Sekolah Sekolah Pasar Pasar Modal Modal
Sekolah Pasar Modal Syariah 2013
website:
www. pans.co.id
online trading:
www. post.co.id
Agenda
Informasi
I f
i Perusahaan
P
h
Berinvestasi saham
Analisa Saham
Memilih Sekuritas
Panin Sekuritas Online Stock Trading Syariah
www. pans.co.id
www. post.co.id
2
Riwayat Singkat Panin Sekuritas
Informasi
Perusahaan
1989 Didirikan sebagai Perantara Pedagang Efek
dan Penjamin Emisi Efek
1997 Memperoleh ijin usaha Manajer Investasi
dan peluncuran perdana 3 Reksa Dana
(Maksima, Optima, Utama)
2000 Initial Public Offering and pencatatan saham
di Bursa Efek Jakarta
2008 Peluncuran Panin Sekuritas Online Stock
Trading (“POST”)
2011 Pengalihan kegiatan Manajer Investasi ke
anak perusahaan, PT Panin Asset Management
2008 Peluncuran
2008
P l
online trading syariah
li t di
i h (“POST
(“POST
Syariah”) dan 2 reksa dana syariah (Panin Dana
Syariah Saham dan Panin Dana Syariah Berimbang)
www. pans.co.id
www. post.co.id
3
Informasi
Perusahaan
Jaringan Pemasaran
Medan
Batam
Bukittinggi
Padang
PANS
1 Head Office
dan 21 branches :
Jakarta
: 7 branches
Sumatra
: 8 branches
Jawa
: 4 branches
: 4
Bali
: 1 branch
Kalimantan : 1 branch
PAM
1 Head Office,
2b
2 branches, 1 Gallery :
h 1 G ll
Jakarta
: 1 branch
1 gallery
Jawa
: 1 branch
Pekanbaru
Pontianak
Palembang
Jakarta, Tangerang
k
Bandung
Semarang
Surabaya
Denpasar
“Distribusi layanan dan produk melalui kantor pusat dan 21 kantor
cabang di berbagai kota di Indonesia, didukung oleh 266 karyawan”
www. pans.co.id
www. post.co.id
4
Informasi
Perusahaan
Prestasi
Corporate
Rating
Best Listed
Company
2013 & 2012
Best Securities
p y
Company
2012
Digital Brand of the
Year 2012
Best Mutual Funds
2013, 2012, 2011
Five Stars Mutual Funds, the highest rating
from Morningstar Inc., USA:
Asia’ss Best
Asia
Best
Panin Dana Maksima
Cpmpanies
Panin Dana Prima
2011 and 2010
Panin Dana Bersama
by FinanceAsia
Panin Dana Unggulan
Capital Market
C
it l M k t
Award 2011 by
Ministry of
Finance
www. pans.co.id
www. post.co.id
5
Informasi
Perusahaan
Layanan
Securities Trading
Securities Trading
Corporate Finance
Research
Asset Management
(via Subsidiary)
Equities
D b S
Debt Securities
ii
Panin Sekuritas Online Stock Trading (POST):
Website (www.post.co.id), Application
(POST‐Pro), Mobile (POST on Blackberry),
Sharia (POST Syariah)
(POST Syariah)
Underwriting
Financial Advisory
Financial Advisory
Daily News, Recommendation, Technical and
Fundamental Analysis
Mutual Funds:
Equity, Fix Income, Balance, US Dolllar,
Money Market Sharia
Money Market, Sharia
Discretionary Funds
www. pans.co.id
www. post.co.id
6
Berinvestasi
Saham
SAHAM
Saham
Tanda penyertaan modal pada perusahaan.
Keuntungan
Capitall Gain dan
d Deviden
d
Kerugian
Capital Loss, No Deviden dan Likuidasi
Berinvestasi saham
The Goodnews is….
Diversifikasi mengurangi risiko yang ada di pasar saham. Salah satu caranya
adalah kombinasi beberapa saham yang disebut portofolio.
portofolio Dengan diversifikasi
yang tepat maka investor bisa mendapatkan keuntungan yang tinggi sedangkan di
satu sisi risiko yang ditanggung lebih kecil daripada hanya memegang satu saham.
Obligasi Negara
Pasar Modal
www. pans.co.id
Tabungan / Deposito
www. post.co.id
7
Berinvestasi
Saham
Saham VS Reksadana
Stock Trading
Reksadana
www. pans.co.id
www. post.co.id
8
Siapa yang akan membantu investor?
Analyst
Broker
Berinvestasi
Saham
Investor
Untuk
U
t k masyarakat
k t awam sepertinya
ti
i
investasi
t i di saham
h
cukup
k menakutkan
k tk karena
k
hal yang mereka ketahui sedikit tetapi dengan memilih sekuritas yang tepat calon
investor akan dibantu memilih saham yang tepat.
Sekuritas yang baik biasanya akan berusaha membuat clientnya berinvestasi
senyaman mungkin dan tentunya dengan mendapatkan keuntungan dari investasi
tersebut Sekuritas yang baik akan menyediakan informasi riset untuk para
tersebut.
nasabahnya.
www. pans.co.id
www. post.co.id
9
Sekuritas
Bursa Efek
Bursa
Efek
(JATS)
Sekuritas
Proses Perdagangan
Proses Settlement
Sekuritas
Sekuritas
Bank Pembayar
Biro
Ad i i
Administrasi
i
Efek (BAE)
www. pans.co.id
www. post.co.id
10
Analisa
Saham
Analisa Saham
Analisis fundamental : metode analisis yang didasarkan pada fundamental
ekonomi suatu perusahaan. Teknis ini menitik beratkan pada rasio finansial dan
kejadian ‐ kejadian yang secara langsung maupun tidak langsung memengaruhi
kinerja keuangan perusahaan. Sebagian pakar berpendapat teknik analisis
fundamental lebih cocok untuk membuat keputusan dalam memilih saham
perusahaan
h
mana yang dibeli
dib li untuk
t k jangka
j k panjang.
j
A li i fundamental
Analisis
f d
t l dibagi
dib i
dalam tiga tahapan analisa yaitu analisis ekonomi, analisis industri, dan analisis
perusahaan.
Analisis teknikal : suatu teknik analisis yang digunakan untuk memprediksi trend
suatu harga saham dengan cara mempelajari data pasar yang lampau, terutama
pergerakan harga dan volume.
volume Pada awalnya analisis teknikal hanya
memperhitungkan pergerakan harga pasar atau instrumen yang
bersangkutan, dengan asumsi bahwa harga mencerminkan seluruh faktor yang
relevan sebelum seorang investor menyadarinya melalui berbagai cara lain.
lain
www. pans.co.id
www. post.co.id
11
Analisa
Saham
Analisa Saham
Analisa Fundamental
Analisa Teknikal
Analisa Atas Kondisi Internal Perusahaan.
Analisa Pergerakan Harga Historis
P i /E i Ratio
Price/Earning
R ti
PEG Ratio
Net Profit Margin
Debt Equity Ratio
Price to Book Value
ROE
ROI
MACD
Earning Per Share
www. pans.co.id
Stochastic
www. post.co.id
RSI
Candlestick
Trend
12
Analisa
Saham
Analisa Fundamental
www. pans.co.id
www. post.co.id
13
Analisa
Saham
Analisa Fundamental
Analisa fundamental
tidak memperhatikan harga ketika membuat
keputusan apakah harganya sudah naik tinggi atau belum yang menjadi
pertimbangan apakah rasio atau valuasinya murah atau tidak.
Ketika kita membeli saham berfundamental bagus dan sesaat setelah itu
g y turun,, tidak p
perlu p
panik karena beberapa
p waktu kedepan
p p
pasti
harganya
akan naik kembali, berbeda dengan saham yang tidak punya fundamental
yang bagus.
Contoh beberapa saham berfundamental bagus
yang sudah teruji ketika krisis :
ASII
BBRI
UNVR
BMRI
KLBF
UNTR
www. pans.co.id
BBCA
SMGR
dll
www. post.co.id
14
Contoh Saham Fundamental Bagus : ASII
Analisa
Saham
Ketika
K
tik terjadi
t j di krisis
k i i global
l b l 2007/2008 harga
h
saham
h
ASII turun
t
drastis, tetapi tidak kurang dari 1 tahun harganya sudah kembali dan
bahkan melampaui harga tertinggi 2007.
www. pans.co.id
www. post.co.id
15
Analisa
Saham
Dan bahkan setelah 2009 harga saham ASII trus naik mencetak rekor
tertingginya. Semenjak 2006 sampai 11 April 2013 kenaikan harga saham ASII
mencapai 645%.
www. pans.co.id
www. post.co.id
16
Analisa
Saham
H
Harga
saham
h
TMPI juga
j
mengalami
l i penurunan yang tajam
t j
pada
d krisis
kii
2007/2008 tetapi karena TMPI tidak mempunyai fundamental yang baik
maka harganya tidak bisa kembali ke level tertingginya bahkan hingga saat ini
Contoh Saham Fundamental Buruk: TMPI
www. pans.co.id
www. post.co.id
17
Analisa
Saham
Analisa Teknikal
Analisa teknikal menggunakan pola‐pola (patern) tertentu dengan harapan
harga saham tersebut akan mengikuti pola tersebut. Selain harga, volume
adalah hal yang penting dalam analisa teknikal. Dalam hal ini jika kenaikan
suatu saham diiringi dengan volume yang besar maka besar kemungkinan
kenaikan tersebut akan berlanjut, begitu pula dengan sebaliknya.
Beberapa
p analis tehnikal jjuga
g menggunakan
gg
indikator p
psikologis
g seperti
p
yang sering disebut RSI (Relative Strength Index).
Upward channeling
Down ward channeling
www. pans.co.id
www. post.co.id
Head & Shoulder
18
Analisa
Saham
Analisa Teknikal Vs Fundamental
Perbedaan
Fokus
Keputusan berdasarkan
Jangka waktu
Orientasi
Fundamental
Laporan Keuangan
Nilai Instrinsik (under value
jika harga di bawah harga
intrinsik)
Relative lebih lama
dibandingkan dengan
teknikal
Investing
Teknikal
Grafik harga
Momentum dari
pola harga
dan volume
Bisa sangat singkat
bahkan 1 hari
Trading
Untuk hasil yang lebih optimal banyak
investor yang menggabungkan kedua
analisa ini. Sebagai contoh, investor
menggunakan analisa fundamental untuk
memilih saham yang bagus, dan kemudian
menggunakan
gg
analisa teknikal untuk
menentukan ‘entry point’.
www. pans.co.id
www. post.co.id
19
Analisa
Saham
IHSG, BI Rate, Inflasi, Emas, Tabungan, Deposito 2000‐2013
13,000
11,868
11,000
IHSG
BI Rate
Inflasi
Emas
Tabungan 2%
Deposito 10%
9,000
,
7,000
5,872
,
5,000
3,387
3,387
3,000
2,151
1,930
1,000
www. pans.co.id
www. post.co.id
20
Jan‐13
Aug‐12
Mar‐12
Oct‐11
May‐11
Dec‐10
Jul‐10
Feb‐10
Sep‐09
Apr‐09
Nov‐08
Jun‐08
Jan‐08
Aug‐07
Mar‐07
Oct‐06
May‐06
Dec‐05
Jul‐05
Feb‐05
Sep‐04
Apr‐04
Nov‐03
Jun‐03
Jan‐03
Aug‐02
Mar‐02
Oct‐01
May‐01
Dec‐00
(1,000)
1,277
Analisa
Saham
Saham Fundamental Bagus
2000 ‐ 2013
120,000
100,000
80,000
80,000
HMSP
ASII
BBCA
BMRI
TLKM
BBRI
UNVR
PGAS
SMGR
GGRM
BBNI
INTP
UNTR
INDF
KLBF
JSMR
Average
IHSG
Emiten
HMSP
ASII
BBCA
BMRI
TLKM
BBRI
UNVR
PGAS
SMGR
GGRM
GGRM
BBNI
INTP
UNTR
INDF
INDF
KLBF
JSMR
Average
IHSG
60,000
40,000
20,000
Gain
29,975
48,171
55,340
13,532
8,914
16,667
16,642
19,194
29,748
3 496
3,496
4,505
15,533
61,905
8 278
8,278
38,750
3,083
23,358
11,519
,
www. pans.co.id
www. post.co.id
Sep‐12
Jan‐12
May‐11
M
Sep‐10
Jan‐10
May‐09
M
Sep‐08
Jan‐08
May‐07
M
Sep‐06
Jan‐06
May‐05
M
Sep‐04
Jan‐04
May‐03
M
Sep‐02
Jan‐02
May‐01
M
Sep‐00
Jan‐00
‐
21
Analisa
Saham
Saham Fundamental Buruk
80,000
Emiten Gain
BUMI
4,059
DOID
DOID
2,838
2,838
TMPI
2,500
UNSP
2,750
ELTY
1,400
BRPT
BRPT
4 728
4,728
KARK
735
CPRO
247
BTEL
357
BNBR
101
CEKA
4,812
INKP
1,067
SIPD
SIPD
71
71
MITI
650
TKIM
3,200
IHSG
11,519
2000 ‐ 2013
70 000
70,000
BUMI
TMPI
ELTY
KARK
BTEL
CEKA
SIPD
TKIM
60,000
50,000
40,000
DOID
UNSP
BRPT
CPRO
BNBR
INKP
MITI
IHSG
30,000
20,000
,
10,000
www. pans.co.id
www. post.co.id
Mar‐13
Aug‐12
Jan‐12
Jun‐11
Nov‐10
Apr‐10
Sep‐09
Feb‐09
Jul‐08
Dec‐07
May‐07
Oct‐06
Mar‐06
Aug‐05
Jan‐05
Jun‐04
Nov‐03
Apr‐03
Sep‐02
Feb‐02
Jul‐01
Dec‐00
0
22
Memilih Sekuritas
Yang Tepat
Memilih Sekuritas Yang Tepat
Keamanan
Tidak Seperti Bank Yang Dijamin LPS,
LPS Sekuritas Mengandalkan
Track Record dan Reputasi Yang Dimilikinya.
Biaya Transaksi
Komisi Beli, Komisi Jual, Minimum Fee, Admin Bulanan,
Penalty, Bunga Margin dan Biaya Lainnya.
Rekomendasi
Riset Yang Handal,
Handal Komprehensive,
Komprehensive Prudent dan Berkompeten.
Berkompeten
Fasilitas
Kelengkapan Layanan Yang Diberikan, Baik Dari Segi Jenis Layanan
Maupun Media Yang Digunakan.
www. pans.co.id
www. post.co.id
23
Memilih Sekuritas
Yang Tepat
Trading Media
Broker – Sales – Dealer – Account Executive – Account Officer
www. pans.co.id
www. post.co.id
24
Memilih Sekuritas
Yang Tepat
Trading Media
POST Pro
POST Web
www. pans.co.id
www. post.co.id
25
Memilih Sekuritas
Yang Tepat
Trading Media
Online Trading
POST Pro Web
POST Mobile
POST Mobile
www. pans.co.id
www. post.co.id
26
POST Syariah
POST Syariah
POST Syariah
Sistem perdagangan saham online
Sesuai prinsip syariah berdasarkan Fatwa DSN‐MUI
Mendapatkan sertifikasi dari Dewan Syariah Nasional
www. pans.co.id
www. post.co.id
27
Ketentuan Perdagangan
Saham Syariah
POST Syariah
Fatwa DSN‐MUI No.80/DSN‐MUI/III/2011 tentang Penerapan Prinsip
Syariah dalam Perdagangan Efek
Peraturan Bapepam‐LK No. II.K.1 tentang Kriteria dan Penerbitan
Daftar Efek Syariah (“DES”)
IIndeks
d k Saham
S h
S i h Indonesia (“ISSI”) dan
Syariah
I d
i (“ISSI”) d Jakarta Islamic Index
J k t Il i I d
(“JII”) yang diterbitkan Bursa Efek Indonesia
www. pans.co.id
www. post.co.id
28
POST Syariah
Fitur POST Syariah
POST Syariah
Tidak dapat melakukan order beli dan order jual atas saham‐saham
yang tidak masuk dalam
Tidak dapat melakukan order jual atas saham yang belum dimilikinya
(short selling/Ba’i almaksyuf)
Hanya dapat melakukan order beli
order beli sebesar dana tunai yang tersedia
yang tersedia di
rekening dana nasabah, tidak dapat membeli saham dengan
menggunakan fasilitas pembiayaan transaksi (margin trading)
www. pans.co.id
www. post.co.id
29
POST Syariah
Fitur POST Syariah
POST Syariah
Hanya saham syariah
Seluruh saham di BEI, non
syariah akan diberi tanda
coret
Filter untuk tidak dapat
melakukan order beli/jual
saham non syariah
POST Syariah
Filter Short Selling dan
Margin Trading
Menu Informasi Syariah
www. pans.co.id
www. post.co.id
30
Mekanisme Pembukaan Rekening
POST Syariah
Melengkapi Semua Persyaratan Pembukaan Rekening (data, dokumen
pendukung, tanda tangan, wawancara, dsb).
Rekeningg Dana Nasabah ((Dana) dan
)
Sub‐Rekeningg Efek ((Saham) Dinyatakan
)
y
Aktif
Setoran Dana Awal ke RDN dan/atau
/
Setoran Saham ke Sub‐Rekening Efek.
Investor Dapat Bertransaksi di Pasar Modal Indonesia Melalui Panin Sekuritas
www. pans.co.id
www. post.co.id
31
Persyaratan Pembukaan
Rekening Saham
POST Syariah
Isi dan Lengkapi Formulir Pembukaan Rekening dan Tanda Tangan
di kolom
k l
yang dibutuhkan.
dib t hk
Isi dan Lengkapi Formulir pembukaan Rekening Dana Nasabah dan
Tanda Tangan di kolom yang butuhkan.
yang butuhkan
Sertakan Dokumen yang diperlukan (KTP, NPWP, Copy Tabungan
Halaman 1))
Wawancara Tatap Muka dengan Karyawan yang mempunyai
Otorisasi dari PT Panin Sekuritas Tbk.
Rekening Dana Nasabah dan Sub‐Rekening Efek dinyatakan Aktif.
Menyetorkan Dana ke RDN atau menyetorkan Saham ke Sub‐
Rekening Efek.
www. pans.co.id
www. post.co.id
32
Khusus untuk Nasabah Syariah
Mengisi
g Akad Pembukaan
Sub Rekening Efek Reguler
Syariah
Mendapatkan User‐ID dan
Password untuk
menggunakan POST Pro
Syariah(Panin Sekuritas
Online Stock Trading)
www. pans.co.id
www. post.co.id
POST Syariah
Hanya dapat bertransaksi
Saham‐Saham yang
termasuk dalam DES
(Daftar Efek Syariah) dan
ketentuan‐ketentuan lain
dalam bertransaksi saham
secara Syariah
33
Dokumen yang dibutuhkan
yang dibutuhkan
POST Syariah
Kartu Tanda Penduduk
Kartu Nomor Pokok Wajib Pajak
(jika belum memiliki NPWP, wajib mengisi Surat Pernyataan Tidak Memiliki NPWP)
Buku Tabungan Halaman Pertama
Kartu Keluarga (jika di perlukan)
Kartu Nama (jika ada)
www. pans.co.id
www. post.co.id
34
PT PANIN SEKURITAS Tbk
Head Office :
Indonesia Stock Exchange Tower II Suite 1705
Indonesia
Stock Exchange Tower II Suite 1705
Jl. Jend Sudirman kav. 52‐53, Jakarta Selatan ‐ 12190
Telp: (021) 515 3055, Faks: (021) 515 3061
Email: info@pans.co.id
Website: www.pans.co.id
Website: www.pans.co.id
Online Trading: www.post.co.id
Branch Offices :
Kelapa
p Gading‐North Jakarta: (62‐21) 2938 5767
g
(
)
Pluit Village‐North Jakarta: (62‐21) 6667 0268
Pluit Sakti‐North Jakarta: (62‐21) 666 00302
Pondok Indah‐South Jakarta: (62‐21) 722 4420
Puri‐West Jakarta: (62‐21) 582 3868
(
)
Tanah Abang‐Central Jakarta: (62‐21) 2357 1177
Tangerang‐Alam Sutera: (62‐21) 2921 1518
www. pans.co.id
Bandung‐Sunda: (62‐22) 732 1434
Bandung‐Dago: (62‐22) 426 8127, 426 8129
Batam: (62‐778) 459 222
Bukit Tinggi : (62‐752) 33998
Denpasar‐Bali: (62‐361) 250 025
Medan‐Dipenogoro: (62‐61) 451 9267
Medan‐Iskandar Muda: (62‐61) 453 0123
Medan‐Pemuda: (62‐61) 457 6996
Padang: (62‐2751) 811 322
Palembang: (62‐711) 370 235
Pekanbaru: (62‐761) 27827
Pontianak: (62‐561) 748 888
Semarang: (62‐24) 850 2300
Surabaya: (62‐31) 561 3388
www. post.co.id
website:
www. pans.co.id
online trading:
www. post.co.id
Agenda
Informasi
I f
i Perusahaan
P
h
Berinvestasi saham
Analisa Saham
Memilih Sekuritas
Panin Sekuritas Online Stock Trading Syariah
www. pans.co.id
www. post.co.id
2
Riwayat Singkat Panin Sekuritas
Informasi
Perusahaan
1989 Didirikan sebagai Perantara Pedagang Efek
dan Penjamin Emisi Efek
1997 Memperoleh ijin usaha Manajer Investasi
dan peluncuran perdana 3 Reksa Dana
(Maksima, Optima, Utama)
2000 Initial Public Offering and pencatatan saham
di Bursa Efek Jakarta
2008 Peluncuran Panin Sekuritas Online Stock
Trading (“POST”)
2011 Pengalihan kegiatan Manajer Investasi ke
anak perusahaan, PT Panin Asset Management
2008 Peluncuran
2008
P l
online trading syariah
li t di
i h (“POST
(“POST
Syariah”) dan 2 reksa dana syariah (Panin Dana
Syariah Saham dan Panin Dana Syariah Berimbang)
www. pans.co.id
www. post.co.id
3
Informasi
Perusahaan
Jaringan Pemasaran
Medan
Batam
Bukittinggi
Padang
PANS
1 Head Office
dan 21 branches :
Jakarta
: 7 branches
Sumatra
: 8 branches
Jawa
: 4 branches
: 4
Bali
: 1 branch
Kalimantan : 1 branch
PAM
1 Head Office,
2b
2 branches, 1 Gallery :
h 1 G ll
Jakarta
: 1 branch
1 gallery
Jawa
: 1 branch
Pekanbaru
Pontianak
Palembang
Jakarta, Tangerang
k
Bandung
Semarang
Surabaya
Denpasar
“Distribusi layanan dan produk melalui kantor pusat dan 21 kantor
cabang di berbagai kota di Indonesia, didukung oleh 266 karyawan”
www. pans.co.id
www. post.co.id
4
Informasi
Perusahaan
Prestasi
Corporate
Rating
Best Listed
Company
2013 & 2012
Best Securities
p y
Company
2012
Digital Brand of the
Year 2012
Best Mutual Funds
2013, 2012, 2011
Five Stars Mutual Funds, the highest rating
from Morningstar Inc., USA:
Asia’ss Best
Asia
Best
Panin Dana Maksima
Cpmpanies
Panin Dana Prima
2011 and 2010
Panin Dana Bersama
by FinanceAsia
Panin Dana Unggulan
Capital Market
C
it l M k t
Award 2011 by
Ministry of
Finance
www. pans.co.id
www. post.co.id
5
Informasi
Perusahaan
Layanan
Securities Trading
Securities Trading
Corporate Finance
Research
Asset Management
(via Subsidiary)
Equities
D b S
Debt Securities
ii
Panin Sekuritas Online Stock Trading (POST):
Website (www.post.co.id), Application
(POST‐Pro), Mobile (POST on Blackberry),
Sharia (POST Syariah)
(POST Syariah)
Underwriting
Financial Advisory
Financial Advisory
Daily News, Recommendation, Technical and
Fundamental Analysis
Mutual Funds:
Equity, Fix Income, Balance, US Dolllar,
Money Market Sharia
Money Market, Sharia
Discretionary Funds
www. pans.co.id
www. post.co.id
6
Berinvestasi
Saham
SAHAM
Saham
Tanda penyertaan modal pada perusahaan.
Keuntungan
Capitall Gain dan
d Deviden
d
Kerugian
Capital Loss, No Deviden dan Likuidasi
Berinvestasi saham
The Goodnews is….
Diversifikasi mengurangi risiko yang ada di pasar saham. Salah satu caranya
adalah kombinasi beberapa saham yang disebut portofolio.
portofolio Dengan diversifikasi
yang tepat maka investor bisa mendapatkan keuntungan yang tinggi sedangkan di
satu sisi risiko yang ditanggung lebih kecil daripada hanya memegang satu saham.
Obligasi Negara
Pasar Modal
www. pans.co.id
Tabungan / Deposito
www. post.co.id
7
Berinvestasi
Saham
Saham VS Reksadana
Stock Trading
Reksadana
www. pans.co.id
www. post.co.id
8
Siapa yang akan membantu investor?
Analyst
Broker
Berinvestasi
Saham
Investor
Untuk
U
t k masyarakat
k t awam sepertinya
ti
i
investasi
t i di saham
h
cukup
k menakutkan
k tk karena
k
hal yang mereka ketahui sedikit tetapi dengan memilih sekuritas yang tepat calon
investor akan dibantu memilih saham yang tepat.
Sekuritas yang baik biasanya akan berusaha membuat clientnya berinvestasi
senyaman mungkin dan tentunya dengan mendapatkan keuntungan dari investasi
tersebut Sekuritas yang baik akan menyediakan informasi riset untuk para
tersebut.
nasabahnya.
www. pans.co.id
www. post.co.id
9
Sekuritas
Bursa Efek
Bursa
Efek
(JATS)
Sekuritas
Proses Perdagangan
Proses Settlement
Sekuritas
Sekuritas
Bank Pembayar
Biro
Ad i i
Administrasi
i
Efek (BAE)
www. pans.co.id
www. post.co.id
10
Analisa
Saham
Analisa Saham
Analisis fundamental : metode analisis yang didasarkan pada fundamental
ekonomi suatu perusahaan. Teknis ini menitik beratkan pada rasio finansial dan
kejadian ‐ kejadian yang secara langsung maupun tidak langsung memengaruhi
kinerja keuangan perusahaan. Sebagian pakar berpendapat teknik analisis
fundamental lebih cocok untuk membuat keputusan dalam memilih saham
perusahaan
h
mana yang dibeli
dib li untuk
t k jangka
j k panjang.
j
A li i fundamental
Analisis
f d
t l dibagi
dib i
dalam tiga tahapan analisa yaitu analisis ekonomi, analisis industri, dan analisis
perusahaan.
Analisis teknikal : suatu teknik analisis yang digunakan untuk memprediksi trend
suatu harga saham dengan cara mempelajari data pasar yang lampau, terutama
pergerakan harga dan volume.
volume Pada awalnya analisis teknikal hanya
memperhitungkan pergerakan harga pasar atau instrumen yang
bersangkutan, dengan asumsi bahwa harga mencerminkan seluruh faktor yang
relevan sebelum seorang investor menyadarinya melalui berbagai cara lain.
lain
www. pans.co.id
www. post.co.id
11
Analisa
Saham
Analisa Saham
Analisa Fundamental
Analisa Teknikal
Analisa Atas Kondisi Internal Perusahaan.
Analisa Pergerakan Harga Historis
P i /E i Ratio
Price/Earning
R ti
PEG Ratio
Net Profit Margin
Debt Equity Ratio
Price to Book Value
ROE
ROI
MACD
Earning Per Share
www. pans.co.id
Stochastic
www. post.co.id
RSI
Candlestick
Trend
12
Analisa
Saham
Analisa Fundamental
www. pans.co.id
www. post.co.id
13
Analisa
Saham
Analisa Fundamental
Analisa fundamental
tidak memperhatikan harga ketika membuat
keputusan apakah harganya sudah naik tinggi atau belum yang menjadi
pertimbangan apakah rasio atau valuasinya murah atau tidak.
Ketika kita membeli saham berfundamental bagus dan sesaat setelah itu
g y turun,, tidak p
perlu p
panik karena beberapa
p waktu kedepan
p p
pasti
harganya
akan naik kembali, berbeda dengan saham yang tidak punya fundamental
yang bagus.
Contoh beberapa saham berfundamental bagus
yang sudah teruji ketika krisis :
ASII
BBRI
UNVR
BMRI
KLBF
UNTR
www. pans.co.id
BBCA
SMGR
dll
www. post.co.id
14
Contoh Saham Fundamental Bagus : ASII
Analisa
Saham
Ketika
K
tik terjadi
t j di krisis
k i i global
l b l 2007/2008 harga
h
saham
h
ASII turun
t
drastis, tetapi tidak kurang dari 1 tahun harganya sudah kembali dan
bahkan melampaui harga tertinggi 2007.
www. pans.co.id
www. post.co.id
15
Analisa
Saham
Dan bahkan setelah 2009 harga saham ASII trus naik mencetak rekor
tertingginya. Semenjak 2006 sampai 11 April 2013 kenaikan harga saham ASII
mencapai 645%.
www. pans.co.id
www. post.co.id
16
Analisa
Saham
H
Harga
saham
h
TMPI juga
j
mengalami
l i penurunan yang tajam
t j
pada
d krisis
kii
2007/2008 tetapi karena TMPI tidak mempunyai fundamental yang baik
maka harganya tidak bisa kembali ke level tertingginya bahkan hingga saat ini
Contoh Saham Fundamental Buruk: TMPI
www. pans.co.id
www. post.co.id
17
Analisa
Saham
Analisa Teknikal
Analisa teknikal menggunakan pola‐pola (patern) tertentu dengan harapan
harga saham tersebut akan mengikuti pola tersebut. Selain harga, volume
adalah hal yang penting dalam analisa teknikal. Dalam hal ini jika kenaikan
suatu saham diiringi dengan volume yang besar maka besar kemungkinan
kenaikan tersebut akan berlanjut, begitu pula dengan sebaliknya.
Beberapa
p analis tehnikal jjuga
g menggunakan
gg
indikator p
psikologis
g seperti
p
yang sering disebut RSI (Relative Strength Index).
Upward channeling
Down ward channeling
www. pans.co.id
www. post.co.id
Head & Shoulder
18
Analisa
Saham
Analisa Teknikal Vs Fundamental
Perbedaan
Fokus
Keputusan berdasarkan
Jangka waktu
Orientasi
Fundamental
Laporan Keuangan
Nilai Instrinsik (under value
jika harga di bawah harga
intrinsik)
Relative lebih lama
dibandingkan dengan
teknikal
Investing
Teknikal
Grafik harga
Momentum dari
pola harga
dan volume
Bisa sangat singkat
bahkan 1 hari
Trading
Untuk hasil yang lebih optimal banyak
investor yang menggabungkan kedua
analisa ini. Sebagai contoh, investor
menggunakan analisa fundamental untuk
memilih saham yang bagus, dan kemudian
menggunakan
gg
analisa teknikal untuk
menentukan ‘entry point’.
www. pans.co.id
www. post.co.id
19
Analisa
Saham
IHSG, BI Rate, Inflasi, Emas, Tabungan, Deposito 2000‐2013
13,000
11,868
11,000
IHSG
BI Rate
Inflasi
Emas
Tabungan 2%
Deposito 10%
9,000
,
7,000
5,872
,
5,000
3,387
3,387
3,000
2,151
1,930
1,000
www. pans.co.id
www. post.co.id
20
Jan‐13
Aug‐12
Mar‐12
Oct‐11
May‐11
Dec‐10
Jul‐10
Feb‐10
Sep‐09
Apr‐09
Nov‐08
Jun‐08
Jan‐08
Aug‐07
Mar‐07
Oct‐06
May‐06
Dec‐05
Jul‐05
Feb‐05
Sep‐04
Apr‐04
Nov‐03
Jun‐03
Jan‐03
Aug‐02
Mar‐02
Oct‐01
May‐01
Dec‐00
(1,000)
1,277
Analisa
Saham
Saham Fundamental Bagus
2000 ‐ 2013
120,000
100,000
80,000
80,000
HMSP
ASII
BBCA
BMRI
TLKM
BBRI
UNVR
PGAS
SMGR
GGRM
BBNI
INTP
UNTR
INDF
KLBF
JSMR
Average
IHSG
Emiten
HMSP
ASII
BBCA
BMRI
TLKM
BBRI
UNVR
PGAS
SMGR
GGRM
GGRM
BBNI
INTP
UNTR
INDF
INDF
KLBF
JSMR
Average
IHSG
60,000
40,000
20,000
Gain
29,975
48,171
55,340
13,532
8,914
16,667
16,642
19,194
29,748
3 496
3,496
4,505
15,533
61,905
8 278
8,278
38,750
3,083
23,358
11,519
,
www. pans.co.id
www. post.co.id
Sep‐12
Jan‐12
May‐11
M
Sep‐10
Jan‐10
May‐09
M
Sep‐08
Jan‐08
May‐07
M
Sep‐06
Jan‐06
May‐05
M
Sep‐04
Jan‐04
May‐03
M
Sep‐02
Jan‐02
May‐01
M
Sep‐00
Jan‐00
‐
21
Analisa
Saham
Saham Fundamental Buruk
80,000
Emiten Gain
BUMI
4,059
DOID
DOID
2,838
2,838
TMPI
2,500
UNSP
2,750
ELTY
1,400
BRPT
BRPT
4 728
4,728
KARK
735
CPRO
247
BTEL
357
BNBR
101
CEKA
4,812
INKP
1,067
SIPD
SIPD
71
71
MITI
650
TKIM
3,200
IHSG
11,519
2000 ‐ 2013
70 000
70,000
BUMI
TMPI
ELTY
KARK
BTEL
CEKA
SIPD
TKIM
60,000
50,000
40,000
DOID
UNSP
BRPT
CPRO
BNBR
INKP
MITI
IHSG
30,000
20,000
,
10,000
www. pans.co.id
www. post.co.id
Mar‐13
Aug‐12
Jan‐12
Jun‐11
Nov‐10
Apr‐10
Sep‐09
Feb‐09
Jul‐08
Dec‐07
May‐07
Oct‐06
Mar‐06
Aug‐05
Jan‐05
Jun‐04
Nov‐03
Apr‐03
Sep‐02
Feb‐02
Jul‐01
Dec‐00
0
22
Memilih Sekuritas
Yang Tepat
Memilih Sekuritas Yang Tepat
Keamanan
Tidak Seperti Bank Yang Dijamin LPS,
LPS Sekuritas Mengandalkan
Track Record dan Reputasi Yang Dimilikinya.
Biaya Transaksi
Komisi Beli, Komisi Jual, Minimum Fee, Admin Bulanan,
Penalty, Bunga Margin dan Biaya Lainnya.
Rekomendasi
Riset Yang Handal,
Handal Komprehensive,
Komprehensive Prudent dan Berkompeten.
Berkompeten
Fasilitas
Kelengkapan Layanan Yang Diberikan, Baik Dari Segi Jenis Layanan
Maupun Media Yang Digunakan.
www. pans.co.id
www. post.co.id
23
Memilih Sekuritas
Yang Tepat
Trading Media
Broker – Sales – Dealer – Account Executive – Account Officer
www. pans.co.id
www. post.co.id
24
Memilih Sekuritas
Yang Tepat
Trading Media
POST Pro
POST Web
www. pans.co.id
www. post.co.id
25
Memilih Sekuritas
Yang Tepat
Trading Media
Online Trading
POST Pro Web
POST Mobile
POST Mobile
www. pans.co.id
www. post.co.id
26
POST Syariah
POST Syariah
POST Syariah
Sistem perdagangan saham online
Sesuai prinsip syariah berdasarkan Fatwa DSN‐MUI
Mendapatkan sertifikasi dari Dewan Syariah Nasional
www. pans.co.id
www. post.co.id
27
Ketentuan Perdagangan
Saham Syariah
POST Syariah
Fatwa DSN‐MUI No.80/DSN‐MUI/III/2011 tentang Penerapan Prinsip
Syariah dalam Perdagangan Efek
Peraturan Bapepam‐LK No. II.K.1 tentang Kriteria dan Penerbitan
Daftar Efek Syariah (“DES”)
IIndeks
d k Saham
S h
S i h Indonesia (“ISSI”) dan
Syariah
I d
i (“ISSI”) d Jakarta Islamic Index
J k t Il i I d
(“JII”) yang diterbitkan Bursa Efek Indonesia
www. pans.co.id
www. post.co.id
28
POST Syariah
Fitur POST Syariah
POST Syariah
Tidak dapat melakukan order beli dan order jual atas saham‐saham
yang tidak masuk dalam
Tidak dapat melakukan order jual atas saham yang belum dimilikinya
(short selling/Ba’i almaksyuf)
Hanya dapat melakukan order beli
order beli sebesar dana tunai yang tersedia
yang tersedia di
rekening dana nasabah, tidak dapat membeli saham dengan
menggunakan fasilitas pembiayaan transaksi (margin trading)
www. pans.co.id
www. post.co.id
29
POST Syariah
Fitur POST Syariah
POST Syariah
Hanya saham syariah
Seluruh saham di BEI, non
syariah akan diberi tanda
coret
Filter untuk tidak dapat
melakukan order beli/jual
saham non syariah
POST Syariah
Filter Short Selling dan
Margin Trading
Menu Informasi Syariah
www. pans.co.id
www. post.co.id
30
Mekanisme Pembukaan Rekening
POST Syariah
Melengkapi Semua Persyaratan Pembukaan Rekening (data, dokumen
pendukung, tanda tangan, wawancara, dsb).
Rekeningg Dana Nasabah ((Dana) dan
)
Sub‐Rekeningg Efek ((Saham) Dinyatakan
)
y
Aktif
Setoran Dana Awal ke RDN dan/atau
/
Setoran Saham ke Sub‐Rekening Efek.
Investor Dapat Bertransaksi di Pasar Modal Indonesia Melalui Panin Sekuritas
www. pans.co.id
www. post.co.id
31
Persyaratan Pembukaan
Rekening Saham
POST Syariah
Isi dan Lengkapi Formulir Pembukaan Rekening dan Tanda Tangan
di kolom
k l
yang dibutuhkan.
dib t hk
Isi dan Lengkapi Formulir pembukaan Rekening Dana Nasabah dan
Tanda Tangan di kolom yang butuhkan.
yang butuhkan
Sertakan Dokumen yang diperlukan (KTP, NPWP, Copy Tabungan
Halaman 1))
Wawancara Tatap Muka dengan Karyawan yang mempunyai
Otorisasi dari PT Panin Sekuritas Tbk.
Rekening Dana Nasabah dan Sub‐Rekening Efek dinyatakan Aktif.
Menyetorkan Dana ke RDN atau menyetorkan Saham ke Sub‐
Rekening Efek.
www. pans.co.id
www. post.co.id
32
Khusus untuk Nasabah Syariah
Mengisi
g Akad Pembukaan
Sub Rekening Efek Reguler
Syariah
Mendapatkan User‐ID dan
Password untuk
menggunakan POST Pro
Syariah(Panin Sekuritas
Online Stock Trading)
www. pans.co.id
www. post.co.id
POST Syariah
Hanya dapat bertransaksi
Saham‐Saham yang
termasuk dalam DES
(Daftar Efek Syariah) dan
ketentuan‐ketentuan lain
dalam bertransaksi saham
secara Syariah
33
Dokumen yang dibutuhkan
yang dibutuhkan
POST Syariah
Kartu Tanda Penduduk
Kartu Nomor Pokok Wajib Pajak
(jika belum memiliki NPWP, wajib mengisi Surat Pernyataan Tidak Memiliki NPWP)
Buku Tabungan Halaman Pertama
Kartu Keluarga (jika di perlukan)
Kartu Nama (jika ada)
www. pans.co.id
www. post.co.id
34
PT PANIN SEKURITAS Tbk
Head Office :
Indonesia Stock Exchange Tower II Suite 1705
Indonesia
Stock Exchange Tower II Suite 1705
Jl. Jend Sudirman kav. 52‐53, Jakarta Selatan ‐ 12190
Telp: (021) 515 3055, Faks: (021) 515 3061
Email: info@pans.co.id
Website: www.pans.co.id
Website: www.pans.co.id
Online Trading: www.post.co.id
Branch Offices :
Kelapa
p Gading‐North Jakarta: (62‐21) 2938 5767
g
(
)
Pluit Village‐North Jakarta: (62‐21) 6667 0268
Pluit Sakti‐North Jakarta: (62‐21) 666 00302
Pondok Indah‐South Jakarta: (62‐21) 722 4420
Puri‐West Jakarta: (62‐21) 582 3868
(
)
Tanah Abang‐Central Jakarta: (62‐21) 2357 1177
Tangerang‐Alam Sutera: (62‐21) 2921 1518
www. pans.co.id
Bandung‐Sunda: (62‐22) 732 1434
Bandung‐Dago: (62‐22) 426 8127, 426 8129
Batam: (62‐778) 459 222
Bukit Tinggi : (62‐752) 33998
Denpasar‐Bali: (62‐361) 250 025
Medan‐Dipenogoro: (62‐61) 451 9267
Medan‐Iskandar Muda: (62‐61) 453 0123
Medan‐Pemuda: (62‐61) 457 6996
Padang: (62‐2751) 811 322
Palembang: (62‐711) 370 235
Pekanbaru: (62‐761) 27827
Pontianak: (62‐561) 748 888
Semarang: (62‐24) 850 2300
Surabaya: (62‐31) 561 3388
www. post.co.id