A Review of the Accounting Cycle
A Review of the Accounting Cycle
Chapter 2 I n t e r m e d i a t e A c c o u n t i n g Friday, May 28, 2010 S t I c e | S t I c e | S k o u s e n
1 Tujuan Pembelajaran 1.
Mengidentifikasi dan menjelaskan langkah-langkah dasar 2. Menganalisis transaksi-transaksi, membuat serta memposting dalam proses akuntansi (siklus akuntansi) 3. ayat-ayat jurnal (journal entries) Membuat ayat-ayat penyesuaian, menyusun laporan 4. keuangan dan menutup akun nominal.
Membedakan antara akuntansi berbasis akrual dan berbasis 5. Mendiskusikan arti penting dan peran komputer bagi proses kas 6. akuntansi Menggunkan jurnal khusus dan buku besar pembantu untuk memproses informasi akuntansi yang lebih efisien dan Friday, May 28, 2010 memberikan informasi tambahan bermanfaat. 2
Accounting Cycle Step 1 Step 2 Strep 3 Business Transactions Transactions
Recording documents recorded posted
Phase analyzed in journals to ledgers Step 4
Trial Balance WorkSheet (Opsional) Step 5
Adjustment Step 6 Financial statements
Step 7 Closing Entries Friday, May 28, 2010 Post Closing Step 8 3 Reporting Trial Balance Phase
Recording Phase Tahap Pencatatan
Double Entry Accounting l Setiap peristiwa transaksi l Sistem pencatatan yang
bisnis di catat dalam suatu diterima untuk mencatat cara yang mempertahankan data akuntansi. kesamaan persamaan dasar akuntansi:
The basic accounting equation Owners’ Equity Assets = Liabilities +
Friday, May 28, 2010 4
1.Analyzing Business Documents
Friday, May 28, 2010 5
Menganalisis Dokumen Bisnis l Transaksi, Pertukaran barang dan jasa diantara entitas atau beberapa peristiwa lain yang memiliki dampak ekonomi pada perusahaan bisnis (business enterprise). l
Dokumen Bisnis , adalah catatan pertama dari masing-masing transaksi yang digunakan sebagai basis untuk menganalisis dan mencatat berbagai transaksi. contoh: faktur pembelian, cek/warkat, memorandum debit dan kredit, voucher, dsb.
2.Journalizing Transactions
- Jurnal ( journal ), adalah catatan-catatan akuntansi di mana dimasukkan, pertama kali dengan memberikan catatan kronologis tentang aktivitas
- Jenis-jenis jurnal :
Friday, May 28, 2010 6
Penjurnalan Transaksi
Jurnal khusus : Suatu catatan akuntansi yang digunakan
untuk mencatat sebuah transaksi tipe khusus yang sering berulang.Contoh : Jurnal penjualan, pembelian, pembayaran kas, penerimaan kas
Jurnal umum : Catatan akuntansi yang digunakan untuk
mencatat semua aktivitas bisnis yang tidak diperlukan dalam jurnal khusus Friday, May 28, 2010 7 Journal Entry Process Ayat Jurnal (Journal Entry), pencatatan sebuah transaksi dimana debit sama dengan kredit; biasanya meliputi tanggal dan penjelasan transaksi.
Setiap ayat jurnal mencakup 3 langkah proses: l
Mengidentifikasi akun yang terlibat dengan suatu peristiwa atau transaksi
l
Menentukan apakah setiap akun bertambah atau berkurang
l
Menentukan jumlah yang olehnya setiap akun dipengaruhi.
Friday, May 28, 2010 8 Debits and Credits l Debit adalah ayat pada sisi kiri suatu rekening. l Credit adalah ayat pada sisi kanan suatu akun.
General Journal Entry Format Date Debit Entry.................................. xx Credit Entry............................. xx
Explanation Friday, May 28, 2010 9 Assets = Liabilities + Owners’ Equity DR CR DR CR DR CR (+) (–) (–) (+) (–) (+)
Capital Stock DR CR (–) (+) Retained Earnings
DR CR (–) (+) Continued
Continued Continued Debits and Credits
Friday, May 28, 2010 10 Debits and Credits Retained Earnings DR CR
(–) (+) Expenses DR CR (+) (–)
Revenues DR CR (–) (+) Dividends
DR CR (+) (–) Jurnal Umum (General Journal) Page 24
Post Date Description Ref. Debits Credits 2005
July 1 Dividends 330 25,000 Dividends Payable 260 25,000
Declared semiannual cash dividend on common stock.
10 Equipment 180 7,500 Notes Payable 220 7,500
Issued note for new Friday, May 28, 2010 equipment . 11
3.Posting to the Ledger Accounts
Posting pada Akun Buku Besar
Akun (accounts) merupakan suatu catatan yang • digunakan untuk mengklasifikasikan dan meringkas efek transaksi. Buku besar (ledger) adalah catatan yang digunakan
- untuk meringkas efek transaksi atas akun individual. Daftar akun (chart of accounts) yaitu sebuah daftar •
sistematis semua akun yang digunakan oleh entitas bisnis khusus.
Posting merupakan proses peringkasan transaksi •
dengan mengacu jumlah dari jurnal pada akun buku Friday, May 28, 2010 besar (ledger). 12 Friday, May 28, 2010 13 Posting to the Ledger Accounts Exemple: memposting akun Equipment pada buku besar (general ledger) setelah pembelian pada tanggal 10 July (Slide 11) adalah sbb:
Account EQUIPMENT
Account No: 180
ASSETS (100-199)
500 Cost of Goods Sold 523 Rent Expense 528 Advertising Expense 573 Utility Expense
400 Sales Revenue
202 Accounts Payable
Long-Term Liabilities (220-239)
222 Mortgage PayableOWNERS’ EQUITY (300-399)
301 Capital Stock 330 Retained EarningsCurrent Liabilities (200-219) 201 Notes Payable
(151-199) 151 Land 152 Building
105 Accounts Receivable 107 Inventory Long-Term Assets
Current Assets (100-150) 101 Cash
Friday, May 28, 2010 14 Typical Chart of Accounts
10 Purchase Equipment J24 7,500 18,050
2005 July 1 Balance a 10,550
Date Item PR Debit Credit Balance
SALES (400-499)
LIABILITIES (200-299)
EXPENSES (500-599)
Friday, May 28, 2010 15 Reporting Phase Tahap Pelaporan 4. Menyiapkan Neraca Saldo (trial balance).
5. Mencatat Ayat jurnal Penyesuaian (Adjusting entries).
6. Menyiapkan Laporan Keuangan (Financial statements).
7. Menutup akun nominal (Closing entries).
8. Menyiapkan neraca saldo setelah penutupan (post-closing trial balance) (optional).
- Menentukan saldo akun untuk setiap rekening.
- Neraca saldo (trial balance) daftar semua rekening dan saldonya.
- Menunjukkan apakah total debit sama dengan total kredit atau tidak. Dan demikian memberikan
Friday, May 28, 2010 16 Menyiapkan Neraca Saldo
general check pada keakuratan pencatatan dan posting.
XYZ Company Trial Balance December 31, 2005
Debits Credits
Cash $ 21 Accounts Receivable
15 Inventory
12 Land 200 Accounts Payable $ 30 Capital Stock 150 Retained Earnings
24 Sales Revenue 919 Cost of Goods Sold 850 Advertising Expense
10 Misc. Expenses 15 ______ Friday, May 28, 2010 Total $ 1,123 $ 1,123 17 Menyiapkan Ayat Jurnal Penyesuaian
Adjusting entries dibutuhkan pada setiap akhir
l
periode akuntansi untuk menyusun laporan keuangan. Tujuan dari adjusting entries adalah untuk:
l Memperbarui akun neraca saldo
- Adanya kesalahan yang masih harus dikoreksi
Menggambarkan jumlah yang seharusnya dari
- revenues, costs, dan expenses pada laporan laba rugi.
Adanya rekening campuran (mixed account), yaitu rekening yang sebagian merupakan harta dan sebagian Friday, May 28, 2010 lagi merupakan rekening biaya. 18 Friday, May 28, 2010 19 fl
Adjusting entries selalu menggabungkan akun pada balance sheet dan akun pada income
statement. fl
Adjusting entries Tidak pernah melibatkan akun cash.
fl Anda tidak dapat menghafal (memorize) adjusting entries.
Tips for Adjusting Entries Friday, May 28, 2010 20 l
Persediaan barang dagang (merchandise inventory) l
Persediaan perlengkapan (supplies) l
Penyusutan aktiva tetap (depretiation of fixed account) l
Biaya-biaya yang masih harus dibayar (accrured expenses) l Pendapatan yang masih harus diterima (accured income) l
Biaya-biaya di bayar di muka (prepaid expenses) l Pendapatan-pendapatan diterima dimuka (unearned income) l
Penaksiran piutang tak tertagih (bad debt) l
Penyesuaian saldo kas dengan rekening koran Most Common Adjusting Entries
Perpetual Inventory System Ketika sistem
Ketika sistem
persediaan
persediaan Ketika penjualan
Ketika penjualan
perpetual digunkan
perpetual digunkan terjadi, penjualan terjadi, penjualan
akun pembelian
akun pembelian dicatat sama dicatat sama
(Pur chases) tidak
(Pur chases) tidak
Biaya penjualan
halnya seperti Biaya penjualan halnya seperti
digunakan.
digunakan.
barang dagang (cost barang dagang (cost
pada sistem pada sistem
of the merchandise) of the merchandise)
persediaan persediaan
dicatat dengan dicatat dengan
periodik (periodic periodik (periodic
Cost of mendebit to
Cost of mendebit to inventory system) inventory system)
Goods Sol d dan Goods Sol d dan mengkredit Friday, May 28, 2010 mengkredit 21 Invent or y.
Invent or y.
Periodic (physical Inventory) To record inventory purchases on account made during the period
Purchases xxx Account Payable xxx Friday, May 28, 2010 22
Perpertual Inventory To record the purchase of inventory on account
Inventory xxx Account Payable xxx
To record the sale of inventory using the perpetual methode
Cash (or account receivable) xxx Sales xxx
Cost of Good Sold xxx Friday, May 28, 2010 Inventory xxx 23
6. Preparing Financial Statements
Menyiapkan Laporan Keuangan Setelah semua transaksi dicatat, trial balance dan adjusting entries dibuat, maka laporan keuangan (financial statements) dapat disusun:
Record Prepare Make Prepare Trans- Trial Adjusting Financial actions Balance Entries Statements
Friday, May 28, 2010 24
Laporan operasi menunjukkan posisi keuangan dan arus kas dipersiapkan berdasarkan informasi yang diperoleh dari akun yang telah disesuaikan dengan menggunakan Lembar
Kerja (Work Sheet) Friday, May 28, 2010 25
7. The Closing Process
Membuat jurnal penutup Ayat jurnal Penutup (closing entries) adalah ayat-ayat
jurnal yang dibuat pada periode akuntansi untuk menutup perkiraan-perkiraan sementara (Nominal Account).
Tujuan pembuatan closing entries :
untuk menutup saldo yang terdapat dalam semua
l
rekening sementara. Kata menutu maksudnya mengurangi saldo rekening sehingga menjadi NOL. Agar saldo rekening modal menunjukkan jumlah yang
l Friday, May 28, 2010 sesuai dengan keadaan pada akhir periode. 26
- Akun Riil (Real accounts) atau akun permanen.
- Tidak ditutup hingga zero balance pada akhir suatu periode akuntansi.
- Dibawa terus hingga periode berikutnya.
- Akun Nominal (Nominal accounts) atau akun temporer.
- Ditutup hingga zero balance setiap akhir periode akuntansi.
- Semua akun yang berada pada Income statement & Dividend Account.
- Jurnal Penutup (Closing entries), mengurangi
Friday, May 28, 2010 27
semua akun nominal hingga zero balance pada setiap akhir periode akuntansi
7. The Closing Process Membuat jurnal penutup
Friday, May 28, 2010 28
7. The Closing Process Membuat jurnal penutup
Revenues.................................. xx Retained Earnings............................. xx Untuk menutup Pendapatan ke Laba ditahan
Retained Earnings.................................. xx Expenses............................. xx Untuk menutup Beban ke Laba ditahan
Retained Earnings.................................. xx Dividens............................. xx Untuk menutup Dividen ke Laba ditahan
8. Post Closing Trial Balance Neraca saldo setelah penutupan
Friday, May 28, 2010 29 l
Menyediakan daftar semua akun riil (real account) dan neracanya setelah proses penutupan diselesaikan. l
Hanya real accounts yang berada pada neraca ini. l
Isi dari Neraca ini merupakan neraca awal setiap perkiraan untuk periode akuntansi berikutnya.
Friday, May 28, 2010 30 Example: Post-Closing Trial Balance Jim Brewster, Inc.
Post-Closing Trial Balance as of December 31, 2004 Debits Credits Cash $ 8,200
Accounts Receivable 4,000 Inventory 3,000 Supplies 1,000 Accounts Payable $ 5,000 Capital Stock 10,000 Retained Earnings 1,200
Totals $16,200 $16,200 Friday, May 28, 2010 31
1. Menganalisa transaksi dan dokumen bisnis 2. Penjurnal transaksi.
3. Posting ayat jurnal ke buku besar.
4. Menghitung saldo akhir akun dan menyiapkan trial balance.
5. Menjurnal dan memposting ayat penyesuaian.
6. Menyiapkan laporan keuangan.
7. Menjurnal dan memposting ayat penutup.
8. Menyiapkan neraca saldo setelah penyesuaian (post closing trial balace) .
Ringkasan Siklus Akuntansi Friday, May 28, 2010 32 Accrual Accounting l
Mengakui pendapatan pada saat terjadi (earned), bukan pada saat kas diterima. l Mengakuis beban pada saat terjadi (incurred), bukan pada saat kas dibayar. l
Menyediakan dasar yang terbaik untuk pelaporan keuangan, sesuai dengan Standar Akuntansi Keuangan.
- Basis kas memfokuskan pada penerimaan kas dan pengeluaran kas.
- Biasanya digunakan oleh usaha jasa, seperti KAP, dokter gigi, atau engineers.
- AICPA berpendapat bahwa hal ini lebih cocok untuk perusahaan kecil.
Friday, May 28, 2010 33 Cash Basis Accounting
Friday, May 28, 2010 34 Computers and Accounting l
Banyak tahap dalam akuntansi dikerjakan dengan menggunakan komputer. l Biasanya fungsi komputerisasi termasuk juga, penyusunan laporan dan analisa perhitungan. l
Tetapi tidak akan pernah menggantikan a good accountant !