PSAK 66 “Pengaturan Bersama”
- PSAK 67 “Pengungkapan Kepentingan dalam
Entitas Lain”
- PSAK 68 “Pengukuran Nilai Wajar”
- PSAK 1 (revisi 2013) “Penyajian Laporan
Keuangan”
- PSAK 4 (revisi 2013) “Laporan Keuangan
Tersendiri”
- PSAK 15 (revisi 2013) “Investasi pada Entitas
Asosiasi dan Ventura Bersama”
- PSAK 24 (revisi 2013) “Imbalan Kerja”
- PSAK 46 (revisi 2013) “Pajak Penghasilan”
- PSAK 48 (revisi 2013) “Penurunan Nilai Aset”
- PSAK 50 (revisi 2013) “Instrumen Keuangan:
Penyajian”
- PSAK 55 (revisi 2013) “ Instrumen Keuangan:
Pengakuan dan Pengukuran”
- PSAK 60 (revisi 2013) “Instrumen Keuangan:
Pengungkapan”
Penerapan dini revisi dan standar baru diatas
sebelum 1 Januari 2015 tidak diijinkan.
Early adoption of these new and revised
standards prior to 1 January 2015 is not
permitted.
Pada saat penerbitan laporan keuangan
konsolidasian ini, Grup masih mempelajari
dampak yang mungkin timbul dari penerapan
standar baru dan revisi tersebut.
As at the date of these consolidated financial
statements, the Group is still evaluating the
potential impact of these new and revised SFAS.
PT BAYAN RESOURCES Tbk. DAN ENTITAS ANAK/AND SUBSIDIARIES
Lampiran 5/8 Schedule
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN
KONSOLIDASIAN
31 DESEMBER 2014 DAN 2013
(Dinyatakan dalam Dolar Amerika Serikat,
kecuali dinyatakan lain)
2.
IKHTISAR
(lanjutan)
b.
KEBIJAKAN
AKUNTANSI
NOTES TO THE CONSOLIDATED
FINANCIAL STATEMENTS
31 DECEMBER 2014 AND 2013
(Expressed in United States Dollars,
unless otherwise stated)
PENTING
Konsolidasi
(i) Entitas anak
2.
SUMMARY OF SIGNIFICANT
POLICIES (continued)
b.
ACCOUNTING
Consolidation
(i)
Subsidiaries
Entitas anak adalah seluruh entitas dimana
Grup memiliki kekuasaan untuk mengatur
kebijakan
keuangan
dan
operasional
atasnya, biasanya melalui kepemilikan lebih
dari setengah hak suara. Keberadaan dan
dampak dari hak suara potensial yang saat
ini dapat dilaksanakan atau dikonversi,
dipertimbangkan ketika menilai apakah Grup
mengendalikan entitas lain. Grup juga menilai
keberadaan pengendalian ketika Grup tidak
memiliki lebih dari 50% hak suara namun
dapat mengatur kebijakan keuangan dan
operasional secara de-facto. Pengendalian
de-facto dapat timbul ketika jumlah hak suara
yang dimiliki Grup, secara relatif terhadap
jumlah dan penyebaran kepemilikan hak
suara pemegang saham lain memberikan
Grup kemampuan untuk mengendalikan
kebijakan keuangan dan operasi, serta
kebijakan lainnya.
Subsidiaries are all entities over which the
Group has the power to govern the financial
and
operating
policies,
generally
accompanying a shareholding of more than
half of the voting rights. The existence and
effect of potential voting rights that are
currently exercisable or convertible are
considered when assessing whether the
Group controls another entity. The Group
also assesses existence of control where it
does not have more than 50% of the voting
power but is able to govern the financial and
operating policies by virtue of de-facto
control. De-facto control may arise in
circumstances where the size of the Group’s
voting rights relative to the size and
dispersion of holdings of other shareholders
give the Group the power to govern the
financial and operating policies, etc.
Entitas anak dikonsolidasikan secara penuh
sejak tanggal di mana pengendalian dialihkan
kepada
Grup.
Entitas
anak
tidak
dikonsolidasikan
sejak
tanggal
Grup
kehilangan pengendalian.
Subsidiaries are fully consolidated from the
date on which control is transferred to the
Group. They are de-consolidated from the
date on which that control ceases.
Grup menerapkan metode akuisisi untuk
mencatat kombinasi bisnis. Imbalan yang
dialihkan untuk akuisisi suatu entitas anak
adalah sebesar nilai wajar aset yang
dialihkan, liabilitas yang diakui terhadap
pemilik pihak yang diakusisi sebelumnya dan
ekuitas yang diterbitkan oleh Grup. Imbalan
yang dialihkan termasuk nilai wajar aset atau
liabilitas yang timbul dari kesepakatan
imbalan kontinjensi. Aset teridentifikasi yang
diperoleh dan liabilitas serta liabilitas
kontinjensi yang diambil alih dalam suatu
kombinasi bisnis diukur pada awalnya
sebesar nilai wajar pada tanggal akuisisi.
The Group applies the acquisition method to
account for business combinations. The
consideration transferred for the acquisition
of a subsidiary is the fair value of the assets
transferred, the liabilities incurred to the
former owners of the acquiree and the equity
interests issued by the Group. The
consideration transferred includes the fair
value of any asset or liability resulting from a
contingent
consideration
arrangement.
Identifiable assets acquired and liabilities and
contingent liabilities assumed in a business
combination are measured initially at their
fair values at the acquisition date.
Grup mengakui kepentingan nonpengendali
pada pihak yang diakuisisi baik sebesar nilai
wajar atau sebesar bagian proporsional
kepentingan nonpengendali atas aset neto
pihak
yang
diakuisisi.
Kepentingan
nonpengendali disajikan di ekuitas dalam
laporan posisi keuangan konsolidasian,
terpisah dari ekuitas pemilik entitas induk.
The Group recognises any non-controlling
interest in the acquiree on an acquisition byacquisition basis, either at fair value or at the
non-controlling interest’s proportionate share
of the acquiree’s net assets. Non-controlling
interest is reported as equity in the
consolidated statements of financial position,
separate from the owner of the parent’s
equity.
PT BAYAN RESOURCES Tbk. DAN ENTITAS ANAK/AND SUBSIDIARIES
Lampiran 5/9 Schedule
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN
KONSOLIDASIAN
31 DESEMBER 2014 DAN 2013
(Dinyatakan dalam Dolar Amerika Serikat,
kecuali dinyatakan lain)
2.
IKHTISAR
(lanjutan)
b.
KEBIJAKAN
AKUNTANSI
NOTES TO THE CONSOLIDATED
FINANCIAL STATEMENTS
31 DECEMBER 2014 AND 2013
(Expressed in United States Dollars,
unless otherwise stated)
PENTING
Konsolidasi (lanjutan)
2.
SUMMARY OF SIGNIFICANT
POLICIES (continued)
b.
(i) Entitas anak (lanjutan)
ACCOUNTING
Consolidation (continued)
(i)
Subsidiaries (continued)
akuisisi
Acquisition-related costs are expensed as
incurred.
Jika kombinasi bisnis diperoleh secara
bertahap, nilai wajar pada tanggal akuisisi
dari kepentingan ekuitas yang sebelumnya
dimiliki oleh pihak pengakuisisi pada pihak
yang diakuisisi diukur kembali ke nilai wajar
pada tanggal akuisisi melalui laporan laba
rugi.
If the business combination is achieved in
stages, the acquisition date fair value of the
acquirer’s previously held equity interest in
the acquiree is remeasured to fair value at
the acquisition date through profit or loss.
Imbalan kontinjensi yang masih harus
dialihkan oleh Grup diakui sebesar nilai wajar
pada tanggal akuisisi. Perubahan selanjutnya
atas nilai wajar imbalan kontinjensi yang
diakui sebagai aset atau liabilitas dan dicatat
sesuai dengan PSAK 55 (revisi 2011)
“Instrumen Keuangan: Pengakuan dan
Pengukuran”, dalam laporan laba rugi.
Imbalan kontinjensi yang diklasifikasikan
sebagai ekuitas tidak diukur kembali dan
penyelesaian selanjutnya diperhitungkan
dalam ekuitas.
Any contingent consideration to be
transferred by the Group is recognised at fair
value at the acquisition date. Subsequent
changes to the fair value of the contingent
consideration that is deemed to be an asset
or liability is recognised in accordance with
SFAS 55 (revised 2011) “Financial
Instrument: Recognition and Measurement”
in profit or loss. Contingent consideration that
is classified as equity is not remeasured, and
its subsequent settlement is accounted for
within equity.
Selisih lebih dari jumlah imbalan yang
dialihkan dengan nilai wajar jumlah
kepentingan nonpengendali atas jumlah neto
aset dan kewajiban teridentifikasi yang
diakusisi dicatat sebagai goodwill. Jika jumlah
imbalan ini lebih rendah dari nilai wajar aset
neto entitas yang diakuisisi, dalam kasus
pembelian dengan diskon, selisihnya diakui
langsung dalam laporan laba rugi.
Goodwill is initially measured as the excess
of the aggregate of the consideration
transferred, and the fair value of noncontrolling interest over the net identifiable
assets acquired and liabilities assumed. If
this consideration is lower than the fair value
of the net assets of the subsidiary acquired,
in case of purchase with discount, the
difference is recognised directly in the profit
or loss.
Transaksi, saldo dan keuntungan antar
entitas Grup yang belum direalisasi telah
dieliminasi. Kerugian yang belum direalisasi
juga dieliminasi. Kebijakan akuntansi entitas
anak
diubah
jika
diperlukan
untuk
memastikan konsistensi dengan kebijakan
akuntansi yang diadopsi Grup.
Inter-company transactions, balances and
unrealised gains on transactions between
Group companies are eliminated. Unrealised
losses are also eliminated. Accounting
policies of subsidiaries have been changed
where necessary to ensure consistency with
the policies adopted by the Group.
(ii) Perubahan kepemilikan tanpa kehilangan
pengendalian
(ii) Changes in ownership interests in
subsidiaries without change of control
Transaksi
dengan
kepentingan
nonpengendali yang tidak mengakibatkan
hilangnya pengendalian merupakan transaksi
ekuitas. Selisih antara nilai wajar imbalan
yang dibayar dan bagian yang diakuisisi atas
nilai tercatat aset neto entitas anak dicatat
pada ekuitas. Keuntungan atau kerugian
pelepasan kepentingan nonpengendali juga
dicatat pada ekuitas.
Transactions with non-controlling interests
that do not result in loss of control are
accounted for as equity transactions. The
difference between the fair value of any
consideration paid and the relevant share
acquired of the carrying value of net assets
of the subsidiary is recorded in equity. Gains
or losses on disposals to non-controlling
interests are also recorded in equity.
Biaya
yang
terkait
dengan
dibebankan pada saat terjadinya.
PT BAYAN RESOURCES Tbk. DAN ENTITAS ANAK/AND SUBSIDIARIES
Lampiran 5/10 Schedule
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN
KONSOLIDASIAN
31 DESEMBER 2014 DAN 2013
(Dinyatakan dalam Dolar Amerika Serikat,
kecuali dinyatakan lain)
2.
IKHTISAR
(lanjutan)
b.
KEBIJAKAN
AKUNTANSI
NOTES TO THE CONSOLIDATED
FINANCIAL STATEMENTS
31 DECEMBER 2014 AND 2013
(Expressed in United States Dollars,
unless otherwise stated)
PENTING
Konsolidasi (lanjutan)
(iii) Pelepasan entitas anak
Ketika Grup tidak lagi memiliki pengendalian,
kepentingan yang masih