PT BANK DANAMON INDONESIA Tbk DAN ANAK PERUSAHAAN AND SUBSIDIARY

  PT BANK DANAMON INDONESIA Tbk DAN ANAK PERUSAHAAN / AND SUBSIDIARY LAPORAN KEUANGAN KONSOLIDASIAN /

CONSOLIDATED FINANCIAL STATEMENTS

31 DESEMBER / DECEMBER 2005, 2004 DAN / AND 2003

  T:\Bank Danamon\2005\LKFS\Danamon Lkfs Audit2005 (3 kolom)Final1205.doc

LAPORAN AUDITOR INDEPENDEN KEPADA PARA PEMEGANG SAHAM

  INDEPENDENT AUDITORS' REPORT TO THE SHAREHOLDERS OF

PT BANK DANAMON INDONESIA Tbk

  Kami telah mengaudit neraca konsolidasian PT Bank Danamon Indonesia Tbk dan Anak Perusahaan tanggal

  31 Desember 2005, 2004 dan 2003, dan laporan laba rugi, laporan perubahan ekuitas serta laporan arus kas konsolidasian untuk tahun yang berakhir pada tanggal- tanggal tersebut. Laporan keuangan konsolidasian adalah tanggung jawab Manajemen. Tanggung jawab kami terletak pada pernyataan pendapat atas laporan keuangan konsolidasian berdasarkan audit kami. Kami tidak mengaudit laporan keuangan Anak Perusahaan untuk tahun yang berakhir pada tanggal 31 Desember 2004 yang total aktivanya 2,7% dari total aktiva konsolidasian pada tanggal 31 Desember 2004 dan total laba bersihnya 12,5% dari total laba bersih konsolidasian untuk tahun yang berakhir pada tanggal tersebut. Laporan keuangan tersebut diaudit oleh auditor independen lain, yang laporannya tertanggal 18 Januari 2005 dengan pendapat wajar tanpa pengecualian telah diserahkan kepada kami dan pendapat kami, sejauh yang berkaitan dengan jumlah-jumlah untuk Anak Perusahaan tersebut, semata-mata hanya berdasarkan atas laporan auditor independen tersebut.

  We have audited the accompanying consolidated balance sheets of PT Bank Danamon Indonesia Tbk and Subsidiary as at 31 December 2005, 2004 and 2003, and the related consolidated statements of income, changes in equity and cash flows for the years then ended. These consolidated financial statements are the responsibility of the Management. Our responsibility is to express an opinion on these consolidated financial statements based on our audits. We did not audit the financial statements of the Subsidiary for the year ended

  31 December 2004 of which the total assets represent 2.7% of the total consolidated assets as at 31 December 2004 and the total net income 12.5% of the total consolidated net income for the year then ended. The Subsidiary’s financial statements were audited by another independent auditor whose report, dated 18 January 2005, expressed an unqualified opinion and has been provided to us and our opinion, in so far as it relates to amounts included for the Subsidiary, is based solely on the report of another independent auditor.

  Kami melaksanakan audit berdasarkan standar auditing yang ditetapkan Ikatan Akuntan Indonesia. Standar tersebut mengharuskan kami merencanakan dan melaksanakan audit agar kami memperoleh keyakinan memadai bahwa laporan keuangan bebas dari salah saji material. Suatu audit meliputi pemeriksaan, atas dasar pengujian, bukti-bukti yang mendukung jumlah-jumlah dan pengungkapan dalam laporan keuangan. Audit juga meliputi penilaian atas prinsip akuntansi yang digunakan dan estimasi signifikan yang dibuat oleh Manajemen, serta penilaian terhadap penyajian laporan keuangan secara keseluruhan. Kami yakin bahwa audit kami memberikan dasar memadai untuk menyatakan pendapat.

  We conducted our audits in accordance with auditing standards established by the Indonesian Institute of Accountants. Those standards require that we plan and perform the audit to obtain reasonable assurance that the financial statements are free of material misstatement. An audit includes examining, on a test basis, evidence supporting the amounts and disclosures in the financial statements. An audit also includes assessing the accounting principles used and significant estimates made by Management, as well as evaluating the overall presentation of the financial statements. We believe that our audits provide a reasonable basis for our opinion.

  Menurut pendapat kami, berdasarkan audit kami dan laporan auditor independen lain yang disebut di atas, laporan keuangan konsolidasian yang disebut di atas menyajikan secara wajar, dalam semua hal yang material, posisi keuangan konsolidasian PT Bank Danamon Indonesia Tbk dan Anak Perusahaan tanggal

  31 Desember 2005, 2004 dan 2003 dan hasil usaha, serta arus kas konsolidasian untuk tahun yang berakhir pada tanggal-tanggal tersebut sesuai dengan prinsip akuntansi yang berlaku umum di Indonesia.

  In our opinion, based on our audits and report of another independent auditor as mentioned above, the consolidated financial statements referred to above present fairly, in all material respects, the consolidated financial position of PT Bank Danamon Indonesia Tbk and Subsidiary as at 31 December 2005, 2004 and 2003 and the consolidated results of their operations, and cash flows for the years then ended, in conformity with accounting principles generally accepted in Indonesia.

  

The accompanying consolidated financial statements are not intended to present the consolidated financial position, results of operations,

and cash flows in accordance with accounting principles and practices generally accepted in countries and jurisdictions other than Indonesia.

Accordingly the accompanying consolidated balance sheets and related consolidated statements of income, and consolidated cash flows and

their utilisation are not designed for those who are not informed about Indonesian accounting principles, procedures and practices.

  

The standards, procedures and practices utilised in Indonesia to audit such consolidated financial statements may differ from those generally

  Audit kami dilaksanakan untuk menyatakan pendapat atas laporan keuangan konsolidasian secara keseluruhan. Informasi keuangan tambahan PT Bank Danamon Indonesia Tbk, induk perusahaan saja, pada tanggal dan untuk tahun yang berakhir 31 Desember 2005, 2004 dan 2003, yang terlampir pada lampiran 6/1 sampai 6/9 disajikan untuk tujuan analisa tambahan dan bukan merupakan bagian yang diharuskan dari laporan keuangan konsolidasian. Informasi keuangan tambahan tersebut telah tercakup dalam prosedur audit yang kami lakukan atas audit laporan keuangan konsolidasian dan menurut pendapat kami, dalam segala hal yang material, telah disajikan secara wajar, dalam hubungannya dengan laporan keuangan konsolidasian secara keseluruhan.

  Our audits were conducted to form an opinion on the consolidated financial statements taken as a whole. The supplementary financial information on schedules 6/1 to 6/9 in respect of PT Bank Danamon Indonesia Tbk, parent company only, as at and for the years ended 31 December 2005, 2004 and 2003 is presented for the purpose of additional analysis and is not a required part of the consolidated financial statements. Such supplementary financial information has been subjected to auditing procedures applied in the audit of the consolidated financial statements and in our opinion, is fairly stated in all material respects in relation to the consolidated financial statements taken as a whole.

  JAKARTA

  3 Pebruari / February 2006

Drs. Muhammad Jusuf Wibisana, M.Ec., Ak.

  

Surat Izin Praktek Akuntan Publik / License of Public Accountant No 98.1.0189

• Pihak yang mempunyai hubungan istimewa 2z, 41a 19,752 - - Related parties -
• Pihak ketiga 1,137,370 645,553 665,780 Third parties - Penempatan pada bank lain dan
• Pihak yang mempunyai hubungan istimewa 2z, 41b 269,403 - 10,000 Related parties -
• Pihak ketiga 2,206,161 3,228,543 4,453,075 Third parties - Efek yang dibeli dengan janji

  2003: Rp 7.197) 2m,2k,11 516,572 517,049 412,112 2003: Rp 7,197) Obligasi Pemerintah 2g,12 14,102,005 17,324,189 21,233,696 Government Bonds Pajak dibayar dimuka 2w,23a - - 3,727 Prepaid taxes Penyertaan

  Rp 1,360 in 2005 (2004: Rp 233; 2003: Rp 7) 2i,2k,8 134,722 22,986 724 2003: Rp 7) Pinjaman yang diberikan

  Loans setelah dikurangi penyisihan net of allowance for kerugian sebesar Rp 1.017.065 possible losses of Rp 1,017,065 pada tahun 2005 (2004: 1.606.597; in 2005 (2004: Rp 1,606,597;

  2003: 4.323.969) dan pendapatan 2003: Rp 4,323,969) and deferred tangguhan sebesar Rp 4.387 income of Rp 4,387 in 2005 pada tahun 2005 (2004: Rp 76.421;

  (2004: Rp 76,421; 2003: Rp 117.224) 2j,2k,9

  2003: Rp 117,224)

  Consumer financing receivables setelah dikurangi penyisihan net of allowance for possible kerugian sebesar Rp 20.864 losses of Rp 20,864 in 2005 pada tahun 2005 (2004: Rp 23.808) 2k,2l,10 740,446 854,852 - (2004: Rp 23,808) Tagihan akseptasi

  Acceptance receivables setelah dikurangi penyisihan net of allowance for kerugian sebesar Rp 5.420 possible losses of Rp 5,420 pada tahun 2005 (2004: Rp 5.835; in 2005 (2004: Rp 5,835;

  Investments setelah dikurangi penyisihan net of allowance for diminution penurunan nilai investasi sebesar in value of Rp 122

  Rp nihil pada tahun 2005 in 2005 (2004: Rp 205;

  Rp 122 pada tahun 2005 (2004: in 2005 (2004: Rp 414;

  Rp 414; 2003: Rp 1.874) 2n,2k,13 11,958 76,623 40,915 2003: Rp 1,874) Goodwill setelah dikurangi akumulasi

  Goodwill net of accumulated amortisasi sebesar Rp 173.948 pada amortisation of Rp 173,948 tahun 2005 (2004: Rp 86.974) 2c,14 521,841 608,815 - in 2005 (2004: Rp 86,974) Aktiva tetap

  Fixed assets setelah dikurangi akumulasi net of accumulated penyusutan sebesar Rp 753.347 depreciation of Rp 753,347 pada tahun 2005 (2004: Rp 631.458; in 2005 (2004: Rp 631,458;

  2003: Rp 576.846) 2o,15 1,480,028 1,297,171 615,353 2003: Rp 576,846) Aktiva pajak tangguhan 2w,23d 153,734 178,626 285,634 Deferred tax asset Beban dibayar di muka dan aktiva lain-lain

  Prepayments and other assets setelah dikurangi penyisihan net of allowance for kerugian sebesar Rp 2.939 pada possible losses of Rp 2,939 tahun 2005 (2004: Rp 4.687; in 2005 (2004: Rp 4,687;

  2003: Rp 29.862) 2p,2q,2k,16 1,928,518 1,877,417 1,454,003 2003: Rp 29,862) JUMLAH AKTIVA

  (2004: Rp 205; 2003: Rp nihil) 2h,2k - 20,245 - 2003: Rp nil) Tagihan derivatif setelah dikurangi Derivative receivables net of penyisihan kerugian sebesar Rp 1.360 allowance for possible losses of pada tahun 2005 (2004: Rp 233;

  Securities purchased under resale dijual kembali setelah dikurangi agreements net of allowance penyisihan kerugian sebesar for possible losses of Rp nil

  67,803,454 58,820,805 52,681,943 TOTAL ASSETS

  Catatan/

Notes 2005 2004 2003

  Catatan atas laporan keuangan konsolidasian merupakan bagian tak terpisahkan dari laporan keuangan konsolidasian secara keseluruhan.

  The accompanying notes form an integral part of these consolidated financial statements.

  NERACA KONSOLIDASIAN

  31 DESEMBER 2005, 2004 DAN 2003

  (Dinyatakan dalam jutaan Rupiah, kecuali nilai nominal per saham)

  CONSOLIDATED BALANCE SHEETS

  31 DECEMBER 2005, 2004 AND 2003 (Expressed in million Rupiah except par value per share)

  AKTIVA ASSETS

  2003: Rp 14,975)

  Kas 3 640,044 753,256 1,011,873 Cash Giro pada Current accounts with

  Bank Indonesia 4 3,563,314 2,662,100 2,152,945 Bank Indonesia Giro pada bank lain Current accounts with other banks setelah dikurangi penyisihan net of allowance for kerugian sebesar Rp 10.258 possible losses of Rp 10,258 pada tahun 2005 (2004: 5.169; in 2005 (2004: Rp 5,169;

  2003: Rp 6.725) 2e,2k,5 2003: Rp 6,725)

  Placements with other banks and Bank Indonesia setelah dikurangi

  Bank Indonesia net of allowance penyisihan kerugian sebesar Rp 48.655 for possible losses of Rp 48,655 pada tahun 2005 (2004: Rp 7.264; in 2005 (2004: Rp 7,264;

  2003: Rp 20.866) 2f,2k,6 5,403,724 1,020,805 2,065,722 2003: Rp 20,866) Efek-efek Marketable securities setelah dikurangi penyisihan net of allowance for possible kerugian sebesar Rp 14.493 losses of Rp 14,493 in 2005 pada tahun 2005 (2004: Rp 17.317;

  (2004: Rp 17,317; 2003: Rp 14.975) 2g,2k,7

• Pihak yang mempunyai hubungan istimewa 2z,41c 130,217 8,283 6,564 Related parties -
• Pihak ketiga 34,843,645 27,724,292 18,269,820 Third parties - Piutang pembiayaan konsumen

NERACA KONSOLIDASIAN

31 DESEMBER 2005, 2004 DAN 2003

  31 DECEMBER 2005, 2004 AND 2003

  (Dinyatakan dalam jutaan Rupiah,

  (Expressed in million Rupiah,

  kecuali nilai nominal per saham)

  except par value per share) Catatan/

  Notes 2005 2004 2003

KEWAJIBAN DAN EKUITAS

  LIABILITIES AND EQUITY KEWAJIBAN LIABILITIES

  Kewajiban segera 17 158,154 112,317 114,019 Obligations due immediately Simpanan nasabah: 2r,18 Deposits from customers:

• Pihak yang mempunyai hubungan istimewa 2z,41d 426,373 646,604 617,656 Related parties -
• Pihak ketiga 43,924,109 39,636,111 39,181,953 Third parties - Simpanan dari bank lain 2r,19 3,925,961 1,040,445 420,950 Deposits from other banks Efek yang dijual dengan janji

  Securities sold under repurchase dibeli kembali 2h,12 2,875,000 1,000,000 1,000,000 agreements Kewajiban akseptasi 2m,20 521,992 522,884 419,309 Acceptance payables

• Obligasi yang diterbitkan 2u,21 495,438 493,422 Bonds issued Pinjaman yang diterima

  22 1,114,839 1,294,445 1,213,564 Borrowings Hutang pajak 2w,23b 153,892 252,123 7,132 Taxes payable Penyisihan kerugian atas

  Allowance for possible losses komitmen dan kontinjensi 2k,40 83,259 346,432 367,030 on commitments and contingencies Kewajiban derivatif 2i,8 75,485 6,237 9,799 Derivative payables

  Deferred tax liabilities - Kewajiban pajak tangguhan 2w,23e 112,334 76,846 Beban yang masih harus dibayar

  Accruals and dan kewajiban lain-lain:

  24 other liabilities:

• Pihak yang mempunyai
• hubungan istimewa 2z,41e 704 27,760 Related parties -
• Pihak ketiga 1,392,860 1,836,966 1,624,731 Third parties - Pinjaman subordinasi 2v,25 3,628,474 3,469,587 699,767 Subordinated debts Modal pinjaman

  26 155,000 155,000 155,000 Loan capital JUMLAH KEWAJIBAN 59,043,170 50,890,123 45,858,670 TOTAL LIABILITIES HAK MINORITAS 42 171,331 126,739 1,074 MINORITY INTEREST EKUITAS

  EQUITY Modal saham - nilai nominal Rp 50.000

  Share capital - par value per share (2004 dan 2003: Rp 50.000) Rp 50,000 (2004 and 2003: per saham untuk seri A dan

   Rp 50,000) for A series shares Rp 500 (2004 dan 2003: Rp 500) and Rp 500 (2004 and 2003: per saham untuk seri B Rp 500) for B series shares

  Authorised - 22,400,000

• Modal dasar 22.400.000

  (2004 and 2003: 22,400,000) (2004 dan 2003: 22.400.000)

  A series shares saham seri A dan 17.760.000.000 and 17,760,000,000

  (2004 dan 2003: 17.760.000.000) (2004 and 2003: 17,760,000,000) saham seri B

  B series shares Modal ditempatkan dan disetor penuh

  Issued and fully paid 22.400.000 (2004 dan 2003: 22.400.000)

  22,400,000 (2004 and 2003: saham seri A dan

  22,400,000) A series 4.898.494.000 (2004 dan 2003: shares and 4,898,494,000 4.884.522.000)

  (2004 and 2003: 4,884,522,000) saham seri B 27 3,569,247 3,562,261 3,562,261 B series shares Tambahan modal disetor 198,770 62,738 25,412 Additional paid-up capital

  Modal disetor lainnya 189 189 189 Other paid-up capital Selisih kurs karena penjabaran Difference in foreign currency laporan keuangan 2d 3,295 2,718 2,886 translation (Kerugian)/keuntungan yang belum direalisasi

  Unrealised (losses)/gains of available atas efek-efek dan Obligasi Pemerintah for sale marketable securities dalam kelompok tersedia untuk dijual 2g,12a (183,074) 798,928 754,586 and Government Bonds Cadangan umum dan wajib

  29 48,765 24,684 9,484 General and legal reserve Saldo laba (setelah defisit sebesar Retained earnings (after deficit of

  Rp 32.968.831 dieliminasi melalui Rp 32,968,831 was eliminated kuasi-reorganisasi tanggal through quasi-reorganisation on

   1 Januari 2001) 52 4,951,761 3,352,425 2,467,381

  1 January 2001) 8,588,953 7,803,943 6,822,199

  JUMLAH EKUITAS TOTAL EQUITY JUMLAH KEWAJIBAN DAN

TOTAL LIABILITIES AND

   EKUITAS 67,803,454 58,820,805 52,681,943 EQUITY Catatan atas laporan keuangan konsolidasian merupakan bagian The accompanying notes form an integral part of these tak terpisahkan dari laporan keuangan konsolidasian secara consolidated financial statements. keseluruhan.

  LAPORAN LABA RUGI KONSOLIDASIAN CONSOLIDATED STATEMENTS OF INCOME UNTUK TAHUN YANG BERAKHIR FOR THE YEARS ENDED

  31 DESEMBER 2005, 2004 DAN 2003

  31 DECEMBER 2005, 2004 AND 2003

  (Dinyatakan dalam jutaan Rupiah,

  (Expressed in million Rupiah,

  kecuali laba bersih per saham)

  except earnings per share) Catatan/

  Notes 2005 2004 2003 PENDAPATAN DAN BEBAN

   INCOME AND EXPENSES OPERASIONAL FROM OPERATIONS

  Pendapatan bunga 2s,30,41f 8,129,133 6,394,789 5,789,427 Interest income Pendapatan provisi dan komisi 2t,32 912,024 722,325 498,090 Fees and commissions income

9,041,157 7,117,114 6,287,517

Beban bunga 2s,31 3,526,078 2,376,403 3,238,492 Interest expense

  Beban provisi dan komisi 2t,32 372,982 156,465 32,599 Fees and commissions expense

3,899,060 2,532,868 3,271,091

Pendapatan bunga bersih 5,142,097 4,584,246 3,016,426 Net interest income PENDAPATAN OPERASIONAL

  OTHER OPERATING LAINNYA

  INCOME Gain on sale of marketable

  Keuntungan penjualan efek- efek securities and dan Obligasi Pemerintah - bersih 2g,12a 445,366 430,072 795,799 Government Bonds - net

  Keuntungan/(kerugian) transaksi mata uang asing - bersih 2d,2i 126,534 (33,847) (12,438) Foreign exchange gains /(losses) - net Imbalan jasa 295,351 280,338 514,221 Fees Keuntungan/(kerugian) yang belum direalisasi

  Unrealised gains/(losses) from atas perubahan nilai wajar changes in fair value of efek-efek dan Obligasi Pemerintah - marketable securities bersih 2g 1,903 (63,200) (14,494) and Government Bonds - net Pendapatan dividen 3,020 508 3,068 Dividend income Lain-lain - 1,285 Others - 872,174 613,871 1,287,441 BEBAN OPERASIONAL

  OTHER OPERATING LAINNYA EXPENSES

  General and administrative Beban umum dan administrasi 33 1,232,156 939,086 861,136 expenses Beban tenaga kerja dan tunjangan 2x, 34 1,690,584 1,129,288 734,256 Salaries and employee benefits Penyisihan kerugian atas aktiva 2k,5,6,7,8,9,

  Allowance for possible losses produktif 10,11,13,16 (210,214) (396,696) 1,325,689 on earning assets Lain-lain 27,242 32,988 40,902 Others

  

2,739,768 1,704,666 2,961,983

PENDAPATAN OPERASIONAL

  

3,274,503 3,493,451 1,341,884

BERSIH

  NET OPERATING INCOME Catatan atas laporan keuangan konsolidasian merupakan bagian The accompanying notes form an integral part of these tak terpisahkan dari laporan keuangan konsolidasian secara consolidated financial statements. keseluruhan.

  LAPORAN LABA RUGI KONSOLIDASIAN CONSOLIDATED STATEMENTS OF INCOME UNTUK TAHUN YANG BERAKHIR FOR THE YEARS ENDED

  31 DESEMBER 2005, 2004 DAN 2003

  31 DECEMBER 2005, 2004 AND 2003

  (Dinyatakan dalam jutaan Rupiah,

  (Expressed in million Rupiah,

  kecuali laba bersih per saham)

  except earnings per share) Catatan/

  

Notes 2005 2004 2003

PENDAPATAN DAN BEBAN

  NON-OPERATING BUKAN OPERASIONAL

  INCOME AND EXPENSES Pendapatan bukan operasional 35 223,594 219,484 295,821 Non-operating income Beban bukan operasional

  36 (499,853) (334,699) (65,165) Non-operating expenses (BEBAN)/PENDAPATAN BUKAN

  NON-OPERATING OPERASIONAL - BERSIH (276,259) (115,215) 230,656 (EXPENSES)/INCOME - NET LABA SEBELUM PAJAK PENGHASILAN 2,998,244 3,378,236 1,572,540

  INCOME BEFORE TAX (875,954) (894,821) (43,196)

  PAJAK PENGHASILAN 2w,23c

  INCOME TAX LABA SETELAH PAJAK PENGHASILAN 2,122,290 2,483,415 1,529,344

  INCOME AFTER TAX HAK MINORITAS ATAS MINORITY

  INTEREST (LABA)/RUGI BERSIH

   IN NET (INCOME)/LOSS OF ANAK PERUSAHAAN 42 (119,092) (75,336) 232 SUBSIDIARY

  2,003,198 2,408,079 1,529,576 LABA BERSIH

  NET INCOME LABA BERSIH PER BASIC EARNINGS

   SAHAM DASAR 2y,39 407.71 490.75 311.72 PER SHARE LABA BERSIH DILUTED EARNINGS

   PER SAHAM DILUSIAN 2y,39 402.59 489.49 311.72*) PER SHARE

• ) Tidak terdapat surat berharga yang bersifat dilutif pada tahun 2003 There are no dilutive securities in year 2003 *)

  Catatan atas laporan keuangan konsolidasian merupakan bagian The accompanying notes form an integral part of these tak terpisahkan dari laporan keuangan konsolidasian secara consolidated financial statements. keseluruhan.

LAPORAN PERUBAHAN EKUITAS KONSOLIDASIAN

  CONSOLIDATED STATEMENTS OF CHANGES IN EQUITY UNTUK TAHUN YANG BERAKHIR

FOR THE YEARS ENDED

31 DESEMBER 2005, 2004 DAN 2003

  31 DECEMBER 2005, 2004 AND 2003

  (Dinyatakan dalam jutaan Rupiah)

  (Expressed in million Rupiah) (Kerugian)/ keuntungan yang belum direalisasi atas efek-efek dan Obligasi Pemerintah dalam kelompok tersedia untuk dijual/

  Selisih kurs karena Unrealised penjabaran laporan (losses)/gains of

Tambahan Modal disetor keuangan/ available for sale Cadangan umum

modal disetor/ lainnya/ Difference in marketable dan wajib/

  

Catatan/ Modal saham/ Additional Other paid-up foreign currency securities and General and legal Saldo laba/ Jumlah ekuitas/

Notes Share capital paid-up capital capital translation Government Bonds reserve Retained earnings Total equity

  Saldo pada tanggal 1 Januari 2003 3,562,261

• 25,412 189 2,923 1,062,027 4,652,812 Balance as at 1 January 2003

  28

• Laba bersih tahun berjalan

  Net income for the year - - 1,529,576 1,529,576 Pembentukan cadangan umum

  Allocation to general and 9,484 (9,484) - legal reserve - - - - - dan wajib 28, 29

  28 - Pembagian tantiem

• (11,855) (11,855) Distribution of tantiem Selisih kurs karena penjabaran laporan

  Difference in foreign currency

• keuangan

  (37) -

• 2d

  (37) translation - Keuntungan yang belum direalisasi atas Unrealised gains of available efek-efek dan Obligasi Pemerintah for sale marketable securities

• dalam kelompok tersedia untuk dijual 2g -
• 754,586 754,586 and Government Bonds - -

  28 (102,883) (102,883) - - - - - Pembagian dividen tunai

  Distribution of cash dividend

Saldo pada tanggal 31 Desember 2003 3,562,261 25,412 189 2,886 754,586 9,484 2,467,381 6,822,199 Balance as at 31 December 2003

Catatan atas laporan keuangan konsolidasian merupakan bagian tak terpisahkan dari laporan The accompanying notes form an integral part of these consolidated financial statements.

keuangan konsolidasian secara keseluruhan.

AMPIRAN CHEDULE

  L 3/1 S

– –

LAPORAN PERUBAHAN EKUITAS KONSOLIDASIAN

  CONSOLIDATED STATEMENTS OF CHANGES IN EQUITY UNTUK TAHUN YANG BERAKHIR

FOR THE YEARS ENDED

31 DESEMBER 2005, 2004 DAN 2003

  31 DECEMBER 2005, 2004 AND 2003

  (Dinyatakan dalam jutaan Rupiah)

  (Expressed in million Rupiah) (Kerugian)/ keuntungan yang belum direalisasi atas efek-efek dan Obligasi Pemerintah dalam kelompok tersedia untuk dijual/

  Selisih kurs karena Unrealised penjabaran laporan (losses)/gains of Tambahan Modal disetor keuangan/ available for sale Cadangan umum modal disetor/ lainnya/ Difference in marketable dan wajib/

  

Catatan/ Modal saham/ Additional Other paid-up foreign currency securities and General and legal Saldo laba/ Jumlah ekuitas/

Notes Share capital paid-up capital capital translation Government Bonds reserve Retained earnings Total equity

  

Saldo pada tanggal 1 Januari 2004 3,562,261 25,412 189 2,886 754,586 9,484 2,467,381 6,822,199 Balance as at 1 January 2004

• Laba bersih tahun berjalan
• 28 Pembentukan cadangan umum

  2,408,079 2,408,079 Net income for the year

  Allocation to general and dan wajib 28, 29 - 15,200 -

• 28

  (15,200) -

• legal reserve -

  (19,635) (19,635) Distribution of tantiem - - - - - Pembagian tantiem - Selisih kurs karena penjabaran Difference in foreign currency (168)

• 2d
• laporan keua

  (168) translation Keuntungan yang belum direalisasi atas Unrealised gains of available efek-efek dan Obligasi Pemerintah for sale marketable securities and dalam kelompok tersedia untuk dijual 2g

  44,342 44,342 - - - - Government Bonds - -

  Beban kompensasi karyawan/ Compensation costs of employee/

• 37,326 - manajemen berbasis saham 2x, 38

  37,326 management stock options - - -

  28 (1,488,200) (1,488,200) - - - - - - Pembagian dividen tunai

  Distribution of cash dividend

Saldo pada tanggal 31 Desember 2004 3,562,261 62,738 189 2,718 798,928 24,684 3,352,425 7,803,943 Balance as at 31 December 2004

Catatan atas laporan keuangan konsolidasian merupakan bagian tak terpisahkan dari laporan The accompanying notes form an integral part of these consolidated financial statements.

keuangan konsolidasian secara keseluruhan.

AMPIRAN CHEDULE

  L 3/2 S

– –

LAPORAN PERUBAHAN EKUITAS KONSOLIDASIAN

  CONSOLIDATED STATEMENTS OF CHANGES IN EQUITY UNTUK TAHUN YANG BERAKHIR

FOR THE YEARS ENDED

31 DESEMBER 2005, 2004 DAN 2003

  31 DECEMBER 2005, 2004 AND 2003

  (Dinyatakan dalam jutaan Rupiah)

  (Expressed in million Rupiah) (Kerugian)/ keuntungan yang belum direalisasi atas efek-efek dan Obligasi Pemerintah dalam kelompok tersedia untuk dijual/

  Selisih kurs karena Unrealised penjabaran laporan (losses)/gains of Tambahan Modal disetor keuangan/ available for sale Cadangan umum modal disetor/ lainnya/ Difference in marketable dan wajib/

  

Catatan/ Modal saham/ Additional Other paid-up foreign currency securities and General and legal Saldo laba/ Jumlah ekuitas/

Notes Share capital paid-up capital capital translation Government Bonds reserve Retained earnings Total equity

  

Saldo pada tanggal 1 Januari 2005 3,562,261 62,738 189 2,718 798,928 24,684 3,352,425 7,803,943 Balance as at 1 January 2005

• 2,003,198 2,003,198 Net income for the year - - - - - Laba bersih tahun berjalan Pembentukan cadangan

  Allocation to general umum dan wajib 28, 29

• Pembagian tantiem

  24,081 - - - (24,081) - and legal reserve -

  28 - - - - - - (52,721) (52,721) Distribution of tantiem Selisih kurs karena penjabaran Difference in foreign currency

• 577
• 577 - translation - - laporan keuangan 2d Kerugian yang belum direalisasi atas

  Unrealised losses of available efek-efek dan Obligasi Pemerintah for sale marketable securities and

• dalam kelompok tersedia untuk dijual 2g

  (982,002) - - - - (982,002) Government Bonds Opsi kepemilikan saham karyawan/

  Employee/management stock

• manajemen yang dieksekusi
• 6,986 27
• 27, 38

  34,245 options exercised Beban kompensasi karyawan/ Compensation costs of employee/

• 2x, 38 108,773
• manajemen berbasis saham

  108,773 management stock options

  28 (327,060) (327,060) - - - - - - Pembagian dividen tunai

  Distribution of cash dividend

Saldo pada tanggal 31 Desember 2005 3,569,247 198,770 189 3,295 (183,074) 48,765 4,951,761 8,588,953 Balance as at 31 December 2005

Catatan atas laporan keuangan konsolidasian merupakan bagian tak terpisahkan dari laporan The accompanying notes form an integral part of these consolidated financial statements.

keuangan konsolidasian secara keseluruhan.

AMPIRAN CHEDULE

  L 3/3 S – –

  

LAPORAN ARUS KAS KONSOLIDASIAN CONSOLIDATED STATEMENTS OF CASH FLOWS

UNTUK TAHUN YANG BERAKHIR

FOR THE YEARS ENDED

31 DESEMBER 2005, 2004 DAN 2003

  31 DECEMBER 2005, 2004 AND 2003

  (Dinyatakan dalam jutaan Rupiah)

  (Expressed in million Rupiah) 2005 2004 2003 Arus kas dari kegiatan operasi:

  Cash flows from operating activities:

Pendapatan bunga, provisi dan komisi 6,865,831 5,967,144 6,255,422 Interest income, fees and commissions

Penerimaan dari transaksi pembiayaan

  Receipts from consumer financing

• konsumen 8,283,694 4,492,096 transactions Pemberian transaksi pembiayaan

  Payments for new consumer financing konsumen baru (9,230,126) (6,129,318) transactions - Bunga, provisi dan komisi

  Payments of interest, fees and yang dibayar (4,484,556) (3,042,931) (3,362,708) commissions

Pendapatan operasional lainnya 299,552 747,205 492,645 Other operating income

(Kerugian)/keuntungan transaksi

mata uang asing – bersih (31,129) 143,798 21,486 Foreign exchange (losses)/gains - net

Beban operasional lainnya (2,386,611) (2,225,436) (1,212,661) Other operating expenses

Pembagian tantiem (52,721) (19,635) (11,855) Distribution of tantiem

(Beban)/pendapatan bukan operasional bersih (305,912) 98,017 -

  1,875 Non-operating (expenses)/income - net (Rugi)/laba sebelum perubahan dalam (Loss)/income before changes in aktiva dan kewajiban (1,041,978) 30,940 2,184,204 assets and liabilities Perubahan dalam aktiva dan kewajiban:

  Changes in assets and liabilities:

• Penurunan/(kenaikan) aktiva:

  Decrease/(increase) in assets: -

• Penempatan pada bank lain

  Placements with other banks -

dan Bank Indonesia (4,424,300) 1,346,546 (596,328) and Bank Indonesia

  Marketable securities and -

• Efek-efek dan Obligasi Pemerintah 938,877 133,584 3,017,384 Government Bonds - Efek yang dibeli dengan janji dijual

  Securities purchased under resale -

• kembali 20,450 (20,450) agreements

• - Pinjaman yang diberikan (7,127,405) (9,007,181) (2,577,104) Loans -

  Tagihan akseptasi 892 (103,575) Acceptance receivables - -

  (238,843)

• Pajak dibayar dimuka 3,727 3,732 -

  Prepaid taxes -

• Beban dibayar di muka dan

  aktiva lain-lain 107,782 (470,565) 181,682 Prepayments and other assets -

• Kenaikan/(penurunan) kewajiban

  Increase/(decrease) in liabilities: -

• - Kewajiban segera 45,837 (1,702) (69,921) Obligations due immediately -

• Simpanan nasabah:

  Deposits from customers: - Giro (755,471) 260,194 Current accounts - -

  373,771

• - Tabungan (2,603,334) (375,892) 1,440,943 Savings -

• - Deposito berjangka 7,426,572 620,431 3,385,700 Time deposits -

• - Simpanan dari bank lain 2,885,516 619,495 (15,064) Deposits from other banks -

  Kewajiban akseptasi (892) 103,575 238,843 -

  Acceptance payables -

• - Hutang pajak (60,524) 171,757 1,908 Taxes payable -

• Beban yang masih harus dibayar

  Accruals and other - dan kewajiban lain-lain (662,639) (10,461) (114,403) liabilities

• Pajak penghasilan yang dibayar

  Income tax paid during the year - - selama tahun berjalan (914,332) (714,299)

• Selisih kurs karena penjabaran

  Difference in foreign -

laporan keuangan 577 (168) (37) currency translation

  Kas bersih (digunakan untuk) / Net cash (used in)/provided from diperoleh dari kegiatan operasi (6,164,372) (7,414,044) 7,216,467 operating activities

Catatan atas laporan keuangan konsolidasian merupakan bagian The accompanying notes form an integral part of these

tak terpisahkan dari laporan keuangan konsolidasian secara consolidated financial statements. keseluruhan.

  

LAPORAN ARUS KAS KONSOLIDASIAN CONSOLIDATED STATEMENTS OF CASH FLOWS

UNTUK TAHUN YANG BERAKHIR

FOR THE YEARS ENDED

31 DESEMBER 2005, 2004 DAN 2003

  31 DECEMBER 2005, 2004 AND 2003

  (Dinyatakan dalam jutaan Rupiah)

  (Expressed in million Rupiah) 2005 2004 2003 Arus kas dari kegiatan investasi:

  Cash flows from investing activities:

Pembelian Obligasi Pemerintah (7,654,496) (13,288,446) (17,635,175) Acquisition of Government Bonds

Penjualan Obligasi Pemerintah 10,474,513 17,980,946 12,047,768 Sale of Government Bonds

Pembelian aktiva tetap (444,367) (373,479) (154,274) Acquisition of fixed assets

Hasil penjualan aktiva tetap 28,885 130,847 96,988 Proceeds from sale of fixed assets

• Hasil penjualan efek-efek 17,200 Proceeds from sale of marketable securities - Akuisisi Anak Perusahaan dan/atau penurunan penyertaan di

  Acquisition of the Subsidiary and/or Anak - Perusahaan (850,000) 3,306 decrease in investment in Subsidiaries Hasil penjualan saham Anak Perusahaan

  Proceeds from sale of shares in dan perusahaan asosiasi 172,181 1,350 12,728 Subsidiary and associated companies

Penerimaan dividen 3,020 8,008 3,068 Dividend income

Kas bersih diperoleh dari/(digunakan

  Net cash provided from/(used in) untuk) kegiatan investasi 2,579,736 3,626,426 (5,625,591) investing activities Arus kas dari kegiatan pendanaan:

  Cash flows from financing activities: Kenaikan/(penurunan) pinjaman

yang diterima 122,957 (221,682) (267,610) Increase/(decrease) in borrowings

Penerimaan pinjaman dalam rangka

  Proceeds from borrowings in relation to

• pembiayaan bersama 9,974,608 13,592,754 joint financing Pembayaran pinjaman dalam rangka

  Repayments of borrowings in relation to pembiayaan bersama (6,636,969) (10,329,742) joint financing -

• Pembayaran bunga obligasi (70,625) (70,625) Payments of bond interest Kenaikan/(penurunan) efek yang dijual

  Increase/(decrease) in securities sold dengan janji dibeli kembali - 1,875,000 (500,000) under repurchase agreements

Pembagian dividen (401,560) (1,611,200) (102,883) Distribution of cash dividend

Opsi kepemilikan saham oleh karyawan/

  Employee/management

• manajemen yang dieksekusi 27,259

  stock options exercised (Penurunan)/kenaikan

pinjaman subordinasi (6,463) 2,559,380 (31,992) (Decrease)/increase in subordinated debts

Kas bersih diperoleh dari/ (digunakan untuk)

  Net cash provided from/(used in) kegiatan pendanaan 4,884,207 3,918,885 (902,485) financing activities Kenaikan bersih

  Net increase in kas dan setara kas 1,299,571 131,267 688,391 cash and cash equivalents Kas dan setara kas pada

  Cash and cash equivalents at 4,060,909 3,830,598 3,142,207 awal tahun the beginning of the year

  Saldo kas dan setara kas Cash and cash equivalents of

   Anak Perusahaan pada the Subsidiary at the

• - 99,044 -

   tanggal akuisisi acquisition date

  Kas dan setara kas pada Cash and cash equivalents at akhir tahun 5,360,480 4,060,909 3,830,598 the end of the year Kas dan setara kas terdiri dari:

  Cash and cash equivalents consist of:

Kas 640,044 753,256 1,011,873 Cash

Giro pada Bank Indonesia 3,563,314 2,662,100 2,152,945 Current accounts with Bank Indonesia

Giro pada bank lain - bersih 1,157,122 645,553 665,780 Current accounts with other banks - net

Jumlah kas dan setara kas 5,360,480 4,060,909 3,830,598 Total cash and cash equivalents

Catatan atas laporan keuangan konsolidasian merupakan bagian The accompanying notes form an integral part of these

tak terpisahkan dari laporan keuangan konsolidasian secara consolidated financial statements. keseluruhan.

  

LAPORAN ARUS KAS KONSOLIDASIAN CONSOLIDATED STATEMENTS OF CASH FLOWS

UNTUK TAHUN YANG BERAKHIR

FOR THE YEARS ENDED

31 DESEMBER 2005, 2004 DAN 2003

  31 DECEMBER 2005, 2004 AND 2003

  (Dinyatakan dalam jutaan Rupiah)

  (Expressed in million Rupiah) 2005 2004 2003 Informasi tambahan arus kas:

  Supplemental cash flow information: Aktivitas yang tidak mempengaruhi arus kas:

  Activities not affecting cash flows: Penambahan aktiva tetap melalui

  Addition of fixed assets through reklasifikasi dari akun uang reclassification from account muka pembelian pinjaman advance for syndicated loan

• sindikasi 486,746

  purchased Pembayaran dengan Obligasi

  Settlement through Government - Pemerintah:

  Bonds:

• Kewajiban kepada PPA

  Liabilities to PPA -

• (dahulu BPPN) 457,148 (formerly IBRA)
• Pinjaman yang dibeli dari PPA

  Loan purchased from PPA -

• (dahulu BPPN) 365,027 (formerly IBRA) 822,175 - -

  

Catatan atas laporan keuangan konsolidasian merupakan bagian The accompanying notes form an integral part of these

tak terpisahkan dari laporan keuangan konsolidasian secara consolidated financial statements. keseluruhan.

CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN KONSOLIDASIAN

  (Dinyatakan dalam jutaan Rupiah)

  NOTES TO THE CONSOLIDATED FINANCIAL STATEMENTS

31 DESEMBER 2005, 2004 DAN 2003

  31 DECEMBER 2005, 2004 AND 2003 (Expressed in million Rupiah)

1. UMUM

  1. GENERAL

a. Pendirian dan informasi umum Bank