Presupuesto dan Maestro tema 7

  UNIVERSIDAD NACIONAL MAYOR DE SAN MARCOS FACULTAD DE EDUCACIÓN UNIDAD DE POSGRADO MAESTRÍA EN EDUCACIÓN

  MENCIÓN: GESTIÓN EDUCATIVA Curso: Gestión de Recursos Financieros.

  Tema: El Presupuesto Maestro Profesor: Dr. Ysaac Ospino Edery Grupo: Géminis Nancy Silva Valdivia Nancy Moreno Gutiérrez Liz Tipismana Matos

  Objetivo 1:

Explicar las características y

ventajas principales de un presupuesto maestro

  PRESUPUESTO Y LA ORGANIZACION El presupuesto destaca los problemas potenciales y las ventajas, de la organización, por adelantado.

  Ayuda en las funciones de:  Planeación y control. 

  Planear el futuro 

  

Evaluar lo sucedido en el pasado y comparar con el

tiempo real 

  Obliga al gerente a ser mejor administrador

  Beneficios de los Presupuestos 1.

  Formalización de la planeación.- Se debe establecer metas, objetivos y políticas para ayudar a alcanzarlos, sin ello las operaciones de una compañía carecerían de dirección, no se podría prever problemas y los resultados serían difíciles de interpretar. Esta formalización fuerza a los administradores a pensar hacia adelante es decir se anticipa y prepara para las situaciones cambiantes.

2. Marco para juzgar el desempeño .

  La metas presupuestales y el

desempeño son una buena base para

analizar los resultados reales que solo

mirar el desempeño anterior.

  Proporciona expectativas, que son el marco de referencia para juzgar resultados subsiguientes.

3. Comunicación y Coordinación

  

El proceso de elaboración del

presupuesto permite a los

administradores visualizar y coordinar

las actividades de su departamento con

los de otros departamentos y alcanzar

los objetivos de la compañía como un

todo.

  TIPOS DE PRESUPUESTOS 1. Plan estratégico.

  2. Planeación a largo Plazo.

  3. Presupuesto de capital.

  4. Presupuesto maestro.

  5. Presupuesto continuo .

TIPOS DE PRESUPUESTO 1.

  Establece metas y objetivos generales de la institución, conduce a la Planeación a largo plazo.

  Desventaja: No produce estados financieros pronosticados, y no se ocupa de un periodo específico.

2. PLANEACION A LARGO PLAZO:

  Realiza pronósticos de los estados financieros para periodos de entre cinco y diez años. Las compañías coordinan sus planes de largo plazo con los Presupuestos de Capital.

TIPOS DE PRESUPUESTO 3.

  Detallan los gastos planeados en instalaciones, equipos, productos nuevos y otras inversiones a largo plazo.

  El presupuesto a largo plazo da dirección y metas para el futuro de la compañía y los de corto plazo sirven de guía para las operaciones diarias. Es importante no descuidar ninguno de ellos, existe un punto medio que permite poner atención a ambos, se le llama Presupuesto maestro. Detalla los gastos que se planean realizar en instalaciones, equipos, productos nuevos y otras inversiones a largo plazo.

TIPOS DE PRESUPUESTO 4.

  Es un análisis exhaustivo del primer año del plan de largo plazo.

  Sintetiza las actividades planeadas de todas las oficinas de una organización.

  Es un plan de negocios periódico que incluye un conjunto coordinado de programaciones operativas detalladas y de estados financieros. Ejm. Puede consistir en 12 presupuestos mensuales para el año, o en presupuestos mensuales solo el primer trimestre y en presupuestos trimestrales para el resto del año.

TIPOS DE PRESUPUESTO 5.

  Forma frecuente que adopta el presupuesto maestro, que consiste en agregar un mes en el futuro al mismo tiempo que se elimina el mes que termina de esta forma el proceso se hace continuo y no periódico.

  Ventajas: Fuerza al administrador a pensar en 12 meses y no en los restantes del ciclo presupuestal. El administrador puede actualizar los otros 11 meses. Puede comparar resultados mensuales reales con el plan original y el plan revisado recientemente..

  

COMPONENTES DEL

PRESUPUESTO MAESTRO

Un presupuesto puede variar de una organización a otra

pero todas adoptan elementos comunes.

  

Se presenta un enfoque basado en una organización

empresarial no manufacturera.

  Los componentes son: Presupuesto Operativo

• Presupuesto Financiero

  COMPONENTES DEL PRESUPUESTO MAESTRO 

PRESUPUESTO OPERATIVO:

  

Parte principal de un presupuesto maestro, se enfoca

en el estado de resultados y sus programaciones de apoyo.

  Tiene los siguientes componentes: › Presupuesto de ventas. › Presupuesto de compras. › Presupuesto del costo de ventas. › Presupuesto de gastos operativos. ›

  Estado de resultados presupuestados

  

Parte del presupuesto que se centra en los efectos

que tendrá el presupuesto de operación y otros planes sobre el efectivo.

  COMPONENTES DEL PRESUPUESTO MAESTRO 

PRESUPUESTO FINANCIERO:

  Tiene los siguientes componentes: › Presupuesto de capital. › Presupuesto de efectivo.

• Balance general presupuestado.

  MODELO DE PRESUPUESTO MAESTRO COOKING HUT COMPANY

  VENTA MONTO

  MARZO $ 40,000

  PRONÓSTICO DE VENTAS PARA LOS SGUIENTES MESES

  ABRIL $ 50,000

  MAYO $ 80,000

  JUNIO $ 60,000

  JULIO $ 50,000

  AGOSTO $ 40,000

  GASTOS MISCELÁNEOS 5% DE VENTAS PAGADAS SEGÚN INCURRAN RENTAS

  $2,000 PAGADOS SEGÚN SE INCURRAN SEGURO

  $200 POR VENCIMIENTO MENSUAL DEPREDACIÓN INCLUYENDO

  INSTALACIONES NUEVAS $500 MENSUALES

  CHC BALACE GENERAL AL 31 DE MARZO DE 2004

TABLA 7-1

  

ACTIVOS

ACTIVOS CIRCULANTES

  ACTIVOS EFECTIVO $10,000

  Cuentas por cobrar, netas $16,000

  (0.4 x ventas de marzo por $40,000) Inventario de mercancías

  $48,000 $20,000 + 0.7(0.8 x ventas de abril por $50,000) Seguros pagado por anticipado

  $1,800 $75,800

ACTIVOS DE LA PLANTA

  Equipos instalaciones y otros $37,000

  Depreciación acumulada $12.800 $24,200

  $100,000

  

PASIVOS Y CAPITAL CONTABLE DE LOS ACCIONISTAS

PASIVOS CIRCULANTES

CUENTAS POR PAGAR (0.5X COMPRAS DE MARZO POR $33,600)

  $16,800

  

SALARIOS DEVENGADOS Y COMISIONES POR PAGAR ($1,250 +$3,000) $21,050

  $4,250

  CAPITAL CONTABLE DE LOS ACCIONISTAS $78,950

PASIVOS TOTALES Y CAPITAL CONTABLE DE LOS ACCIONISTAS $100,000

  MODELO DE PRESUPUESTO MAESTRO COOKING HUT COMPANY 

  

Clientes pagan 60% de las ventas en efectivo y el 40% a

crédito 

  La empresa cobra todos los créditos al mes siguiente de la venta.

   Los $16,000 en cuentas por cobrar representa las ventas a crédito hechas en marzo (40% de $40,000)

   La empresa quiere su inventario mensual de artículos valuados en $20,000 +80% del costo esperado de los bienes vendido para el siguiente mes.

   El costo de la mercancía vendida representa el 70% de las ventas.

   El inventario al 31 de marzo es $20,000 + 0.7(0.8 x ventas de abril de $50,000)= $48,000

  MODELO DE PRESUPUESTO MAESTRO COOKING HUT COMPANY  Los términos de compra son a 30 días. 

  Las compras se pagan cada mes 50% durante ese mes y 50% durante

el siguiente mes por tanto el saldo de las cuentas por pagar al 31 de

marzo es el 50% de las compras de ese mes, o $33,600 x 0.5= $16,800.

  

La empresa paga salarios y comisiones quincenalmente, medio mes

después de que se han ganado. Se divide en dos porciones: salarios

fijos mensuales x $2,500 y comisiones iguales al 15% de las ventas.

   El sueldo de salarios devengados y comisiones por pagar al 31 de

marzo es de (0.5 x $2,500) + 0.5(0.15 x $40,00) = $1,250 + $3,000 =

$4,250 que se pagará, el 15 de abril.

  ADEMÁS DE PAGAR $3,000 POR INSTALACIONES NUEVAS EN EFECTIVO EN ABRIL TIENE OTROS MENSUALES: Gastos misceláneos 5% de ventas pagadas según incurran Rentas $2,000 pagados según se incurran Seguro $200 por vencimiento mensual Depredación Incluyendo

  Objetivo 2:

Pasos para preparar el

Presupuesto Maestro

  Pasos para preparar el Presupuesto Maestro 

  Datos básicos

  a) Presupuesto de ventas.

  b) Cobros en efectivo a los clientes.

  c) Presupuesto de compras.

  d) Desembolsos por compras.

  e) Presupuesto de gastos operativos.

  f) Desembolsos por gastos operativos

  Objetivo 3:

Preparar el presupuesto operativo y las

cédulas de apoyo.

  PASO 1 : Preparación de los datos básicos cédula

  ABRIL-JUL

MARZO ABRIL MAYO JUNIO JULIO

TOTAL a : PRESUPUEST O DE VENTAS

  VENTAS A

  $ $ $ 32,000 $ 24,000 $ 20,000

  CRÉDITO 40%

  16,000 20,000

VENTAS EN

  $ $ $ 48,000 $ 36,000 $ 30,000

  EFECTIVO 60%

  24,000 30,000

  VENTAS $ $ $ 80,000 $ 60,000 $ 50,000 $

  TOTALES 40,000 50,000

  240,000

  cédula b: COBROS EN EFECTIVO

VENTAS EN

  $ $ 48,000 $ 36,000 $ 30,000

  EFECTIVO _{MAS 100% DE} ESTE MES 30,000 _{LAS VENTAS A CREDITO DEL}

  $ $ 20,000 $ 32,000 $ 24,000 _{MES PASADO} 16,000 COBROS

  $ $ 68,000 $ 68,000 $ 54,000 TOTALES

  46,000

  PASO 1 : Preparación de los datos básicos cédula c: MARZO ABRIL MAYO JUNIO JULIO ABRIL-JUL TOTAL PRESUPUEST O DE COMPRAS ^{20,000+. 0.8xcosto de ventas abril 20,000+ 0.8xmay}

  TOTAL NECESARIO

  Paso 1c : Presupuesto de Compras La mercancía total necesaria será la suma del inventario final deseado

mas la cantidad necesaria para satisfacer la demanda presupuestada de

ventas

  $ 64,800 $ 53,600 $ 48,000

  $ 48,000 _{20,000 +}

  $ 42,400 _{20,000 +}

  INICIAL

  INVENTARIO

  $ 90,000 $ 77,400

  $ 109,600

  $ 99,800

  $ 76,000

  $ 42,000 $ 35,000 $ 168,000

  2. INVENTARIO FINAL DESEADO

  0.7 xmay

  $ 56,000

  $ 35,000 _{0.7 xabril}

  0.7 xmarzo

  $ 28,000

  VENTAS

  1. MAS EL COSTO DE

  $ 53,600 $ 48,000 $ 42,400

  $ 64,800

  $ 48,000

MENOS EL

  PASO 1 : Preparación de los datos básicos Paso 1d : Desembolsos por compras

  d:

  MARZO ABRIL MAYO JUNIO JULIO cédula

  50 % de las $16,800 $25,900 $22,40 $18,20 compras del mes pasado Más 50% de las $25,900 $22,400 $18,20 $14,70 compras de este mes. Desembolsos por $42,700 $48,300 $40.60 $32,90 compras

  PASO 1 : Preparación de los datos básicos Paso 1e : Presupuesto de Gastos Operativos

  ABRIL-JUL JULIO TOTAL cédula e: MARZO ABRIL MAYO JUNIO

  Salarios Fijos $2,50 $2,500 $2,500 $2,500 $2,500

  Comisiones (15% de $6,00 $7,500 $12,00 $9,000 $7,500 ventas en curso) _{15%X40,00 15%X50,000} Salarios y

  $8,50 $10,00 $14,50 $11,50 $10,00 $46,00 comisiones totales Gastos Diversos (5%

  $2,500 $4,000 $3,000 $2,500 $12,00 de ventas actuales) _5%X50,000 Renta fija

  $2,000 $2,000 $2,000 $2,000 $8,000 Seguros fijos

  $200 $200 $200 $200 $800 Depreciación Fija

  

PASO 1 : Preparación de los datos

básicos

  Paso 1f : Desembolsos por Gastos Operativos ABRIL-

cédula f: ABRIL MAYO JUNIO JULIO JUL

  TOTAL

  Salarios y Comisiones: 50% de los gastos del mes

  $4,250 $5,000 $7,250 $5,750 pasado (abril $ 8,500) 50% de los gastos de este

  $5,000 $7,250 $5,750 $5,000 mes Salarios y comisiones totales

  $9,250 $12,250 $13,00 $10,750 Gastos diversos

  $2,500 $4,000 $3,000 $2,500 Renta

  $2,000 $2,000 $2,000 $2,000 Desembolsos totales

  $13,750 $18,250 $18,00 $15,250

  

PASO 2: PREPARACIÓN DEL PRESUPUESTO OPERATIVO

ESTADO DE RESULTADOS PRESUPUESTADOS PARA CUATRO

MESES QUE TERMINAN EL 31/07/2004. CHC

TABLA 7-2

  Los pasos 1a, 1c y 1e proporcionan suficiente información para elaborar un estado de resultados presupuestado

DATOS FUENTE DE LOS DATOS

  VENTAS $240,000 Cédula a

  COSTO DE VENTAS $168,000 Cédula c UTILIDAD BRUTA $72,000

  GASTOS DE OPERACIÓN: SALARIOS Y COMISIONES $46,000 Cédula e RENTA $ 8,000 Cédula e GASTOS DIVERSOS $12,000 Cédula e SEGUROS $ 800 Cédula e DEPRECIACIÓN $ 2,000 $68,800 Cédula e

  INGRESO DE $ 3,200 OPERACIONES GASTOS POR INTERESES $ 440

  Tabla 7-3 Objetivo 4:

Preparar el Presupuesto

Financiero.

  PASO 3 : Preparación del presupuesto financiero Paso 3a Conlleva a la elaboración del:

• (ver capítulo 11 paso 3a)

  Presupuesto Capital

  

Presupuesto Efectivo.- Estado de los ingresos y

• desembolsos de efectivo que se planea efectuar

  Balance General.

• La compra por $3,000 en instalaciones nuevas

  seria el articulo incluido en el presupuesto capital

  PASO 3 : Preparación del presupuesto financiero Paso 3b: Presupuesto de Efectivo

  : EVITA TENER EFECTIVO OCIOSO Y DEFICIENCIAS DE EFECTIVO INNECESARIO

  TABLA 7-

ABRIL MAYO JUNIO JULIO

3 Saldo inicial en efectivo

  $10,000 $10,550 $10,980 $10,080

  Saldo en efectivo mínimo deseado

  $10,000 $10,000 $10,000 $10,000

  Saldo en efectivo disponible (x)

  $ 0 $ 550 $ 980 $ 80

  Recibos y desembolsos de efectivo:

• Cobros a los clientes (cédula b*)

  $46,000 $68,000 $68,000 $54,000 $42,700 $48,300 $40,600 $32,900

• Pagos de mercancías (cédula d)
• Pagos por gastos operativos (cédula f)

  $13,750 $18,250 $18,000 $15,250

  . Compra de instalaciones nuevas

  $ 3,000

  (dadas) Recibos y desembolsos de efectivos netos

  ($13,450) $ 1,450 $ 9,400 $5,850

  (y) Exceso (deficiencia) de efectivo antes del

  ($13,450) $ 2,000 $10,380 $5,930

  financiamiento (x+y) Financiamiento: Solicitud de Préstamos (al principio de

  $14,000

  mes)

• Reembolsos (al final del mes)

  ($1,000) ($10,000) ($3,000)

  Pagos de intereses (al 12 % anual)

  ( 20) ( 300) (120) ----- PASO 3 : Preparación del presupuesto financiero

  CHC BALACE GENERAL AL 31 DE JULIO DE 2004 TABLA 7-

  4 Paso 3c: Balance General Presupuestado

ACTIVOS CIRCULANTES

  ACTIVOS EFECTIVO (TABLA 7-3)

  $12,81 Cuentas por cobrar, netas

  $20,00 (0.4 x ventas de julio por $50,000, cédula a) Inventario de mercancías cédula c

  $42,40 Seguros no vencidos ($1,800-$800)

  $1,000 $76,210

ACTIVOS DE LA PLANTA

  Equipos instalaciones y otros ($37,000 + $3,000) $40,00

  

PASIVOS Y CAPITAL CONTABLE DE LOS ACCIONISTAS

PASIVOS CIRCULANTES

  Depreciación acumulada ($12,800 + $2,000) por gastos de depreciación $14.80 $25,200

  CUENTAS POR PAGAR (0.5X COMPRAS DE JULIO POR $29,400, cédula c)

  $14,70 Activos totales

  $101,410

  SALARIOS DEVENGADOS Y COMISIONES POR PAGAR ($0.5 x $10,000 cédula $19,700

  $

  e)

  5,000

  CAPITAL CONTABLE DE LOS ACCIONISTAS ($78,950 +$2,760 por ingreso $81,710 neto)

  Objetivo 5:

Dificultades del Pronóstico

de Ventas.

  Dificultades del Pronóstico de Ventas

La precisión de los presupuestos estimados de

compras, de los programas de producción y de los

costos depende de la exactitud de las ventas

presupuestadas.

  

Pronóstico de Venta.- Es una predicción de las ventas

en el marco de un conjunto dado de condiciones.

  

Presupuesto de Venta.- Es el resultado de decisiones

para crear las condiciones que generarán un nivel

deseado de ventas. (depende del pronóstico de

venta)

  Dificultades del Pronostico de Ventas 

  

Un pronostico de venta lo calcula economistas y personal

de investigación de mercados, mediante: opiniones del personal de ventas.

• análisis estadístico de las ventas e indicadores
• económicos. opiniones de la administración de línea.
• 

  Un presupuesto lo hace un gerente, administrador de línea que conoce el mercado y que además puede influenciar en el comportamiento del mercado.

  Dificultades del Pronostico de Ventas

Algunos factores importantes considerados

por quienes elaboran pronósticos de ventas:

  1.- Patrones anteriores de venta. 2.- Estimaciones hechas por la fuerza de venta. 3.- Condiciones económicas generales. 4.- Las acciones de los competidores. 5.- Cambios en los precios de la empresa. 6.- Los cambios en la mezcla de productos. 7.- Estudios de investigación del mercado.

8.- Planes de publicidad y de producción de ventas. Dificultades del Pronostico de Ventas 1.- Patrones anteriores de ventas: La experiencia anterior combinada con las ventas anteriores detalladas por línea de productos, región geográfica, y tipo de cliente ayudan a predecir las ventas futuras.

Dificultades del Pronostico de Ventas 2.- Estimaciones hechas por la fuerza de venta:

  

La fuerza de ventas de una compañía

suele ser la mejor fuente de información sobre los deseos y planes de los clientes.

  

Dificultades del Pronostico de Ventas

3.- Condiciones económicas generales:

  La prensa financiera publica regularmente predicciones para muchos indicadores económicos, como el PBI y los índices de producto industrial.

  El conocimiento sobre cómo se relacionan las ventas con esos indicadores ayudará al pronóstico.

  Ayuda a mejorar Información sobre el pronóstico de indicadores económicos Dificultades del Pronostico de Ventas 4.- Las acciones de los competidores:

  Las ventas dependen de la fuerza y de las acciones de los competidores.

  Para pronosticar las ventas, una compañía debe considerar las estrategias probables y las relaciones de sus competidores, como los cambios en las precios y la calidad del producto.

  = Conocimiento sobre éxito Dificultades del Pronostico de Ventas 5.- Cambios en los precios de la empresa:

  Por lo general las compañías pueden aumentar las ventas disminuyendo los precios y viceversa.

  Una compañía debe

considerar los efectos de los cambios en los

precios sobre la demanda de los clientes.

  Dificultades del Pronostico de Ventas

6.- Los cambios en la mezcla de productos:

  

Cambiar la mezcla de productos suele afectar no

solo los niveles de ventas, sino también la contribución marginal general.

  La identificación de los productos mas rentables y

de los métodos concebibles para incrementar las

ventas es una parte clave de la administración exitosa.

• =

  Clave de

• Método Producto

  

Dificultades del Pronostico

de Ventas 7.- Estudios de investigación del mercado:

  Algunas compañías contratan expertos en el mercado para reunir información sobre las condiciones del mercado y sobre las preferencias de los clientes. Tal información resulta útil para los administradores que toman decisiones sobre los pronósticos de venta y sobre la mezcla de producto. Dificultades del Pronostico de Ventas 8.- Planes de publicidad y promoción de ventas: La publicidad y otros costos promocionales afectan los niveles de ventas, un pronóstico de ventas puede basarse en los efectos anticipados de las actividades promocionales. mejores posibilidades en A mayor

  Objetivo 6: Prever los posibles problemas de relaciones

humanas originados por los

presupuestos

  6.1 Como hacer que los empleados acepten el presupuesto 

  Demostrando que los presupuestos ayudan a lograr mejores resultados.

   Motivando a todos los empleados a trabajar hacia las metas. 

  

Midiendo resultados con precisión y atender las áreas que necesitan

apoyo.

   Recompensando a los trabajadores que lograron metas de desempeño que se relacionan con la programación del presupuesto.

  

Con la participación activa de todos los empleados en la elaboración

del presupuesto.

  La actitud de la dirección general influirá fuertemente sobre las actitudes de los empleados hacia los presupuestos. _{Si se pretende que el presupuesto beneficie a una institución necesitan el apoyo de todos los empleados. se debe evitar: • comparar resultados reales con presupuesto para evaluar a subordinados.}

• _{ver al presupuesto como una actitud restrictiva o negativa. • usar el presupuesto para señalar fallar.}

  6.2 Presupuestos maestros basados en actividades Son Presupuestos que se centran en los costos presupuestados de las actividades

que se requieren, para producir y vender

productos y servicios.

  Tenemos:

ABC.- Sistema de costos basado en actividades

ABB.- Planificación y presupuesto por actividades

  Presupuestos basados en actividades “ABB” El proceso ABB invierte las relaciones causales de un modelo ABC. Los costos fluyen (en un diagrama convencional) de forma descendente. En cambio, en los presupuestos basados en las actividades,

  Sistema de costos basados en actividades “ABC” ABC.- Mide el costo y desempeño de las actividades, fundamentando en el uso de recursos, así como organizando las relaciones de los responsables de los Centros de Costos, de las diferentes actividades. Modelos de planeación financiera Un presupuesto bien hecho considera todos los aspectos de la compañía, por lo tanto sirve como un modelo efectivo para la toma de decisiones.

  Ejm.

  

Se utiliza el presupuesto maestro para

predecir cómo podrían afectar diversas

decisiones a la compañía en el corto y

largo plazo

  Modelos de planeación financiera

En la actualidad las compañías más grandes han

desarrollado modelos de planeación financiera,

modelos matemáticos que pueden reaccionar a

cualquier conjunto de supuestos sobre las

ventas, los costos o la mezcla de productos y

otro rubros.

  Ejemplo:

El modelo de Dow Chemical usa 140 partidas de

costos diferentes, revisadas constantemente,

basadas en muy diversos causantes de costos.

  Objetivo 7:

Uso de la Hoja de Cálculo para elaborar un presupuesto.

  

Uso de hoja de cálculo en la elaboración de

presupuesto

  Conclusiones 

  El presupuesto debe ser objeto de adaptación constante, siendo un medio de evaluación, proporcionando las pautas de posibles deficiencias así como señalando los objetivos que se persiguen con el mismo:

   El presupuesto debe constituir un instrumento de apoyo a la actividad de planificación, contribuyendo a que la misma sea más objetiva.

   El establecimiento de la coordinación de todas las actividades para lograr dicho plan.

   Asegurar la liquidez financiera de la empresa. 

  Establecer un control para analizar su relación con los objetivos establecidos.