FAKTOR-FAKTOR YANG MEMPENGARUHI EFISIENSI PERBANKAN DI INDONESIA TAHUN 2010-2013 (Studi Pada Bank Umum Konvensional dan Syariah).
perpustakaan.uns.ac.id
digilib.uns.ac.id
TESIS
FAKTOR-FAKTOR YANG MEMPENGARUHI EFISIENSI
PERBANKAN DI INDONESIA TAHUN 2010-2013
(Studi Pada Bank Umum Konvensional dan Syariah)
Tesis
Untuk Memenuhi Sebagian Persyaratan Mencapai Derajat Magister
Program Studi Manajemen
Minat Utama
Manajemen Keuangan Syariah
Diajukan oleh :
NANI SEPTIANA
NIM : S411208026
PROGRAM STUDI MAGISTER MANAJEMEN
PROGRAM PASCA SARJANA
UNIVERSITAS SEBELAS MARET
2015
commit
to user
perpustakaan.uns.ac.id
digilib.uns.ac.id
commit to user
ii
perpustakaan.uns.ac.id
digilib.uns.ac.id
commit to user
iii
perpustakaan.uns.ac.id
digilib.uns.ac.id
commit to user
iv
perpustakaan.uns.ac.id
digilib.uns.ac.id
MOTTO
berjihad (bersungguh-sungguh), sesungguhnya jihad (kesungguhannya) itu
y
.
------- (QS Al-Ankabut 29: 6)
y
,
,
barang siapa yang menginginkan kehidupan akhirat maka itupun harus dengan ilmu, dan
y
y
.
-------- (HR. Thabrani)
y
,
y
.
--------- (H.R. Muslim)
I
y
suatu amalan yang tidak akan berlaku dan sia-
,
.
--------- ( Imam Ghazali)
S
w y
w
.
--------- (dari apa yg terjadi)
commit to user
v
perpustakaan.uns.ac.id
digilib.uns.ac.id
PERSEMBAHAN
Ku Persembahkan tesis ini untuk :
Allah SWT. Atas rasa syukur terhadap nikmat yang tak hingga
Bapak & Ibu tercinta, terimakasih atas doa yg senantiasa mengiringi langkahku dan
limpahan kasih sayang yg tak kan terbalas oleh apapun
Mbak & Adik tersayang
Calon pendamping hidup, yang sedang berjalan menuju titik yang sama
dan yakin kita akan bertemu disana
Dengan penuh cinta,
Nani Septiana
commit to user
vi
perpustakaan.uns.ac.id
digilib.uns.ac.id
KATA PENGANTAR
Puji syukur dan terimakasih kepada Allah SWT atas segala limpahan
rahmat-Nya sehingga peneliti dapat melaksanakan dan menyelesaikan penelitian
tesis ini denga judul “Faktor-faktor yang Mempengaruhi Tingkat Efisiensi
Perbankan di Indonesia Tahun 2010-2013 (Perbandingan Bank Umum
Konvensional dan Syariah)” dengan baik sebagai salah satu syarat untuk
memperoleh gelar Magister Manajemen.
Penelitian tesis ini tidak akan selesai dengan baik tanpa adanya bantuan dan
dorongan dari berbagai pihak. Pada kesempatan ini peneliti ingin menyampaikan
rasa terimakasih kepada :
1. Allah SWT atas rahmat dan karunia-Nya memberikan kemudahankemudahan dalam menjalankan setiap aktivitas.
2. Almamater tercinta Universitas Sebelas Maret Surakarta
3. Prof. Dr. H. Ravik Karsidi. M.S. selaku Rektor Universitas Sebelas
Maret Surakarta
4. Prof. Dr. Ir. Ahmad Yunus, M.S. selaku Direktur Program
Pascasarjana Universitas Sebelas Maret Surakarta
5. Alm. Prof. Dr. Hartono, MS. (Ketua Program Studi Magister Manajemen)
selamat jalan Prof, semoga amalan duniamu dicatatan sebagai amalan
ibadah oleh Allah SWT. Ilmu yang kau sampaikan akan kami teruskan.
commit to user
vii
perpustakaan.uns.ac.id
digilib.uns.ac.id
6. Dr. Wisnu Untoro, MS. selaku Dekan Fakultas Ekonomi
7. Dr. Salamah Wahyuni, SU. Selaku dosen pembimbing yang telah
memberikan banyak bimbingan dan perhatian dalam penyusunan tesis ini.
8. Dr. Mugi Harsono, SE, MS.i dan Dr. Asri Laksmi Riani MS.i sebagai
dosen penguji penelitian tesis ini.
9. Segenap dosen Magister Manajemen yang telah membimbing selama
menempuh Program Magister Manajemen.
10. Segenap dosen pengajar Fakultas Ekonomi Universitas Muhammadiyah
Metro Lampung yang senantiasa membimbing dan memberikan motivasi
saat menempuh pendidikan stara satu (S1)
11. Teman-teman sahabat di Fakultas Ekonomi Manajemen/Akuntansi
Universitas Muhammadiyah Metro Lampung terimakasih atas dukungan
dan doa kalian.
12. Keluarga tercinta bapak, ibu, mbak, adik, mas, dan keponakanku
terimakasih atas curahan perhatian dan kasih sayang yang selalu diberikan.
13. Calon pendamping, calon iman, calon ayah dari anak-anakku kelak terima
kasih atas doa lirih yang senantiasa kau panjatkan (?)
14. Keluarga baruku di Magister Manajemen angkatan 38, 39, 40, 41. Dan
terkhusus keluar besar Manajemen Keuangan Syariah pak shoddiq, pak
sugeng, pak yusuf, pak harjanto, pak ari, pak agus ma‟arif, pak ali, pak
davit, ibu salisa, ibu niken, ibu armida, ibu ajeng, ibu wina, dan ibu
commit to user
choiriroh (biar resmi saya panggil Bapak dan Ibu yaa temans)
viii
perpustakaan.uns.ac.id
digilib.uns.ac.id
15. Segenap staf administrasi Magister Manajemen ibu dewi, ibu yuli dll
terimakasih banyak atas bantuannya selama ini.
16. Dan semua pihak yang tidak bisa disebutkan satu persatu.
Dalam penelitian ini masih banyak kelemahan yang terjadi, dengan itu
peneliti sangat mengharapkan agar penelitian ini dilanjutkan oleh peneliti lain
dimasa mendatang untuk menyempurnakan menjadi penelitian yang yang lebih
berguna.
Surakarta, ...................................
Peneliti
Nani Septiana
commit to user
ix
perpustakaan.uns.ac.id
digilib.uns.ac.id
DAFTAR ISI
Daftar
Halaman
............................................................
i
................................................
ii
........................
iii
................................................
iv
....................................................................................
v
........................................................................
vi
............................................................
vii
HALAMAN JUDUL
HALAMAN PERSETUJUAN
HALAMAN PERSETUJUAN TIM PENGUJI
HALAMAN PERNYATAAN
MOTTO
PERSEMBAHAN
KATA PENGANTAR
DAFTAR ISI
........................................................................
x
DAFTAR TABEL
........................................................................
xiv
DAFTAR GAMBAR
............................................................
xvi
DAFTAR LAMPIRAN
............................................................
xvii
....................................................................................
xviii
ABSTRAK
ABSTRACT ....................................................................................
xix
BAB I
PENDAHULUAN
A. Latar Belakang
..................................................................
1
B. Rumusan Masalah
..................................................................
10
commit to user
x
perpustakaan.uns.ac.id
C. Tujuan
digilib.uns.ac.id
...............................................................................
D. Manfaat penelitian
11
...................................................................
12
E. Orisinilitas Penelitian ...................................................................
13
BAB II
KAJIAN PUSTAKA
A. Bank
...............................................................................
16
1. Pengertian Bank ....................................................................
16
2. Fungsi Bank Umum
18
........................................................
3. Bank Umum Konvensional (BUK)
4. Bank Umum Syariah (BUS)
................................. 21
............................................. 22
5. Perbedaan BUS dan BUK ......................................................... 29
B. Efisiensi
................................................................................. 30
1. Konsep Dasar Efisiensi
......................................................... 30
2. Pendekatan Pengukuran Efisieinsi
................................. 33
C. DEA (Data Envelopment Analysis) ............................................. 34
1. Konsep DEA
..................................................................... 34
2. Model DEA
..................................................................... 37
D. Analisis Regresi Data Panel ........................................................
39
E. Penelitian Terdahulu ..................................................................... 45
F. Pengembangan Hipotesis
......................................................... 55
commit to user
G. Kerangka Pemikiran ......................................................................
60
xi
perpustakaan.uns.ac.id
digilib.uns.ac.id
BAB III
METODOLOGI PENELITIAN
A. Desain Penelitian
..................................................................... 64
B. Periode Penelitian
..................................................................... 64
C. Populasi dan Sampel Penelitian
............................................. 64
D. Definisi Operasional dan Pengukuran Variabel
..................... 65
BAB IV
HASIL PENELITIAN DAN PEMBAHASAN
A. Hasil Penelitian
...................................................................... 84
1. Deskripsi Tingkat Efisiensi
.............................................. 84
1) Technical efficiency (TE) BUS
................................... 86
2) Pure Technical efficiency (PTE) BUS
....................... 86
3) Scale Efficiency (SE) BUS
................................... 88
4) Cost Efficiency (CE) BUS
................................... 88
5) Alloocative Efficiency (AE) BUS ................................... 90
2. Uji Beda Tingkat Efisiensi Bank
................................... 94
B. Analisis Regresi Data Panel ............................................................. 96
1) Pemilihan Metode Estimasi Untuk BUK .................................. 97
2) Pemilihan Metode Estimasi Untuk BUS .................................. 101
C.
Pengujian Asumsi Hasil Regresi
.............................................. 106
commit to user
xii
perpustakaan.uns.ac.id
digilib.uns.ac.id
1) Pengujian Asumsi BUK .......................................................... 106
2) Pengujian Asumsi BUS
......................................................... 110
D.
Ikhtisar Pemilihan Model Akhir
E.
Pengujian Hipotesis ...................................................................... 116
F. Pembahasan
.............................................. 114
.................................................................................. 142
BAB V
PENUTUP
A. Kesimpulan
................................................................................. 150
B. Saran ............................................................................................. 152
C. Keterbatasan dan Rekomendasi ..................................................... 154
DAFTAR PUSTAKA
LAMPIRAN
commit to user
xiii
perpustakaan.uns.ac.id
digilib.uns.ac.id
DAFTAR TABEL
No.
Halaman
1. Tabel 1.1 Daftar Penelitian Nasional ............................................. 14
2. Tabel 1.2 Daftar Penelitian Internasional
................................. 15
3. Tabel 2.1 Perbedaan BUS dan BUK ............................................. 29
4. Tabel 2.2 Perbedaan Bagi Hasil dan Bunga ................................. 30
5. Tabel 3.1 Variabel Input-Output
.............................................. 69
6. Tabel 4.1 Hasil Pengukuran Tingkat Efisiensi BUK ...................... 85
7. Tabel 4.2 Hasil Pengukuran Tingkat Efisiensi BUS ...................... 89
8. Tabel 4.3 Tingkat Efisiensi BUS dan BUK .................................. 92
9. Tabel 4.4 Hasil Uji Beda Tingkat Efisiensi BUK & BUS .............. 94
10. Tabel 4.5 Hasil Regresi dengan Metode Common Effect BUK ....... 97
11. Tabel 4.6 Hasil Uji t-statistik fixed effect ....................................... 98
12. Tabel 4.7 Hasil Regresi Random Effect ......................................... 100
13. Tabel 4.8 Hasil Uji Hausman Test BUK ........................................ 101
14. Tabel 4.9 Hasil Regresi Metode Common-Constant BUS ............. 102
15. Tabel 4.10 Hasil Uji Variabel Individu pada Fixed Effect BUS .... 103
16. Tabel 4.11 Hasil Regresi Menggunakan Random Effect BUS ...... 104
17. Tabel 4.12 Uji Hausman Test BUS
............................................
105
18. Tabel 4.13 Model Random Effect dengan White-Test BUK ........
106
19. Tabel 4.14 Model Fixed Effect dengan White-Test BUK .............. 107
commit to user
xiv
perpustakaan.uns.ac.id
digilib.uns.ac.id
20. Tabel 4.15 Correlation Matrix BUK ............................................. 110
21. Tabel 4.16 Model Random Effect dengan White-Test BUS ........... 111
22. Tabel 4.17 Model Fixed Effect dengan White-Test BUS ............... 112
23. Tabel 4.18 Correlation Matrix BUS ............................................. 114
24. Tabel 4.19 Random Effect dan Fixed Effect BUK .......................... 115
25. Tabel 4.20 Random Effect dan Fixed Effect BUS ........................... 115
26. Tabel 4.21 Reg Faktor Pengaruh Tingkat Efisiensi BUK-BUS...... 117
27. Tabel 4.22 Perkembangan Aset BUK-BUS .................................... 146
commit to user
xv
perpustakaan.uns.ac.id
digilib.uns.ac.id
DAFTAR GAMBAR
Gambar 1 Konsep Operasional BUS ....................................................
28
Gambar 2 Langkah Dalam Analisis Data Panel ................................
45
Gambar 3 Kerangka Pemikiran ............................................................
63
Gambar 4 Hasil Pengukuran Tingat Efisiensi BUK ...........................
87
Gambar 5 Hasil Pengukuran Tingat Efisiensi BUS ............................
91
commit to user
xvi
perpustakaan.uns.ac.id
digilib.uns.ac.id
DAFTAR LAMPIRAN
Lampiran 1
Data Output-Input BUK
Lampiran 2
Data Output-Input BUS
Lampiran 3
Hasil Pengkuran Efisiensi BUK
Lampiran 4
Hasil Pengukuran Efisiensi BUS
Lampiran 5
Hasil Uji Beda Tingkat Efisiensi BUK – BUS
Lampran 6
Metode Common-Constant
Lampiran 7
Metode Fixed Effect
Lampiran 8
Metode Random Effect
Lampiran 9
Metode Fixed Effect dengan white Test
Lampiran 10 Metode Random Effect dengan white Test
Lampiran 11 Asumsi Klasik Uji Heteroskedasitas
Lampiran 12 Asumsi Klasik Uji Otokorelasi
Lampiran 13 Asumsi Klasik Uji Multikolinieritas
Lampiran 14 Uji Hausman Test
commit to user
xvii
perpustakaan.uns.ac.id
digilib.uns.ac.id
ABSTRAK
Salah satu aspek paling penting bagi keberhasilan suatu perusahaan adalah
efisiensi. Efisiensi tidak hanya sekadar menekan biaya serendah mungkin tetapi
menyangkut pengelolaan hubungan input dan output yaitu bagaimana mengelola
faktor-faktor produksi (input) sedemikian rupa sehingga dapat memberikan hasil
(output) yang optimal. Suatu perusahaan akan dianggap lebih efisien apabila
dengan tingkat input tertentu dapat menghasilkan output lebih banyak atau pada
tingkat output tertentu bisa menggunakan input lebih sedikit. Populasi penelitian
ini adalah bank umum yang terdaftar pada Bank Indonesia (BI) pada tahun 20102013 dengan sampel 17 Bank Umum Konvensional dan 11 Bank Umum Syariah.
Penelitian ini bertujuan untuk (i) mengukur tingkat efisiensi dengan
menggunakan lima konsep efisiensi; tecnichal efficiency (TE), pure tecnichal
efficiency (PTE), scale efficiency (SE), cost efficiency (CE), dan allocative
eficiency (AE), kemudian mencari perbedaan tingkat efisiensi antara Bank Umum
Konvensional dan Syariah, (ii) menganalisa dan menjelaskan faktor-faktor apa
saja yang mempengaruhi tingkat efisiensi Bank Umum Konvensional dan Syariah.
Pertama, diketahui bahwa nilai efisiensi Bank Umum Konvensional (BUK) di
Indonesia lebih naik dari Bank Umum Syariah (BUS) selama periode penelitian
2010-2013. Hal ini dapat dilihat dari pengukuran tingkat efisiensi menggunakan
Data Envelopment Analysis (DEA), dan untuk menganalisis perbedaan efisiensi
tiap kelompok bank, menggunakan uji beda sample t-test.
Langkah kedua menggunakan analisis regresi data panel untuk mengetahui
faktor-faktor apa saja yang mempengaruhi tingkat efisiensi. Berdasarkan uji
asumsi klasik yang dilakukan tidak ditemukan variabel yang menyimpang. Hal ini
menunjukkan bahwa data yang tersedia telah memenuhi syarat untuk
menggunakan model persamaan. Dari analisis regresi diketahui bahwa total aset
(size), ROA (return on assets), ekuitas (equity), NPL/NPF (non performing
loan/finance) berpengaruh pada tingkat efisiensi; tecnichal efficiency (TE), pure
tecnichal efficiency (PTE), scale efficiency (SE), cost efficiency (CE), dan
allocative eficiency (AE), Bank Umum Konvensional dan Syariah.
Kata Kunci : Efisiensi, DEA (Data Envelopment Analysis), Regresi Data Panel,
Bank Umum Konvensional dan Syariah.
commit to user
xviii
perpustakaan.uns.ac.id
digilib.uns.ac.id
ABSTRACT
One of most important aspects for a successful company is efficiency.
Efficiency not only keeps the cost as low as possible but also pertains to the
management of input-output relation, that is, how to manage the production
factors (input) in such a way that provides optimum result (output). A company
will be considered as more efficient when certain input level can provide more
output or at certain level of output can consume less input. The population of
research was the Public Bank enlisted in Indonesian Bank (BI) in 2010-2013 with
17 Conventional Public Banks and 11 Syariah Public Banks.
This study aimed (i) to measure the efficiency level using five concepts of
efficiency: technical efficiency (TE), pure technical efficiency (PTE), scale
efficiency (SE), cost efficiency (CE), and allocative efficiency (AE), and then
looking for the difference of efficiency level between Conventional and Syariah
Public Banks; (ii) to analyze and to explain the factors affecting the efficiency
level of Conventional and Syariah Public Banks. Firstly, it could be found that the
efficiency value of Conventional Public Bank (BUK) In Indonesia increased
better than the syariah ones (BUS) during the research period (2010-2013). It
could be seen from the measurement of efficiency level using Data Envelopment
Analysis (DEA), and to analyze the difference of efficiency in individual bank
groups, a sample t-test was used.
The second step was to use panel data regression analysis to find out the
factors affecting efficiency level. Considering the classical assumption test
conducted, no variable deviated. It showed that the available data were qualified
to use equation model. From regression analysis, it could be found that total asset
(size), ROA (return on assets), equity, and NPL/NPF (non performing
loan/finance) affected the efficiency level, including technical efficiency (TE),
pure technical efficiency (PTE), scale efficiency (SE), cost efficiency (CE), and
allocative efficiency (AE), in either Conventional or Syariah Public Bank.
Keywords: Efficiency, DEA (Data Envelopment Analysis), Panel Data
Regression, Conventional and Syariah Public Banks.
commit to user
xix
digilib.uns.ac.id
TESIS
FAKTOR-FAKTOR YANG MEMPENGARUHI EFISIENSI
PERBANKAN DI INDONESIA TAHUN 2010-2013
(Studi Pada Bank Umum Konvensional dan Syariah)
Tesis
Untuk Memenuhi Sebagian Persyaratan Mencapai Derajat Magister
Program Studi Manajemen
Minat Utama
Manajemen Keuangan Syariah
Diajukan oleh :
NANI SEPTIANA
NIM : S411208026
PROGRAM STUDI MAGISTER MANAJEMEN
PROGRAM PASCA SARJANA
UNIVERSITAS SEBELAS MARET
2015
commit
to user
perpustakaan.uns.ac.id
digilib.uns.ac.id
commit to user
ii
perpustakaan.uns.ac.id
digilib.uns.ac.id
commit to user
iii
perpustakaan.uns.ac.id
digilib.uns.ac.id
commit to user
iv
perpustakaan.uns.ac.id
digilib.uns.ac.id
MOTTO
berjihad (bersungguh-sungguh), sesungguhnya jihad (kesungguhannya) itu
y
.
------- (QS Al-Ankabut 29: 6)
y
,
,
barang siapa yang menginginkan kehidupan akhirat maka itupun harus dengan ilmu, dan
y
y
.
-------- (HR. Thabrani)
y
,
y
.
--------- (H.R. Muslim)
I
y
suatu amalan yang tidak akan berlaku dan sia-
,
.
--------- ( Imam Ghazali)
S
w y
w
.
--------- (dari apa yg terjadi)
commit to user
v
perpustakaan.uns.ac.id
digilib.uns.ac.id
PERSEMBAHAN
Ku Persembahkan tesis ini untuk :
Allah SWT. Atas rasa syukur terhadap nikmat yang tak hingga
Bapak & Ibu tercinta, terimakasih atas doa yg senantiasa mengiringi langkahku dan
limpahan kasih sayang yg tak kan terbalas oleh apapun
Mbak & Adik tersayang
Calon pendamping hidup, yang sedang berjalan menuju titik yang sama
dan yakin kita akan bertemu disana
Dengan penuh cinta,
Nani Septiana
commit to user
vi
perpustakaan.uns.ac.id
digilib.uns.ac.id
KATA PENGANTAR
Puji syukur dan terimakasih kepada Allah SWT atas segala limpahan
rahmat-Nya sehingga peneliti dapat melaksanakan dan menyelesaikan penelitian
tesis ini denga judul “Faktor-faktor yang Mempengaruhi Tingkat Efisiensi
Perbankan di Indonesia Tahun 2010-2013 (Perbandingan Bank Umum
Konvensional dan Syariah)” dengan baik sebagai salah satu syarat untuk
memperoleh gelar Magister Manajemen.
Penelitian tesis ini tidak akan selesai dengan baik tanpa adanya bantuan dan
dorongan dari berbagai pihak. Pada kesempatan ini peneliti ingin menyampaikan
rasa terimakasih kepada :
1. Allah SWT atas rahmat dan karunia-Nya memberikan kemudahankemudahan dalam menjalankan setiap aktivitas.
2. Almamater tercinta Universitas Sebelas Maret Surakarta
3. Prof. Dr. H. Ravik Karsidi. M.S. selaku Rektor Universitas Sebelas
Maret Surakarta
4. Prof. Dr. Ir. Ahmad Yunus, M.S. selaku Direktur Program
Pascasarjana Universitas Sebelas Maret Surakarta
5. Alm. Prof. Dr. Hartono, MS. (Ketua Program Studi Magister Manajemen)
selamat jalan Prof, semoga amalan duniamu dicatatan sebagai amalan
ibadah oleh Allah SWT. Ilmu yang kau sampaikan akan kami teruskan.
commit to user
vii
perpustakaan.uns.ac.id
digilib.uns.ac.id
6. Dr. Wisnu Untoro, MS. selaku Dekan Fakultas Ekonomi
7. Dr. Salamah Wahyuni, SU. Selaku dosen pembimbing yang telah
memberikan banyak bimbingan dan perhatian dalam penyusunan tesis ini.
8. Dr. Mugi Harsono, SE, MS.i dan Dr. Asri Laksmi Riani MS.i sebagai
dosen penguji penelitian tesis ini.
9. Segenap dosen Magister Manajemen yang telah membimbing selama
menempuh Program Magister Manajemen.
10. Segenap dosen pengajar Fakultas Ekonomi Universitas Muhammadiyah
Metro Lampung yang senantiasa membimbing dan memberikan motivasi
saat menempuh pendidikan stara satu (S1)
11. Teman-teman sahabat di Fakultas Ekonomi Manajemen/Akuntansi
Universitas Muhammadiyah Metro Lampung terimakasih atas dukungan
dan doa kalian.
12. Keluarga tercinta bapak, ibu, mbak, adik, mas, dan keponakanku
terimakasih atas curahan perhatian dan kasih sayang yang selalu diberikan.
13. Calon pendamping, calon iman, calon ayah dari anak-anakku kelak terima
kasih atas doa lirih yang senantiasa kau panjatkan (?)
14. Keluarga baruku di Magister Manajemen angkatan 38, 39, 40, 41. Dan
terkhusus keluar besar Manajemen Keuangan Syariah pak shoddiq, pak
sugeng, pak yusuf, pak harjanto, pak ari, pak agus ma‟arif, pak ali, pak
davit, ibu salisa, ibu niken, ibu armida, ibu ajeng, ibu wina, dan ibu
commit to user
choiriroh (biar resmi saya panggil Bapak dan Ibu yaa temans)
viii
perpustakaan.uns.ac.id
digilib.uns.ac.id
15. Segenap staf administrasi Magister Manajemen ibu dewi, ibu yuli dll
terimakasih banyak atas bantuannya selama ini.
16. Dan semua pihak yang tidak bisa disebutkan satu persatu.
Dalam penelitian ini masih banyak kelemahan yang terjadi, dengan itu
peneliti sangat mengharapkan agar penelitian ini dilanjutkan oleh peneliti lain
dimasa mendatang untuk menyempurnakan menjadi penelitian yang yang lebih
berguna.
Surakarta, ...................................
Peneliti
Nani Septiana
commit to user
ix
perpustakaan.uns.ac.id
digilib.uns.ac.id
DAFTAR ISI
Daftar
Halaman
............................................................
i
................................................
ii
........................
iii
................................................
iv
....................................................................................
v
........................................................................
vi
............................................................
vii
HALAMAN JUDUL
HALAMAN PERSETUJUAN
HALAMAN PERSETUJUAN TIM PENGUJI
HALAMAN PERNYATAAN
MOTTO
PERSEMBAHAN
KATA PENGANTAR
DAFTAR ISI
........................................................................
x
DAFTAR TABEL
........................................................................
xiv
DAFTAR GAMBAR
............................................................
xvi
DAFTAR LAMPIRAN
............................................................
xvii
....................................................................................
xviii
ABSTRAK
ABSTRACT ....................................................................................
xix
BAB I
PENDAHULUAN
A. Latar Belakang
..................................................................
1
B. Rumusan Masalah
..................................................................
10
commit to user
x
perpustakaan.uns.ac.id
C. Tujuan
digilib.uns.ac.id
...............................................................................
D. Manfaat penelitian
11
...................................................................
12
E. Orisinilitas Penelitian ...................................................................
13
BAB II
KAJIAN PUSTAKA
A. Bank
...............................................................................
16
1. Pengertian Bank ....................................................................
16
2. Fungsi Bank Umum
18
........................................................
3. Bank Umum Konvensional (BUK)
4. Bank Umum Syariah (BUS)
................................. 21
............................................. 22
5. Perbedaan BUS dan BUK ......................................................... 29
B. Efisiensi
................................................................................. 30
1. Konsep Dasar Efisiensi
......................................................... 30
2. Pendekatan Pengukuran Efisieinsi
................................. 33
C. DEA (Data Envelopment Analysis) ............................................. 34
1. Konsep DEA
..................................................................... 34
2. Model DEA
..................................................................... 37
D. Analisis Regresi Data Panel ........................................................
39
E. Penelitian Terdahulu ..................................................................... 45
F. Pengembangan Hipotesis
......................................................... 55
commit to user
G. Kerangka Pemikiran ......................................................................
60
xi
perpustakaan.uns.ac.id
digilib.uns.ac.id
BAB III
METODOLOGI PENELITIAN
A. Desain Penelitian
..................................................................... 64
B. Periode Penelitian
..................................................................... 64
C. Populasi dan Sampel Penelitian
............................................. 64
D. Definisi Operasional dan Pengukuran Variabel
..................... 65
BAB IV
HASIL PENELITIAN DAN PEMBAHASAN
A. Hasil Penelitian
...................................................................... 84
1. Deskripsi Tingkat Efisiensi
.............................................. 84
1) Technical efficiency (TE) BUS
................................... 86
2) Pure Technical efficiency (PTE) BUS
....................... 86
3) Scale Efficiency (SE) BUS
................................... 88
4) Cost Efficiency (CE) BUS
................................... 88
5) Alloocative Efficiency (AE) BUS ................................... 90
2. Uji Beda Tingkat Efisiensi Bank
................................... 94
B. Analisis Regresi Data Panel ............................................................. 96
1) Pemilihan Metode Estimasi Untuk BUK .................................. 97
2) Pemilihan Metode Estimasi Untuk BUS .................................. 101
C.
Pengujian Asumsi Hasil Regresi
.............................................. 106
commit to user
xii
perpustakaan.uns.ac.id
digilib.uns.ac.id
1) Pengujian Asumsi BUK .......................................................... 106
2) Pengujian Asumsi BUS
......................................................... 110
D.
Ikhtisar Pemilihan Model Akhir
E.
Pengujian Hipotesis ...................................................................... 116
F. Pembahasan
.............................................. 114
.................................................................................. 142
BAB V
PENUTUP
A. Kesimpulan
................................................................................. 150
B. Saran ............................................................................................. 152
C. Keterbatasan dan Rekomendasi ..................................................... 154
DAFTAR PUSTAKA
LAMPIRAN
commit to user
xiii
perpustakaan.uns.ac.id
digilib.uns.ac.id
DAFTAR TABEL
No.
Halaman
1. Tabel 1.1 Daftar Penelitian Nasional ............................................. 14
2. Tabel 1.2 Daftar Penelitian Internasional
................................. 15
3. Tabel 2.1 Perbedaan BUS dan BUK ............................................. 29
4. Tabel 2.2 Perbedaan Bagi Hasil dan Bunga ................................. 30
5. Tabel 3.1 Variabel Input-Output
.............................................. 69
6. Tabel 4.1 Hasil Pengukuran Tingkat Efisiensi BUK ...................... 85
7. Tabel 4.2 Hasil Pengukuran Tingkat Efisiensi BUS ...................... 89
8. Tabel 4.3 Tingkat Efisiensi BUS dan BUK .................................. 92
9. Tabel 4.4 Hasil Uji Beda Tingkat Efisiensi BUK & BUS .............. 94
10. Tabel 4.5 Hasil Regresi dengan Metode Common Effect BUK ....... 97
11. Tabel 4.6 Hasil Uji t-statistik fixed effect ....................................... 98
12. Tabel 4.7 Hasil Regresi Random Effect ......................................... 100
13. Tabel 4.8 Hasil Uji Hausman Test BUK ........................................ 101
14. Tabel 4.9 Hasil Regresi Metode Common-Constant BUS ............. 102
15. Tabel 4.10 Hasil Uji Variabel Individu pada Fixed Effect BUS .... 103
16. Tabel 4.11 Hasil Regresi Menggunakan Random Effect BUS ...... 104
17. Tabel 4.12 Uji Hausman Test BUS
............................................
105
18. Tabel 4.13 Model Random Effect dengan White-Test BUK ........
106
19. Tabel 4.14 Model Fixed Effect dengan White-Test BUK .............. 107
commit to user
xiv
perpustakaan.uns.ac.id
digilib.uns.ac.id
20. Tabel 4.15 Correlation Matrix BUK ............................................. 110
21. Tabel 4.16 Model Random Effect dengan White-Test BUS ........... 111
22. Tabel 4.17 Model Fixed Effect dengan White-Test BUS ............... 112
23. Tabel 4.18 Correlation Matrix BUS ............................................. 114
24. Tabel 4.19 Random Effect dan Fixed Effect BUK .......................... 115
25. Tabel 4.20 Random Effect dan Fixed Effect BUS ........................... 115
26. Tabel 4.21 Reg Faktor Pengaruh Tingkat Efisiensi BUK-BUS...... 117
27. Tabel 4.22 Perkembangan Aset BUK-BUS .................................... 146
commit to user
xv
perpustakaan.uns.ac.id
digilib.uns.ac.id
DAFTAR GAMBAR
Gambar 1 Konsep Operasional BUS ....................................................
28
Gambar 2 Langkah Dalam Analisis Data Panel ................................
45
Gambar 3 Kerangka Pemikiran ............................................................
63
Gambar 4 Hasil Pengukuran Tingat Efisiensi BUK ...........................
87
Gambar 5 Hasil Pengukuran Tingat Efisiensi BUS ............................
91
commit to user
xvi
perpustakaan.uns.ac.id
digilib.uns.ac.id
DAFTAR LAMPIRAN
Lampiran 1
Data Output-Input BUK
Lampiran 2
Data Output-Input BUS
Lampiran 3
Hasil Pengkuran Efisiensi BUK
Lampiran 4
Hasil Pengukuran Efisiensi BUS
Lampiran 5
Hasil Uji Beda Tingkat Efisiensi BUK – BUS
Lampran 6
Metode Common-Constant
Lampiran 7
Metode Fixed Effect
Lampiran 8
Metode Random Effect
Lampiran 9
Metode Fixed Effect dengan white Test
Lampiran 10 Metode Random Effect dengan white Test
Lampiran 11 Asumsi Klasik Uji Heteroskedasitas
Lampiran 12 Asumsi Klasik Uji Otokorelasi
Lampiran 13 Asumsi Klasik Uji Multikolinieritas
Lampiran 14 Uji Hausman Test
commit to user
xvii
perpustakaan.uns.ac.id
digilib.uns.ac.id
ABSTRAK
Salah satu aspek paling penting bagi keberhasilan suatu perusahaan adalah
efisiensi. Efisiensi tidak hanya sekadar menekan biaya serendah mungkin tetapi
menyangkut pengelolaan hubungan input dan output yaitu bagaimana mengelola
faktor-faktor produksi (input) sedemikian rupa sehingga dapat memberikan hasil
(output) yang optimal. Suatu perusahaan akan dianggap lebih efisien apabila
dengan tingkat input tertentu dapat menghasilkan output lebih banyak atau pada
tingkat output tertentu bisa menggunakan input lebih sedikit. Populasi penelitian
ini adalah bank umum yang terdaftar pada Bank Indonesia (BI) pada tahun 20102013 dengan sampel 17 Bank Umum Konvensional dan 11 Bank Umum Syariah.
Penelitian ini bertujuan untuk (i) mengukur tingkat efisiensi dengan
menggunakan lima konsep efisiensi; tecnichal efficiency (TE), pure tecnichal
efficiency (PTE), scale efficiency (SE), cost efficiency (CE), dan allocative
eficiency (AE), kemudian mencari perbedaan tingkat efisiensi antara Bank Umum
Konvensional dan Syariah, (ii) menganalisa dan menjelaskan faktor-faktor apa
saja yang mempengaruhi tingkat efisiensi Bank Umum Konvensional dan Syariah.
Pertama, diketahui bahwa nilai efisiensi Bank Umum Konvensional (BUK) di
Indonesia lebih naik dari Bank Umum Syariah (BUS) selama periode penelitian
2010-2013. Hal ini dapat dilihat dari pengukuran tingkat efisiensi menggunakan
Data Envelopment Analysis (DEA), dan untuk menganalisis perbedaan efisiensi
tiap kelompok bank, menggunakan uji beda sample t-test.
Langkah kedua menggunakan analisis regresi data panel untuk mengetahui
faktor-faktor apa saja yang mempengaruhi tingkat efisiensi. Berdasarkan uji
asumsi klasik yang dilakukan tidak ditemukan variabel yang menyimpang. Hal ini
menunjukkan bahwa data yang tersedia telah memenuhi syarat untuk
menggunakan model persamaan. Dari analisis regresi diketahui bahwa total aset
(size), ROA (return on assets), ekuitas (equity), NPL/NPF (non performing
loan/finance) berpengaruh pada tingkat efisiensi; tecnichal efficiency (TE), pure
tecnichal efficiency (PTE), scale efficiency (SE), cost efficiency (CE), dan
allocative eficiency (AE), Bank Umum Konvensional dan Syariah.
Kata Kunci : Efisiensi, DEA (Data Envelopment Analysis), Regresi Data Panel,
Bank Umum Konvensional dan Syariah.
commit to user
xviii
perpustakaan.uns.ac.id
digilib.uns.ac.id
ABSTRACT
One of most important aspects for a successful company is efficiency.
Efficiency not only keeps the cost as low as possible but also pertains to the
management of input-output relation, that is, how to manage the production
factors (input) in such a way that provides optimum result (output). A company
will be considered as more efficient when certain input level can provide more
output or at certain level of output can consume less input. The population of
research was the Public Bank enlisted in Indonesian Bank (BI) in 2010-2013 with
17 Conventional Public Banks and 11 Syariah Public Banks.
This study aimed (i) to measure the efficiency level using five concepts of
efficiency: technical efficiency (TE), pure technical efficiency (PTE), scale
efficiency (SE), cost efficiency (CE), and allocative efficiency (AE), and then
looking for the difference of efficiency level between Conventional and Syariah
Public Banks; (ii) to analyze and to explain the factors affecting the efficiency
level of Conventional and Syariah Public Banks. Firstly, it could be found that the
efficiency value of Conventional Public Bank (BUK) In Indonesia increased
better than the syariah ones (BUS) during the research period (2010-2013). It
could be seen from the measurement of efficiency level using Data Envelopment
Analysis (DEA), and to analyze the difference of efficiency in individual bank
groups, a sample t-test was used.
The second step was to use panel data regression analysis to find out the
factors affecting efficiency level. Considering the classical assumption test
conducted, no variable deviated. It showed that the available data were qualified
to use equation model. From regression analysis, it could be found that total asset
(size), ROA (return on assets), equity, and NPL/NPF (non performing
loan/finance) affected the efficiency level, including technical efficiency (TE),
pure technical efficiency (PTE), scale efficiency (SE), cost efficiency (CE), and
allocative efficiency (AE), in either Conventional or Syariah Public Bank.
Keywords: Efficiency, DEA (Data Envelopment Analysis), Panel Data
Regression, Conventional and Syariah Public Banks.
commit to user
xix