29
2.1.4.7
Return on Equity
ROE
Ashbaugh
et al
. 2003 menjadikan ROE sebagai variabel kontrol dalam penelitiannya untuk faktor-faktor yang menentukan pemilihan auditor oleh klien.
Dalam penelitian ini ROE diprediksi akan mempengaruhi pergantian KAP dikarenakan ROE menunjukkan kemampuan perusahaan untuk membayar auditor
dari KAP yang lebih besar. ROE dapat diukur dengan membagi laba setelah pajak dengan ekuitas.
2.2 Penelitian Terdahulu
Sinason
et al
. 2001 melakukan penelitian mengenai hubungan
audit tenure
dengan pergantian auditor. Hasil dari penelitian ini adalah variabel ukuran klien dan tingkat pertumbuhan klien memiliki pengaruh terhadap pergantian auditor.
Sedangkan variabel yang lain, yaitu ukuran KAP, resiko klien, dan opini audit
qualified
tidak memiliki pengaruh terhadap pergantian auditor. Studi yang dilakukan Kawijaya dan Juniarti 2002 meneliti pengaruh
variabel
qualified audit opinion
dan variabel kontrol
merger, management changes
dan
expansion
terhadap perpindahan auditor pada perusahaan- perusahaan wilayah Surabaya dan Sidoarjo. Hasil dari penelitian ini menunjukkan
tidak terdapat bukti yang signifikan bahwa variabel
qualified audit opinion
dan ketiga variabel kontrol mempengaruhi perpindahan auditor di perusahaan-
perusahaan wilayah Surabaya dan Sidoarjo. Penelitian yang dilakukan Hudaib dan Cooke 2005 melihat efek interaktif
perubahan
Managing Director Chief Exceutive Officer
MD dan
financial
30 distress
bersama-sama dengan lima variabel kontrol jenis perusahaan audit,
audit fee
, gearing, waktu dan ukuran perusahaan pada opini audit dan
auditor switching
. Hasil dari penelitian ini menemukan bahwa perusahaan yang mengalami
financial distress
dan mengubah MD paling mungkin untuk menerima laporan audit yang
qualified
,
cateris paribus
. Nasser
et al
. 2006 melakukan penelitian mengenai perilaku
audit tenure
dan
auditor switching
pada perusahaan publik yang terdaftar di KLSE
Kuala Lumpur Stock Exchange
pada periode 1999-2000. Variabel independen dalam penelitian ini adalah ukuran klien, ukuran KAP,
financial distress
, dan tingkat pertumbuhan klien. Penelitian ini memberikan bukti tentang hubungan antara
auditor switching
dan variabel ukuran klien, ukuran KAP, dan
financial distress
. Sedangkan untuk variabel tingkat pertumbuhan klien tidak berpengaruh terhadap
auditor switching
. Damayanti dan Sudarma 2008 melakukan penelitian mengenai
perpindahan auditor pada perusahaan dengan menggunakan varibel independen pergantian manajemen,
opini akuntan,
audit fee
, kesulitan keuangan perusahaan, ukuran KAP, dan persentase perubahan ROA. Hasil dari penelitian ini adalah
variabel
audit fee
dan ukuran KAP memiliki pengaruh terhadap perpindahan KAP pada perusahaan publik di Indonesia. Sedangkan variabel yang lain, yaitu
pergantian manajemen, opini akuntan, kesulitan keuangan perusahaan, dan
persentase perubahan ROA tidak mempengaruhi keputusan perusahaan publik untuk berpindah KAP.
31
Ismail 2008 melakukan penelitian pada perusahaan yang terdaftar di
Kuala Lumpur Stock Exchange
KLSE pada tahun 1997-1999, bersamaan dengan krisis keuangan Asia. Hasil dari penelitian tersebut adalah faktor
leverage
,
sales growth
, aktivitas pembiayaan, lamanya perikatan audit, dan
audit fee
mempengaruhi pergantian auditor. Namun
qualified audit opinion
tidak berpengaruh terhadap pergantian auditor.
Penelitian yang dilakukan Sinarwati 2010 melihat pengaruh opini
going concern
, pergantian manajemen, reputasi auditor, dan
financial distress
terhadap pergantian KAP di perusahaan manufaktur yang terdaftar di BEI. Hasil dari
penelitian ini adalah adanya pengaruh yang signifikan dari variabel pergantian manajemen dan
financial distress
terhadap pergantian KAP pada perusahaan manufaktur. Sedangkan opini
going concern
dan reputasi auditor tidak mempengaruhi pergantian KAP.
Suparlan dan Andayani 2010 melakukan pemelitian yang bertujuan untuk memperoleh bukti empiris bahwa karekteristik perusahaan berpengaruh terhadap
pergantian KAP. C
orporate
governance digunakan dalam penelitian ini untuk memprediksikan dampak pergantian KAP yang dilakukan oleh perusahaan.
Variabel yang digunakan adalah kepemilikan institusional, kepemilikan publik,
share growth
, dewan komisaris, pergantian manajemen,
leverage
, ROE
Return on Equity
, dan ukuran klien. Hasil dari penelitian ini adalah variabel kepemilikan publik,
share growth
, dan ukuran klien mempengaruhi perusahaan untuk berganti KAP. Sedangkan variabel kepemilikan institusional, dewan komisaris, pergantian
32
manajemen,
leverage
, ROE
Return on Equity
tidak berpengaruh pada pergantian KAP.
Wijayanti 2010 melakukan penelitian mengenai
auditor switching
pada perusahaan manufaktur yang terdaftar di Bursa Efek Indonesia BEI tahun 2004-
2008. Variabel yang digunakan dalam penelitian ini adalah ukuran KAP, ukuran klien, tingkat pertumbuhan klien,
financial distress
, pergantian manajemen, opini audit, dan
fee audit
. Hasil dari penelitian ini menunjukkan bahwa ukuran KAP dan
audit fee
mempengaruhi
auditor switching
. Studi yang dilakukan Chadegani
et al
. 2011 meneliti mengenai perpindahan auditor pada perusahaan yang terdaftar di
Tehran Stock Exchange
TSE pada tahun 2003-2007. Hasil dari penelitian ini menunjukkan ukuran KAP berpengaruh signifikan terhadap perpindahan auditor. Sedangkan variabel
pergantian manajemen,
financial distress
, ukuran perusahaan,
qualified audit opinion
, dan
audit fees
tidak berpengaruh pada perpindahan auditor. Tujuan penelitian yang dilakukan oleh Wijayani dan Januarti 2011 adalah
untuk mengetahui faktor yang mempengaruhi perusahaan di Indonesia melakukan
auditor switching
. Variabel yang digunakan dalam penelitian ini adalah pergantian manajemen, opini audit,
financial distress
, perubahan persentase ROA,
ukuran KAP
,
dan ukuran klien. Penelitian ini menunjukkan hasil bahwa perubahan manajemen dan ukuran KAP mempengaruhi
auditor switching
. Sedangkan untuk variabel opini audit,
financial distress
, perubahan persentase ROA, dan ukuran klien tidak berpengaruh signifikan terhadap
auditor switching
.
33
Tabel 2.1 Ringkasan Penelitian Terdahulu
Peneliti Tahun Variabel
Hasil Penelitian
Sinason
et al
. 2001
Ukuran klien, tingkat pertumbuhan klien,
ukuran KAP, resiko klien, dan opini audit
qualified
. Ukuran klien dan tingkat
pertumbuhan klien memiliki pengaruh terhadap pergantian
auditor. Sedangkan ukuran KAP, resiko
klien, dan opini audit
qualified
tidak memiliki pengaruh terhadap pergantian auditor.
Kawijaya dan Juniarti 2002
Qualified audit opinion merger, management
changes
dan
expansion Qualified audit opinion
,
merger, management changes
dan
expansion
tidak mempengaruhi perpindahan auditor.
Hudaib dan Cooke 2005
Perubahan
Managing Director
Chief Exceutive Officer
MD,
financial distress
dan opini audit Perubahan
Managing Director
Chief Exceutive Officer
MD
financial
dan opini audit berpengaruh signifikan.
Nasser
et al
. 2006
Ukuran klien, ukuran KAP,
financial distress
, dan tingkat
Ukuran klien dan
financial distress
berpengaruh terhadap
auditor switching
.
34
pertumbuhan klien. Sedangkan untuk variabel
ukuran KAP dan tingkat pertumbuhan klien tidak
berpengaruh terhadap
auditor switching
. Damayanti dan
Sudarma 2008 Pergantian manajemen,
opini akuntan,
audit fee
, kesulitan keuangan
perusahaan, ukuran KAP, dan persentase
perubahan ROA.
Audit fee
dan ukuran KAP memiliki pengaruh terhadap
perpindahan KAP. Sedangkan pergantian
manajemen, opini akuntan,
kesulitan keuangan perusahaan, dan persentase perubahan ROA
tidak berpengaruh pada perpindahan KAP.
Ismail 2008 Lingkungan kontrak
klien pertumbuhan perusahaan,
pertumbuhan manajemen, perubahan
aktivitas keuangan, reputasi klien
qualified audit opinion
,
financial distress
, perubahan
Leverage
,
sales growth
, aktivitas pembiayaan, lamanya perikatan
audit, dan
audit fee
mempengaruhi pergantian auditor.
Sedangkan
qualified audit opinion
tidak mempengaruhi pergantian auditor.
35 audit fee
, perubahan ukuran perusahaan,
perubahan nama perusahaan, dan
kefektifan auditor lamanya perikatan
audit. Sinarwati 2010
Opini
going concern
, pergantian manajemen,
reputasi auditor, dan
financial distress
Pergantian manajemen dan
financial distress
berpengaruh signifikan terhadap pergantian
KAP. Sedangkan opini
going concern
dan reputasi auditor tidak mempengaruhi pergantian KAP
Suparlan dan Andayani 2010
Kepemilikan institusional,
kepemilikan publik,
share growth
, dewan komisaris, pergantian
manajemen,
leverage
, ROE
Return on Equity
, dan ukuran klien.
Kepemilikan publik,
share growth
, dan ukuran klien mempengaruhi perusahaan untuk
berganti KAP. Sedangkan kepemilikan
institusional, dewan komisaris, pergantian manajemen,
leverage
, ROE
Return on Equity
tidak berpengaruh pada pergantian
36
KAP. Wijayanti 2010
Ukuran KAP, ukuran klien, tingkat
pertumbuhan klien,
financial distress
, pergantian manajemen,
opini audit, dan
fee audit
. Ukuran KAP dan
audit fee
mempengaruhi
auditor switching
. Sedangkan ukuran klien, tingkat
pertumbuhan klien,
financial distress
, pergantian manajemen, opini audit tidak mempengaruhi
auditor switching
.
Chadegani
et al
. 2011
Ukuran KAP, pergantian manajemen,
financial distress
, ukuran perusahaan,
qualified audit opinion
, dan
audit fees
. Ukuran KAP berpengaruh
signifikan terhadap perpindahan auditor.
Sedangkan pergantian manajemen,
financial distress
, ukuran perusahaan,
qualified audit opinion
, dan
audit fees
tidak berpengaruh pada perpindahan auditor.
37
Wijayani dan Januarti 2011
Pergantian manajemen, opini audit,
financial distress
, perubahan
persentase ROA, ukuran KAP
,
dan ukuran klien.
Perubahan manajemen dan ukuran KAP mempengaruhi
auditor switching
. Sedangkan variabel opini audit,
financial distress
, perubahan persentase ROA, dan ukuran
klien tidak berpengaruh signifikan terhadap
auditor switching
. Sumber:
Review
dari beberapa artikel
2.3 Kerangka Pemikiran
