ANALISIS PERBANDINGAN KINERJA KEUANGAN PERUSAHAAN ASURANSI JIWA DAN ASURANSI UMUM SETELAH PENERAPAN IFRS 4 (PSAK 62)” (Studi Empiris Pada Perusahaan Asuransi Yang Terdaftar Di Bapepam-LK Tahun 2012)
“ANALISIS PERBANDINGAN KINERJA KEUANGAN
PERUSAHAAN ASURANSI JIWA DAN ASURANSI UMUM
SETELAH PENERAPAN IFRS 4 (PSAK 62)”
(Studi Empiris Pada Perusahaan Asuransi Yang Terdaftar
Di Bapepam-LK Tahun 2012)
SKRIPSI
Untuk Memenuhi Salah Satu Persyaratan Mencapai
Derajad Sarjana Ekonomi
Oleh:
Nur Muyassarotul Azizah
201010170311367
FAKULTAS EKONOMI DAN BISNIS
UNIVERSITAS MUHAMMADIYAH MALANG
2014
ii
iii
iv
KATA PENGANTAR
Assalamu’alaikum Wr. Wb.
Segala puji bagi Allah SWT, kepada-Nya saya panjatkan rasa puji syukur
atas rahmat dan karunia-Nya, sehingga penulisan skripsi dengan judul: “Analisis
Perbandingan Kinerja Keuangan perusahaan asuransi jiwa dan asuransi umum
setalah Penerapan IFRS 4 (PSAK 62) “Analisis Perbandingan Kinerja Keuangan
perusahaan asuransi jiwa dan asuransi umum sesudah Penerapan IFRS 4 (PSAK
62)” (studi empiris pada perusahaan asuransi yang terdaftar di Bapepem-LK tahun
2012) dapat terselesaikan.
Penulisan skripsi ini bertujuan untuk memenuhi persyaratan gelar Sarjana
Strata I Ekonomi pada Universitas Muhammadiyah Malang.Skripsi ini tidak akan
terselesaikan tanpa adanya bantuan serta dukungan dari berbagai pihak. Untuk itu
penulis mengucapkan terima kasih kepada yang terhormat:
1.
Dr. Nazaruddin Malik, M.Si., selaku Dekan Fakultas Ekonomi dan Bisnis
Muhammadiyah Malang yang telah memberi kesempatan kepada penulis
untuk menimba ilmu di Universitas Muhammadiyah Malang.
2.
Dra. Siti Zubaidah, M.M., Ak., selaku Ketua Jurusan Akuntansi Fakultas
Ekonomi dan Bisnis Universitas Muhammadiyah Malang, terima kasih atas
bantuan, dorongan dan semangat untuk para mahasiswa.
v
3.
Dr. A. Juanda, M.M., Ak., selaku dosen pembimbing pertama yang telah
memberikan bimbingan baik berupa saran, kritik, arahan dan perbaikan
demi selesainya skripsi ini dengan baik.
4.
Drs. Waluya Jati, M.M., selaku dosen pembimbing kedua yang telah
memberikan bimbingan baik berupa saran, kritik, arahan dan perbaikan
demi selesainya skripsi ini dengan baik.
5.
Bapak Achmad Syaiful Hidayat Anwar, S.E., M.Sc., selaku Dosen Wali
yang selama ini telah memberikan nasehat dan memotivasi dalam
menyelesaikan skripsi.
6.
Seluruh Dosen Jurusan Akuntansi Fakultas Ekonomi dan Bisnis yang telah
memberikan bekal kepada peneliti selama mengkuti perkuliahan beserta
seluruh karyawan yang telah membantu dalam proses penyelesaian skripsi
ini.
7.
Bapak Ja’far Shodiq dan Ibu Siti Sofiyah, selaku orang tua tercinta yang
telah memberikan bimbingan, dorongan dan semangat baik moril maupun
materiil serta do’a yang tiada henti-hentinya dalam menyelesaikan skripsi
ini.
8.
Sahabat Uvyoriy ( devy, dewi, desy, tety), shocking soda, kamel, wahyu,
teman-teman HMJ, dan masih banyak lagi yang telah memberikan dorongan
dan semangat dalam menyelesaikan skripsi ini.
9.
Teman-teman Gokil (kelas akuntansi G) yang telah memberikan dorongan
dan semangat dalam menyelesaikan skripsi ini.
vi
10.
Semua pihak yang telah membantu selesainya skripsi ini yang tidak dapat
penulis sebutkan satu persatu.
Semoga amal kebaikan Bapak dan Ibu yang telah diberikan dibalas
oleh Allah SWT. Dalam penyusunan skripsi ini terdapat kelemahan dan
kekurangan. Dengan segala kerendahan hati, penulis mengharapkan kritik
dan saran yang bersifat membangun guna kesempurnaan skripsi ini. Penulis
juga mengharapkan penelitian ini bermanfaat bagi peneliti selanjutnya yang
akan melakukan penelitian tentang proyeksi laporan keuangan.
Wassalamualaikum Wr. Wb.
Malang, Februari 2014
Penulis
Nur Muyassarotul Azizah
vii
PERNYATAAN ORISINALITAS SKRIPSI
Saya menyatakan dengan sebenar-benarnya bahwa sepanjang pengetahuan
saya, di dalam Naskah Skripsi ini tidak terdapat karya ilmiah yang pernah
diajukan oleh orang lain untuk memperoleh gelar akademik di suatu Perguruan
Tinggi, dan tidak terdapat karya atau pendapat yang pernah diteliti atau
diterbitkan oleh orang lain, kecuali yang secara tertulis dikutip dalam naskah ini
dan disebutkan dalam sumber kutipan dan daftar pustaka.
Malang, 26 Januari 2014
Mahasiswa
Nur Muyassarotul Azizah
201010170311367
viii
DAFTAR ISI
Halaman
HALAMAN JUDUL........................................................................................
HALAMAN LEMBAR PERSETUJUAN SKRIPSI .......................................
ii
HALAMAN LEMBAR PENGESAHAN SKRIPSI .......................................
iii
BERITA ACARA ............................................................................................
iv
KARTU KENDALI BIMBINGAN SKRIPSI .................................................
vi
KATA PENGANTAR ....................................................................................
vii
HALAMAN PERNYATAAN ORISINALITAS SKRIPSI .............................
x
DAFTAR ISI ....................................................................................................
xi
DAFTAR GAMBAR .......................................................................................
xiii
DAFTAR TABEL ...........................................................................................
xiv
DAFTAR LAMPIRAN ....................................................................................
xv
ABSTRAKSI ..................................................................................................
xvi
BAB I PENDAHULUAN ................................................................................
1
A. Latar Belakang Masalah ..................................................................
1
B. Rumusan Masalah ...........................................................................
4
C. Tujuan dan Manfaat Penelitian ........................................................
4
BAB II TINJAUAN TEORI DAN STUDI PUSTAKA ..................................
6
A. Tinjauan Penelitian Terdahulu.........................................................
6
B. Kajian Literatur................................................................................
8
1. IFRS (International Financial Reporting Standard) ..................
8
2. Penerapan IFRS di Indonesia ......................................................
9
ix
3. PSAK 62 (kontrak asuransi) .......................................................
10
4. Kinerja Perusahaan .....................................................................
15
C. Kerangka Pemikiran Teoritis ...........................................................
35
BAB III METODE PENELITIAN...................................................................
36
A. Jenis Penelitian .............................................................................
36
B. Jenis dan Sumber Data ..................................................................
36
C. Populasi dan Sampel ..............................................................
37
D. Teknik Pengumpulan Data ............................................................
38
E. Definisi Operasional Variabel .......................................................
38
F. Teknik Analisis Data ...................................................................
40
BAB IV HASIL PENELITIAN DAN
.................
43
A. Gambaran Umum Perusahaan .......................................................
43
B. Penyajian dan Analisis Data ..........................................................
37
C. Pembahasan Hasil Penelitian ........................................................
54
BAB V KESIMPULAN DAN SARAN..........................................................
59
A. Kesimpulan....................................................................................
59
D. Keterbatasan Dalam Penelitian .....................................................
60
B. Saran ..............................................................................................
60
DAFTAR PUSTAKA
LAMPIRAN
x
PEMBAHASAN
DAFTAR GAMBAR
No
Judul
Halaman
1.
Roadmap penerapan IFRS ........................................................................... 10
2.
Kerangka Pemikiran Teoritis ....................................................................... 26
xi
DAFTAR TABEL
No
Judul
Halaman
1.
Tabel 4.1 Hasil Perhitungan RBC perusahaan asuransi jiwa tahun 2012 .... 44
2.
Tabel 4.2 Hasil Perhitungan RBC asuransi umum tahun 2012 ................... 45
3.
Tabel 4.3 Hasil Perhitungan CR perusahaan asuransi jiwa tahun 2012 ...... 46
4.
Tabel 4.4 Hasil Perhitungan CR perusahaan asuransi umum tahun 2012 ... 47
5.
Tabel 4.5 Hasil Perhitungan IYR perusahaan asuransi jiwa tahun 2012 ..... 48
6.
Tabel 4.6 Hasil Perhitungan IYR asuransi umum tahun 2012 ..................... 49
7.
Tabel 4.7 Hasil Perhitungan LALR asuransi jiwa tahun 2012 .................... 50
8.
Tabel 4.8 Hasil Perhitungan LALR asuransi umum tahun 2012 ................. 51
9.
Tabel 4.9 Hasil Perhitungan ITR perusahaan asuransi jiwa tahun 2012 ..... 52
10. Tabel 4.10 Hasil Perhitungan ITR asuransi umum tahun 2012 ................... 53
11. Tabel 4.11 Gambaran kinerja asuransi jiwa dan asuransi umum 2012 ........ 54
xii
DAFTAR LAMPIRAN
No
Judul
1. Rata-rata industri asuransi jiwa tahun 2012
2. Rata-rata industri asuransi umum tahun 2012
xiii
DAFTAR PUSTAKA
Alijoyo,
Antonius
F.
2012.
Risiko
Reputasi
http://www.antoniusalijoyo.com, Nopember. 01. 2013.
Perusahaan
Ang, Robert . 2007. Buku Pintas Pasar Modal Indonesia (The Intelligent Guide to
Indonesian Capital Market ). Mediasoft Indonesia. Jakarta.
Arianti novita. 2009. “Analisis kinerja keuangan perusahaan asuransi yang
terdagtar di BEI”. Skripsi. Universitas Muhammadiyah Malang.
Bragg M. Steven. 2012. Panduan IFRS. PT Indeks. Jakarta.
Brigham, Eugene F. Dan Houston, Joel F. 2006. Dasar-dasar Manajemen
Keuangan, Edisi Kesepuluh. Salemba Empat .Jakarta.
Bursa Efek Indonesia. 2013. Laporan Keuangan Tahunan. http://www.idx.co.id,
Nopember. 18. 2013.
Fahmi Irham. 2012. Analisis Kinerja Keuangan. Alfabeta. Bandung.
Ikatan Akuntan Indonesia. (2001). Standar Akuntansi Keuangan. Salemba Empat
: Jakarta
Ikatan Akuntan Indonesia. (2007). Standar Akuntansi Keuangan. Salemba Empat
: Jakarta
Ikatan Akuntan Indonesia. 2011. Konvergensi IFRS Memberatkan Perusahaan
Asuransi. http://www.iaiglobal.or.id. Nopember. 15. 2013.
Ikatan Akuntan Indonesia.2012. Buletin teknis kontrak asuransi.Jakarta.
Keputusan Menteri Keuangan RI No.481/KMK.017/1999
Keputusan Menteri Keuangan RI No.424/KMK.06/2003
Wibawa, A.A. 2013. Laporan Kinerja
http://www.kontan.co.id, Mei. 24. 2013.
Asuransi
Terkendala
IFRS.
Margaretta Stepvanny.2012.”Penerapan IFRS Dan Pengaruhnya Terhadap
Keterlambatan Penyampaian Laporan Keuangan”(Studi Empiris Perusahaan
Manufaktur Di Bursa Efek Indonesia Periode Tahun 2008-2010). Skripsi.
Universitas Nusantara Jakarta.
Muhammad Abdulkadir. 2011. Hukum Asuransi Indonesia. PT Citra Aditya
Bakti. Bandung.
Mulyadi.2006. Akuntansi Manajemen, Edisi ketiga. Salemba empat .Jakarta.
Rochma Malia. 2007. “Prospek Industri Asuransi Jiwa Di Indonesia”. Economic
Review No. 210.
Santy Prima. (2012). “ Pengaruh Adopsi IFRS Terhadap Manajemen Laba Pada
Perusahaan Perbankan Di Bursa Efek Indonesia”. Skripsi. Universitas
Hasanudin Makasar.
Sari Puri Ratna.2012.”Analisis Pengaruh Penerapan IFRS terhadap Keterlambatan
Penyampaian Laporan Keuangan”(Studi Empiris Pada Perusahaan Yang
Terdaftar Di Bursa Efek Indonesia Pada Tahun 2011).Skripsi. Universitas
Bina Nusantara Jakarta.
Sartono Agus. 2010. Manajemen Keuangan Teori dan Aplikasi, Edisi 4. BPFE.
Yogyakarta.
Suta, I Putu Gede Ary. 2007. Kinerja Pasar Perusahaan Publik di Indonesia, Suatu
Analisis Reputasi Perusahaan. Yayasan SAD Satria Bhakti . Jakarta.
Undang-Undang No. 2 Tahun 1992
Widhya Darma Artha. 2000. Penyusunan Laporan Keuangan SAP Asuransi
Keuangan. Jakarta.
BAB I
PENDAHULUAN
A. Latar belakang
Perkembangan usaha perasuransian mengikuti perkembangan ekonomi
masyarakat. Makin tinggi perdapatan per kapita masyarakat, makin mampu
masyarakat memiliki harta kekayaan dan makin dibutuhkan pula perlindungan
keselamatannya dari ancaman bahaya. Karena pendapatan masyarakat meningkat,
maka kemampuan membayar premi asuransi juga meningkat. Dengan demikian
usaha perasuransian juga berkembang. Kini banyak sekali jenis asuransi yang
berkembang dalam masyarakat yang meliputi asuransi kerugian, asuransi jiwa,
dan asuransi sosial yang diatur dalam undang-undang (Muhammad, 2011).
Dalam meningkatkan reputasi industri asuransi Indonesia, diperlukan adanya
accounting standard yang meningkatkan mutu produk dan pasar dalam industri
asuransi. Menurut Alijoyo (2010) reputasi adalah perwujudan kolektif dan
akumulatif dari aksi-aksi dan hasil perusahaan di masa lalu yang mencerminkan
kemampuan perusahaan dalam menghasilkan keluaran yang dibutuhkan oleh para
pemangku kepentingannya. Dengan adanya suatu Accounting Standard maka
perhitungan hasil usaha menjadi lebih jelas dan juga akan memberikan value
added bagi industri asuransi dan masyarakat yang berdampak positif terhadap
pembangunan nasional.
Indonesia telah memiliki standar akuntansi yang berlaku di dalam negeri yaitu
Pernyataan Standar Akuntansi Keuangan (PSAK). PSAK disusun dan dikeluarkan
oleh Ikatan Akuntan Indonesia. Ikatan Akuntan Indonesia adalah organisasi
1
2
profesi akuntan yang ada di Indonesia. Seiring dengan perkembangan bisnis
dalam skala nasional dan internasional, Ikatan Akuntansi Indonesia telah
mencanangkan dilaksanakannya program konvergensi International Financial
Reporting Standards (IFRS) yang akan diberlakukan secara penuh pada 1 Januari
2012.
International Financial Reporting Standards (IFRS) merupakan standar
akuntansi yang sudah menjadi kesepakatan global dan didukung oleh banyak
negara dan badan-badan internasional di dunia. Popularitas IFRS di tingkat global
semakin meningkat dari waktu ke waktu. Terbukti pada kesepakatan G-20 di
Pittsburg pada 24-25 September 2009, dinyatakan bahwa otoritas yang mengawasi
aturan akuntansi internasional harus meningkatkan standar global pada Juni 2011
untuk mengurangi kesenjangan aturan di antara negara-negara anggota G-20
termasuk Indonesia.
Badan Pengawas Pasar Modal dan Lembaga Keuangan (Bapepam-LK)
berencana mengeluarkan Pernyataan Standar Akuntansi Keuangan (PSAK) hasil
konvergensi standar akuntansi internasional pada tahun 2012 yaitu IFRS 4. IFRS
4 yang bakal dirancang dalam PSAK 62 ini untuk membedakan pencatatan
kontrak asuransi dan bukan kontrak asuransi.
Menurut Asosiasi Asuransi Umum Indonesia (AAUI) Dampak diterapkanya
PSAK 62 adalah adanya pencadangan yang lebih besar dari sebelumnya.
Perubahan tersebut akan mempengaruhi laba - rugi yang diperoleh perusahaan
asuransi umum pada khususnya. Karena Perubahan tersebut menambah kewajiban
atau liabilitas terhadap klaim masa depan, karena polisnya masih berjalan.
3
Perusahaan asuransi umum harus menghitung kewajiban kemungkinan karena
polisnya berjalan dan melampaui cut off laporan tahunan. Hal tersebut yang
membuat kalangan industri asuransi berpendapat, dengan penerapan IFRS
mengakibatkan perusahaan asuransi bisa merugi (www.kontan.co.id).
Direktur Keuangan PT Asuransi Jiwasraya (Persero) perusahaan asuransi jiwa
skala besar milik pemerintah, juga berpendapat bahwa aturan PSAK yang
diterapkan tahun 2012 akan menahan minat perusahaan memperbesar produk
unitlinked. Karena asuransi jiwa akan lebih fokus kepada produk lain yang nilai
preminya dicatatkan utuh dalam pembukuan. Dapat dilihat bahwa Pendapatan
premi unitlinked industri asuransi jiwa dari new business premium (premi bisnis
baru) turun 6,5% menjadi Rp 16,2 triliun hingga semester I 2012 dari semester I
2011 Rp 17,3 triliun (www.indonesiafinancetoday.com).
Beberapa penelitian yang pernah dilakukan terkait dengan penerapan IFRS dan
pengaruhnya terhadap beberapa aspek yaitu, Yustisia (2010) meneliti tentang
“Analisis Implementasi PSAK 13 (Pasca Adopsi IFRS) Dan Pengaruhnya
Terhadap Laba Perusahaan”. Sari (2011) melakukan penelitian tentang “Analisis
Pengaruh Penerapan IFRS Terhadap Keterlambatan Penyampaian Laporan
Keuangan: Studi Empiris Pada Perusahaan Yang Terdaftar Di Bursa Efek
Indonesia Pada Tahun 2011”.
Santy (2012) melakukan penelitian tentang “Pengaruh Adopsi IFRS Terhadap
Manajemen Laba Pada Perusahaan Perbankan Di Bursa Efek Indonesia”. Arianty
(2009) melakukan penelitian tentang “Analisis kinerja keuangan perusahaan
asuransi yang terdaftar di BEI”.
4
Studi empiris tentang keterkaitan antara pengungkapan IFRS dan kinerja
perusahaan sampai saat ini masih sedikit dilakukan. Bahkan dalam penelitian
komparasi, baru terdapat penelitian yang membandingkan kinerja sebelum dan
sesudah penerapan IFRS. Oleh karena itu, peneliti tertarik untuk melakukan
penelitian yang berjudul “Analisis Perbandingan Kinerja Keuangan perusahaan
asuransi jiwa dan asuransi umum sesudah Penerapan IFRS 4 (PSAK 62)”. (studi
empiris pada perusahaan asuransi yang terdaftar di Bapepem-LK tahun 2012).
B. Rumusan Masalah
Masalah yang dibahas dalam penelitian ini adalah : Bagaimana kinerja
keuangan perusahaan asuransi jiwa dan asuransi umum setelah penerapan
IFRS 4 (PSAK 62) tahun 2012?
C. Tujuan dan Manfaat penelitian
1. Tujuan penelitian
Berdasarkan rumusan masalah tersebut, maka tujuan penelitian adalah :
Untuk mengetahui kinerja keuangan perusahaan asuransi jiwa dan asuransi
umum setelah penerapan IFRS 4 (PSAK 62) tahun 2012.
5
2. Manfaat penelitian
Hasil penelitian ini diharapkan dapat bermanfaat bagi beberapa pihak,
antara lain :
a. Bagi perkembangan kajian akuntansi
Penelitian ini dapat digunakan sebagai rekomendasi bagi bagi Badan
Pengawas Pasar Modal dan Lembaga Keuangan (Bapepam-LK) dan Ikatan
Akuntansi Indonesia (IAI) sebagai bahan pertimbangan terkait perumusan
pernyataan standar akuntansi keuangan (PSAK) hasil konvergensi standar
akuntansi internasional pada tahun 2012 khususnya PSAK 62.
b. Bagi dunia praktik
Penelitian ini diharapkan bisa dijadikan dasar bagi para investor dalam
pengambilan keputusan investasi. Selain itu, penelitian ini juga bermanfaat
bagi perusahaan karena dapat dijadikan dasar pertimbangan dalam
mempersiapkan penerapan IFRS. Perusahaan asuransi dan Bapepam juga
dapat
mempertimbangkan
adanya
karakteristik
perusahaan
dalam
menetapkan kebijakan terkait pelaporan keuangan agar dapat berjalan lebih
efektif.
c. Bagi peneliti selanjutnya
Hasil penelitian ini dapat digunakan sebagai bahan referensi dan
pengkajian terhadap penerapan IFRS dari perspektif tertentu dan dapat
menambah variabel-variabel lain yang diyakini dapat memengaruhi secara
signifikan kinerja perusahaan.
PERUSAHAAN ASURANSI JIWA DAN ASURANSI UMUM
SETELAH PENERAPAN IFRS 4 (PSAK 62)”
(Studi Empiris Pada Perusahaan Asuransi Yang Terdaftar
Di Bapepam-LK Tahun 2012)
SKRIPSI
Untuk Memenuhi Salah Satu Persyaratan Mencapai
Derajad Sarjana Ekonomi
Oleh:
Nur Muyassarotul Azizah
201010170311367
FAKULTAS EKONOMI DAN BISNIS
UNIVERSITAS MUHAMMADIYAH MALANG
2014
ii
iii
iv
KATA PENGANTAR
Assalamu’alaikum Wr. Wb.
Segala puji bagi Allah SWT, kepada-Nya saya panjatkan rasa puji syukur
atas rahmat dan karunia-Nya, sehingga penulisan skripsi dengan judul: “Analisis
Perbandingan Kinerja Keuangan perusahaan asuransi jiwa dan asuransi umum
setalah Penerapan IFRS 4 (PSAK 62) “Analisis Perbandingan Kinerja Keuangan
perusahaan asuransi jiwa dan asuransi umum sesudah Penerapan IFRS 4 (PSAK
62)” (studi empiris pada perusahaan asuransi yang terdaftar di Bapepem-LK tahun
2012) dapat terselesaikan.
Penulisan skripsi ini bertujuan untuk memenuhi persyaratan gelar Sarjana
Strata I Ekonomi pada Universitas Muhammadiyah Malang.Skripsi ini tidak akan
terselesaikan tanpa adanya bantuan serta dukungan dari berbagai pihak. Untuk itu
penulis mengucapkan terima kasih kepada yang terhormat:
1.
Dr. Nazaruddin Malik, M.Si., selaku Dekan Fakultas Ekonomi dan Bisnis
Muhammadiyah Malang yang telah memberi kesempatan kepada penulis
untuk menimba ilmu di Universitas Muhammadiyah Malang.
2.
Dra. Siti Zubaidah, M.M., Ak., selaku Ketua Jurusan Akuntansi Fakultas
Ekonomi dan Bisnis Universitas Muhammadiyah Malang, terima kasih atas
bantuan, dorongan dan semangat untuk para mahasiswa.
v
3.
Dr. A. Juanda, M.M., Ak., selaku dosen pembimbing pertama yang telah
memberikan bimbingan baik berupa saran, kritik, arahan dan perbaikan
demi selesainya skripsi ini dengan baik.
4.
Drs. Waluya Jati, M.M., selaku dosen pembimbing kedua yang telah
memberikan bimbingan baik berupa saran, kritik, arahan dan perbaikan
demi selesainya skripsi ini dengan baik.
5.
Bapak Achmad Syaiful Hidayat Anwar, S.E., M.Sc., selaku Dosen Wali
yang selama ini telah memberikan nasehat dan memotivasi dalam
menyelesaikan skripsi.
6.
Seluruh Dosen Jurusan Akuntansi Fakultas Ekonomi dan Bisnis yang telah
memberikan bekal kepada peneliti selama mengkuti perkuliahan beserta
seluruh karyawan yang telah membantu dalam proses penyelesaian skripsi
ini.
7.
Bapak Ja’far Shodiq dan Ibu Siti Sofiyah, selaku orang tua tercinta yang
telah memberikan bimbingan, dorongan dan semangat baik moril maupun
materiil serta do’a yang tiada henti-hentinya dalam menyelesaikan skripsi
ini.
8.
Sahabat Uvyoriy ( devy, dewi, desy, tety), shocking soda, kamel, wahyu,
teman-teman HMJ, dan masih banyak lagi yang telah memberikan dorongan
dan semangat dalam menyelesaikan skripsi ini.
9.
Teman-teman Gokil (kelas akuntansi G) yang telah memberikan dorongan
dan semangat dalam menyelesaikan skripsi ini.
vi
10.
Semua pihak yang telah membantu selesainya skripsi ini yang tidak dapat
penulis sebutkan satu persatu.
Semoga amal kebaikan Bapak dan Ibu yang telah diberikan dibalas
oleh Allah SWT. Dalam penyusunan skripsi ini terdapat kelemahan dan
kekurangan. Dengan segala kerendahan hati, penulis mengharapkan kritik
dan saran yang bersifat membangun guna kesempurnaan skripsi ini. Penulis
juga mengharapkan penelitian ini bermanfaat bagi peneliti selanjutnya yang
akan melakukan penelitian tentang proyeksi laporan keuangan.
Wassalamualaikum Wr. Wb.
Malang, Februari 2014
Penulis
Nur Muyassarotul Azizah
vii
PERNYATAAN ORISINALITAS SKRIPSI
Saya menyatakan dengan sebenar-benarnya bahwa sepanjang pengetahuan
saya, di dalam Naskah Skripsi ini tidak terdapat karya ilmiah yang pernah
diajukan oleh orang lain untuk memperoleh gelar akademik di suatu Perguruan
Tinggi, dan tidak terdapat karya atau pendapat yang pernah diteliti atau
diterbitkan oleh orang lain, kecuali yang secara tertulis dikutip dalam naskah ini
dan disebutkan dalam sumber kutipan dan daftar pustaka.
Malang, 26 Januari 2014
Mahasiswa
Nur Muyassarotul Azizah
201010170311367
viii
DAFTAR ISI
Halaman
HALAMAN JUDUL........................................................................................
HALAMAN LEMBAR PERSETUJUAN SKRIPSI .......................................
ii
HALAMAN LEMBAR PENGESAHAN SKRIPSI .......................................
iii
BERITA ACARA ............................................................................................
iv
KARTU KENDALI BIMBINGAN SKRIPSI .................................................
vi
KATA PENGANTAR ....................................................................................
vii
HALAMAN PERNYATAAN ORISINALITAS SKRIPSI .............................
x
DAFTAR ISI ....................................................................................................
xi
DAFTAR GAMBAR .......................................................................................
xiii
DAFTAR TABEL ...........................................................................................
xiv
DAFTAR LAMPIRAN ....................................................................................
xv
ABSTRAKSI ..................................................................................................
xvi
BAB I PENDAHULUAN ................................................................................
1
A. Latar Belakang Masalah ..................................................................
1
B. Rumusan Masalah ...........................................................................
4
C. Tujuan dan Manfaat Penelitian ........................................................
4
BAB II TINJAUAN TEORI DAN STUDI PUSTAKA ..................................
6
A. Tinjauan Penelitian Terdahulu.........................................................
6
B. Kajian Literatur................................................................................
8
1. IFRS (International Financial Reporting Standard) ..................
8
2. Penerapan IFRS di Indonesia ......................................................
9
ix
3. PSAK 62 (kontrak asuransi) .......................................................
10
4. Kinerja Perusahaan .....................................................................
15
C. Kerangka Pemikiran Teoritis ...........................................................
35
BAB III METODE PENELITIAN...................................................................
36
A. Jenis Penelitian .............................................................................
36
B. Jenis dan Sumber Data ..................................................................
36
C. Populasi dan Sampel ..............................................................
37
D. Teknik Pengumpulan Data ............................................................
38
E. Definisi Operasional Variabel .......................................................
38
F. Teknik Analisis Data ...................................................................
40
BAB IV HASIL PENELITIAN DAN
.................
43
A. Gambaran Umum Perusahaan .......................................................
43
B. Penyajian dan Analisis Data ..........................................................
37
C. Pembahasan Hasil Penelitian ........................................................
54
BAB V KESIMPULAN DAN SARAN..........................................................
59
A. Kesimpulan....................................................................................
59
D. Keterbatasan Dalam Penelitian .....................................................
60
B. Saran ..............................................................................................
60
DAFTAR PUSTAKA
LAMPIRAN
x
PEMBAHASAN
DAFTAR GAMBAR
No
Judul
Halaman
1.
Roadmap penerapan IFRS ........................................................................... 10
2.
Kerangka Pemikiran Teoritis ....................................................................... 26
xi
DAFTAR TABEL
No
Judul
Halaman
1.
Tabel 4.1 Hasil Perhitungan RBC perusahaan asuransi jiwa tahun 2012 .... 44
2.
Tabel 4.2 Hasil Perhitungan RBC asuransi umum tahun 2012 ................... 45
3.
Tabel 4.3 Hasil Perhitungan CR perusahaan asuransi jiwa tahun 2012 ...... 46
4.
Tabel 4.4 Hasil Perhitungan CR perusahaan asuransi umum tahun 2012 ... 47
5.
Tabel 4.5 Hasil Perhitungan IYR perusahaan asuransi jiwa tahun 2012 ..... 48
6.
Tabel 4.6 Hasil Perhitungan IYR asuransi umum tahun 2012 ..................... 49
7.
Tabel 4.7 Hasil Perhitungan LALR asuransi jiwa tahun 2012 .................... 50
8.
Tabel 4.8 Hasil Perhitungan LALR asuransi umum tahun 2012 ................. 51
9.
Tabel 4.9 Hasil Perhitungan ITR perusahaan asuransi jiwa tahun 2012 ..... 52
10. Tabel 4.10 Hasil Perhitungan ITR asuransi umum tahun 2012 ................... 53
11. Tabel 4.11 Gambaran kinerja asuransi jiwa dan asuransi umum 2012 ........ 54
xii
DAFTAR LAMPIRAN
No
Judul
1. Rata-rata industri asuransi jiwa tahun 2012
2. Rata-rata industri asuransi umum tahun 2012
xiii
DAFTAR PUSTAKA
Alijoyo,
Antonius
F.
2012.
Risiko
Reputasi
http://www.antoniusalijoyo.com, Nopember. 01. 2013.
Perusahaan
Ang, Robert . 2007. Buku Pintas Pasar Modal Indonesia (The Intelligent Guide to
Indonesian Capital Market ). Mediasoft Indonesia. Jakarta.
Arianti novita. 2009. “Analisis kinerja keuangan perusahaan asuransi yang
terdagtar di BEI”. Skripsi. Universitas Muhammadiyah Malang.
Bragg M. Steven. 2012. Panduan IFRS. PT Indeks. Jakarta.
Brigham, Eugene F. Dan Houston, Joel F. 2006. Dasar-dasar Manajemen
Keuangan, Edisi Kesepuluh. Salemba Empat .Jakarta.
Bursa Efek Indonesia. 2013. Laporan Keuangan Tahunan. http://www.idx.co.id,
Nopember. 18. 2013.
Fahmi Irham. 2012. Analisis Kinerja Keuangan. Alfabeta. Bandung.
Ikatan Akuntan Indonesia. (2001). Standar Akuntansi Keuangan. Salemba Empat
: Jakarta
Ikatan Akuntan Indonesia. (2007). Standar Akuntansi Keuangan. Salemba Empat
: Jakarta
Ikatan Akuntan Indonesia. 2011. Konvergensi IFRS Memberatkan Perusahaan
Asuransi. http://www.iaiglobal.or.id. Nopember. 15. 2013.
Ikatan Akuntan Indonesia.2012. Buletin teknis kontrak asuransi.Jakarta.
Keputusan Menteri Keuangan RI No.481/KMK.017/1999
Keputusan Menteri Keuangan RI No.424/KMK.06/2003
Wibawa, A.A. 2013. Laporan Kinerja
http://www.kontan.co.id, Mei. 24. 2013.
Asuransi
Terkendala
IFRS.
Margaretta Stepvanny.2012.”Penerapan IFRS Dan Pengaruhnya Terhadap
Keterlambatan Penyampaian Laporan Keuangan”(Studi Empiris Perusahaan
Manufaktur Di Bursa Efek Indonesia Periode Tahun 2008-2010). Skripsi.
Universitas Nusantara Jakarta.
Muhammad Abdulkadir. 2011. Hukum Asuransi Indonesia. PT Citra Aditya
Bakti. Bandung.
Mulyadi.2006. Akuntansi Manajemen, Edisi ketiga. Salemba empat .Jakarta.
Rochma Malia. 2007. “Prospek Industri Asuransi Jiwa Di Indonesia”. Economic
Review No. 210.
Santy Prima. (2012). “ Pengaruh Adopsi IFRS Terhadap Manajemen Laba Pada
Perusahaan Perbankan Di Bursa Efek Indonesia”. Skripsi. Universitas
Hasanudin Makasar.
Sari Puri Ratna.2012.”Analisis Pengaruh Penerapan IFRS terhadap Keterlambatan
Penyampaian Laporan Keuangan”(Studi Empiris Pada Perusahaan Yang
Terdaftar Di Bursa Efek Indonesia Pada Tahun 2011).Skripsi. Universitas
Bina Nusantara Jakarta.
Sartono Agus. 2010. Manajemen Keuangan Teori dan Aplikasi, Edisi 4. BPFE.
Yogyakarta.
Suta, I Putu Gede Ary. 2007. Kinerja Pasar Perusahaan Publik di Indonesia, Suatu
Analisis Reputasi Perusahaan. Yayasan SAD Satria Bhakti . Jakarta.
Undang-Undang No. 2 Tahun 1992
Widhya Darma Artha. 2000. Penyusunan Laporan Keuangan SAP Asuransi
Keuangan. Jakarta.
BAB I
PENDAHULUAN
A. Latar belakang
Perkembangan usaha perasuransian mengikuti perkembangan ekonomi
masyarakat. Makin tinggi perdapatan per kapita masyarakat, makin mampu
masyarakat memiliki harta kekayaan dan makin dibutuhkan pula perlindungan
keselamatannya dari ancaman bahaya. Karena pendapatan masyarakat meningkat,
maka kemampuan membayar premi asuransi juga meningkat. Dengan demikian
usaha perasuransian juga berkembang. Kini banyak sekali jenis asuransi yang
berkembang dalam masyarakat yang meliputi asuransi kerugian, asuransi jiwa,
dan asuransi sosial yang diatur dalam undang-undang (Muhammad, 2011).
Dalam meningkatkan reputasi industri asuransi Indonesia, diperlukan adanya
accounting standard yang meningkatkan mutu produk dan pasar dalam industri
asuransi. Menurut Alijoyo (2010) reputasi adalah perwujudan kolektif dan
akumulatif dari aksi-aksi dan hasil perusahaan di masa lalu yang mencerminkan
kemampuan perusahaan dalam menghasilkan keluaran yang dibutuhkan oleh para
pemangku kepentingannya. Dengan adanya suatu Accounting Standard maka
perhitungan hasil usaha menjadi lebih jelas dan juga akan memberikan value
added bagi industri asuransi dan masyarakat yang berdampak positif terhadap
pembangunan nasional.
Indonesia telah memiliki standar akuntansi yang berlaku di dalam negeri yaitu
Pernyataan Standar Akuntansi Keuangan (PSAK). PSAK disusun dan dikeluarkan
oleh Ikatan Akuntan Indonesia. Ikatan Akuntan Indonesia adalah organisasi
1
2
profesi akuntan yang ada di Indonesia. Seiring dengan perkembangan bisnis
dalam skala nasional dan internasional, Ikatan Akuntansi Indonesia telah
mencanangkan dilaksanakannya program konvergensi International Financial
Reporting Standards (IFRS) yang akan diberlakukan secara penuh pada 1 Januari
2012.
International Financial Reporting Standards (IFRS) merupakan standar
akuntansi yang sudah menjadi kesepakatan global dan didukung oleh banyak
negara dan badan-badan internasional di dunia. Popularitas IFRS di tingkat global
semakin meningkat dari waktu ke waktu. Terbukti pada kesepakatan G-20 di
Pittsburg pada 24-25 September 2009, dinyatakan bahwa otoritas yang mengawasi
aturan akuntansi internasional harus meningkatkan standar global pada Juni 2011
untuk mengurangi kesenjangan aturan di antara negara-negara anggota G-20
termasuk Indonesia.
Badan Pengawas Pasar Modal dan Lembaga Keuangan (Bapepam-LK)
berencana mengeluarkan Pernyataan Standar Akuntansi Keuangan (PSAK) hasil
konvergensi standar akuntansi internasional pada tahun 2012 yaitu IFRS 4. IFRS
4 yang bakal dirancang dalam PSAK 62 ini untuk membedakan pencatatan
kontrak asuransi dan bukan kontrak asuransi.
Menurut Asosiasi Asuransi Umum Indonesia (AAUI) Dampak diterapkanya
PSAK 62 adalah adanya pencadangan yang lebih besar dari sebelumnya.
Perubahan tersebut akan mempengaruhi laba - rugi yang diperoleh perusahaan
asuransi umum pada khususnya. Karena Perubahan tersebut menambah kewajiban
atau liabilitas terhadap klaim masa depan, karena polisnya masih berjalan.
3
Perusahaan asuransi umum harus menghitung kewajiban kemungkinan karena
polisnya berjalan dan melampaui cut off laporan tahunan. Hal tersebut yang
membuat kalangan industri asuransi berpendapat, dengan penerapan IFRS
mengakibatkan perusahaan asuransi bisa merugi (www.kontan.co.id).
Direktur Keuangan PT Asuransi Jiwasraya (Persero) perusahaan asuransi jiwa
skala besar milik pemerintah, juga berpendapat bahwa aturan PSAK yang
diterapkan tahun 2012 akan menahan minat perusahaan memperbesar produk
unitlinked. Karena asuransi jiwa akan lebih fokus kepada produk lain yang nilai
preminya dicatatkan utuh dalam pembukuan. Dapat dilihat bahwa Pendapatan
premi unitlinked industri asuransi jiwa dari new business premium (premi bisnis
baru) turun 6,5% menjadi Rp 16,2 triliun hingga semester I 2012 dari semester I
2011 Rp 17,3 triliun (www.indonesiafinancetoday.com).
Beberapa penelitian yang pernah dilakukan terkait dengan penerapan IFRS dan
pengaruhnya terhadap beberapa aspek yaitu, Yustisia (2010) meneliti tentang
“Analisis Implementasi PSAK 13 (Pasca Adopsi IFRS) Dan Pengaruhnya
Terhadap Laba Perusahaan”. Sari (2011) melakukan penelitian tentang “Analisis
Pengaruh Penerapan IFRS Terhadap Keterlambatan Penyampaian Laporan
Keuangan: Studi Empiris Pada Perusahaan Yang Terdaftar Di Bursa Efek
Indonesia Pada Tahun 2011”.
Santy (2012) melakukan penelitian tentang “Pengaruh Adopsi IFRS Terhadap
Manajemen Laba Pada Perusahaan Perbankan Di Bursa Efek Indonesia”. Arianty
(2009) melakukan penelitian tentang “Analisis kinerja keuangan perusahaan
asuransi yang terdaftar di BEI”.
4
Studi empiris tentang keterkaitan antara pengungkapan IFRS dan kinerja
perusahaan sampai saat ini masih sedikit dilakukan. Bahkan dalam penelitian
komparasi, baru terdapat penelitian yang membandingkan kinerja sebelum dan
sesudah penerapan IFRS. Oleh karena itu, peneliti tertarik untuk melakukan
penelitian yang berjudul “Analisis Perbandingan Kinerja Keuangan perusahaan
asuransi jiwa dan asuransi umum sesudah Penerapan IFRS 4 (PSAK 62)”. (studi
empiris pada perusahaan asuransi yang terdaftar di Bapepem-LK tahun 2012).
B. Rumusan Masalah
Masalah yang dibahas dalam penelitian ini adalah : Bagaimana kinerja
keuangan perusahaan asuransi jiwa dan asuransi umum setelah penerapan
IFRS 4 (PSAK 62) tahun 2012?
C. Tujuan dan Manfaat penelitian
1. Tujuan penelitian
Berdasarkan rumusan masalah tersebut, maka tujuan penelitian adalah :
Untuk mengetahui kinerja keuangan perusahaan asuransi jiwa dan asuransi
umum setelah penerapan IFRS 4 (PSAK 62) tahun 2012.
5
2. Manfaat penelitian
Hasil penelitian ini diharapkan dapat bermanfaat bagi beberapa pihak,
antara lain :
a. Bagi perkembangan kajian akuntansi
Penelitian ini dapat digunakan sebagai rekomendasi bagi bagi Badan
Pengawas Pasar Modal dan Lembaga Keuangan (Bapepam-LK) dan Ikatan
Akuntansi Indonesia (IAI) sebagai bahan pertimbangan terkait perumusan
pernyataan standar akuntansi keuangan (PSAK) hasil konvergensi standar
akuntansi internasional pada tahun 2012 khususnya PSAK 62.
b. Bagi dunia praktik
Penelitian ini diharapkan bisa dijadikan dasar bagi para investor dalam
pengambilan keputusan investasi. Selain itu, penelitian ini juga bermanfaat
bagi perusahaan karena dapat dijadikan dasar pertimbangan dalam
mempersiapkan penerapan IFRS. Perusahaan asuransi dan Bapepam juga
dapat
mempertimbangkan
adanya
karakteristik
perusahaan
dalam
menetapkan kebijakan terkait pelaporan keuangan agar dapat berjalan lebih
efektif.
c. Bagi peneliti selanjutnya
Hasil penelitian ini dapat digunakan sebagai bahan referensi dan
pengkajian terhadap penerapan IFRS dari perspektif tertentu dan dapat
menambah variabel-variabel lain yang diyakini dapat memengaruhi secara
signifikan kinerja perusahaan.