ANALISIS PENGARUH PENDAPATAN PEMBIAYAAN MUDHARABAH, MUSYARAKAH, MURABAHAH, DAN SEWA IJARAH TERHADAP Analisis Pengaruh Pendapatan Pembiayaan Mudharabah, Musyarakah, Murabahah, Dan Sewa Ijarah Terhadap Profitabilitas Bank Umum Syariah Di Indonesia Periode
ANALISIS PENGARUH PENDAPATAN PEMBIAYAAN MUDHARABAH,
MUSYARAKAH, MURABAHAH, DAN SEWA IJARAH TERHADAP
PROFITABILITAS BANK UMUM SYARIAH DI INDONESIA
PERIODE TAHUN 2011-2013
SKRIPSI
Diajukan Untuk Memenuhi Tugas dan Syarat-Syarat Guna Memperoleh
Gelar Sarjana Ekonomi (SE) Pada Program Studi Ilmu Ekonomi Studi
Pembangunan Fakultas Ekonomi dan Bisnis dan Sarjana Syariah (S.Sy)
Pada Program Studi Syariah Fakultas Agama Islam
Universitas Muhammadiyah Surakarta
Disusun oleh :
INDRIANI LAELA QODRIASARI
B 300 100 065 / I 000 103 016
TWINNING PROGRAM
FAKULTAS EKONOMI DAN BISNIS DAN FAKULTAS AGAMA ISLAM
UNIVERSITAS MUHAMMADIYAH SURAKARTA
2014
ii
iii
iv
MOTTO
∩⊇∠⊂∪ ã≅‹Å2uθø9$# zΝ÷èÏΡuρ ª!$# $uΖç6ó¡ym
“Cukuplah Allah menjadi Penolong kami dan Allah adalah
sebaik-baik pelindung”
(QS. Ali Imron: 173)
“Seseorang yang mampu bangkit setelah jatuh adalah orang
yang lebih kuat daripada seseorang yang tidak pernah jatuh
sekali”
(Mario Teguh)
v
HALAMAN PERSEMBAHAN
ÉΟŠÏm§9$# Ç⎯≈uΗ÷q§9$# «!$# ÉΟó¡Î0
Dengan segala kerendahan hati penulis ingin mempersembahkan karya kecil ini
untuk :
1. Allah Azza wa Jalla dan Rasul-Nya
2. Ibunda Wiwin dan Ayahanda Ratum, SP.d tersayang.
3. Kakak dan adik tercinta : Indra Eka T , SP.d dan Much. Ibnu P.
4. Penggemar beratku Risko Heru Wibowo
5. Teman-teman Forum Studi Ekonomi Islam
6. Para Guru dan Almamaterku UMS
vi
KATA PENGANTAR
ÉΟŠÏm§9$# Ç⎯≈uΗ÷q§9$# «!$# ÉΟó¡Î0
Assalamu’alaikum Wr. Wb.
Alhamdulillah, dengan mengucap puji dan syukur kehadirat Allah SWT
yang telah melimpahkan kasih sayang dan rahmat-Nya sehingga penulis dapat
menyelesaikan
PENDAPATAN
skripsi
yang
berjudul
PEMBIAYAAN
“ANALISIS
MUDHARABAH,
PENGARUH
MUSYARAKAH,
MURABAHAH, DAN IJARAH TERHADAP PROFITABILITAS BANK
UMUM SYARIAH DI INDONESIA PERIODE TAHUN 2011-2013” Dengan
izin dan ridho-Nya skripsi ini dapat terselesaikan seperti yang diharapkan. Skripsi
ini disusun sebagai salah satu syarat dalam menyelesaikan program Sarjana (S1)
pada Fakulas Ekonomi dan Bisnis Jurusan Ilmu Ekonomi Studi Pembangunan
Universitas Muhammadiyah Surakarta.
Penulis menyadari bahwa terselesaikannya skripsi ini tidak lepas dari
bantuan, bimbingan dan saran dari berbagai pihak. Oleh karenya, pada
kesempatan ini dengan segala kerendahan hati, penulis sampaikan rasa hormat
dan terima kasih kepada :
1. Bapak Prof. Dr. H. Bambang Setiadji, Ms, selaku Rektor Universitas
Muhammadiyah Surakarta.
2. Bapak Dr. Triyono, SE, AK, Msi, selaku Dekan Fakultas Ekonomi dan Bisnis
Universitas Muhammadiyah Surakarta.
vii
3. Bapak Dr. M. Abdul Fattah Santoso, M.Ag, selaku Dekan Fakultas Agama
Islam Universitas Muhammadiyah Surakarta
4. Ibu Ir. Maulidiyah IH, MS, selaku Ketua Progam Studi Ilmu Ekonomi Studi
Pembangunan Universitas Muhammadiyah Suarakarta.
5. Bapak Dr. Imron Rosyadi, M.Ag, selaku Ketua Program Studi Syariah
Universitas Muhammadiyah Surakarta
6. Bapak Dr. Agung Riyadi, Msi selaku Pembimbing Akademik sekaligus
Dosen Pembimbing Utama yang telah berkenan memberikan pengarahan,
bimbingan, dan saran-saran kepada penulis sehingga skripsi ini dapat
terselesaikan.
7. Bapak Drs. H. Syarafuddin HZ, M.Ag selaku Dosen Pembimbing Kedua
yang telah berkenan memberikan bimbingan dan saran-saran kepada penulis
sehingga skripsi ini dapat terselesaikan.
8. Mba Lak lak Nazhat El Hasanah, SE selaku dosen aplikasi komputer yang
telah membantu dalam pengolahan data skripsi ini.
9. Seluruh staf Pengajar dan Administrasi Jurusan Ilmu Ekonomi Studi
Pembangunan Fakultas Ekonomi dan Bisnis Universitas Muhammadiyah
Surakarta.
10. Seluruh staf Pengajar dan Administrasi Jurusan Syariah Fakultas Agama
Islam Universitas Muhammadiyah Surakarta.
11. Bapak dan Ibu tercinta yang selalu memberikan dukungan dan motivasi serta
iringan doa yang senantiasa mengiringi langkah ku sehingga dapat
viii
menyelesaikan pendidikan dan menulis skripsi ini, terimakasih untuk semua
yang telah engkau berikan kepada ku.
12. Kakak dan Adik tercinta yang selalu memberikan semangat dan keceriaan.
13. Fans beratku Risko Heru W terimakasih untuk nasehat dan motivasinya.
14. Teman-teman terbaikku Neng, Nenti, Nur, Ika, Dea terimakasih untuk
motivasi dan doa kalian.
15. Sahabatku terbaikku Twinning, IESP dan Syariah (Retno, Diah, Ninik, Asma,
Fatimah, Ana, Dita, Dila, Intan, Sherly, Yuyun, Wita, Nisa, Annisa, Nur)
16. Teman-teman Fosei FEB UMS angkatan 2010, 2011, 2012, dan 2013 selalu
semangat untuk berdakwah dan membumikan Ekonomi Syariah.
17. Teman-teman Pesma KH. Mas Mansur UMS yang telah memberikan
pelajaran berharga dan menginspirasi penulis.
Penulis menyadari dalam penulisan ini masih terdapat banyak kekurangan
dan sangat jauh dari kesempurnaan. Maka penulis menhharapkan kritik dan
saran agar karya selanjutnya dapat jauh lebih baik dan bermanfaat. Semoga
skripsi ini dapat memberikan manfaat bagi pembaca.
Wassalamu’alaikum wr. Wb
Surakarta, 17 Mei 2014
Penulis
INDRIANI LAELA QODRIASARI
ix
DAFTAR ISI
HALAMAN JUDUL............................................................................................. i
HALAMAN PERSETUJUAN.............................................................................. ii
HALAMAN PENGESAHAN.............................................................................. iii
HALAMAN PERNYATAAN KEASLIAN......................................................... iv
MOTTO................................................................................................................. v
HALAMAN PERSEMBAHAN........................................................................... vi
KATA PENGANTAR.......................................................................................... vii
DAFTAR ISI........................................................................................................ x
DAFTAR TABEL................................................................................................ xiii
DAFTAR GRAFIK............................................................................................. xiv
ABSTRAK........................................................................................................... xv
BAB I
PENDAHULUAN......................................................................... 1
A. Latar Belakang.......................................................................... 1
B. Rumusan Masalah..................................................................... 6
C. Tujuan Penelitian...................................................................... 7
D. Manfaatn Penelitian.................................................................. 7
E. Metode Penelitian...................................................................
8
F. Sistematika Pembahasan......................................................... 11
BAB II
TINJAUAN PUSTAKA............................................................... 13
A. Bank Syariah........................................................................... 13
1. Pengertian Bank Syariah................................................... 13
x
2. Falsafah Operasional Bank Syariah.................................. 14
B. Telaah Hukum dan Larangan Riba......................................... 16
C. Karakteristik Bank Syariah..................................................... 19
D. Produk-produk Bank Syariah.................................................. 20
E. Pembiayaan Mudharabah....................................................... 23
F. Pembiayaan Musyarakah........................................................ 26
G. Pembiayaan Murabahah......................................................... 28
H. Pembiayaan Sewa Ijarah......................................................... 31
I. Profitabilitas............................................................................ 33
J. Model Matematika Maksimalisasi.......................................... 36
K. Model Matematika Keuntungan/Laba Bank Syariah.............. 39
L. Penelitian Terdahulu............................................................... 41
M. Perumusan Hipotesis............................................................... 45
BAB III
METODE PENELITIAN.............................................................. 47
A. Jenis dan Sumber Data............................................................ 47
1. Jenis Data.......................................................................... 47
2. Sumber Data...................................................................... 47
B. Variabel Penelitian.................................................................. 48
C. Alat dan Model Analisis Data................................................. 48
1. Alat Analisis Regresi Data Panel...................................... 48
2. Metode Analisis Data........................................................ 49
a. Model Keuntungan Cobb-Dauglas.............................. 50
b. Common Effect OLS.................................................. 51
xi
c. Model Fixed Effect..................................................... 52
d. Model Random Effect................................................ 54
e. Uji Lagrang Multiplier................................................ 55
f. Uji Hausman................................................................ 55
g. Uji Statistik F.............................................................. 56
BAB IV
HASIL DAN PEMBAHASAN.................................................... 58
A. Perkembangan Bank Umum Syariah di Indonesia.................. 58
B. Pertumbuhan Sumber Dana dan Penyaluran Dana Bank Umum
Syariah dan Unit Usaha Syariah............................................. 63
C. Analisis Data........................................................................... 64
D. Implementasi Persamaan Model Matematika Keuntungan/Laba
Bank Syariah........................................................................... 67
E. Interpretasi Ekonomi............................................................... 71
F. Analisis Hubungan Masing-masing Variabel Bebas Terhadap
Variabel Terikat...................................................................... 75
BAB V
KESEIMPULAN DAN SARAN................................................. 77
A. Kesimpulan............................................................................. 77
B. Keterbatasan........................................................................... 79
C. Saran....................................................................................... 79
DAFTAR PUSTAKA
LAMPIRAN
xii
DAFTAR TABEL
Tabel II.1 Penelitian Terdahulu............................................................................. 42
Tabel IV.1 Komposisi Pembiayaan BUS dan UUS.............................................. 63
Tabel IV.2 Uji F.................................................................................................... 65
Tabel IV.3 Uji Hausman....................................................................................... 66
Tabel IV.4 Uji Random Effect.............................................................................. 71
Tabel IV.5 Hasil Hipotesa.................................................................................... 76
xiii
DAFTAR GRAFIK
Grafik II.1 Grafik Keuntungan.............................................................................. 37
Grafik IV.1 Grafik Keuntungan............................................................................ 70
xiv
ABSTRAK
Bank Syariah di Indonesia mengalami perkembangan yang sangat pesat,
ditandai dengan telah berdirinya 11 Bank Umum Syariah di Indonesia saat ini.
Perkembangan tersebut dipicu oleh produk-produk pembiayaan yang ditawarkan
oleh bank syariah. Pembiayaan-pembiayaan dalam bank syariah merupakan suatu
produk yang diminati sebagian nasabah. Oleh karena itu tingginya minat nasabah
untuk menggunakan pembiayaan akan memberikan kontribusi terhadap
profitabilitas bank syariah. Penelitian ini bertujuan untuk mengetahui sejauh mana
pengaruh pendapatan pembiayaan mudharabah, musyarakah, murabahah dan
ijarah terhadap profititabilitas atau tingkat keuntungan bank syariah yang diukur
dengan return on equity. Metode penelitian yang digunakan dalam penelitian ini
menggunakan regresi data panel OLS dengan menggunakan model common
effect, fixed effect, dan random effect yang kemudian di uji dengan uji hausman,
lagrang multiplier, dan uji F. Dalam penelitian ini terdapat beberapa asumsi
diantaranya yaitu: 1) membentuk fungsi maksimasi keuntungan dengan asumsi: a.
harga output dibiaya tetap b. berpola Cobb-Dauglas 2) membuktikan maksimasi
keuntungan melalui titik belok dan titik balik 3) menguji faktor-faktor yang
mempengaruhi keuntungan.
Hasil penelitian menunjukkan bahwa fungsi keuntungan Cobb-Dauglas
memaksimumkan keuntungan yang ditunjukkan dengan garis singgung positif ke
kanan. Kemudian, dari analisis data menunjukkan bahwa variabel pendapatan
pembiayaan mudharabah, musyarakah, murabahah, dan ijarah memiliki
pengaruh negatif signifikan terhadap profitabilitas keenam bank umum syariah
sehingga dari keempat variabel tersebut tidak ada produk yang menjadi produk
unggulan. Hal tersebut dikarenakan pada tahun 2011-2013 nilai NPF bank syariah
mengalami kenaikkan yang signifikan sehingga kredit macet di bank syariah
meningkat seiring dengan persaingan bank syariah yang semakin ketat.
Kata kunci : mudharabah, musyarakah, murabahah, ijarah, profitabilitas, bank
umum syariah
xv
MUSYARAKAH, MURABAHAH, DAN SEWA IJARAH TERHADAP
PROFITABILITAS BANK UMUM SYARIAH DI INDONESIA
PERIODE TAHUN 2011-2013
SKRIPSI
Diajukan Untuk Memenuhi Tugas dan Syarat-Syarat Guna Memperoleh
Gelar Sarjana Ekonomi (SE) Pada Program Studi Ilmu Ekonomi Studi
Pembangunan Fakultas Ekonomi dan Bisnis dan Sarjana Syariah (S.Sy)
Pada Program Studi Syariah Fakultas Agama Islam
Universitas Muhammadiyah Surakarta
Disusun oleh :
INDRIANI LAELA QODRIASARI
B 300 100 065 / I 000 103 016
TWINNING PROGRAM
FAKULTAS EKONOMI DAN BISNIS DAN FAKULTAS AGAMA ISLAM
UNIVERSITAS MUHAMMADIYAH SURAKARTA
2014
ii
iii
iv
MOTTO
∩⊇∠⊂∪ ã≅‹Å2uθø9$# zΝ÷èÏΡuρ ª!$# $uΖç6ó¡ym
“Cukuplah Allah menjadi Penolong kami dan Allah adalah
sebaik-baik pelindung”
(QS. Ali Imron: 173)
“Seseorang yang mampu bangkit setelah jatuh adalah orang
yang lebih kuat daripada seseorang yang tidak pernah jatuh
sekali”
(Mario Teguh)
v
HALAMAN PERSEMBAHAN
ÉΟŠÏm§9$# Ç⎯≈uΗ÷q§9$# «!$# ÉΟó¡Î0
Dengan segala kerendahan hati penulis ingin mempersembahkan karya kecil ini
untuk :
1. Allah Azza wa Jalla dan Rasul-Nya
2. Ibunda Wiwin dan Ayahanda Ratum, SP.d tersayang.
3. Kakak dan adik tercinta : Indra Eka T , SP.d dan Much. Ibnu P.
4. Penggemar beratku Risko Heru Wibowo
5. Teman-teman Forum Studi Ekonomi Islam
6. Para Guru dan Almamaterku UMS
vi
KATA PENGANTAR
ÉΟŠÏm§9$# Ç⎯≈uΗ÷q§9$# «!$# ÉΟó¡Î0
Assalamu’alaikum Wr. Wb.
Alhamdulillah, dengan mengucap puji dan syukur kehadirat Allah SWT
yang telah melimpahkan kasih sayang dan rahmat-Nya sehingga penulis dapat
menyelesaikan
PENDAPATAN
skripsi
yang
berjudul
PEMBIAYAAN
“ANALISIS
MUDHARABAH,
PENGARUH
MUSYARAKAH,
MURABAHAH, DAN IJARAH TERHADAP PROFITABILITAS BANK
UMUM SYARIAH DI INDONESIA PERIODE TAHUN 2011-2013” Dengan
izin dan ridho-Nya skripsi ini dapat terselesaikan seperti yang diharapkan. Skripsi
ini disusun sebagai salah satu syarat dalam menyelesaikan program Sarjana (S1)
pada Fakulas Ekonomi dan Bisnis Jurusan Ilmu Ekonomi Studi Pembangunan
Universitas Muhammadiyah Surakarta.
Penulis menyadari bahwa terselesaikannya skripsi ini tidak lepas dari
bantuan, bimbingan dan saran dari berbagai pihak. Oleh karenya, pada
kesempatan ini dengan segala kerendahan hati, penulis sampaikan rasa hormat
dan terima kasih kepada :
1. Bapak Prof. Dr. H. Bambang Setiadji, Ms, selaku Rektor Universitas
Muhammadiyah Surakarta.
2. Bapak Dr. Triyono, SE, AK, Msi, selaku Dekan Fakultas Ekonomi dan Bisnis
Universitas Muhammadiyah Surakarta.
vii
3. Bapak Dr. M. Abdul Fattah Santoso, M.Ag, selaku Dekan Fakultas Agama
Islam Universitas Muhammadiyah Surakarta
4. Ibu Ir. Maulidiyah IH, MS, selaku Ketua Progam Studi Ilmu Ekonomi Studi
Pembangunan Universitas Muhammadiyah Suarakarta.
5. Bapak Dr. Imron Rosyadi, M.Ag, selaku Ketua Program Studi Syariah
Universitas Muhammadiyah Surakarta
6. Bapak Dr. Agung Riyadi, Msi selaku Pembimbing Akademik sekaligus
Dosen Pembimbing Utama yang telah berkenan memberikan pengarahan,
bimbingan, dan saran-saran kepada penulis sehingga skripsi ini dapat
terselesaikan.
7. Bapak Drs. H. Syarafuddin HZ, M.Ag selaku Dosen Pembimbing Kedua
yang telah berkenan memberikan bimbingan dan saran-saran kepada penulis
sehingga skripsi ini dapat terselesaikan.
8. Mba Lak lak Nazhat El Hasanah, SE selaku dosen aplikasi komputer yang
telah membantu dalam pengolahan data skripsi ini.
9. Seluruh staf Pengajar dan Administrasi Jurusan Ilmu Ekonomi Studi
Pembangunan Fakultas Ekonomi dan Bisnis Universitas Muhammadiyah
Surakarta.
10. Seluruh staf Pengajar dan Administrasi Jurusan Syariah Fakultas Agama
Islam Universitas Muhammadiyah Surakarta.
11. Bapak dan Ibu tercinta yang selalu memberikan dukungan dan motivasi serta
iringan doa yang senantiasa mengiringi langkah ku sehingga dapat
viii
menyelesaikan pendidikan dan menulis skripsi ini, terimakasih untuk semua
yang telah engkau berikan kepada ku.
12. Kakak dan Adik tercinta yang selalu memberikan semangat dan keceriaan.
13. Fans beratku Risko Heru W terimakasih untuk nasehat dan motivasinya.
14. Teman-teman terbaikku Neng, Nenti, Nur, Ika, Dea terimakasih untuk
motivasi dan doa kalian.
15. Sahabatku terbaikku Twinning, IESP dan Syariah (Retno, Diah, Ninik, Asma,
Fatimah, Ana, Dita, Dila, Intan, Sherly, Yuyun, Wita, Nisa, Annisa, Nur)
16. Teman-teman Fosei FEB UMS angkatan 2010, 2011, 2012, dan 2013 selalu
semangat untuk berdakwah dan membumikan Ekonomi Syariah.
17. Teman-teman Pesma KH. Mas Mansur UMS yang telah memberikan
pelajaran berharga dan menginspirasi penulis.
Penulis menyadari dalam penulisan ini masih terdapat banyak kekurangan
dan sangat jauh dari kesempurnaan. Maka penulis menhharapkan kritik dan
saran agar karya selanjutnya dapat jauh lebih baik dan bermanfaat. Semoga
skripsi ini dapat memberikan manfaat bagi pembaca.
Wassalamu’alaikum wr. Wb
Surakarta, 17 Mei 2014
Penulis
INDRIANI LAELA QODRIASARI
ix
DAFTAR ISI
HALAMAN JUDUL............................................................................................. i
HALAMAN PERSETUJUAN.............................................................................. ii
HALAMAN PENGESAHAN.............................................................................. iii
HALAMAN PERNYATAAN KEASLIAN......................................................... iv
MOTTO................................................................................................................. v
HALAMAN PERSEMBAHAN........................................................................... vi
KATA PENGANTAR.......................................................................................... vii
DAFTAR ISI........................................................................................................ x
DAFTAR TABEL................................................................................................ xiii
DAFTAR GRAFIK............................................................................................. xiv
ABSTRAK........................................................................................................... xv
BAB I
PENDAHULUAN......................................................................... 1
A. Latar Belakang.......................................................................... 1
B. Rumusan Masalah..................................................................... 6
C. Tujuan Penelitian...................................................................... 7
D. Manfaatn Penelitian.................................................................. 7
E. Metode Penelitian...................................................................
8
F. Sistematika Pembahasan......................................................... 11
BAB II
TINJAUAN PUSTAKA............................................................... 13
A. Bank Syariah........................................................................... 13
1. Pengertian Bank Syariah................................................... 13
x
2. Falsafah Operasional Bank Syariah.................................. 14
B. Telaah Hukum dan Larangan Riba......................................... 16
C. Karakteristik Bank Syariah..................................................... 19
D. Produk-produk Bank Syariah.................................................. 20
E. Pembiayaan Mudharabah....................................................... 23
F. Pembiayaan Musyarakah........................................................ 26
G. Pembiayaan Murabahah......................................................... 28
H. Pembiayaan Sewa Ijarah......................................................... 31
I. Profitabilitas............................................................................ 33
J. Model Matematika Maksimalisasi.......................................... 36
K. Model Matematika Keuntungan/Laba Bank Syariah.............. 39
L. Penelitian Terdahulu............................................................... 41
M. Perumusan Hipotesis............................................................... 45
BAB III
METODE PENELITIAN.............................................................. 47
A. Jenis dan Sumber Data............................................................ 47
1. Jenis Data.......................................................................... 47
2. Sumber Data...................................................................... 47
B. Variabel Penelitian.................................................................. 48
C. Alat dan Model Analisis Data................................................. 48
1. Alat Analisis Regresi Data Panel...................................... 48
2. Metode Analisis Data........................................................ 49
a. Model Keuntungan Cobb-Dauglas.............................. 50
b. Common Effect OLS.................................................. 51
xi
c. Model Fixed Effect..................................................... 52
d. Model Random Effect................................................ 54
e. Uji Lagrang Multiplier................................................ 55
f. Uji Hausman................................................................ 55
g. Uji Statistik F.............................................................. 56
BAB IV
HASIL DAN PEMBAHASAN.................................................... 58
A. Perkembangan Bank Umum Syariah di Indonesia.................. 58
B. Pertumbuhan Sumber Dana dan Penyaluran Dana Bank Umum
Syariah dan Unit Usaha Syariah............................................. 63
C. Analisis Data........................................................................... 64
D. Implementasi Persamaan Model Matematika Keuntungan/Laba
Bank Syariah........................................................................... 67
E. Interpretasi Ekonomi............................................................... 71
F. Analisis Hubungan Masing-masing Variabel Bebas Terhadap
Variabel Terikat...................................................................... 75
BAB V
KESEIMPULAN DAN SARAN................................................. 77
A. Kesimpulan............................................................................. 77
B. Keterbatasan........................................................................... 79
C. Saran....................................................................................... 79
DAFTAR PUSTAKA
LAMPIRAN
xii
DAFTAR TABEL
Tabel II.1 Penelitian Terdahulu............................................................................. 42
Tabel IV.1 Komposisi Pembiayaan BUS dan UUS.............................................. 63
Tabel IV.2 Uji F.................................................................................................... 65
Tabel IV.3 Uji Hausman....................................................................................... 66
Tabel IV.4 Uji Random Effect.............................................................................. 71
Tabel IV.5 Hasil Hipotesa.................................................................................... 76
xiii
DAFTAR GRAFIK
Grafik II.1 Grafik Keuntungan.............................................................................. 37
Grafik IV.1 Grafik Keuntungan............................................................................ 70
xiv
ABSTRAK
Bank Syariah di Indonesia mengalami perkembangan yang sangat pesat,
ditandai dengan telah berdirinya 11 Bank Umum Syariah di Indonesia saat ini.
Perkembangan tersebut dipicu oleh produk-produk pembiayaan yang ditawarkan
oleh bank syariah. Pembiayaan-pembiayaan dalam bank syariah merupakan suatu
produk yang diminati sebagian nasabah. Oleh karena itu tingginya minat nasabah
untuk menggunakan pembiayaan akan memberikan kontribusi terhadap
profitabilitas bank syariah. Penelitian ini bertujuan untuk mengetahui sejauh mana
pengaruh pendapatan pembiayaan mudharabah, musyarakah, murabahah dan
ijarah terhadap profititabilitas atau tingkat keuntungan bank syariah yang diukur
dengan return on equity. Metode penelitian yang digunakan dalam penelitian ini
menggunakan regresi data panel OLS dengan menggunakan model common
effect, fixed effect, dan random effect yang kemudian di uji dengan uji hausman,
lagrang multiplier, dan uji F. Dalam penelitian ini terdapat beberapa asumsi
diantaranya yaitu: 1) membentuk fungsi maksimasi keuntungan dengan asumsi: a.
harga output dibiaya tetap b. berpola Cobb-Dauglas 2) membuktikan maksimasi
keuntungan melalui titik belok dan titik balik 3) menguji faktor-faktor yang
mempengaruhi keuntungan.
Hasil penelitian menunjukkan bahwa fungsi keuntungan Cobb-Dauglas
memaksimumkan keuntungan yang ditunjukkan dengan garis singgung positif ke
kanan. Kemudian, dari analisis data menunjukkan bahwa variabel pendapatan
pembiayaan mudharabah, musyarakah, murabahah, dan ijarah memiliki
pengaruh negatif signifikan terhadap profitabilitas keenam bank umum syariah
sehingga dari keempat variabel tersebut tidak ada produk yang menjadi produk
unggulan. Hal tersebut dikarenakan pada tahun 2011-2013 nilai NPF bank syariah
mengalami kenaikkan yang signifikan sehingga kredit macet di bank syariah
meningkat seiring dengan persaingan bank syariah yang semakin ketat.
Kata kunci : mudharabah, musyarakah, murabahah, ijarah, profitabilitas, bank
umum syariah
xv