Analisis Pengaruh Rasio Capital Adequacy Ratio (CAR), Non Peforming Loan (NPL), Operating Expenses/Operating Income (BOPO), Return On Asset (ROA), dan Net Interest Margin (NIM) Terhadap Loan to Deposit Ratio (LDR) Dengan Dana Pihak Ketiga (DPK) Sebagai Va

  

SKRIPSI

A N A L I S I S P E N G A R U H R A S I O C A P I T A L A D E Q U A C Y R A T I O

( C A R ) , NON PERFORMING LOAN (NPL), OPERATING EXPENSES/OPERATING

  

INCOME (BOPO), RETURN ON ASSET (ROA), DAN NET INTEREST

MARGIN (NIM) TERHADAP LOAN TO DEPOSIT RATIO

(LDR) DENGAN DANA PIHAK KETIGA (DPK)

SEBAGAI VARIABEL MODERATING

  

(Studi pada Perusahaan Perbankan Yang Terdaftar

di Bursa Efek Indonesia Tahun 2009-2013)

OLEH

ERLIZA RAHMADANI RANGKUTI

  

110503245

PROGRAM STUDI S-1 AKUNTANSI

DEPARTEMEN AKUNTANSI

  

FAKULTAS EKONOMI DAN BISNIS

UNIVERSITAS SUMATERA UTARA

MEDAN

2015

  

PERNYATAAN

  Saya yang bertanda tangan dibawah ini menyatakan bahwa skripsi saya yang berjudul “Analisis Pengaruh Rasio Capital Adequacy Ratio (CAR), Non Performing Loan (NPL), Operating Expenses/Operating Income (BOPO), Return On Asset (ROA) , dan Net Interest Margin (NIM) Terhadap Loan to Deposit Ratio (LDR) Dengan Dana Pihak Ketiga (DPK) Sebagai Variabel Moderating.” (Studi Pada Perusahaan Perbankan yang Terdaftar di Bursa Efek Indonesia Tahun 2009- 2013)” adalah benar hasil karya tulis saya sendiri yang sebagai tugas akademik guna menyelesaikan beban akademik pada Fakultas Ekonomi Dan Bisnis Universitas Sumatera Utara.

  Data yang saya peroleh dari lembaga dan saya kutip dari hasil karya penulis lain telah mendapatkan izin serta telah dicantumkan sumbernya secara jelas menurut norma dan etika penulisan ilmiah.

  Apabila kemudia hari ditemukan adanya kecurangan dan plagiat dalam skripsi saya berikut ini, maka saya bersedia menerima sanksi sesuai dengan peraturan yang berlaku.

  Medan, Maret 2015 Yang Membuat Pernyataan Erliza Rahmadani Rangkuti NIM: 110503245

  ABSTRAK Analisis Pengaruh Rasio Capital Adequacy Ratio (CAR), Non Peforming

Loan (NPL), Operating Expenses/Operating Income (BOPO), Return On

Asset (ROA), dan Net Interest Margin (NIM) Terhadap Loan to Deposit

  Ratio (LDR) Dengan Dana Pihak Ketiga (DPK) Sebagai Variabel

Moderating.

(Studi Pada Perusahaan Perbankan yang Terdaftar di Bursa Efek Indonesia Tahun 2009 – 2013).

  Penelitian ini bertujuan untuk mengetahui apakah variabel Capital Adequacy Ratio (CAR), Non Peforming Loan (NPL), Operating Expenses/Operating Income (BOPO), Return On Asset (ROA), dan Net Interest Margin (NIM) berpengaruh secara simultan maupun parsial terhadap Loan to Deposit Ratio (LDR) dengan Dana Pihak Ketiga (DPK) sebagai variabel moderating pada perusahaan perbankan yang Terdaftar di Bursa Efek Indonesia Tahun 2009 – 2013.

  Sejalan dengan tujuan penelitian ini, penelitian ini dilaksanakan dengan menggunakan metode purposive sampling, artinya sampel dalam penelitian ini dipilih berdasarkan kriteria tertentu. Sampel dalam penelitian ini dari tahun 2009- 2013 berjumlah 27 bank. Teknik pengumpulan data berdasarkan pada data sekunder. Dalam penelitian ini, data sekunder diperoleh dari Annual Report Bank- bank yang listing di BEI pada tahun 2009-2013.

  Hasil dari pengujian hipotesis pertama bahwa Capital Adequacy Ratio (CAR), Non Performing Loan (NPL), Operating Expenses/Operating Income (BOPO), Return On Asset (ROA), dan Net Interest Margin (NIM) secara simultan (uji F) berpengaruh segnifikan terhadap Loan to Deposit Ratio (LDR) pada perusahaan perbankan yang terdaftar di Bursa Efek Indonesia pada tahun 2009- 2013. Sedangkan Secara Parsial (uji t) hanya terdapat dua variabel Capital

  Adequacy Ratio (CAR) dan Operating Expenses/Operating Income (BOPO) yang

  berpengaruh dan signifikan terhadap Loan to Deposit Ratio (LDR). Dan hipotesis kedua bahwa Dana Pihak Ketiga (DPK) tidak sepenuhnya mampu memoderasi hubungan antara Capital Adequacy Ratio (CAR), Non Performing Loan (NPL),

  Operating Expenses/Operating Income (BOPO), Return On Asset (ROA), dan Net Interest Margin (NIM) berpengaruh segnifikan terhadap Loan to Deposit Ratio

  (LDR) baik secara parsial maupun simultan pada perusahaan perbankan yang terdaftar di Bursa Efek Indonesia pada tahun 2009-2013.

  Kata Kunci: Capital Adequacy Ratio (CAR), Non Performing Loan (NPL), Operating

  

ABSTRACT

Analysis of Effect of Ratio Capital Adequacy Ratio (CAR), Non Peforming

Loan (NPL), Operational Cost to Income Cost (OCIC), Return On Asset (ROA),

and Net Interest Margin (NIM) to Loan to Deposit Ratio (LDR) with Third

  

Party Fund (TPF) as Moderating Variable.

(Studies in Banking Companies Listed in Indonesia Stock Exchange in the

Period 2009-2013).

  This study aims to determine whether the variable Capital Adequacy Ratio

(CAR), Non-peforming loans (NPL), Operational Cost to Income Cost (OCIC),

Return On Assets (ROA), and Net Interest Margin (NIM) effect simultaneously

and partially to Loan to Deposit Ratio (LDR) to the Third Party Fund (TPF) as a

moderating variable in the banking companies registered in Indonesia Stock

Exchange in the period of the study in 2009-2013.

  In accordance with the purposes of this study, the research was conducted

by using purposive sampling method, meaning that the sample in this study were

selected based on specific criteria. The sample in this study from the year 2009-

2013 amounted to 27 banks. Data collection techniques based on secondary data.

In this study, the secondary data obtained from the Annual Report banks are listed

on Stock Exchange in the period of the study in 2009-2013.

  The results of testing the first hypothesis that the Capital Adequacy Ratio

(CAR), Non-peforming loans (NPL), Operational Cost to Income Cost (OCIC),

Return On Assets (ROA), and Net Interest Margin (NIM) simultaneously (F test)

effect significantly to the Loan to Deposit Ratio (LDR) to the banking companies

listed in Indonesia Stock Exchange in the period of the study in 2009-2013. While

partial (t test) there are only two variables Capital Adequacy Ratio (CAR) and

Operational Cost to Income Cost (OCIC) influential and significant impact on

loan to deposit ratio (LDR). And the second hypothesis that the Third Party Fund

(TPF) is not fully able to moderate the relationship between Capital Adequacy

Ratio (CAR), Non Performing Loan (NPL), Operational Cost to Income Cost

(OCIC), Return On Assets (ROA), and Net Interest Margin (NIM) signifikan effect

on the loan to deposit ratio (LDR) either partially or simultaneously in banking

companies listed in Indonesia Stock Exchange in the period of the study in 2009-

2013.

  Keywords :

Capital Adequacy Ratio (CAR), Non Performing Loan (NPL), Operational Cost

to Income Cost (OCIC), Return On Assets (ROA), Net Interest Margin (NIM)

and Third Party Fund (TPF).

  

KATA PENGANTAR

Segala puji bagi Allah SWT yang telah mengatur dan memberi petunjuk.

  Syukur Alhamdulilah penulis panjatkan kehadirat-Nya atas limpahan Rahmat-Nya sehingga penulis dapat menyelesaikan skripsi dengan judul “Analisis Pengaruh

  

Rasio Capital Adequacy Ratio (CAR), Non Performing Loan (NPL),

Operating Expenses/Operating Income (BOPO), Return On Asset (ROA) ,

dan Net Interest Margin (NIM) Terhadap Loan to Deposit Ratio (LDR)

Dengan Dana Pihak Ketiga (DPK) Sebagai Variabel Moderating.” (Studi

Pada Perusahaan Perbankan yang Terdaftar di Bursa Efek Indonesia Tahun

2009-2013)” sebagai salah satu persyaratan untuk memperoleh gelar Sarjana

  Ekonomi pada Program Studi S1 Akuntansi Universitas Sumatera Utara.

  Pada kesempatan ini penulis menyampaikan terimakasih kepada semua pihak yang telah memberikan semangat, motivasi, bantuan dan bimbingan selama masa perkuliahan, yaitu kepada:

  1. Bapak Prof. Dr. Azhar Maksum, M.Ec.Acc., Ak., CA., selaku Dekan Fakultas Ekonomi dan Bisnis Universitas Sumatera Utara.

  2. Bapak Dr. Syafruddin Ginting Sugihen, MAFIS, Ak., CPA dan Drs. Hotmal Ja’far, MM., Ak., selaku Ketua dan Sekretaris Dapartemen Akuntansi Fakultas Ekonomi dan Bisnis Universitas Sumatera Utara.

  3. Bapak Drs. Firman Syarief, M.Si., Ak., dan Ibu Dra. Mutia Ismail, MM., Ak., selaku Ketua dan Sekretaris Program Studi S1 Akuntansi Fakultas Ekonomi

  4. Ibu Dra. Salbiah, M.Si., Ak. selaku Dosen Pembimbing penulis yang telah membimbing, yang telah banyak membantu, memberikan koreksi dan masukan dalam menyelesaikan skripsi ini. Bapak Drs. Idhar Yahya, M.B.A., Ak. selaku Dosen Pembaca Penilai penulis yang telah memberikan koreksi dan masukan dalam menyelesaikan skripsi ini. Serta seluruh dosen Fakultas Ekonomi dan Bisnis Universitas Sumatera Utara, yang telah membimbing, mengajar, dan mendidik penulis hingga akhirnya dapat menyelesaikan studi S1 ini.

  5. Alm. ayah Ir. H. Abdullah Rangkuti dan mama Hj. Mahreni Nasution yang dengan tulus memberikan kasih sayang, doa, material, semangat dan motivasi selama ini kepada penulis sehingga dapat menyelesaikan studi S1 ini.

  6. Abang dan Kakak kandung (abang Chairul Anwar Rangkuti, ST., kakak Ermayuni Rangkuti, SE., kakak Erwita Hafni Rangkuti, SP., abang Muhammad Yazid Rangkuti, dan abang Muhammad Ihsan Rangkuti, SE.,M.Si., Ak.,CA), abang dan kakak ipar (abang Leman, kak Mimi, kak Novi dan kak Icha), sembilan keponakan yang lucu-lucu (Nisa, Nida, Yusuf, Rehan, Milah, Dilla, Ihdal, Balqis dan Shakila) serta keluarga besar lainnya yang telah memberikan doa dan semangat kepada penulis sehingga dapat menyelesaikan studi S1 ini.

  7. Sahabat dan teman-teman tersayang (Afini Siregar, Faturia Nagita, M.Ridwan, abang Ari Rangkuti, adek Frisca Rangkuti, adek Uni Harahap, Raudho Nasution, Ifty Sarumpaet, Rimma Simatupang, Febrina Siregar, Inike, Geby, Rini Rahmadhani, Edo’, kak Netty, Idek, abang Ugi) dan teman-teman S1 Akuntansi angkatan 2011 yang tidak dapat penulis sebutkan satu persatu yang

  Penulis juga menyadari bahwa dalam menyusun skripsi ini masih banyak kekurangan serta jauh dari sempurna. Oleh karena itu, kritik dan saran yang membangun, sangat penulis harapkan. Harapan penulis, semoga skripsi ini bermanfaat bagi pembaca.

  Medan, Maret 2015 Penulis Erliza Rahmadani Rangkuti

  

DAFTAR ISI

Halaman

ABSTRAK ................................................................................................ i

ABSTRAC ................................................................................................. ii

KATA PENGANTAR .............................................................................. iii

DAFTAR ISI ............................................................................................. vi

DAFTAR TABEL .................................................................................... viii

DAFTAR GAMBAR ................................................................................ ix

DAFTAR LAMPIRAN ............................................................................ x

  BAB I : PENDAHULUAN

  1.1

  1 Latar Belakang .................................................................

  1.2

  15 Rumusan Masalah ............................................................

  1.3

  16 Tujuan Penelitian .............................................................

  1.4

  16 Manfaat Penelitian ...........................................................

  BAB II : TINJAUAN PUSTAKA

  2.1

  18 Tinjauan Teoritis ..............................................................

  2.1.1

  18 Bank .....................................................................

  2.1.2

  19 Fungsi Intermediasi Bank ....................................

  2.1.3

  20 Likuiditas Bank ....................................................

  2.2

  23 Definisi Variabel ..............................................................

  2.2.1

  22 Loan to Deposit Ratio (LDR)...............................

  2.2.2

  24 Capital Adequency Ratio (CAR) .........................

  2.2.3

  25 Non Performing Loan (NPL) ...............................

  2.2.4

  26 Operating Expenses/Operating Income (BOPO)

  2.2.5

  28 Return On Assets (ROA) .....................................

  2.2.6

  29 Net Interest Margin (NIM) ...................................

  2.2.7

  29 Dana Pihak Ketiga (DPK) ...................................

  2.3

  31 Penelitian Terdahulu ........................................................

  2.4

  39 Kerangka Konseptual .......................................................

  2.4.1

  39 Pengaruh CAR terhadap LDR .............................

  2.4.2

  40 Pengaruh NPL terhadap LDR ..............................

  2.4.3

  41 Pengaruh BOPO terhadap LDR ...........................

  2.4.4

  42 Pengaruh ROA terhadap LDR .............................

  2.4.5

  43 Pengaruh NIM terhadap LDR ..............................

  2.4.6 Pengaruh DPK dalam memoderasi variabel Independen dengan LDR .....................................

  43

  2.5

  49 Hipotesis Penelitian .........................................................

  BAB III : METODE PENELITIAN

  3.1

  50 Jenis dan Sumber Data ......................................................

  3.3

  55 Variabel Penelitian dan Definisi Operasional Variabel ....

  3.3.1

  55 Variable Penelitian ...............................................

  3.3.2

  56 Definisi Operasional Variabel .............................

  3.4

  58 Teknik Pengumpulan Data ................................................

  3.5

  59 Metode Analisis Data ........................................................

  3.5.1

  59 Uji Asumsi Klasik ................................................

  3.5.1.1

  60 Uji Normalitas ........................................

  3.5.1.2

  60 Uji Multikolonieritas ..............................

  3.5.1.3

  61 Uji Heteroskedastisitas ...........................

  3.5.1.4

  62 Uji Autokorelasi .....................................

  3.5.2

  63 Pengujian Hipotesis Penelitian ............................

  3.5.2.1

  63 Regresi Linear Berganda ........................

  2 3.5.2.2 ) ..............

  64 Uji Koefisien Determinasi (R

  3.5.2.3

  64 Uji Signifikan secara Simultan (UjiF) ...

  3.5.2.4

  65 Uji Signifikan Secara Parsial (Uji t) .....

  3.5.2.5 Pengujian Hipotesis Dengan Variabel Moderating .............................................

  66 BAB IV : HASIL PENELITIAN DAN PEMBAHASAN 4.1 Hasil Penelitian ..............................................................

  68 4.1.1 Analisis Statistik Deskriptif ...........................................

  68 4.1.2.Uji Asumsi Klasik ..........................................................

  70 4.1.2.1 Uji Normalitas ........................................

  71 4.1.2.2 Uji Multikolonieritas ..............................

  74 4.1.2.3 Uji Autokorelasi .....................................

  75 4.1.2.4 Uji Heteroskedastisitas ...........................

  77 4.1.3. Pengujian Hipotesis Penelitian .....................................

  78 4.1.3.1 Analisis Regresi Linear Berganda ...........

  78

  2 4.1.3.2 Analisis Koefisien Determinasi (R ) ......

  80 4.1.3.3 Uji Signifikan Secara Simultan (Uji F) .

  81 4.1.3.4 Uji Signifikan Parsial (Uji t) ..................

  83

  4.1.3.5 Uji Signifikan DPK dalam Memoderasi Pengaruh Variabel IndependenTerhadap Variabel Dependen Secara Simultan ( Uji F) .......

  87

  4.1.3.6 Uji Signifikan DPK dalam Memoderasi Pengaruh Variabel Independen Terhadap Variabel Dependen Secara Parsial (Uji t)..

  88 4.2 Pembahasan Hasil Penelitian ...........................................

  90 BAB V : KESIMPULAN DAN SARAN 5.1 Kesimpulan ......................................................................

  93 5.2 Saran ................................................................................

  94

  

DAFTAR TABEL

No. Judul Halaman

  4.1 Statistik Deskriptif dari CAR, NPL, BOPO, ROA, NIM, dan LDR

  83 4.9 Uji Moderasi Simultan (Uji F) ........................................................

  82 4.8 Uji Signifikansi Parsial (Uji t) .........................................................

  81 4.7 Uji Signifikansi Simultan (Uji F) ....................................................

  79 4.6 Koefisien Determinasi ......................................................................

  76 4.5 Hasil Perhitungan Regresi Parsial (Setelah Transformasi Ln) .........

  75 4.4 Uji Autokorelasi ...............................................................................

  72 4.3 Uji Multikolinearitas ........................................................................

  68 4.2 Uji Normalitas ..................................................................................

  62

  1.1 Loan to Deposit Ratio (LDR) Perusahaan Perbankan yang Terdaftar di Bursa Efek Indonesia Tahun 2009-2013 (dalam %) ....

  56 3.4 Uji Durbin – Watson (DW Test) ......................................................

  54 3.3 Definisi Operasional Variabel dan Skala Pengukuran Variabel ......

  53 3.2 Daftar Populasi dan Sampel .............................................................

  35 3.1 Tabel Kriteria Pemilihan Sampel .....................................................

  27 2.3 Penelitian Terdahulu ........................................................................

  26 2.2 Peringkat Bank Berdasarkan Rasio BOPO ......................................

  12 2.1 Kriteria Penilaian Tingkat Kesehatan Rasio NPL ............................

  1.2 Rata-Rata CAR, NPL, BOPO, ROA, NIM dan DPK Perusahaan Perbankan yang Terdaftar di Bursa Efek Indonesia Tahun 2009- 2013 (dalam %)...................................... ..........................................

  10

  87

  

DAFTAR GAMBAR

No. Judul Halaman

  2.1 Kerangka Konseptual .......................................................................

  48 4.1 Normal Probability Plot Untuk Pengujian Asumsi Normalitas .......

  73 4.2 Histogram Untuk Pengujian Asumsi Normalitas .............................

  73 4.3 Uji Heteroskedastisitas .....................................................................

  78