Pengaruh Perubahan Laba Akuntansi dan Arus Kas Operasi terhadap Perubahan Harga Saham Pada Perusahaan Otomotif yang Terdaftar di Bursa Efek Indonesia
SKRPSI
PENGARUH PERUBAHAN LABA AKUNTANSI DAN ARUS KAS
OPERASI TERHADAP PERUBAHAN HARGA SAHAM PADA
PERUSAHAAN OTOMOTIF YANG TERDAFTAR DI
BURSA EFEK INDONESIA
OLEH
RINI KALSUM
120522024
PROGRAM STUDI STRATA-1 AKUNTANSI
DEPARTEMEN AKUNTANSI
FAKULTAS EKONOMI DAN BISNIS
UNIVERSITAS SUMATERA UTARA
MEDAN
2014
Universitas Sumatera Utara
PERNYATAAN
Saya
yang
bertanda tangan di bawah ini
menyatakan dengan
sesungguhnya bahwa skripsi saya yang berjudul “Pengaruh Perubahan Laba
Akuntansi dan Arus Kas Operasi terhadap Perubahan Harga Saham Pada
Perusahaan Otomotif yang Terdaftar di Bursa Efek Indonesia” adalah benar hasil
karya tulis saya sendiri yang disusun sebagai tugas akademik guna menyelesaikan
beban akademik pada Fakultas Ekonomi dan Bisnis Universitas Sumatera Utara.
Bagian atau data tertentu yang saya peroleh dari perusahaan atau lembaga,
dan/atau saya kutip dari hasil karya orang lain telah mendapat izin, dan/atau
dituliskan sumbernya secara jelas sesuai dengan norma, kaedah dan etika
penulisan ilmiah.
Apabila kemudian hari ditemukan adanya kecurangan dan plagiat dalam
skripsi ini, saya bersedia menerima sanksi sesuai dengan peraturan yang berlaku.
Medan,
September 2014
Yang membuat pernyataan,
Nama : Rini Kalsum
Nim : 120522024
Universitas Sumatera Utara
KATA PENGANTAR
Bismillahirahmanirrahim…
Dengan mengucap Alhamdulillah, puji dan syukur penulis ucapkan
kehadirat Allah SWT serta shalawat beriring salam kepada Nabi Muhammad
SAW, karena dengan rahmat dan hidayah nya akhirnya penulis dapat
menyelesaikan skripsi ini guna memenuhi salah satu syarat untuk dapat
menyelesaikan pendidikan pada program Strata I Akuntansi Fakultas Ekonomi
dan Bisnis Universitas Sumatera Utara.
Penulisan skripsi ini tidak akan terwujud tanpa adanya dukungan berupa
doa, bimbingan, pengarahan, bantuan, kerjasama semua pihak terutama kepada
kedua orang tua tersayang Misdi, S.Pd dan Lensa Nainggolan, S.Pd, yang telah
menjadi motivator penulis dalam menyelesaikan skripsi ini.
Maka pada kesempatan ini penulis mengucapkan terima kasih kepada
semua pihak yang telah membantu dalam penyusunan skripsi ini, khususnya
kepada :
1. Bapak Prof. Dr. Azhar Maksum, M.Ec.Ac.,Ak,. CA Selaku Dekan Fakultas
Ekonomi dan Bisnis Universitas Sumatera Utara.
2. Bapak Dr. Syafruddin Ginting Sugihen, MAFIS, Ak. Selaku Ketua
Departemen S1 Akuntansi Fakultas Ekonomi dan Bisnis Universitas Sumatera
Utara.
3. Bapak Drs. Hotmal Ja’far, MM, Ak. Selaku Sekretaris Departemen S1
Akuntansi Fakultas Ekonomi dan Bisnis Universitas Sumatera Utara.
Universitas Sumatera Utara
4. Bapak Drs. Firman Syarif, M.Si, Ak. Selaku Ketua Program Studi S1
Akuntansi Fakultas Ekonomi dan Bisnis Universitas Sumatera Utara.
5. Ibu Dra. Mutia Ismail, MM, Ak. Selaku Sekretaris Program Studi S1
Akuntansi Fakultas Ekonomi dan Bisnis Universitas Sumatera Utara, dan
sebagai dosen pembimbing yang telah memberikan waktu untuk membimbing
penulis dan memberikan saran dan nasehat dalam penyermpurnaan skripsi ini.
6. Bapak Drs. Rustam, M.Si, Ak. Dan Ibu Dra. Nurzaimah, MM, Ak. Selaku
dosen penguji dan dosen pembanding saya.
7. Kepada saudara dan teman penulis yang telah banyak memberikan semangat
dan motivasi dalam penulisan skripsi ini.
Akhirnya penulis menyadari bahwa skripsi ini jauh dari kesempurnaan
karena keterbatasan kemampuan penulis, sehingga penulis mengaharapkan kritik
dan saran yang bersifat membangun untuk perbaikan penulisan karya ilmiah
kedepan. Akhir kata, penulis berharap agar skripsi ini bermanfaat bagi pembaca.
Medan,
Penulis
2014
Rini Kalsum
NIM 120522024
Universitas Sumatera Utara
ABSTRAK
PENGARUH PERUBAHAN LABA AKUNTANSI DAN ARUS KAS
OPERASI TERHADAP PERUBAHAN HARGA SAHAM PADA
PERUSAHAAN OTOMOTIF YANG TERDAFTAR
DI BURSA EFEK INDONESIA
Penelitian ini bertujuan untuk mengetahui apakah perubahan laba
akuntansi dan perubahan arus kas operasi berpengaruh terhadap perubahan harga
saham baik secara simultan maupun parsial pada perusahaan otomotif yang
terdaftar di Bursa Efek Indonesia. Variabel independen yang digunakan dalam
penelitian ini adalah perubahan laba akuntansi dan perubahan arus kas operasi
serta variabel dependen dalam penelitian ini adalah perubahan harga saham.
Populasi yang digunakan dalam penelitian ini adalah perusahaan otomotif
yang terdaftar di BEI tahun 2009-2010 dimana jumlah populasi yang digunakan
adalah sebanyak 12 perusahaan. Teknik pengambilan sampel yang digunakan
adalah teknik purposive sampling dimana jumlah sampel yang diperoleh dalam
penelitian ini adalah 9 sampel dengan 36 (4x9) data amatan. Pengujian yang
digunakan dalam penelitian ini adalah uji asumsi klasik (normalitas,
heterokedastisitas, autokorelasi dan multikolinearitas) dan uji hipotesis (uji t, uji F
dan uji determinasi).
Berdasarkan hasil uji simultan diperoleh kesimpulan bahwa perubahan
laba akuntansi dan perubahan arus kas operasi berpengaruh signifikan terhadap
perubahan harga saham. Berdasarkan hasil uji parsial diperoleh bahwa perubahan
laba akuntansi tidak berpengaruh signifikan terhadap perubahan harga saham.
Perubahan arus kas operasi berpengaruh signifikan terhadap perubaha harga
saham.
Kata kunci : Perubahan Laba Akuntansi, Perubahan Arus Kas Operasi dan
Perubahan Harga Saham.
Universitas Sumatera Utara
ABSTRACT
EFFECT OF CHANGE ACCOUNTING EARNINGS AND OPERATING
CASH FLOWS OF CHANGE STOCK PRICE IN OTOMOTIF
COMPANY LISTED IN INDONESIA STOCK EXCHANGE
This study aims to determine wheter changes in accounting earnings and
operating cash flow changes effect both stock price changes simultaneously and
partially on otomotif componies listed in Indonesia Stock Exchange. Independent
variables used in this study is the change in accounting earnings and operating
cash flows and changes in the dependent variable in this study is the change in
stock price.
The population used in sthis study were otomotif companies listed on the
Stock Exchange in 2009-2012 were the total population was used as many as 12
companies. The sampling technique used was purposive sampling technique in
which the number of samples obtained in this study were 9 sample with 36 (9x4)
data observation. The test used in this study is to the test the classical assumption
(normality, heterocedasticity, autocorrelation and multicolinearity) and hypothesis
testing (t test, F test and test of determination).
Based on the results of simultaneous test can be concluded that the
changes in accounting earnings and operating cash flow changes have a
significant effect on stock price movement. Based on the parsial test result
obtained by that company’s accounting profit does not significantly influence the
stock price changes. Changes in operating cash flows have a significant effect on
stock price movement.
Keywords : Change of Accounting Income, Change in Operating Cash Flow
and Stock Price Changes
Universitas Sumatera Utara
DAFTAR ISI
DAFTAR ISI ..............................................................................................i
DAFTAR TABEL ......................................................................................iii
DAFTAR GAMBAR.................................................................................. iv
DAFTAR LAMPIRAN .............................................................................. v
BAB I
PENDAHULUAN
1.1
1.2
1.3
1.4
BAB II
Latar Belakang Masalah ................................................. 1
Perumusan Masalah ....................................................... 5
Tujuan Penelitian ........................................................... 5
Manfaat Penelitian ......................................................... 6
TINJAUAN PUSTAKA
2.1 Tinjauan Teoritis
2.1.1 Laporan Keuangan .............................................. 6
2.1.2 Laba Akuntansi ................................................... 8
2.1.3 Laporan Arus Kas................................................ 9
2.1.4 Saham ................................................................ 12
2.2 Tinjauan Penelitian Terdahulu ...................................... 15
2.3 Kerangka Konseptual .................................................... 18
2.4 Hipotesis ....................................................................... 19
BAB III
METODE PENELITIAN
3.1
3.2
3.3
3.4
3.5
3.6
Desain Penelitian ........................................................ 20
Populasi Dan Sampel Penelitian .................................. 20
Jenis Dan Sumber Data ............................................... 22
Teknik Pengumpulan Data .......................................... 23
Variabel Penelitian dan Defenisi Operasional Variabel 23
Metode Analisis Data
3.6.1 Pengujian Asumsi Klasik ................................... 25
3.6.2 Pengujian Hipotesis ........................................... 28
3.8 Jadwal Penelitian ........................................................ 30
Universitas Sumatera Utara
BAB IV
ANALISIS HASIL PENELITIAN
4.1 Deskripsi Data Penelitian ............................................ 31
4.2 Pengujian Asumsi Klasik
4.2.1 Uji Normalitas .................................................. 32
4.2.2 Uji Heterokedastisitas ....................................... 36
4.2.3 Uji Auto Korelasi.............................................. 37
4.2.4 Uji Multikolinearitas ......................................... 38
4.3 Pengujian Hipotesis
4.3.1 Uji Koefisien Determinasi................................. 39
4.3.2 Uji Signifikan Simultan (Uji f) .......................... 40
4.3.3 Uji Signifikan Parsial (Uji t) ............................. 41
4.4 Pembahasan Hasil Penelitian ...................................... 42
BAB V
KESIMPULAN DAN SARAN
5.1 Kesimpulan ................................................................ 45
5.2 Keterbatasan .............................................................. 46
5.3 Saran.......................................................................... 46
DAFTAR PUSTAKA ............................................................................... 48
LAMPIRAN ............................................................................................. 50
Universitas Sumatera Utara
DAFTAR TABEL
Nomor
Judul
Halaman
Tabel 2.1
Aktivitas Operasi ................................................................ 11
Tabel 2.2
Penelitian Terdahulu ........................................................... 17
Tabel 3.1
Daftar Perusahaan Otomotif................................................ 21
Tabel 3.2
Jadwal Penelitian ................................................................ 30
Tabel 4.1
Statistik Deskriptif .............................................................. 31
Tabel 4.2
Uji Normalitas .................................................................... 35
Tabel 4.3
Hasil Uji Autokorelasi ........................................................ 37
Tabel 4.4
Uji Multikolinearitas ........................................................... 38
Tabel 4.5
Uji Adjusted R2 ............................................................................................................. 39
Tabel 4.6
Hasil Uji Simultan (uji f) .................................................... 40
Tabel 4.7
Hasil Uji Parsial (uji t) ........................................................ 41
Universitas Sumatera Utara
DAFTAR GAMBAR
Nomor
Judul
Halaman
Gambar 2.1
Kerangka Konseptual .......................................................... 18
Gambar 4.1
Uji Normalitas Histogram ................................................... 33
Gambar 4.2
Uji Normalitas Grafik P-Plot............................................... 33
Gambar 4.3
Uji Heterokedastisitas (scatterplot)...................................... 36
Universitas Sumatera Utara
DAFTAR LAMPIRAN
Lampiran
Judul
Halaman
Lampiran i
Daftar perusahaan Otomotif yang terdaftar di BEI
( Populasi dan Sampel ) ...................................................... 18
Lampiran ii
Data Hasil Penelitian........................................................... 33
Lampiran iii
Hasil Output data ................................................................ 33
Universitas Sumatera Utara
PENGARUH PERUBAHAN LABA AKUNTANSI DAN ARUS KAS
OPERASI TERHADAP PERUBAHAN HARGA SAHAM PADA
PERUSAHAAN OTOMOTIF YANG TERDAFTAR DI
BURSA EFEK INDONESIA
OLEH
RINI KALSUM
120522024
PROGRAM STUDI STRATA-1 AKUNTANSI
DEPARTEMEN AKUNTANSI
FAKULTAS EKONOMI DAN BISNIS
UNIVERSITAS SUMATERA UTARA
MEDAN
2014
Universitas Sumatera Utara
PERNYATAAN
Saya
yang
bertanda tangan di bawah ini
menyatakan dengan
sesungguhnya bahwa skripsi saya yang berjudul “Pengaruh Perubahan Laba
Akuntansi dan Arus Kas Operasi terhadap Perubahan Harga Saham Pada
Perusahaan Otomotif yang Terdaftar di Bursa Efek Indonesia” adalah benar hasil
karya tulis saya sendiri yang disusun sebagai tugas akademik guna menyelesaikan
beban akademik pada Fakultas Ekonomi dan Bisnis Universitas Sumatera Utara.
Bagian atau data tertentu yang saya peroleh dari perusahaan atau lembaga,
dan/atau saya kutip dari hasil karya orang lain telah mendapat izin, dan/atau
dituliskan sumbernya secara jelas sesuai dengan norma, kaedah dan etika
penulisan ilmiah.
Apabila kemudian hari ditemukan adanya kecurangan dan plagiat dalam
skripsi ini, saya bersedia menerima sanksi sesuai dengan peraturan yang berlaku.
Medan,
September 2014
Yang membuat pernyataan,
Nama : Rini Kalsum
Nim : 120522024
Universitas Sumatera Utara
KATA PENGANTAR
Bismillahirahmanirrahim…
Dengan mengucap Alhamdulillah, puji dan syukur penulis ucapkan
kehadirat Allah SWT serta shalawat beriring salam kepada Nabi Muhammad
SAW, karena dengan rahmat dan hidayah nya akhirnya penulis dapat
menyelesaikan skripsi ini guna memenuhi salah satu syarat untuk dapat
menyelesaikan pendidikan pada program Strata I Akuntansi Fakultas Ekonomi
dan Bisnis Universitas Sumatera Utara.
Penulisan skripsi ini tidak akan terwujud tanpa adanya dukungan berupa
doa, bimbingan, pengarahan, bantuan, kerjasama semua pihak terutama kepada
kedua orang tua tersayang Misdi, S.Pd dan Lensa Nainggolan, S.Pd, yang telah
menjadi motivator penulis dalam menyelesaikan skripsi ini.
Maka pada kesempatan ini penulis mengucapkan terima kasih kepada
semua pihak yang telah membantu dalam penyusunan skripsi ini, khususnya
kepada :
1. Bapak Prof. Dr. Azhar Maksum, M.Ec.Ac.,Ak,. CA Selaku Dekan Fakultas
Ekonomi dan Bisnis Universitas Sumatera Utara.
2. Bapak Dr. Syafruddin Ginting Sugihen, MAFIS, Ak. Selaku Ketua
Departemen S1 Akuntansi Fakultas Ekonomi dan Bisnis Universitas Sumatera
Utara.
3. Bapak Drs. Hotmal Ja’far, MM, Ak. Selaku Sekretaris Departemen S1
Akuntansi Fakultas Ekonomi dan Bisnis Universitas Sumatera Utara.
Universitas Sumatera Utara
4. Bapak Drs. Firman Syarif, M.Si, Ak. Selaku Ketua Program Studi S1
Akuntansi Fakultas Ekonomi dan Bisnis Universitas Sumatera Utara.
5. Ibu Dra. Mutia Ismail, MM, Ak. Selaku Sekretaris Program Studi S1
Akuntansi Fakultas Ekonomi dan Bisnis Universitas Sumatera Utara, dan
sebagai dosen pembimbing yang telah memberikan waktu untuk membimbing
penulis dan memberikan saran dan nasehat dalam penyermpurnaan skripsi ini.
6. Bapak Drs. Rustam, M.Si, Ak. Dan Ibu Dra. Nurzaimah, MM, Ak. Selaku
dosen penguji dan dosen pembanding saya.
7. Kepada saudara dan teman penulis yang telah banyak memberikan semangat
dan motivasi dalam penulisan skripsi ini.
Akhirnya penulis menyadari bahwa skripsi ini jauh dari kesempurnaan
karena keterbatasan kemampuan penulis, sehingga penulis mengaharapkan kritik
dan saran yang bersifat membangun untuk perbaikan penulisan karya ilmiah
kedepan. Akhir kata, penulis berharap agar skripsi ini bermanfaat bagi pembaca.
Medan,
Penulis
2014
Rini Kalsum
NIM 120522024
Universitas Sumatera Utara
ABSTRAK
PENGARUH PERUBAHAN LABA AKUNTANSI DAN ARUS KAS
OPERASI TERHADAP PERUBAHAN HARGA SAHAM PADA
PERUSAHAAN OTOMOTIF YANG TERDAFTAR
DI BURSA EFEK INDONESIA
Penelitian ini bertujuan untuk mengetahui apakah perubahan laba
akuntansi dan perubahan arus kas operasi berpengaruh terhadap perubahan harga
saham baik secara simultan maupun parsial pada perusahaan otomotif yang
terdaftar di Bursa Efek Indonesia. Variabel independen yang digunakan dalam
penelitian ini adalah perubahan laba akuntansi dan perubahan arus kas operasi
serta variabel dependen dalam penelitian ini adalah perubahan harga saham.
Populasi yang digunakan dalam penelitian ini adalah perusahaan otomotif
yang terdaftar di BEI tahun 2009-2010 dimana jumlah populasi yang digunakan
adalah sebanyak 12 perusahaan. Teknik pengambilan sampel yang digunakan
adalah teknik purposive sampling dimana jumlah sampel yang diperoleh dalam
penelitian ini adalah 9 sampel dengan 36 (4x9) data amatan. Pengujian yang
digunakan dalam penelitian ini adalah uji asumsi klasik (normalitas,
heterokedastisitas, autokorelasi dan multikolinearitas) dan uji hipotesis (uji t, uji F
dan uji determinasi).
Berdasarkan hasil uji simultan diperoleh kesimpulan bahwa perubahan
laba akuntansi dan perubahan arus kas operasi berpengaruh signifikan terhadap
perubahan harga saham. Berdasarkan hasil uji parsial diperoleh bahwa perubahan
laba akuntansi tidak berpengaruh signifikan terhadap perubahan harga saham.
Perubahan arus kas operasi berpengaruh signifikan terhadap perubaha harga
saham.
Kata kunci : Perubahan Laba Akuntansi, Perubahan Arus Kas Operasi dan
Perubahan Harga Saham.
Universitas Sumatera Utara
ABSTRACT
EFFECT OF CHANGE ACCOUNTING EARNINGS AND OPERATING
CASH FLOWS OF CHANGE STOCK PRICE IN OTOMOTIF
COMPANY LISTED IN INDONESIA STOCK EXCHANGE
This study aims to determine wheter changes in accounting earnings and
operating cash flow changes effect both stock price changes simultaneously and
partially on otomotif componies listed in Indonesia Stock Exchange. Independent
variables used in this study is the change in accounting earnings and operating
cash flows and changes in the dependent variable in this study is the change in
stock price.
The population used in sthis study were otomotif companies listed on the
Stock Exchange in 2009-2012 were the total population was used as many as 12
companies. The sampling technique used was purposive sampling technique in
which the number of samples obtained in this study were 9 sample with 36 (9x4)
data observation. The test used in this study is to the test the classical assumption
(normality, heterocedasticity, autocorrelation and multicolinearity) and hypothesis
testing (t test, F test and test of determination).
Based on the results of simultaneous test can be concluded that the
changes in accounting earnings and operating cash flow changes have a
significant effect on stock price movement. Based on the parsial test result
obtained by that company’s accounting profit does not significantly influence the
stock price changes. Changes in operating cash flows have a significant effect on
stock price movement.
Keywords : Change of Accounting Income, Change in Operating Cash Flow
and Stock Price Changes
Universitas Sumatera Utara
DAFTAR ISI
DAFTAR ISI ..............................................................................................i
DAFTAR TABEL ......................................................................................iii
DAFTAR GAMBAR.................................................................................. iv
DAFTAR LAMPIRAN .............................................................................. v
BAB I
PENDAHULUAN
1.1
1.2
1.3
1.4
BAB II
Latar Belakang Masalah ................................................. 1
Perumusan Masalah ....................................................... 5
Tujuan Penelitian ........................................................... 5
Manfaat Penelitian ......................................................... 6
TINJAUAN PUSTAKA
2.1 Tinjauan Teoritis
2.1.1 Laporan Keuangan .............................................. 6
2.1.2 Laba Akuntansi ................................................... 8
2.1.3 Laporan Arus Kas................................................ 9
2.1.4 Saham ................................................................ 12
2.2 Tinjauan Penelitian Terdahulu ...................................... 15
2.3 Kerangka Konseptual .................................................... 18
2.4 Hipotesis ....................................................................... 19
BAB III
METODE PENELITIAN
3.1
3.2
3.3
3.4
3.5
3.6
Desain Penelitian ........................................................ 20
Populasi Dan Sampel Penelitian .................................. 20
Jenis Dan Sumber Data ............................................... 22
Teknik Pengumpulan Data .......................................... 23
Variabel Penelitian dan Defenisi Operasional Variabel 23
Metode Analisis Data
3.6.1 Pengujian Asumsi Klasik ................................... 25
3.6.2 Pengujian Hipotesis ........................................... 28
3.8 Jadwal Penelitian ........................................................ 30
Universitas Sumatera Utara
BAB IV
ANALISIS HASIL PENELITIAN
4.1 Deskripsi Data Penelitian ............................................ 31
4.2 Pengujian Asumsi Klasik
4.2.1 Uji Normalitas .................................................. 32
4.2.2 Uji Heterokedastisitas ....................................... 36
4.2.3 Uji Auto Korelasi.............................................. 37
4.2.4 Uji Multikolinearitas ......................................... 38
4.3 Pengujian Hipotesis
4.3.1 Uji Koefisien Determinasi................................. 39
4.3.2 Uji Signifikan Simultan (Uji f) .......................... 40
4.3.3 Uji Signifikan Parsial (Uji t) ............................. 41
4.4 Pembahasan Hasil Penelitian ...................................... 42
BAB V
KESIMPULAN DAN SARAN
5.1 Kesimpulan ................................................................ 45
5.2 Keterbatasan .............................................................. 46
5.3 Saran.......................................................................... 46
DAFTAR PUSTAKA ............................................................................... 48
LAMPIRAN ............................................................................................. 50
Universitas Sumatera Utara
DAFTAR TABEL
Nomor
Judul
Halaman
Tabel 2.1
Aktivitas Operasi ................................................................ 11
Tabel 2.2
Penelitian Terdahulu ........................................................... 17
Tabel 3.1
Daftar Perusahaan Otomotif................................................ 21
Tabel 3.2
Jadwal Penelitian ................................................................ 30
Tabel 4.1
Statistik Deskriptif .............................................................. 31
Tabel 4.2
Uji Normalitas .................................................................... 35
Tabel 4.3
Hasil Uji Autokorelasi ........................................................ 37
Tabel 4.4
Uji Multikolinearitas ........................................................... 38
Tabel 4.5
Uji Adjusted R2 ............................................................................................................. 39
Tabel 4.6
Hasil Uji Simultan (uji f) .................................................... 40
Tabel 4.7
Hasil Uji Parsial (uji t) ........................................................ 41
Universitas Sumatera Utara
DAFTAR GAMBAR
Nomor
Judul
Halaman
Gambar 2.1
Kerangka Konseptual .......................................................... 18
Gambar 4.1
Uji Normalitas Histogram ................................................... 33
Gambar 4.2
Uji Normalitas Grafik P-Plot............................................... 33
Gambar 4.3
Uji Heterokedastisitas (scatterplot)...................................... 36
Universitas Sumatera Utara
DAFTAR LAMPIRAN
Lampiran
Judul
Halaman
Lampiran i
Daftar perusahaan Otomotif yang terdaftar di BEI
( Populasi dan Sampel ) ...................................................... 18
Lampiran ii
Data Hasil Penelitian........................................................... 33
Lampiran iii
Hasil Output data ................................................................ 33
Universitas Sumatera Utara