PENGARUH RISIKO PEMBIAYAAN MUSYARAKAH TERHADAP PROFITABILITAS.
No. 514/UN40.7.D1/LT/2013
PENGARUH RISIKO PEMBIAYAAN MUSYARAKAH TERHADAP
PROFITABILITAS
(Studi Kasus Pada Laporan Keuangan Tahunan PT. Bank Muamalat
Indonesia,Tbk Periode Tahun 2007 – 2012)
SKRIPSI
Diajukan untuk Memenuhi Salah Satu Syarat
Menempuh Ujian Sidang Sarjana Pendidikan
Program Studi Pendidikan Manajemen Bisnis
Oleh:
SHERA FUJI KUSUMAWATI
0806122
PROGRAM STUDI PENDIDIKAN MANAJEMEN BISNIS
FAKULTAS PENDIDIKAN EKONOMI DAN BISNIS
UNIVERSITAS PENDIDIKAN INDONESIA
2013
Shera Fuji Kusumawati, 2013
PENGARUH RISIKO PEMBIAYAAN MUSYARAKAH TERHADAP PROFITABILITAS
Universitas Pendidikan Indonesia | repository.upi.edu | perpustakaan.upi.edu
PENGARUH RISIKO PEMBIAYAAN MUSYARAKAH TERHADAP
PROFITABILITAS
(Studi Kasus Pada Laporan Keuangan Tahunan PT. Bank Muamalat
Indonesia,Tbk Periode Tahun 2007 – 2012)
Oleh
Shera Fuji Kusumawati
Sebuah skripsi yang diajukan untuk memenuhi salah satu syarat memperoleh gelar
Sarjana pada Fakultas Pendidikan Ekonomi dan Bisnis
© Shera Fuji Kusumawati 2013
Universitas Pendidikan Indonesia
Oktober 2013
Hak Cipta dilindungi undang-undang.
Skripsi ini tidak boleh diperbanyak seluruhya atau sebagian,
dengan dicetak ulang, difotocopy, atau cara lainnya tanpa ijin dari penulis
Shera Fuji Kusumawati, 2013
PENGARUH RISIKO PEMBIAYAAN MUSYARAKAH TERHADAP PROFITABILITAS
Universitas Pendidikan Indonesia | repository.upi.edu | perpustakaan.upi.edu
LEMBAR PENGESAHAN
PENGARUH RISIKO PEMBIAYAAN MUSYARAKAH TERHADAP
PROFITABILITAS
(Studi Kasus Pada Laporan Keuangan Tahunan PT. Bank Muamalat
Indonesia,Tbk Periode Tahun 2007 – 2012)
Skripsi ini Disetujui dan Disahkan oleh:
Pembimbing
Dr. Rozmita D Yuniarti, M.Si,
NIP. 1971106292006042001
Mengetahui,
Dekan Fakultas
Pendidikan Ekonomi dan Bisnis
Universitas Pendidikan Indonesia
Ketua Program Studi
Pendidikan Manajemen Bisnis
Dr. H. Edi Suryadi, M.Si.
NIP. 19600412 198603 1 002
Dr. Lili Adi Wibowo, S.Sos., S.Pd., MM.
NIP. 19690404 199903 1 001
Tanggung Jawab Yuridis
Ada Pada Penulis
Shera Fuji Kusumawati
NIM. 0806122
Shera Fuji Kusumawati, 2013
PENGARUH RISIKO PEMBIAYAAN MUSYARAKAH TERHADAP PROFITABILITAS
Universitas Pendidikan Indonesia | repository.upi.edu | perpustakaan.upi.edu
Skripsi ini diuji pada:
Hari/Tanggal
: Rabu, 23 Oktober 2013
Waktu
: 08.00 s.d. selesai
Tempat
: Ruang Laboratorium Manajemen
Fakultas Pendidikan Ekonomi dan Bisnis
Universitas Pendidikan Indonesia
Panitia ujian terdiri dari :
1. Ketua
: Dr. H. Edi Suryadi, M.Si.
NIP. 19600412 198603 1 002
2. Sekertaris
: Dr. Lili Adi Wibowo, S.Sos., S.Pd., MM.
NIP. 19690404 199903 1 001
3. Anggota
: 1. Prof. Dr. H. Disman, M.Si.
NIP. 19590209 198412 1 001
2. Dr. Kusnendi, M.Si.
NIP.196001221 198403 1 003
4. Pembimbing
: Dr. Rozmita D Yuniarti, M.Si.
NIP. 1971106292006042001
5. Penguji I
: Dr. H. Ahim Surachim, M.Pd., M.Si
NIP. 195802131988101001
6. Penguji II
: Dr. Ikaputera Waspada, MM.
NIP. 196104201987031002
7. Penguji III
: Rini Andari, S.Pd.,SE.Par.,MM
NIP. 198109162008122
Shera Fuji Kusumawati, 2013
PENGARUH RISIKO PEMBIAYAAN MUSYARAKAH TERHADAP PROFITABILITAS
Universitas Pendidikan Indonesia | repository.upi.edu | perpustakaan.upi.edu
Ya Allah,
Waktu yang sudah kujalani dengan jalan hidup yang
sudah menjadi takdirku, sedih, bahagia, dan bertemu
orang-orang yang memberiku sejuta pengalaman bagiku,
yang telah memberi warna-warni kehidupanku.
Kubersujud dihadapan Mu,
Engaku berikan aku kesempatan untuk bisa sampai
penghujung awal perjuanganku
Segala Puji bagi Mu ya Allah,
Semoga keberhasilan ini menjadi satu langkah awal
bagiku untuk meraih cita-citaku
Tiada sujud syukurku selain berharap Engkau jadikan
aku orang yang senantiasa berpikir, berilmu, beriman
dan bersabar dalam menjalani kehidupan ini.
Seuntai doa dan terima kasih ku ucapkan kepada
keluargaku yang selama ini memberiku semangat,
doa, dorongan, nasehat dan kasih sayang serta
pengorbanan yang tak tergantikan sehingga aku kuat
menjalani setiap rintangan yang ada.
Shera Fuji K
Shera Fuji Kusumawati, 2013
PENGARUH RISIKO PEMBIAYAAN MUSYARAKAH TERHADAP PROFITABILITAS
Universitas Pendidikan Indonesia | repository.upi.edu | perpustakaan.upi.edu
PERNYATAAN KEASLIAN ISI SKRIPSI
Dengan ini Saya menyatakan bahwa skripsi dengan judul “Pengaruh
Risiko Pembiayaan Musyarakah Terhadap Profitabilitas (Studi Kasus Pada
Laporan Keuangan Tahunan PT. Bank Muamalat Indonesia,Tbk Periode
Tahun 2007 – 2012)” beserta isinya adalah benar-benar karya Saya sendiri, dan
Saya tidak melakukan penjiplakan atau pengutipan dengan cara-cara yang tidak
sesuai dengan etika keilmuan yang berlaku dalam masyarakat keilmuan.
Atas pernyataan ini, Saya siap menanggung resiko atau sanksi yang
dijatuhkan kepada Saya apabila dikemudian hari, terdapatadanya pelanggaran
terhadap etika keilmuan dalam karya Saya ini, atau ada klaim dari pihak lain
terhadap keaslian karya Saya ini.
Bandung, November 2013
Yang Membuat Pernyataan
Shera Fuji Kusumawati
NIM.0806122
Shera Fuji Kusumawati, 2013
PENGARUH RISIKO PEMBIAYAAN MUSYARAKAH TERHADAP PROFITABILITAS
Universitas Pendidikan Indonesia | repository.upi.edu | perpustakaan.upi.edu
KATA PENGANTAR
Bismillaahirrahmaanirrahiim
Puji dan syukur penulis panjatkan ke Hadirat Allah SWT, karena berkat
rahmat dan karunia-Nya penulis dapat menyelesaikan skripsi ini. Shalawat serta
salam semoga tetap tercurah kepada Rasulullah SAW, para sahabatnya dan
penerus perjuangan beliau sampai akhir zaman.
Skripsi ini berjudul “Pengaruh Risiko Pembiayaan Musyarakah
Terhadap Profitabilitas (Studi Kasus Pada Laporan Keuangan Tahunan PT.
Bank Muamalat Indonesia,Tbk Periode Tahun 2007 – 2012)” disusun dalam
rangka memenuhi salah satu syarat untuk Menempuh Ujian Sidang Program Studi
Pendidikan Manajemen Bisnis Fakutas Pendidikan Ekonomi dan Bisnis
Universitas Pendidikan Indonesia.
Skripsi ini dikerjakan penulis sebaik mungkin dengan harapan dapat
memberikan manfaat dan pengetahuan untuk berbagai pihak. Namun bila masih
terdapat kekurangan, untuk itu dengan kerendahan hati penulis mengharapkan
kritik dan saran yang membangun untuk perbaikan skripsi ini.
Bandung, November 2013
Shera Fuji Kusumawati
iii
UCAPAN TERIMA KASIH
Puji dan syukur penulis panjatkan kehadirat illahi robbi yang telah
memberikan keridhoan-Nya sehingga penulis dapat menyelesaikan skripsi ini.
Pada kesempatan ini penulis juga mengucapkan terima kasih yang sangat dalam
dan penghargaan setinggi-tingginya kepada pihak-pihak yang membantu dalam
penyelesaian skripsi ini, khususnya kepada:
1. Bapak Prof. Dr. H. Sunaryo Kartadinata, M.Pd. selaku Rektor Universitas
Pendidikan Indonesia.
2. Bapak Dr. H. Edi Suryadi, M.Si. selaku Dekan Fakultas Pendidikan
Ekonomi dan Bisnis Universitas Pendidikan Indonesia.
3. Bapak Dr. Kusnendi, M.Si. selaku Pembantu Dekan Bidang Akademik
dan Kemahasiswaan Fakultas Pendidikan Ekonomi dan Bisnis Universitas
Pendidikan Indonesia.
4. Bapak Dr. Lili Adi Wibowo, S.Sos., S.Pd., M.M. selaku Ketua Program
Studi Pendidikan Manajemen Bisnis Fakultas Pendidikan Ekonomi dan
Bisnis Universitas Pendidikan Indonesia yang telah memberikan ilmu
yang sangat bermanfaat, motivasi, dan inspirasi. Semoga Allah SWT
memberikan balasan pahala dan penuh keberkahan hidup.
5. Bapak Dr. H. Hari Mulyadi, M.Si. selaku Ketua Tim Pengembang Penulis
Skripsi Program Studi Pendidikan Manajemen Bisnis Fakultas Pendidikan
Ekonomi dan Bisnis Universitas Pendidikan Indonesia.
6. Ibu Dr. Rozmita D Yuniarti, M.Si selaku Dosen Pembimbing yang telah
membimbing serta memberikan masukan, kritik dan saran yang
iv
membangun untuk penulis sehingga wawasan penulis menjadi lebih luas.
Terima kasih atas ketersediaan waktu yang telah Ibu berikan selama proses
bimbingan berlangsung hingga skripsi ini dapat diselesaikan. Semoga
Allah SWT memberikan balasan pahala dan penuh keberkahan hidup
7. Terimakasih kepada bapak Dr. H. Ahim Surachim, M.Pd., M.Si, Ibu Dra.
Heraeni Tanuatmodjo, MM. dan Ibu Rini Andari, S.Pd., SE.Par., MM
selaku penelaah pada saat seminar usulan proposal.
8. Terimakasih kepada bapak Dr. H. Ahim Surachim, M.Pd., M.Si, Dr.
Ikaputera Waspada, MM. dan Ibu Rini Andari, S.Pd., SE.Par., MM selaku
penguji pada saat ujian sidang skripsi terima kasih atas masukan untuk
memperbaiki skripsi penulis.
9. Terimakasih kepada Bapak Sunanta Syarif MM dan bapak Masharyono
S.Pd MM yang telah membimbing dan membantu dalam penyelesaian
skripsi ini. Teruntuk Bapak Sunanta Syarif M.M semoga bapak lekas
diberi kesehatan, dan bisa berkumpul kembali di Program Studi
Pendidikan Manajemen Bisnis.
10. Segenap Dosen dan Staff Program Studi Pendidikan Manajemen Bisnis
yang telah membimbing dan memberikan bantuan bagi penulis selama
menjalani studi di Universitas Pendidikan Indonesia.
11. Staff akademik FPEB UPI yang telah membantu penulis dalam membuat
perizinan dalam rangka penyelesaian penelitian.
12. Sahabat seperjuangan seminar dan skripsi Michella, Erma Amalia, Ebeu ,
Evi Normalia, Nurman Hakim,Riska Andina, Arina Anjaina, Fery yang
v
telah saling membantu memberikan motivasi untuk menyelesaikan skripsi
ini.
13. Sahabat seperjuangan Dika, Leni, Ratna, Dini, Meli, Swastihana, Bengki,
Bethari, Sri Susanti, Putri, Fuji, Ridwan, Rizka, Bayu, M.Yunus, dan semua
yang selalu mengisi kegembiraan, saling mengingatkan dan mengisi
dimasa-masa kuliah, terima kasih atas kebersamaan yang takkan
tergantikan.
14. Sahabat di Kosan 16 Gang. Asri, Sahabat Big Brothers, terimakasih sudah
memberi semangat dalam
menyelesaikan skripsi ini walaupun dengan
sepetan-sepetan yang menyebalkan tapi itu semua memotivasi saya.
15. Sahabat-sahabat di Pend. Manajemen Bisnis angkatan 2008, kakak dan adik
kelas Pend. Manajemen Bisnis yang tidak bisa penulis sebutkan satu per
satu, terimakasih atas suka dan duka selama menjalani perkuliahan.
16. Seluruh rekan yang tidak bisa penulis tulis satu persatu disini yang telah
memberikan bantuan dalam penyelesaian skripsi ini.
Penulis sangat berterima kasih sebesar-besarnya pada Ayahanda dan ibunda
tercinta, Bapak Drs.H.Kusnadi Koreji,MM, dan ibu Hj.Elis Hernawati, S.Pd yang
tidak pernah berhenti memberikan kasih sayang, perhatian, motivasi dan do’a
yang selalu mengiringi penulis dalam menyelesaikan skripsi ini. Terimakasih
kepada adikku tercinta Nadia Dwi yang telah memberikan motivasi untuk
menyelesaikan skripsi ini.
Semoga Allah SWT memberikan balasan atas kebaikan-kebaikan semua
pihak yang telah membantu penulis dalam menyelesaikan skripsi ini dengan
vi
balasan yang terbaik serta menghapuskan dosa atas semua kesalahan dan
kekhilafan. Amin.
Bandung, November 2013
Shera Fuji Kusumawati
vii
ABSTRAK
Shera Fuji Kusumawati (0806122), Pengaruh Risiko Pembiayaan Musyarakah
Terhadap Profitabilitas (Studi Kasus Laporan Keuangan PT. Bank Muamalat
Indonesia,Tbk Periode Tahun 2007- 2012), di bawah bimbingan Dr. Rozmita Dewi
Yuniarti, M.Si
PT. Bank Muamalat Indonesia,Tbk merupakan salah satu Bank Umum Syariah yang ada
di Indonesia. Permasalahan yang dianalisis dalam penelitian ini adalah penurunan
profitabilitas pada PT. Bank Muamalat Indonesia,Tbk. Penurunan tersebut menunjukkan
adanya kinerja keuangan perusahaan yang menurun, dengan demikian kemampuan
perusahaan dalam menghasilkan laba juga ikut menurun. Terdapat beberapa faktor yang
menyebabkan penurunan profitabilitas pada PT. Bank Muamalat Indonesia,Tbk. Salah
satu penyebabnya adalah risiko pembiayaan musyarakah yang kurang diminimalkan oleh
perusahaan. Penelitian ini bertujuan untuk memperoleh gambaran dan pengaruh risiko
pembiayaan musyarakah yang diukur dengan Non Performing Financing (NPF) terhadap
profitabilitas yang diukur dengan Return On Asset (ROA). Objek penelitian ini adalah
laporan keuangan tahunan PT. Bank Muamalat Indonesia,Tbk periode tahun 2007 - 2012.
Jenis penelitian yang digunakan adalah penelitian deskriptif dan penelitian verifikatif,
dengan metode penelitian explanatory research, dan desain penelitian time series design.
Analisis statistik yang digunakan adalah regresi linier sederhana dengan tingkat
signifikansi α = 5 % menggunakan alat bantu program SPSS 17.0 for Windows. Hasil
penelitian menunjukkan bahwa risiko pembiayaan musyarakah memiliki pengaruh
negatif terhadap profitabilitas.
Kata Kunci :
Non Performing Financing, Profitabilitas.
Shera Fuji Kusumawati, 2013
PENGARUH RISIKO PEMBIAYAAN MUSYARAKAH TERHADAP PROFITABILITAS
Universitas Pendidikan Indonesia | repository.upi.edu | perpustakaan.upi.edu
ABSTRACT
Shera Fuji Kusumawati (0806122), The Influence of financing risks musyarakah
on Profitability (Case Study Financial Report of PT. Bank Muamalat
Indonesia,Tbk on 2007 - 2012 Period), under the guidance of Dr. Rozmita D
Yuniarti, M.Si.
PT. Bank Muamalat Indonesia,Tbk is one of Islamic Bank in Indonesia. The problems
that analyzed in this study is a decrease on the profitability of PT. Bank Muamalat
Indonesia,Tbk. The decrease on the profitability indicates a company's financial
performance it’s also declined, thus the company's capability to generate earnings also
decreased. There are several factors that caused the profitability decline in PT. Bank
Muamalat Indonesia,Tbk. It’s determined by the company’s incompetence that cannot
minimize the financing risk. This research aims to obtain and the effect a financing risk is
measured by Non Performing Financing (NPF) on profitability is measured by Return On
Asset (ROA). The object of this research is financial report PT. Bank Muamalat
Indonesia,Tbk 2007 - 2012 period. The type of research is descriptive research and
verification research, with explanatory research method, and the research design is time
series design. The statistical analysis used a simple linear regression with a significance
level α = 5% using the tools of SPSS 17.0 for Windows. The results showed that the
financing risk musyarakah has a negative effect on profitability.
Keywords: Non Performing Financing, Profitability
Shera Fuji Kusumawati, 2013
PENGARUH RISIKO PEMBIAYAAN MUSYARAKAH TERHADAP PROFITABILITAS
Universitas Pendidikan Indonesia | repository.upi.edu | perpustakaan.upi.edu
DAFTAR ISI
ABSTRAK .....................................................................................................
i
ABSTRACT ....................................................................................................
ii
KATA PENGANTAR ...................................................................................
iii
UCAPAN TERIMAKASIH .........................................................................
iv
DAFTAR ISI ..................................................................................................
viii
DAFTAR TABEL .........................................................................................
xi
DAFTAR GAMBAR .....................................................................................
xii
DAFTAR LAMPIRAN .................................................................................
xiii
BAB I
PENDAHULUAN
1.1. Latar Belakang Penelitian ................................................................
1
1.2. Identifikasi Masalah ..........................................................................
9
1.3. Rumusan Masalah .............................................................................
10
1.4. Tujuan Penelitian ..............................................................................
10
1.5. Kegunaan Hasil Penelitian ................................................................
11
BAB II KAJIAN PUSTAKA, KERANGKA PEMIKIRAN DAN
HIPOTESIS
2.1. Kajian Pustaka .................................................................................
12
2.1.1 Konsep Risiko Pembiayaan Musyarakah ...................................
12
2.1.1.1Konsep
Risiko
Pembiayaan
Musyarakah
dalam
Perbankan Syariah ..........................................................
12
2.1.1.2 Pengertian Risiko Pembiayaan Musyarakah ..................
23
2.1.1.3 Pembiayaan Bermasalah .................................................
28
2.1.1.4 Penyebab Risiko Pembiayaan Bermasalah .....................
32
2.1.1.5 Dampak Risiko Pembiayaan Bermasalah .......................
34
2.1.1.6 Upaya Penyelesaian Pembiayaan Bermasalah ................
38
2.1.2 Konsep Profitabilitas ..................................................................
40
2.1.2.1 Pengertian Profitabilitas .................................................
40
2.1.2.2 Tujuan dan Manfaat Rasio Profitabilitas ........................
42
Shera Fuji Kusumawati, 2013
PENGARUH RISIKO PEMBIAYAAN MUSYARAKAH TERHADAP PROFITABILITAS
Universitas Pendidikan Indonesia | repository.upi.edu | perpustakaan.upi.edu
2.1.2.3 Return On Asset (ROA) ..................................................
47
2.1.2.4 Unsur-Unsur Return On Asset (ROA) ...........................
50
2.1.3 Keterkaitan Risiko Pembiayaan terhadap Profitabilitas ............
52
2.1.4 Orisinalitas Penelitian .................................................................
54
2.2. Kerangka Pemikian ..........................................................................
61
2.3. Hipotesis ...........................................................................................
62
BAB III OBJEK DAN METODE PENELITIAN
3.1
Objek Penelitian ................................................................................
63
3.2
Metode Penelitian .............................................................................
64
3.2.1 Jenis Penelitian dan Metode yang Digunakan ............................
64
3.2.2 Operasionalisasi Variabel ...........................................................
65
3.2.3 Jenis dan Sumber Data ................................................................
67
3.2.4 Populasi, Sampel, dan Teknik Penarikan Sampel .......................
68
3.2.4.1 Populasi ...........................................................................
68
3.2.4.2 Sampel.............................................................................
69
3.2.4.3 Teknik Penarikan Sampel ...............................................
70
3.2.5 Teknik Pengumpulan Data ..........................................................
71
3.2.6 Rancangan Analisis Data dan Uji Hipotesis ...............................
72
3.2.6.1 Pengolahan Data dan Analisis Data ...............................
72
3.2.6.2 Rancangan Analisis Data Deskriptif ...............................
72
3.2.6.3 Uji Linieritas ...................................................................
73
3.2.6.4 Uji Signifikansi ...............................................................
74
3.2.6.5 Pengujian Hipotesis ........................................................
74
3.2.6.5.1 Analisis Regresi Linier Sederhana ...................
75
3.2.6.5.2 Hipotesis Statistik (Uji-t) .................................
75
BAB IV HASIL PENELITIAN DAN PEMBAHASAN
4.1
Gambaran Objek Penelitian ..............................................................
Shera Fuji Kusumawati, 2013
PENGARUH RISIKO PEMBIAYAAN MUSYARAKAH TERHADAP PROFITABILITAS
Universitas Pendidikan Indonesia | repository.upi.edu | perpustakaan.upi.edu
77
4.2
Gambaran Risiko Pembiayaan Musyarakah PT. Bank Muamalat
Indonesia, Tbk ...................................................................................
78
4.3
Gambaran Profitabilitas PT. Bank Muamalat Indonesia, Tbk .........
84
4.4
Keterkaitan Risiko Pembiayaan Musyarakah Terhadap Profitabilitas 87
4.5
4.6
4.4.1 Pengolahan Data dan Analisis.....................................................
87
4.4.2 Uji Linieritas ...............................................................................
89
4.4.3 Uji Signifikansi ...........................................................................
90
4.4.4 Pengujian Hipotesis ....................................................................
92
4.4.4.1 Analisis Regresi Linier Sederhana ..................................
92
4.4.4.2 Hipotesis Statistik (Uji t) ................................................
94
Temuan Hasil Penelitian ...................................................................
95
4.5.1 Temuan Hasil Penelitian Bersifat Teoritis ..................................
95
4.5.2 Temuan Hasil Penelitian Bersifat Empiris ..................................
97
Implikasi Hasil Penelitian Terhadap Pengembangan
Pendidikan Manajemen Bisnis .......................................................... 100
BAB V KESIMPULAN DAN REKOMENDASI
5.1
Kesimpulan ....................................................................................... 103
5.2
Rekomendasi ..................................................................................... 104
DAFTAR PUSTAKA
Shera Fuji Kusumawati, 2013
PENGARUH RISIKO PEMBIAYAAN MUSYARAKAH TERHADAP PROFITABILITAS
Universitas Pendidikan Indonesia | repository.upi.edu | perpustakaan.upi.edu
DAFTAR TABEL
No Tabel
Judul Tabel
Hal
1.1
Jaringan Kantor ..........................................................................
2
2.1
Kriteria Penilaian Peringkat NPF ................................................
32
2.2
Kriteria Minimal Profitabilitas ....................................................
46
2.3
Standar Return On Asset (ROA) .................................................
50
2.4
Hasil Penelitian yang Berkaitan ..................................................
54
3.1
Operasionalisasi Variabel............................................................
66
3.2
Jenis dan Sumber Data ................................................................
68
4.1
Pembiayaan Musyarakah PT.Bank Muamalat ............................
79
4.2
Risiko Pembiayaan Musyarakah PT.Bank Muamalat ................
81
4.3
Pembiayaan Musyarakah Bermasalah PT.Bank Muamalat ........
83
4.4
Profitabilitas (ROA) PT.Bank Muamalat ....................................
85
4.5
Risiko Pembiayaan Musyarakah dan Profitabilitas (ROA)
PT.Bank Muamalat Indonesia,Tbk…….………………………..
88
4.6
Tabulasi Data Variabel Penelitian ...............................................
88
4.7
Tabulasi Data Variabel Penelitian ...............................................
92
Shera Fuji Kusumawati, 2013
PENGARUH RISIKO PEMBIAYAAN MUSYARAKAH TERHADAP PROFITABILITAS
Universitas Pendidikan Indonesia | repository.upi.edu | perpustakaan.upi.edu
DAFTAR GAMBAR
No
Judul Gambar
Hal
Gambar
1.1
Perkembangan ROA PT. Bank Muamalat Periode 2007-2012......
5
2.1
Kerangka Pemikiran .......................................................................
61
2.2
Paradigma Pemikiran .....................................................................
62
4.1
Risiko Pembiayaan Musyarakah PT.Bank Muamalat ....................
81
4.2
Perkembangan Total Pembiayaan Musyarakah PT.Bank Muamalat 82
4.3
Perkembangan Profitabilitas (ROA) PT.Bank Muamalat ...........…
85
4.4
Scatterplot Uji Linieritas SPSS ....................................................…
90
4.5
Anova Analisis Regresi Linier Sederhana ...................................…
91
4.6
Hasil Analisis SPSS Regresi Linier Sederhana ...........................…
93
4.7
Hasil Analisis SPSS Regresi Linier Sederhana ...........................…
94
Shera Fuji Kusumawati, 2013
PENGARUH RISIKO PEMBIAYAAN MUSYARAKAH TERHADAP PROFITABILITAS
Universitas Pendidikan Indonesia | repository.upi.edu | perpustakaan.upi.edu
DAFTAR LAMPIRAN
Lampiran 1
:
Laporan Keuangan Publikasi Tahunan PT. Bank Muamalat
Indonesia, Tbk Periode 2007 –2012
Lampiran 2
:
Hasil Perhitungan Menggunakan Software SPSS 17.0
for windows
Lampiran 3
:
Nilai Distribusi T
Shera Fuji Kusumawati, 2013
PENGARUH RISIKO PEMBIAYAAN MUSYARAKAH TERHADAP PROFITABILITAS
Universitas Pendidikan Indonesia | repository.upi.edu | perpustakaan.upi.edu
BAB I
PENDAHULUAN
1.1
Latar Belakang Penelitian
Selama tahun 2012, perbankan syariah Indonesia mengalami tantangan
yang cukup berat dengan mulai dirasakannya dampak melambatnya pertumbuhan
perekononomian dunia yang mengakibatkan pertumbuhan ekonomi Indonesia
tidak setinggi yang diharapkan, walaupun Indonesia termasuk negara yang masih
mengalami pertumbuhan ekonomi yang stabil di dunia. Selain itu, faktor lain
seperti dampak penurunan DPK antara lain karena penarikan dana haji dari
perbankan syariah juga merupakan salah satu hal yang cukup berpengaruh
terhadap pertumbuhan perbankan syariah. Oleh karena itu pertumbuhan aset
perbankan syariah tidak setinggi pertumbuhan pada periode yang sama di tahun
sebelumnya. Hingga bulan Oktober 2012 pertumbuhan aset perbankan syariah
mencapai ± 37% dan total asetnya menjadi ± Rp179 triliun. Meskipun demikian
Bank Indonesia memperkirakan pertumbuhan perbankan syariah tahun 2013 tetap
mengalami pertumbuhan yang relatif cukup tinggi berkisar antara 36% - 58%
(skenario pesimis – optimis). Sementara perekonomian Indonesia di tahun depan
masih tetap mengalami pertumbuhan yang cukup tinggi dalam kisaran 6,3% 6,7% (www.bi.go.id).
Perbankan syariah mampu tumbuh ± 37% sehingga total asetnya menjadi
Rp174,09 triliun. Pembiayaan telah mencapai Rp135,58 triliun (40,06%) dan
penghimpunan dana menjadi Rp134,45 triliun (32,06%). Strategi edukasi dan
sosialisasi perbankan syariah yang ditempuh dilakukan bersama antara Bank
Shera Fuji Kusumawati, 2013
PENGARUH RISIKO PEMBIAYAAN MUSYARAKAH TERHADAP PROFITABILITAS
Universitas Pendidikan Indonesia | repository.upi.edu | perpustakaan.upi.edu
2
Indonesia dengan industri dalam bentuk iB campaign baik untuk funding maupun
financing telah mampu memperbesar market share perbankan syariah menjadi ±
4,3%.
Selama periode tahun 2012, jumlah Bank Umum Syariah (BUS) dan Unit
Usaha Syariah (UUS) sampai dengan Oktober 2012 tidak mengalami perubahan,
namun demikian jumlah jaringan kantor meningkat. Meskipun dengan jumlah
BUS (11 buah) maupun UUS (24 buah) yang sama, namun pelayanan kebutuhan
masyarakat akan perbankan syariah menjadi semakin meluas yang tercermin dari
bertambahnya Kantor Cabang dari sebelumnya sebanyak 452 menjadi 508 Kantor,
sementara Kantor Cabang Pembantu (KCP) dan Kantor Kas (KK) telah bertambah
sebanyak 440 kantor pada periode yang sama (Oktober 2012). Secara keseluruhan
jumlah kantor perbankan syariah yang beroperasi sampai dengan bulan Oktober
2012 dibandingkan tahun sebelumnya meningkat dari 1.692 kantor menjadi 2.188
kantor. Hal ini dapat dilihat pada Tabel 1.1 yang menggambarkan data tentang
perkembangan bank syariah di Indonesia.
TABEL 1.1
JARINGAN KANTOR
Kelompok Bank
2009
2010
2011
2012
BUS
6
11
11
11
UUS
25
23
23
24
Jumlah
Kantor
1001
1477
1692
2188
BUS&UUS
Sumber : Outlook Perbankan Syariah Indonesia 2013
Growth
Nominal
0
1
500
Tabel 1.1 menunjukkan perkembangan bank syariah beserta unit syariah
dari tahun ketahun mengalami tingkat kepercayaan yang positif dari masyarakat.
Dengan volume usaha hingga saat ini telah menunjukkan gambaran semakin
besarnya masyarakat untuk memanfaatkan layanan jasa perbankan syariah
Shera Fuji Kusumawati, 2013
PENGARUH RISIKO PEMBIAYAAN MUSYARAKAH TERHADAP PROFITABILITAS
Universitas Pendidikan Indonesia | repository.upi.edu | perpustakaan.upi.edu
3
dengan adanya fatma MUI (Majelis Ulama Indonesia) yang menyatakan bahwa
bunga bank termasuk riba. Pertumbuhan bank syariah lebih tinggi dari rata-rata
pertumbuhan perbankan nasional, kinerjanya sangat baik dan banyak inovasi
produk yang diterbitkannya.
Sebagai lembaga perbankan, bank syariah merupakan lembaga yang
berorientasi pada laba (profit oriented). Profitabilitas sebagai salah satu acuan
dalam mengukur besarnya laba menjadi begitu penting untuk mengetahui apakah
perusahaan atau bank telah menjalankan usahanya secara efisien. Menurut Agus
Sartono (2009:122) “Profitabilitas merupakan kemampuan perusahaan dalam
memperoleh laba dalam hubungannya pada penjualan, total aktiva maupun modal
sendiri. Untuk memperoleh profit seperti yang diharapkan, diperlukan
perencanaan sebagai dasar operasional dan pencapaian perusahaan.” Perencanaan
tersebut meliputi interelasi keuntungan dan risiko dalam keputusan manajerial.
Kinerja keuangan bank merupakan salah satu keberhasilan atas kesehatan suatu
bank yaitu penilaian dari segi profitabilitasnya.
Penilaian kinerja keuangan bank salah satunya dapat dilihat dari besarnya
profitabilitas dengan menggunakan ukuran Return on Assets (ROA). Return on
Assets ini menggambarkan kemampuan perusahaan memperoleh laba melalui
semua kemampuan dan sumber daya yang ada. Semakin besar Return on Assets
yang dimiliki bank, semakin besar pula tingkat keuntungan yang dicapai serta
semakin baik pula posisi bank tersebut dari segi penggunaan aset. Dengan kata
lain, Return on Assets dapat menunjukkan efesiensi manajemen dalam
penggunaan aset untuk mendapatkan keuntungan.
Shera Fuji Kusumawati, 2013
PENGARUH RISIKO PEMBIAYAAN MUSYARAKAH TERHADAP PROFITABILITAS
Universitas Pendidikan Indonesia | repository.upi.edu | perpustakaan.upi.edu
4
Menurut Tobias Olweny & Themba Mamba Shipno (2011:7) dalam jurnal
yang berjudul Effect Of Banking Sectoral Factors On The Profitability Of
Commercial mengemukakan bahwa “ROA was used as a measure of bank
performance and seven variables including liquidity, credit risk, cost to income
ratio, size, concentration ratio.” Maksudnya ROA digunakan sebagai ukuran
kinerja bank dan tujuh variabel termasuk likuiditas, resiko kredit, biaya untuk
rasio pendapatan, ukuran , rasio konsentrasi.
Setiap perusahaan memerlukan rasio ROA untuk mengetahui kinerjanya
melalui tingkat profitabilitas. Penurunan ROA yang dialami Bank Muamalat yang
secara terus menerus akan berdampak pada kinerja perusahaan yang kurang baik
sehingga dapat menghilangkan kemampuan bank dalam memperoleh keuntungan
atau laba.
Penurunan laba yang diperoleh PT. Bank Muamlat Indonesia,Tbk pada
tahun 2012 akan berdampak terhadap tingkat kesehatan dan keuangan bank
tersebut. ROA ini akan memperlihatkan efektifitas penggunaan aktiva untuk
menghasilkan laba atau keuntungan. Pada setiap bank akan menggunakan ROA
dalam mengontrol kinerjanya. Berikut adalah gambaran Return On Assets (ROA)
pada PT. Bank Muamalat Indonesia,Tbk yang tertera dalam Gambar 1.1.
Shera Fuji Kusumawati, 2013
PENGARUH RISIKO PEMBIAYAAN MUSYARAKAH TERHADAP PROFITABILITAS
Universitas Pendidikan Indonesia | repository.upi.edu | perpustakaan.upi.edu
5
ROA
3%
2%
2%
1,64%
2%
1%
0,80%
1,03%
0,87%
0,84%
ROA
1%
0%
2007
2008
2009
2010
2011
2012
Sumber : Laporan Keuangan PT. Bank Muamalat Tbk ( data diolah)
GAMBAR 1.1
PERKEMBANGAN RETURN ON ASSET (ROA)
PT. BANK MUAMALAT TBK
PERIODE 2007-2012
Berdasarkan Gambar 1.1, perkembangan ROA PT. Bank Muamalat
Indonesia, Tbk mengalami fluktuasi setiap tahunnya yang cenderung mengalami
penurunan. ROA tertinggi yang dicapai PT. Bank Muamalat Indonesia,Tbk pada
tahun 2007 yaitu sebesar 2%, sedangkan ROA terendah terjadi pada tahun 2012
yaitu hanya 0,84%. Kriteria penilaian kesehatan ROA Bank Syariah yang
ditetapkan oleh Bank Indonesia yaitu dengan nilai minimal 1,5%.
Profitabilitas sebagai salah satu indikator penilaian tingkat kesehatan bank
yang digunakan oleh masyarakat dalam menilai kualitas suatu bank. Keuntungan
yang layak, diperlukan setiap bank guna menarik minat para pemilik dana untuk
menitipkan uang mereka di bank. Keuntungan juga diperlukan untuk mendanai
perluasan usaha serta membiayai usaha peningkatan mutu jasa bank kepada
masyarakat dalam bentuk kredit atau pembiayaan. Semuanya itu hanya mungkin
dijalankan dengan baik apabila bank memperoleh keuntungan yang memadai.
Berkaitan dengan hal tersebut, Dwi Suwiknyo (2010:64) menjelaskan
bahwa “Rasio profitabilitas adalah rasio yang menunjukkan tingkat efektivitas
Shera Fuji Kusumawati, 2013
PENGARUH RISIKO PEMBIAYAAN MUSYARAKAH TERHADAP PROFITABILITAS
Universitas Pendidikan Indonesia | repository.upi.edu | perpustakaan.upi.edu
6
yang dicapai melalui usaha operasional bank”. Jadi, rasio ini mengukur efektifitas
manajemen berdasarkan hasil pengembalian yang dihasilkan dari pinjaman dan
investasi.
Dengan demikian, jelas bahwa salah satu hal yang mempengaruhi
peningkatan atau penurunan rasio profitabilitas adalah keberhasilan dalam
penghimpunan dan penyaluran dana melalui pembiayaan. Pembiayaan dalam
Undang-undang No. 21 tahun 2008 tentang perbankan syariah, mempunyai
pengertian sebagai berikut :
Pembiayaan adalah penyediaan dana atau tagihan yang dipersamakan
dengan itu berupa :
a. Transaksi bagi hasil dalam bentuk mudharabah dan musyarakah
b. Transaksi sewa-menyewa dalam bentuk ijarah atau sewa beli dalam
bentuk ijarah muntahia bitamlik
c. Transaksi jual beli dalam bentuk piutang murabahah, salam, dan
istishna.
d. Transaksi pinjam meminjam dalam bentuk piutang qardh, dan
e. Transaksi sewa-menyewa jasa dalam bentuk ijarah untuk transaksi
multijasa.
Penanaman dana yang berpengaruh besar terhadap kemampuan bank
syariah dalam menghasilkan laba adalah debitur atau lazim dikenal dengan kredit
atau pada bank syariah disebut dengan pembiayaan. Salah satu jenis pembiayaan
yang dijalankan
oleh PT.Bank Muamalat Indonesia,Tbk adalah pembiayaan
musyarakah. Pembiayaan musyarakah adalah pembiayaan dalam bentuk kerja
sama antara Bank dengan nasabah untuk suatu usaha tertentu yang masing-masing
pihak memberikan porsi dana dengan ketentuan bahwa keuntungan akan dibagi
sesuai dengan kesepakatan, sedangkan kerugian ditanggung sesuai dengan porsi
dana masing-masing. Berdasarkan data Annual Report
PT. Bank Muamalat
Indonesia,Tbk tahun 2012 diketahui bahwa komposisi pembiayaan musyarakah
Shera Fuji Kusumawati, 2013
PENGARUH RISIKO PEMBIAYAAN MUSYARAKAH TERHADAP PROFITABILITAS
Universitas Pendidikan Indonesia | repository.upi.edu | perpustakaan.upi.edu
7
pada akhir 2012 adalah sebesar 37,16% dari total keseluruhan pembiayaan,
sedangkan komposisi pembiayaan mudharabah hanya sebesar 6,96%.
Faktor-faktor yang dapat mempengaruhi profitabilitas bank dapat
bersumber dari berbagai kinerja profitabilitas yang ditunjukkan oleh beberapa
indikator. Dalam peraturan Bank Indonesia No.9/9/PBI/2007, pemanfaatan aktiva
dalam suatu bank dapat dilihat dari aktiva produktif yang dimiliki. Komponen
aktiva produktif yang dimiliki bank syariah salah satunya adalah pembiayaan.
Pembiayaan adalah salah satu produk usaha bank syariah yang mampu
menghasilkan keuntungan.
Pembiayaan yang telah disalurkan selain menghasilkan keuntungan juga
berpotensi menimbulkan risiko jika pengembalian jumlah pinjaman tidak sesuai
dengan jangka waktu yang ditentukan seperti adanya pembiayaan bermasalah atau
Non Performing Financing (NPF). Kredit atau pembiayaan yang digolongkan
sebagai kurang lancar (KL), diragukan (D) dan macet (M) yang dibagi dengan
total pembiayaan yang disalurkan.Dimana semakin tinggi presentase semakin
tinggi pula tingkat Non Performing Financing-nya.
Meningkatnya
produk
pembiayaan
dalam
bank
syariah
akan
mendatangkan risiko perbankan yang besar pula, salah satunya yaitu risiko
pembiayaan, hal ini dikarenakan pembiayaan merupakan produk investasi bank
syariah yang termasuk dalam produk Natural Uncertainty Contracts ( Veithzal
rivai, 2008:247). Dengan adanya risiko pembiayaan yang bermasalah dapat
mengakibatkan kesempatan bank untuk memperoleh kauntungan berkurang atau
hilang. Keadaan NPF yang tinggi di atas batas ketetapan Bank Indonesia di
Shera Fuji Kusumawati, 2013
PENGARUH RISIKO PEMBIAYAAN MUSYARAKAH TERHADAP PROFITABILITAS
Universitas Pendidikan Indonesia | repository.upi.edu | perpustakaan.upi.edu
8
indikasikan memberi dampak terhadap profitabilitas yang rendah pada PT. Bank
Muamalat.
Laba yang diperoleh bank sebagian besar berasal dari pembiayaan yang
diberikan, salah satunya adalah pembiayaan musyarakah yang merupakan produk
bagi hasil yang banyak diminati dari pada pembiayaan bagi hasil lainnya. Jika
pembiayaan ini lancar maka bank akan mendapatkan laba namun jika pembiayaan
tersebut bermasalah maka dapat mengurangi laba yang seharusnya diperoleh.
Menurut hasil penelitian Husnul Fitra (2009) dan Gustian (2008:14) yang
menyatakan, “Risiko kerugian akibat pemberian kredit yang tidak lancar tentunya
akan berpengaruh terhadap pendapatan dan keuntungan yang diterima oleh bank”.
Menurut Veihzal Rivai dan Arvian Arifin (2010:966) menyatakan bahwa
“risiko pembiayaan adalah risiko yang terjadi akibat kegagalan pihak lawan
(counterparty)
memenuhi
kewajibannya.”
Roberto
Ercegovac
(2011:63)
menyatakan bahwa “Credit risk has always been the central risk in banking
financial intermediation yaitu bahwa risiko kredit selalu menjadi risiko utama
dalam intermediasi perbankan keuangan”.Risiko pembiayaan dapat bersumber
dari berbagai aktivitas fungsional bank seperti pembiayaan (penyediaan dana),
investasi, dan pembiayaan perdagangan, yang tercatat dalam banking book
maupun trading book. Dengan adanya pembiayaan musyarakah bermasalah yang
terjadi akan berdampak negatif bagi pihak bank. Timbulnya kredit bermasalah
akan mengakibatkan hilangnya kesempatan memperoleh income (pendapatan) dari
kredit yang diberikan, sehingga mengurangi perolehan laba dan berpengaruh
buruk bagi profitabilitas bank (Dendawijaya 2009:88). Oleh karena itu masalah
Shera Fuji Kusumawati, 2013
PENGARUH RISIKO PEMBIAYAAN MUSYARAKAH TERHADAP PROFITABILITAS
Universitas Pendidikan Indonesia | repository.upi.edu | perpustakaan.upi.edu
9
ini jadi sangat penting untuk diteliti agar PT. Bank Muamalat Indonesia, Tbk
dapat menarik minat masyarakat sebagai pemilik dana untuk menginvestasikan
uang melalui penyertaan modal.
Berdasarkan penjelasan yang telah dipaparkan dan berdasarkan data
keuangan serta kondisi pembiayaan musyarakah yang ada di PT. Bank Muamalat
Indonesia,Tbk maka perlu dilakukan penelitian untuk mengetahui, memahami dan
menganalisis seberapa besar risko pembiayaan musyarakah serta pengaruhnya
terhadap profitabilitas yang diukur dengan tingkat return on asset (ROA).
Untuk itu, judul yang diangkat dalam penelitian ini adalah “Pengaruh
Risiko Pembiayaan Musyarakah terhadap Profitabilitas pada PT. Bank
Muamalat Indonesia, Tbk Tahun Periode 2007-2012”.
1.2 Identifikasi Masalah
Keberhasilan dan keberlangsungan suatu bank salah satunya dapat dilihat
dari kinerja bank dalam menjalankan serta mengelola hasil usahanya terutama
keberhasilan dalam mendapatkan laba usaha. Namun, adakalanya keberhasilan
bank tersebut akan terganggu oleh kegiatan operasional bank itu sendiri salah
satunya adalah akibat adanya risiko kredit (pembiayaan) yang diberikan bank
sebagai salah satu kegiatan pokoknya selain berfungsi sebagai penghimpun dana
dari masyarakat.
Pembiayaan baik pembiayaan jual-beli maupun bagi hasil dapat
menentukan kinerja keuangan bank terutama dalam mendapatkan
laba.Meningkatnya produk pembiayaan akan meningkatkan risiko
pembiayaan yang besar pula. Kinerja keuangan merupakan salah satu
tolok ukur untuk menyatakan keberhasilan suatu bank.Penilaian kinerja
keuangan dapat dilihat dari profitabilitas yang dimiliki bank.Profitabilitas
yang rendah menggambarkan kinerja keuangan bank yang rendah. Jika
Shera Fuji Kusumawati, 2013
PENGARUH RISIKO PEMBIAYAAN MUSYARAKAH TERHADAP PROFITABILITAS
Universitas Pendidikan Indonesia | repository.upi.edu | perpustakaan.upi.edu
10
terus dibiarkan akan berdampak pada berkurangnya kepercayaan
masyarakat terhadap bank.Pencapaian profitabilitas PT. Bank Muamalat
Indonesia Tbk. Yang diukur dari tingkat ROA (Return On Assets) yang
diperoleh sampai tahun 2012 yaitu sebesar 0,84% ternyata masih berada di
bawah standar minimal Bank Indonesia (BI) yaitu 1,5%. Profitabilitas
yang menurun diindikasikan terjadi karena tingkat Non Performing
Finance (NPF) yang diperoleh masih berada di atas batas kisaran yang
ditetapkan Bank Indonesia yaitu 5%. Sehingga perlu adanya upaya yang
dilakukan untuk meningkatkan profitabilitas dengan cara meningkatkan
Non Performing Finance (NPF). Hal tersebut dapat menjadi permasalahan
bagi PT. Bank Muamalat Indonesia Tbk. Karena standar aman pencapaian
ROA bank di Indonesia ditentukan oleh Bank Indonesia. Untuk itu dengan
adanya penelitian ini diharapkan mampu menjadi bahan referensi untuk
terus meningkatkan kinerja bank terutama dalam pengelolaan pembiayaan.
1.3 Rumusan Masalah
Berdasarkan latar belakang masalah yang telah diuraikan, maka peneliti
merumuskan masalah penelitian ini sebagai berikut :
1. Bagaimana Gambaran Risiko Pembiayaan Musyarakah pada PT. Bank
Muamalat Indonesia Tbk. periode tahun 2007-2012.
2. Bagaimana Gambaran Profitabilitas pada PT. Bank Muamalat
Indonesia Tbk. periode tahun 2007-2012.
3. Bagaimana Pengaruh Risiko Pembiayaan Musyarakah terhadap
Profitabilitas pada PT. Bank Muamalat Indonesia Tbk. periode tahun
2007-2012.
1.4 Tujuan Penelitian
Berdasarkan rumusan masalah yang telah diuraikan, maka tujuan dari
penelitian ini adalah untuk memperoleh temuan :
1. Gambaran Risiko Pembiayaan Musyarakah pada PT. Bank Muamalat
Indonesia Tbk. periode tahun 2007-2012.
Shera Fuji Kusumawati, 2013
PENGARUH RISIKO PEMBIAYAAN MUSYARAKAH TERHADAP PROFITABILITAS
Universitas Pendidikan Indonesia | repository.upi.edu | perpustakaan.upi.edu
11
2. Gambaran Profitabilitas pada PT. Bank Muamalat Indonesia Tbk.
periode tahun 2007-2012.
3. Gambaran Pengaruh Risiko Pembiayaan Musyarakah terhadap
Profitabilitas pada PT. Bank Muamalat Indonesia Tbk. periode tahun
2007-2012.
1.5 Kegunaan Hasil Penelitian
Kegunaan penelitian dikelompokkan pada kegunaan teoritis dan kegunaan
praktis, yaitu :
1. Kegunaan Teoritis
Secara teoritis, penelitian diharapkan dapat memberikan tambahan
referensi terhadap ilmu perbankan syariah dan ilmu manajemen
keuangan
yang
berkaitan
dengan
risiko
pembiayaan
dan
profitabilitas. Selain itu, berguna juga sebagai tambahan wawasan
peneliti lain yang akan mengkaji lebih dalam mengenai ilmu
manajemen keuangan dan perbankan syariah.
2. Kegunaan Praktis
Hasil penelitian diharapkan menjadi bahan referensi untuk terus
meningkatkan kinerja keuangan bank, terutama dalam pengelolaan
pembiayaan pada bank serta sebagai bahan masukan untuk
pengelolaan kinerja keuangan bank syariah.
Shera Fuji Kusumawati, 2013
PENGARUH RISIKO PEMBIAYAAN MUSYARAKAH TERHADAP PROFITABILITAS
Universitas Pendidikan Indonesia | repository.upi.edu | perpustakaan.upi.edu
BAB III
OBJEK DAN METODE PENELITIAN
3.1 Objek Penelitian
Menurut Sugiyono (2012:38) pengertian objek penelitian yaitu “Suatu
atribut atau sifat atau nilai dari orang, objek atau kegiatan yang mempunyai
variasi tertentu yang ditetapkan oleh peneliti untuk dipelajari dan kemudian
ditarik kesimpulannya”. Objek penelitian yang diteliti terdiri dari satu variabel
bebas dan satu variabel terikat. Menurut Sugiyono (2012:59) “Variabel bebas
adalah merupakan variabel yang mempengaruhi atau yang menjadi sebab
perubahannya atau timbulnya variabel dependent (terikat). Sedangkan variabel
terikat adalah merupakan variabel yang dipengaruhi atau yang menjadi akibat,
karena adanya variabel bebas”.
Variabel bebas atau independent variable yang diteliti adalah Risiko
Pembiayaan Musyarakah (X) dengan indikator Non Performing Finance (NPF)
kemudian yang menjadi variabel terikat atau dependent variabel adalah
profitabilitas yang diukur dengan rasio ROA (Y).
Dalam penelitian ini peneliti memfokuskan pada risiko pembiayaan
musyarakah yang mempengaruhi profitabilitas di PT. Bank Muamalat
Indonesia,Tbk dengan mengamati kinerja keuangan melalui laporan keuangan
PT. Bank Muamalat Indonesia,Tbk periode Tahun 2007 –2012 serta laporan
tahunan PT. Bank Muamalat Indonesia,Tbk. Berdasarkan objek penelitian
tersebut, maka dalam penelitian ini akan dianalisis mengenai pengaruh Risiko
Shera Fuji Kusumawati, 2013
PENGARUH RISIKO PEMBIAYAAN MUSYARAKAH TERHADAP PROFITABILITAS
Universitas Pendidikan Indonesia | repository.upi.edu | perpustakaan.upi.edu
64
Pembiayaan Musyarakah terhadap Profitabilitas di PT. Bank Muamalat
Indonesia,Tbk.
3.2 Metode Penelitian
3.2.1
Jenis Penelitian dan Metode yang Digunakan
Menurut Sugiyono (2012:2) mengemukakan, “Metode penelitian diartikan
sebagai cara ilmiah untuk mendapatkan data dengan tujuan dan kegunaan
tertentu”. Berdasarkan variabel-variabel yang diteliti maka jenis penelitian yang
digunakan dalam penelitian ini adalah deskriptif dan verifikatif.
Sugiyono (2012:86), menjelaskan bahwa “Penelitian deskriptif adalah
penelitian yang dilakukan untuk mengetahui nilai variabel mandiri, baik satu
variabel
atau
lebih
(independen)
tanpa
membuat
perbandingan
atau
menghubungkan antara satu dengan variabel yang lain. Menurut Suharsimi
Arikunto (2010:4), “Penelitian verifikatif pada dasarnya ingin menguji kebenaran
dari suatu hipotesis melalui pengumpulan data di lapangan”.
Dalam penelitian ini penelitian deskriptif dilakukan untuk mengetahui
gambaran Risiko Pembiayaan Musyarakah PT. Bank Muamalat Indonesia,Tbk
dan gambaran mengenai profitabilitas PT. Bank Muamalat Indonesia,Tbk.
Penelitian verifikatif yang dilakukan yaitu untuk menguji mengenai pengaruh
Risiko Pembiayaan Musyarakah terhadap profitabilitas PT. Bank Muamalat
Indonesia,Tbk.
Berdasarkan pendapat di atas, maka dalam penelitian ini menggunakan
metode explanatory research. Hal ini sesuai dengan pernyataan Masri
Shera Fuji Kusumawati, 2013
PENGARUH RISIKO PEMBIAYAAN MUSYARAKAH TERHADAP PROFITABILITAS
Universitas Pendidikan Indonesia | repository.upi.edu | perpustakaan.upi.edu
65
Singarimbun dan Sofian Effendi (2006:5) mengemukakan bahwa “Expalanatory
research merupakan penelitian yang menjelaskan hubungan kausal antara
variabel-variabel melalui pengujian hipotesis.” Dengan kata lain penelitian
eksplanatory adalah penelitian untuk menguji hipotesis antara variabel yang satu
dengan variabel yang lain.
Penelitian ini merupakan penelitian kuantitatif yaitu mengenai risiko
pembiayaan musyarakah terhadap profitabilitas, maka desain penelitian yang
digunakan adalah time series design. Menurut Sugiyono (2012:78), “Time series
design adalah desain penelitian yang bermaksud untuk mengetahui kestabilan dan
kejelasan suatu keadaan, yang menentu dan tidak konsisten”.
ini
peneliti
memfokuskan
pada
risiko
pembiayaan
Dalam penelitian
musyarakah
yang
mempengaruhi profitabilitas PT. Bank Muamalat Indonesia,Tbk. Studi kasus
laporan keuangan tahunan PT. Bank Muamalat Indonesia,Tbk periode Tahun
2007 – 2012. Penelitian ini dilakukan dalam kurun waktu 6 tahun, yaitu pada
tahun 2007 sampai dengan 2012. Hal ini dikarenakan laporan keuangan periode
2007-2012 merupakan laporan keuangan yang sudah diaudit dan sudah
dipublikasikan ke masyarakat melalui situs resmi PT. Bank Muamalat Indonesia,
Tbk.
3.2.2
Operasionalisasi Variabel
Kerlinger dalam Sugiyono (2009:58) menyatakan bahwa “Variabel adalah
konstruk (constructs) atau sifat yang akan dipelajari.” Terdapat dua variabel
Shera Fuji Kusumawati, 2013
PENGARUH RISIKO PEMBIAYAAN MUSYARAKAH TERHADAP PROFITABILITAS
Universitas Pendidikan Indonesia | repository.upi.edu | perpustakaan.upi.edu
66
dalam penelitian ini, yaitu variabel bebas (independent variable) dan variabel
terikat (dependent variable). Variabel-variabel tersebut adalah sebagai berikut:
1. Variabel bebas (X)
Variabel bebas dalam penelitian ini adalah risiko pembiayaan yang diukur
dengan Non Performing Finance (NPF).
NPF merupakan pembiayaan yang terjadi ketika pihak debitur (mudharib)
karena
berbagai
sebab,
tidak
dapat
memenui
kewajiban
untuk
mengembalikan dana pembiayaan (pinjaman).
Hal ini sesuai dengan definisi yang di ungkapkan oleh Muhammad
(2009:310) “Risiko pembiayaan muncul manakala bank tidak dapat
memperoleh kembali tagihannya atas pinjaman yang diberikan atau
investasi yang sedang dilakukan”.
2. Variabel Terikat (Y)
Variabel terikat yang digunakan dalam penelitian ini adalah profitabilitas
yang diukur dengan Return On Assets (ROA).
Dendawijaya (2009:118), menyatakan bahwa:
ROA merupakan rasio yang digunakan untuk mengukur kemampuan
manajemen bank dalam memperoleh keuntungan (laba) secara
keseluruhan. Semakin besar ROA suatu bank semakin besar pula tingkat
keuntungan yang dicapai bank tersebut semakin baik pula posisi bank
tersebut dari segi penggunaan aset.
Secara lengkap operasionalisasi variabel dalam penelitian ini dapat terlihat
pada Tabel 3.1.
Shera Fuji Kusumawati, 2013
PENGARUH RISIKO PEMBIAYAAN MUSYARAKAH TERHADAP PROFITABILITAS
Universitas Pendidikan Indonesia | repository.upi.edu | perpustakaan.upi.edu
67
3.2.3
Jenis dan Sumber Data
Sumber data penelitian dapat diperoleh secara langsung (data primer),
maupun secara tidak langsung (data sekunder) yang berhubungan dengan objek
penelitian. Menurut Sugiyono (2009:137):
Sumber data penelitian dibedakan menjadi dua, yaitu sumber data primer
dan sumber data sekunder. Sumber data primer adalah sumber data yang
langsung memberikan data kepada pengumpul data, dan sumber data
sekunder merupakan sumber yang tidak langsung memberikan data kepada
pengumpul data.
Sumber data yang dipakai dalam penelitian ini adalah sumber data
sekunder yang diperoleh melalui berbagai sumber, yaitu literatur, artikel, serta
situs di internet yang berkenaan dengan penelitian yang dilakukan.
Penelitian ini menggunakan data kuantitatif berupa data sekunder yang
merupakan data yang diperoleh dalam bentuk sudah jadi berupa publikasi. Data
sekunder umumnya berupa bukti, catatan atau laporan historis yang telah tersusun
dalam arsip (data dokumenter) yang dipublikasikan. Data sekunder yang
diperlukan dalam penelitian ini adalah laporan keuangan PT. Bank Muamalat
Indonesia,Tbk periode Tahun 2007– 2012. Untuk lebih jelasnya mengenai data
dan sumber yang digunakan dalam penelitian ini, maka peneliti mengumpulkan
dan menyajikannya dalam tabel berikut.
Shera Fuji Kusumawati, 2013
PENGARUH RISIKO PEMBIAYAAN MUSYARAKAH TERHADAP PROFITABILITAS
Universitas Pendidikan Indonesia | repository.upi.edu | perpustakaan.upi.edu
68
No
Data
TABEL 3.2
JENIS DAN SUMBER DATA
Jenis Data
Sumber Data
1
Profil Perusahaan
Sekunder
Website PT. Bank
2
Laporan Neraca PT
PENGARUH RISIKO PEMBIAYAAN MUSYARAKAH TERHADAP
PROFITABILITAS
(Studi Kasus Pada Laporan Keuangan Tahunan PT. Bank Muamalat
Indonesia,Tbk Periode Tahun 2007 – 2012)
SKRIPSI
Diajukan untuk Memenuhi Salah Satu Syarat
Menempuh Ujian Sidang Sarjana Pendidikan
Program Studi Pendidikan Manajemen Bisnis
Oleh:
SHERA FUJI KUSUMAWATI
0806122
PROGRAM STUDI PENDIDIKAN MANAJEMEN BISNIS
FAKULTAS PENDIDIKAN EKONOMI DAN BISNIS
UNIVERSITAS PENDIDIKAN INDONESIA
2013
Shera Fuji Kusumawati, 2013
PENGARUH RISIKO PEMBIAYAAN MUSYARAKAH TERHADAP PROFITABILITAS
Universitas Pendidikan Indonesia | repository.upi.edu | perpustakaan.upi.edu
PENGARUH RISIKO PEMBIAYAAN MUSYARAKAH TERHADAP
PROFITABILITAS
(Studi Kasus Pada Laporan Keuangan Tahunan PT. Bank Muamalat
Indonesia,Tbk Periode Tahun 2007 – 2012)
Oleh
Shera Fuji Kusumawati
Sebuah skripsi yang diajukan untuk memenuhi salah satu syarat memperoleh gelar
Sarjana pada Fakultas Pendidikan Ekonomi dan Bisnis
© Shera Fuji Kusumawati 2013
Universitas Pendidikan Indonesia
Oktober 2013
Hak Cipta dilindungi undang-undang.
Skripsi ini tidak boleh diperbanyak seluruhya atau sebagian,
dengan dicetak ulang, difotocopy, atau cara lainnya tanpa ijin dari penulis
Shera Fuji Kusumawati, 2013
PENGARUH RISIKO PEMBIAYAAN MUSYARAKAH TERHADAP PROFITABILITAS
Universitas Pendidikan Indonesia | repository.upi.edu | perpustakaan.upi.edu
LEMBAR PENGESAHAN
PENGARUH RISIKO PEMBIAYAAN MUSYARAKAH TERHADAP
PROFITABILITAS
(Studi Kasus Pada Laporan Keuangan Tahunan PT. Bank Muamalat
Indonesia,Tbk Periode Tahun 2007 – 2012)
Skripsi ini Disetujui dan Disahkan oleh:
Pembimbing
Dr. Rozmita D Yuniarti, M.Si,
NIP. 1971106292006042001
Mengetahui,
Dekan Fakultas
Pendidikan Ekonomi dan Bisnis
Universitas Pendidikan Indonesia
Ketua Program Studi
Pendidikan Manajemen Bisnis
Dr. H. Edi Suryadi, M.Si.
NIP. 19600412 198603 1 002
Dr. Lili Adi Wibowo, S.Sos., S.Pd., MM.
NIP. 19690404 199903 1 001
Tanggung Jawab Yuridis
Ada Pada Penulis
Shera Fuji Kusumawati
NIM. 0806122
Shera Fuji Kusumawati, 2013
PENGARUH RISIKO PEMBIAYAAN MUSYARAKAH TERHADAP PROFITABILITAS
Universitas Pendidikan Indonesia | repository.upi.edu | perpustakaan.upi.edu
Skripsi ini diuji pada:
Hari/Tanggal
: Rabu, 23 Oktober 2013
Waktu
: 08.00 s.d. selesai
Tempat
: Ruang Laboratorium Manajemen
Fakultas Pendidikan Ekonomi dan Bisnis
Universitas Pendidikan Indonesia
Panitia ujian terdiri dari :
1. Ketua
: Dr. H. Edi Suryadi, M.Si.
NIP. 19600412 198603 1 002
2. Sekertaris
: Dr. Lili Adi Wibowo, S.Sos., S.Pd., MM.
NIP. 19690404 199903 1 001
3. Anggota
: 1. Prof. Dr. H. Disman, M.Si.
NIP. 19590209 198412 1 001
2. Dr. Kusnendi, M.Si.
NIP.196001221 198403 1 003
4. Pembimbing
: Dr. Rozmita D Yuniarti, M.Si.
NIP. 1971106292006042001
5. Penguji I
: Dr. H. Ahim Surachim, M.Pd., M.Si
NIP. 195802131988101001
6. Penguji II
: Dr. Ikaputera Waspada, MM.
NIP. 196104201987031002
7. Penguji III
: Rini Andari, S.Pd.,SE.Par.,MM
NIP. 198109162008122
Shera Fuji Kusumawati, 2013
PENGARUH RISIKO PEMBIAYAAN MUSYARAKAH TERHADAP PROFITABILITAS
Universitas Pendidikan Indonesia | repository.upi.edu | perpustakaan.upi.edu
Ya Allah,
Waktu yang sudah kujalani dengan jalan hidup yang
sudah menjadi takdirku, sedih, bahagia, dan bertemu
orang-orang yang memberiku sejuta pengalaman bagiku,
yang telah memberi warna-warni kehidupanku.
Kubersujud dihadapan Mu,
Engaku berikan aku kesempatan untuk bisa sampai
penghujung awal perjuanganku
Segala Puji bagi Mu ya Allah,
Semoga keberhasilan ini menjadi satu langkah awal
bagiku untuk meraih cita-citaku
Tiada sujud syukurku selain berharap Engkau jadikan
aku orang yang senantiasa berpikir, berilmu, beriman
dan bersabar dalam menjalani kehidupan ini.
Seuntai doa dan terima kasih ku ucapkan kepada
keluargaku yang selama ini memberiku semangat,
doa, dorongan, nasehat dan kasih sayang serta
pengorbanan yang tak tergantikan sehingga aku kuat
menjalani setiap rintangan yang ada.
Shera Fuji K
Shera Fuji Kusumawati, 2013
PENGARUH RISIKO PEMBIAYAAN MUSYARAKAH TERHADAP PROFITABILITAS
Universitas Pendidikan Indonesia | repository.upi.edu | perpustakaan.upi.edu
PERNYATAAN KEASLIAN ISI SKRIPSI
Dengan ini Saya menyatakan bahwa skripsi dengan judul “Pengaruh
Risiko Pembiayaan Musyarakah Terhadap Profitabilitas (Studi Kasus Pada
Laporan Keuangan Tahunan PT. Bank Muamalat Indonesia,Tbk Periode
Tahun 2007 – 2012)” beserta isinya adalah benar-benar karya Saya sendiri, dan
Saya tidak melakukan penjiplakan atau pengutipan dengan cara-cara yang tidak
sesuai dengan etika keilmuan yang berlaku dalam masyarakat keilmuan.
Atas pernyataan ini, Saya siap menanggung resiko atau sanksi yang
dijatuhkan kepada Saya apabila dikemudian hari, terdapatadanya pelanggaran
terhadap etika keilmuan dalam karya Saya ini, atau ada klaim dari pihak lain
terhadap keaslian karya Saya ini.
Bandung, November 2013
Yang Membuat Pernyataan
Shera Fuji Kusumawati
NIM.0806122
Shera Fuji Kusumawati, 2013
PENGARUH RISIKO PEMBIAYAAN MUSYARAKAH TERHADAP PROFITABILITAS
Universitas Pendidikan Indonesia | repository.upi.edu | perpustakaan.upi.edu
KATA PENGANTAR
Bismillaahirrahmaanirrahiim
Puji dan syukur penulis panjatkan ke Hadirat Allah SWT, karena berkat
rahmat dan karunia-Nya penulis dapat menyelesaikan skripsi ini. Shalawat serta
salam semoga tetap tercurah kepada Rasulullah SAW, para sahabatnya dan
penerus perjuangan beliau sampai akhir zaman.
Skripsi ini berjudul “Pengaruh Risiko Pembiayaan Musyarakah
Terhadap Profitabilitas (Studi Kasus Pada Laporan Keuangan Tahunan PT.
Bank Muamalat Indonesia,Tbk Periode Tahun 2007 – 2012)” disusun dalam
rangka memenuhi salah satu syarat untuk Menempuh Ujian Sidang Program Studi
Pendidikan Manajemen Bisnis Fakutas Pendidikan Ekonomi dan Bisnis
Universitas Pendidikan Indonesia.
Skripsi ini dikerjakan penulis sebaik mungkin dengan harapan dapat
memberikan manfaat dan pengetahuan untuk berbagai pihak. Namun bila masih
terdapat kekurangan, untuk itu dengan kerendahan hati penulis mengharapkan
kritik dan saran yang membangun untuk perbaikan skripsi ini.
Bandung, November 2013
Shera Fuji Kusumawati
iii
UCAPAN TERIMA KASIH
Puji dan syukur penulis panjatkan kehadirat illahi robbi yang telah
memberikan keridhoan-Nya sehingga penulis dapat menyelesaikan skripsi ini.
Pada kesempatan ini penulis juga mengucapkan terima kasih yang sangat dalam
dan penghargaan setinggi-tingginya kepada pihak-pihak yang membantu dalam
penyelesaian skripsi ini, khususnya kepada:
1. Bapak Prof. Dr. H. Sunaryo Kartadinata, M.Pd. selaku Rektor Universitas
Pendidikan Indonesia.
2. Bapak Dr. H. Edi Suryadi, M.Si. selaku Dekan Fakultas Pendidikan
Ekonomi dan Bisnis Universitas Pendidikan Indonesia.
3. Bapak Dr. Kusnendi, M.Si. selaku Pembantu Dekan Bidang Akademik
dan Kemahasiswaan Fakultas Pendidikan Ekonomi dan Bisnis Universitas
Pendidikan Indonesia.
4. Bapak Dr. Lili Adi Wibowo, S.Sos., S.Pd., M.M. selaku Ketua Program
Studi Pendidikan Manajemen Bisnis Fakultas Pendidikan Ekonomi dan
Bisnis Universitas Pendidikan Indonesia yang telah memberikan ilmu
yang sangat bermanfaat, motivasi, dan inspirasi. Semoga Allah SWT
memberikan balasan pahala dan penuh keberkahan hidup.
5. Bapak Dr. H. Hari Mulyadi, M.Si. selaku Ketua Tim Pengembang Penulis
Skripsi Program Studi Pendidikan Manajemen Bisnis Fakultas Pendidikan
Ekonomi dan Bisnis Universitas Pendidikan Indonesia.
6. Ibu Dr. Rozmita D Yuniarti, M.Si selaku Dosen Pembimbing yang telah
membimbing serta memberikan masukan, kritik dan saran yang
iv
membangun untuk penulis sehingga wawasan penulis menjadi lebih luas.
Terima kasih atas ketersediaan waktu yang telah Ibu berikan selama proses
bimbingan berlangsung hingga skripsi ini dapat diselesaikan. Semoga
Allah SWT memberikan balasan pahala dan penuh keberkahan hidup
7. Terimakasih kepada bapak Dr. H. Ahim Surachim, M.Pd., M.Si, Ibu Dra.
Heraeni Tanuatmodjo, MM. dan Ibu Rini Andari, S.Pd., SE.Par., MM
selaku penelaah pada saat seminar usulan proposal.
8. Terimakasih kepada bapak Dr. H. Ahim Surachim, M.Pd., M.Si, Dr.
Ikaputera Waspada, MM. dan Ibu Rini Andari, S.Pd., SE.Par., MM selaku
penguji pada saat ujian sidang skripsi terima kasih atas masukan untuk
memperbaiki skripsi penulis.
9. Terimakasih kepada Bapak Sunanta Syarif MM dan bapak Masharyono
S.Pd MM yang telah membimbing dan membantu dalam penyelesaian
skripsi ini. Teruntuk Bapak Sunanta Syarif M.M semoga bapak lekas
diberi kesehatan, dan bisa berkumpul kembali di Program Studi
Pendidikan Manajemen Bisnis.
10. Segenap Dosen dan Staff Program Studi Pendidikan Manajemen Bisnis
yang telah membimbing dan memberikan bantuan bagi penulis selama
menjalani studi di Universitas Pendidikan Indonesia.
11. Staff akademik FPEB UPI yang telah membantu penulis dalam membuat
perizinan dalam rangka penyelesaian penelitian.
12. Sahabat seperjuangan seminar dan skripsi Michella, Erma Amalia, Ebeu ,
Evi Normalia, Nurman Hakim,Riska Andina, Arina Anjaina, Fery yang
v
telah saling membantu memberikan motivasi untuk menyelesaikan skripsi
ini.
13. Sahabat seperjuangan Dika, Leni, Ratna, Dini, Meli, Swastihana, Bengki,
Bethari, Sri Susanti, Putri, Fuji, Ridwan, Rizka, Bayu, M.Yunus, dan semua
yang selalu mengisi kegembiraan, saling mengingatkan dan mengisi
dimasa-masa kuliah, terima kasih atas kebersamaan yang takkan
tergantikan.
14. Sahabat di Kosan 16 Gang. Asri, Sahabat Big Brothers, terimakasih sudah
memberi semangat dalam
menyelesaikan skripsi ini walaupun dengan
sepetan-sepetan yang menyebalkan tapi itu semua memotivasi saya.
15. Sahabat-sahabat di Pend. Manajemen Bisnis angkatan 2008, kakak dan adik
kelas Pend. Manajemen Bisnis yang tidak bisa penulis sebutkan satu per
satu, terimakasih atas suka dan duka selama menjalani perkuliahan.
16. Seluruh rekan yang tidak bisa penulis tulis satu persatu disini yang telah
memberikan bantuan dalam penyelesaian skripsi ini.
Penulis sangat berterima kasih sebesar-besarnya pada Ayahanda dan ibunda
tercinta, Bapak Drs.H.Kusnadi Koreji,MM, dan ibu Hj.Elis Hernawati, S.Pd yang
tidak pernah berhenti memberikan kasih sayang, perhatian, motivasi dan do’a
yang selalu mengiringi penulis dalam menyelesaikan skripsi ini. Terimakasih
kepada adikku tercinta Nadia Dwi yang telah memberikan motivasi untuk
menyelesaikan skripsi ini.
Semoga Allah SWT memberikan balasan atas kebaikan-kebaikan semua
pihak yang telah membantu penulis dalam menyelesaikan skripsi ini dengan
vi
balasan yang terbaik serta menghapuskan dosa atas semua kesalahan dan
kekhilafan. Amin.
Bandung, November 2013
Shera Fuji Kusumawati
vii
ABSTRAK
Shera Fuji Kusumawati (0806122), Pengaruh Risiko Pembiayaan Musyarakah
Terhadap Profitabilitas (Studi Kasus Laporan Keuangan PT. Bank Muamalat
Indonesia,Tbk Periode Tahun 2007- 2012), di bawah bimbingan Dr. Rozmita Dewi
Yuniarti, M.Si
PT. Bank Muamalat Indonesia,Tbk merupakan salah satu Bank Umum Syariah yang ada
di Indonesia. Permasalahan yang dianalisis dalam penelitian ini adalah penurunan
profitabilitas pada PT. Bank Muamalat Indonesia,Tbk. Penurunan tersebut menunjukkan
adanya kinerja keuangan perusahaan yang menurun, dengan demikian kemampuan
perusahaan dalam menghasilkan laba juga ikut menurun. Terdapat beberapa faktor yang
menyebabkan penurunan profitabilitas pada PT. Bank Muamalat Indonesia,Tbk. Salah
satu penyebabnya adalah risiko pembiayaan musyarakah yang kurang diminimalkan oleh
perusahaan. Penelitian ini bertujuan untuk memperoleh gambaran dan pengaruh risiko
pembiayaan musyarakah yang diukur dengan Non Performing Financing (NPF) terhadap
profitabilitas yang diukur dengan Return On Asset (ROA). Objek penelitian ini adalah
laporan keuangan tahunan PT. Bank Muamalat Indonesia,Tbk periode tahun 2007 - 2012.
Jenis penelitian yang digunakan adalah penelitian deskriptif dan penelitian verifikatif,
dengan metode penelitian explanatory research, dan desain penelitian time series design.
Analisis statistik yang digunakan adalah regresi linier sederhana dengan tingkat
signifikansi α = 5 % menggunakan alat bantu program SPSS 17.0 for Windows. Hasil
penelitian menunjukkan bahwa risiko pembiayaan musyarakah memiliki pengaruh
negatif terhadap profitabilitas.
Kata Kunci :
Non Performing Financing, Profitabilitas.
Shera Fuji Kusumawati, 2013
PENGARUH RISIKO PEMBIAYAAN MUSYARAKAH TERHADAP PROFITABILITAS
Universitas Pendidikan Indonesia | repository.upi.edu | perpustakaan.upi.edu
ABSTRACT
Shera Fuji Kusumawati (0806122), The Influence of financing risks musyarakah
on Profitability (Case Study Financial Report of PT. Bank Muamalat
Indonesia,Tbk on 2007 - 2012 Period), under the guidance of Dr. Rozmita D
Yuniarti, M.Si.
PT. Bank Muamalat Indonesia,Tbk is one of Islamic Bank in Indonesia. The problems
that analyzed in this study is a decrease on the profitability of PT. Bank Muamalat
Indonesia,Tbk. The decrease on the profitability indicates a company's financial
performance it’s also declined, thus the company's capability to generate earnings also
decreased. There are several factors that caused the profitability decline in PT. Bank
Muamalat Indonesia,Tbk. It’s determined by the company’s incompetence that cannot
minimize the financing risk. This research aims to obtain and the effect a financing risk is
measured by Non Performing Financing (NPF) on profitability is measured by Return On
Asset (ROA). The object of this research is financial report PT. Bank Muamalat
Indonesia,Tbk 2007 - 2012 period. The type of research is descriptive research and
verification research, with explanatory research method, and the research design is time
series design. The statistical analysis used a simple linear regression with a significance
level α = 5% using the tools of SPSS 17.0 for Windows. The results showed that the
financing risk musyarakah has a negative effect on profitability.
Keywords: Non Performing Financing, Profitability
Shera Fuji Kusumawati, 2013
PENGARUH RISIKO PEMBIAYAAN MUSYARAKAH TERHADAP PROFITABILITAS
Universitas Pendidikan Indonesia | repository.upi.edu | perpustakaan.upi.edu
DAFTAR ISI
ABSTRAK .....................................................................................................
i
ABSTRACT ....................................................................................................
ii
KATA PENGANTAR ...................................................................................
iii
UCAPAN TERIMAKASIH .........................................................................
iv
DAFTAR ISI ..................................................................................................
viii
DAFTAR TABEL .........................................................................................
xi
DAFTAR GAMBAR .....................................................................................
xii
DAFTAR LAMPIRAN .................................................................................
xiii
BAB I
PENDAHULUAN
1.1. Latar Belakang Penelitian ................................................................
1
1.2. Identifikasi Masalah ..........................................................................
9
1.3. Rumusan Masalah .............................................................................
10
1.4. Tujuan Penelitian ..............................................................................
10
1.5. Kegunaan Hasil Penelitian ................................................................
11
BAB II KAJIAN PUSTAKA, KERANGKA PEMIKIRAN DAN
HIPOTESIS
2.1. Kajian Pustaka .................................................................................
12
2.1.1 Konsep Risiko Pembiayaan Musyarakah ...................................
12
2.1.1.1Konsep
Risiko
Pembiayaan
Musyarakah
dalam
Perbankan Syariah ..........................................................
12
2.1.1.2 Pengertian Risiko Pembiayaan Musyarakah ..................
23
2.1.1.3 Pembiayaan Bermasalah .................................................
28
2.1.1.4 Penyebab Risiko Pembiayaan Bermasalah .....................
32
2.1.1.5 Dampak Risiko Pembiayaan Bermasalah .......................
34
2.1.1.6 Upaya Penyelesaian Pembiayaan Bermasalah ................
38
2.1.2 Konsep Profitabilitas ..................................................................
40
2.1.2.1 Pengertian Profitabilitas .................................................
40
2.1.2.2 Tujuan dan Manfaat Rasio Profitabilitas ........................
42
Shera Fuji Kusumawati, 2013
PENGARUH RISIKO PEMBIAYAAN MUSYARAKAH TERHADAP PROFITABILITAS
Universitas Pendidikan Indonesia | repository.upi.edu | perpustakaan.upi.edu
2.1.2.3 Return On Asset (ROA) ..................................................
47
2.1.2.4 Unsur-Unsur Return On Asset (ROA) ...........................
50
2.1.3 Keterkaitan Risiko Pembiayaan terhadap Profitabilitas ............
52
2.1.4 Orisinalitas Penelitian .................................................................
54
2.2. Kerangka Pemikian ..........................................................................
61
2.3. Hipotesis ...........................................................................................
62
BAB III OBJEK DAN METODE PENELITIAN
3.1
Objek Penelitian ................................................................................
63
3.2
Metode Penelitian .............................................................................
64
3.2.1 Jenis Penelitian dan Metode yang Digunakan ............................
64
3.2.2 Operasionalisasi Variabel ...........................................................
65
3.2.3 Jenis dan Sumber Data ................................................................
67
3.2.4 Populasi, Sampel, dan Teknik Penarikan Sampel .......................
68
3.2.4.1 Populasi ...........................................................................
68
3.2.4.2 Sampel.............................................................................
69
3.2.4.3 Teknik Penarikan Sampel ...............................................
70
3.2.5 Teknik Pengumpulan Data ..........................................................
71
3.2.6 Rancangan Analisis Data dan Uji Hipotesis ...............................
72
3.2.6.1 Pengolahan Data dan Analisis Data ...............................
72
3.2.6.2 Rancangan Analisis Data Deskriptif ...............................
72
3.2.6.3 Uji Linieritas ...................................................................
73
3.2.6.4 Uji Signifikansi ...............................................................
74
3.2.6.5 Pengujian Hipotesis ........................................................
74
3.2.6.5.1 Analisis Regresi Linier Sederhana ...................
75
3.2.6.5.2 Hipotesis Statistik (Uji-t) .................................
75
BAB IV HASIL PENELITIAN DAN PEMBAHASAN
4.1
Gambaran Objek Penelitian ..............................................................
Shera Fuji Kusumawati, 2013
PENGARUH RISIKO PEMBIAYAAN MUSYARAKAH TERHADAP PROFITABILITAS
Universitas Pendidikan Indonesia | repository.upi.edu | perpustakaan.upi.edu
77
4.2
Gambaran Risiko Pembiayaan Musyarakah PT. Bank Muamalat
Indonesia, Tbk ...................................................................................
78
4.3
Gambaran Profitabilitas PT. Bank Muamalat Indonesia, Tbk .........
84
4.4
Keterkaitan Risiko Pembiayaan Musyarakah Terhadap Profitabilitas 87
4.5
4.6
4.4.1 Pengolahan Data dan Analisis.....................................................
87
4.4.2 Uji Linieritas ...............................................................................
89
4.4.3 Uji Signifikansi ...........................................................................
90
4.4.4 Pengujian Hipotesis ....................................................................
92
4.4.4.1 Analisis Regresi Linier Sederhana ..................................
92
4.4.4.2 Hipotesis Statistik (Uji t) ................................................
94
Temuan Hasil Penelitian ...................................................................
95
4.5.1 Temuan Hasil Penelitian Bersifat Teoritis ..................................
95
4.5.2 Temuan Hasil Penelitian Bersifat Empiris ..................................
97
Implikasi Hasil Penelitian Terhadap Pengembangan
Pendidikan Manajemen Bisnis .......................................................... 100
BAB V KESIMPULAN DAN REKOMENDASI
5.1
Kesimpulan ....................................................................................... 103
5.2
Rekomendasi ..................................................................................... 104
DAFTAR PUSTAKA
Shera Fuji Kusumawati, 2013
PENGARUH RISIKO PEMBIAYAAN MUSYARAKAH TERHADAP PROFITABILITAS
Universitas Pendidikan Indonesia | repository.upi.edu | perpustakaan.upi.edu
DAFTAR TABEL
No Tabel
Judul Tabel
Hal
1.1
Jaringan Kantor ..........................................................................
2
2.1
Kriteria Penilaian Peringkat NPF ................................................
32
2.2
Kriteria Minimal Profitabilitas ....................................................
46
2.3
Standar Return On Asset (ROA) .................................................
50
2.4
Hasil Penelitian yang Berkaitan ..................................................
54
3.1
Operasionalisasi Variabel............................................................
66
3.2
Jenis dan Sumber Data ................................................................
68
4.1
Pembiayaan Musyarakah PT.Bank Muamalat ............................
79
4.2
Risiko Pembiayaan Musyarakah PT.Bank Muamalat ................
81
4.3
Pembiayaan Musyarakah Bermasalah PT.Bank Muamalat ........
83
4.4
Profitabilitas (ROA) PT.Bank Muamalat ....................................
85
4.5
Risiko Pembiayaan Musyarakah dan Profitabilitas (ROA)
PT.Bank Muamalat Indonesia,Tbk…….………………………..
88
4.6
Tabulasi Data Variabel Penelitian ...............................................
88
4.7
Tabulasi Data Variabel Penelitian ...............................................
92
Shera Fuji Kusumawati, 2013
PENGARUH RISIKO PEMBIAYAAN MUSYARAKAH TERHADAP PROFITABILITAS
Universitas Pendidikan Indonesia | repository.upi.edu | perpustakaan.upi.edu
DAFTAR GAMBAR
No
Judul Gambar
Hal
Gambar
1.1
Perkembangan ROA PT. Bank Muamalat Periode 2007-2012......
5
2.1
Kerangka Pemikiran .......................................................................
61
2.2
Paradigma Pemikiran .....................................................................
62
4.1
Risiko Pembiayaan Musyarakah PT.Bank Muamalat ....................
81
4.2
Perkembangan Total Pembiayaan Musyarakah PT.Bank Muamalat 82
4.3
Perkembangan Profitabilitas (ROA) PT.Bank Muamalat ...........…
85
4.4
Scatterplot Uji Linieritas SPSS ....................................................…
90
4.5
Anova Analisis Regresi Linier Sederhana ...................................…
91
4.6
Hasil Analisis SPSS Regresi Linier Sederhana ...........................…
93
4.7
Hasil Analisis SPSS Regresi Linier Sederhana ...........................…
94
Shera Fuji Kusumawati, 2013
PENGARUH RISIKO PEMBIAYAAN MUSYARAKAH TERHADAP PROFITABILITAS
Universitas Pendidikan Indonesia | repository.upi.edu | perpustakaan.upi.edu
DAFTAR LAMPIRAN
Lampiran 1
:
Laporan Keuangan Publikasi Tahunan PT. Bank Muamalat
Indonesia, Tbk Periode 2007 –2012
Lampiran 2
:
Hasil Perhitungan Menggunakan Software SPSS 17.0
for windows
Lampiran 3
:
Nilai Distribusi T
Shera Fuji Kusumawati, 2013
PENGARUH RISIKO PEMBIAYAAN MUSYARAKAH TERHADAP PROFITABILITAS
Universitas Pendidikan Indonesia | repository.upi.edu | perpustakaan.upi.edu
BAB I
PENDAHULUAN
1.1
Latar Belakang Penelitian
Selama tahun 2012, perbankan syariah Indonesia mengalami tantangan
yang cukup berat dengan mulai dirasakannya dampak melambatnya pertumbuhan
perekononomian dunia yang mengakibatkan pertumbuhan ekonomi Indonesia
tidak setinggi yang diharapkan, walaupun Indonesia termasuk negara yang masih
mengalami pertumbuhan ekonomi yang stabil di dunia. Selain itu, faktor lain
seperti dampak penurunan DPK antara lain karena penarikan dana haji dari
perbankan syariah juga merupakan salah satu hal yang cukup berpengaruh
terhadap pertumbuhan perbankan syariah. Oleh karena itu pertumbuhan aset
perbankan syariah tidak setinggi pertumbuhan pada periode yang sama di tahun
sebelumnya. Hingga bulan Oktober 2012 pertumbuhan aset perbankan syariah
mencapai ± 37% dan total asetnya menjadi ± Rp179 triliun. Meskipun demikian
Bank Indonesia memperkirakan pertumbuhan perbankan syariah tahun 2013 tetap
mengalami pertumbuhan yang relatif cukup tinggi berkisar antara 36% - 58%
(skenario pesimis – optimis). Sementara perekonomian Indonesia di tahun depan
masih tetap mengalami pertumbuhan yang cukup tinggi dalam kisaran 6,3% 6,7% (www.bi.go.id).
Perbankan syariah mampu tumbuh ± 37% sehingga total asetnya menjadi
Rp174,09 triliun. Pembiayaan telah mencapai Rp135,58 triliun (40,06%) dan
penghimpunan dana menjadi Rp134,45 triliun (32,06%). Strategi edukasi dan
sosialisasi perbankan syariah yang ditempuh dilakukan bersama antara Bank
Shera Fuji Kusumawati, 2013
PENGARUH RISIKO PEMBIAYAAN MUSYARAKAH TERHADAP PROFITABILITAS
Universitas Pendidikan Indonesia | repository.upi.edu | perpustakaan.upi.edu
2
Indonesia dengan industri dalam bentuk iB campaign baik untuk funding maupun
financing telah mampu memperbesar market share perbankan syariah menjadi ±
4,3%.
Selama periode tahun 2012, jumlah Bank Umum Syariah (BUS) dan Unit
Usaha Syariah (UUS) sampai dengan Oktober 2012 tidak mengalami perubahan,
namun demikian jumlah jaringan kantor meningkat. Meskipun dengan jumlah
BUS (11 buah) maupun UUS (24 buah) yang sama, namun pelayanan kebutuhan
masyarakat akan perbankan syariah menjadi semakin meluas yang tercermin dari
bertambahnya Kantor Cabang dari sebelumnya sebanyak 452 menjadi 508 Kantor,
sementara Kantor Cabang Pembantu (KCP) dan Kantor Kas (KK) telah bertambah
sebanyak 440 kantor pada periode yang sama (Oktober 2012). Secara keseluruhan
jumlah kantor perbankan syariah yang beroperasi sampai dengan bulan Oktober
2012 dibandingkan tahun sebelumnya meningkat dari 1.692 kantor menjadi 2.188
kantor. Hal ini dapat dilihat pada Tabel 1.1 yang menggambarkan data tentang
perkembangan bank syariah di Indonesia.
TABEL 1.1
JARINGAN KANTOR
Kelompok Bank
2009
2010
2011
2012
BUS
6
11
11
11
UUS
25
23
23
24
Jumlah
Kantor
1001
1477
1692
2188
BUS&UUS
Sumber : Outlook Perbankan Syariah Indonesia 2013
Growth
Nominal
0
1
500
Tabel 1.1 menunjukkan perkembangan bank syariah beserta unit syariah
dari tahun ketahun mengalami tingkat kepercayaan yang positif dari masyarakat.
Dengan volume usaha hingga saat ini telah menunjukkan gambaran semakin
besarnya masyarakat untuk memanfaatkan layanan jasa perbankan syariah
Shera Fuji Kusumawati, 2013
PENGARUH RISIKO PEMBIAYAAN MUSYARAKAH TERHADAP PROFITABILITAS
Universitas Pendidikan Indonesia | repository.upi.edu | perpustakaan.upi.edu
3
dengan adanya fatma MUI (Majelis Ulama Indonesia) yang menyatakan bahwa
bunga bank termasuk riba. Pertumbuhan bank syariah lebih tinggi dari rata-rata
pertumbuhan perbankan nasional, kinerjanya sangat baik dan banyak inovasi
produk yang diterbitkannya.
Sebagai lembaga perbankan, bank syariah merupakan lembaga yang
berorientasi pada laba (profit oriented). Profitabilitas sebagai salah satu acuan
dalam mengukur besarnya laba menjadi begitu penting untuk mengetahui apakah
perusahaan atau bank telah menjalankan usahanya secara efisien. Menurut Agus
Sartono (2009:122) “Profitabilitas merupakan kemampuan perusahaan dalam
memperoleh laba dalam hubungannya pada penjualan, total aktiva maupun modal
sendiri. Untuk memperoleh profit seperti yang diharapkan, diperlukan
perencanaan sebagai dasar operasional dan pencapaian perusahaan.” Perencanaan
tersebut meliputi interelasi keuntungan dan risiko dalam keputusan manajerial.
Kinerja keuangan bank merupakan salah satu keberhasilan atas kesehatan suatu
bank yaitu penilaian dari segi profitabilitasnya.
Penilaian kinerja keuangan bank salah satunya dapat dilihat dari besarnya
profitabilitas dengan menggunakan ukuran Return on Assets (ROA). Return on
Assets ini menggambarkan kemampuan perusahaan memperoleh laba melalui
semua kemampuan dan sumber daya yang ada. Semakin besar Return on Assets
yang dimiliki bank, semakin besar pula tingkat keuntungan yang dicapai serta
semakin baik pula posisi bank tersebut dari segi penggunaan aset. Dengan kata
lain, Return on Assets dapat menunjukkan efesiensi manajemen dalam
penggunaan aset untuk mendapatkan keuntungan.
Shera Fuji Kusumawati, 2013
PENGARUH RISIKO PEMBIAYAAN MUSYARAKAH TERHADAP PROFITABILITAS
Universitas Pendidikan Indonesia | repository.upi.edu | perpustakaan.upi.edu
4
Menurut Tobias Olweny & Themba Mamba Shipno (2011:7) dalam jurnal
yang berjudul Effect Of Banking Sectoral Factors On The Profitability Of
Commercial mengemukakan bahwa “ROA was used as a measure of bank
performance and seven variables including liquidity, credit risk, cost to income
ratio, size, concentration ratio.” Maksudnya ROA digunakan sebagai ukuran
kinerja bank dan tujuh variabel termasuk likuiditas, resiko kredit, biaya untuk
rasio pendapatan, ukuran , rasio konsentrasi.
Setiap perusahaan memerlukan rasio ROA untuk mengetahui kinerjanya
melalui tingkat profitabilitas. Penurunan ROA yang dialami Bank Muamalat yang
secara terus menerus akan berdampak pada kinerja perusahaan yang kurang baik
sehingga dapat menghilangkan kemampuan bank dalam memperoleh keuntungan
atau laba.
Penurunan laba yang diperoleh PT. Bank Muamlat Indonesia,Tbk pada
tahun 2012 akan berdampak terhadap tingkat kesehatan dan keuangan bank
tersebut. ROA ini akan memperlihatkan efektifitas penggunaan aktiva untuk
menghasilkan laba atau keuntungan. Pada setiap bank akan menggunakan ROA
dalam mengontrol kinerjanya. Berikut adalah gambaran Return On Assets (ROA)
pada PT. Bank Muamalat Indonesia,Tbk yang tertera dalam Gambar 1.1.
Shera Fuji Kusumawati, 2013
PENGARUH RISIKO PEMBIAYAAN MUSYARAKAH TERHADAP PROFITABILITAS
Universitas Pendidikan Indonesia | repository.upi.edu | perpustakaan.upi.edu
5
ROA
3%
2%
2%
1,64%
2%
1%
0,80%
1,03%
0,87%
0,84%
ROA
1%
0%
2007
2008
2009
2010
2011
2012
Sumber : Laporan Keuangan PT. Bank Muamalat Tbk ( data diolah)
GAMBAR 1.1
PERKEMBANGAN RETURN ON ASSET (ROA)
PT. BANK MUAMALAT TBK
PERIODE 2007-2012
Berdasarkan Gambar 1.1, perkembangan ROA PT. Bank Muamalat
Indonesia, Tbk mengalami fluktuasi setiap tahunnya yang cenderung mengalami
penurunan. ROA tertinggi yang dicapai PT. Bank Muamalat Indonesia,Tbk pada
tahun 2007 yaitu sebesar 2%, sedangkan ROA terendah terjadi pada tahun 2012
yaitu hanya 0,84%. Kriteria penilaian kesehatan ROA Bank Syariah yang
ditetapkan oleh Bank Indonesia yaitu dengan nilai minimal 1,5%.
Profitabilitas sebagai salah satu indikator penilaian tingkat kesehatan bank
yang digunakan oleh masyarakat dalam menilai kualitas suatu bank. Keuntungan
yang layak, diperlukan setiap bank guna menarik minat para pemilik dana untuk
menitipkan uang mereka di bank. Keuntungan juga diperlukan untuk mendanai
perluasan usaha serta membiayai usaha peningkatan mutu jasa bank kepada
masyarakat dalam bentuk kredit atau pembiayaan. Semuanya itu hanya mungkin
dijalankan dengan baik apabila bank memperoleh keuntungan yang memadai.
Berkaitan dengan hal tersebut, Dwi Suwiknyo (2010:64) menjelaskan
bahwa “Rasio profitabilitas adalah rasio yang menunjukkan tingkat efektivitas
Shera Fuji Kusumawati, 2013
PENGARUH RISIKO PEMBIAYAAN MUSYARAKAH TERHADAP PROFITABILITAS
Universitas Pendidikan Indonesia | repository.upi.edu | perpustakaan.upi.edu
6
yang dicapai melalui usaha operasional bank”. Jadi, rasio ini mengukur efektifitas
manajemen berdasarkan hasil pengembalian yang dihasilkan dari pinjaman dan
investasi.
Dengan demikian, jelas bahwa salah satu hal yang mempengaruhi
peningkatan atau penurunan rasio profitabilitas adalah keberhasilan dalam
penghimpunan dan penyaluran dana melalui pembiayaan. Pembiayaan dalam
Undang-undang No. 21 tahun 2008 tentang perbankan syariah, mempunyai
pengertian sebagai berikut :
Pembiayaan adalah penyediaan dana atau tagihan yang dipersamakan
dengan itu berupa :
a. Transaksi bagi hasil dalam bentuk mudharabah dan musyarakah
b. Transaksi sewa-menyewa dalam bentuk ijarah atau sewa beli dalam
bentuk ijarah muntahia bitamlik
c. Transaksi jual beli dalam bentuk piutang murabahah, salam, dan
istishna.
d. Transaksi pinjam meminjam dalam bentuk piutang qardh, dan
e. Transaksi sewa-menyewa jasa dalam bentuk ijarah untuk transaksi
multijasa.
Penanaman dana yang berpengaruh besar terhadap kemampuan bank
syariah dalam menghasilkan laba adalah debitur atau lazim dikenal dengan kredit
atau pada bank syariah disebut dengan pembiayaan. Salah satu jenis pembiayaan
yang dijalankan
oleh PT.Bank Muamalat Indonesia,Tbk adalah pembiayaan
musyarakah. Pembiayaan musyarakah adalah pembiayaan dalam bentuk kerja
sama antara Bank dengan nasabah untuk suatu usaha tertentu yang masing-masing
pihak memberikan porsi dana dengan ketentuan bahwa keuntungan akan dibagi
sesuai dengan kesepakatan, sedangkan kerugian ditanggung sesuai dengan porsi
dana masing-masing. Berdasarkan data Annual Report
PT. Bank Muamalat
Indonesia,Tbk tahun 2012 diketahui bahwa komposisi pembiayaan musyarakah
Shera Fuji Kusumawati, 2013
PENGARUH RISIKO PEMBIAYAAN MUSYARAKAH TERHADAP PROFITABILITAS
Universitas Pendidikan Indonesia | repository.upi.edu | perpustakaan.upi.edu
7
pada akhir 2012 adalah sebesar 37,16% dari total keseluruhan pembiayaan,
sedangkan komposisi pembiayaan mudharabah hanya sebesar 6,96%.
Faktor-faktor yang dapat mempengaruhi profitabilitas bank dapat
bersumber dari berbagai kinerja profitabilitas yang ditunjukkan oleh beberapa
indikator. Dalam peraturan Bank Indonesia No.9/9/PBI/2007, pemanfaatan aktiva
dalam suatu bank dapat dilihat dari aktiva produktif yang dimiliki. Komponen
aktiva produktif yang dimiliki bank syariah salah satunya adalah pembiayaan.
Pembiayaan adalah salah satu produk usaha bank syariah yang mampu
menghasilkan keuntungan.
Pembiayaan yang telah disalurkan selain menghasilkan keuntungan juga
berpotensi menimbulkan risiko jika pengembalian jumlah pinjaman tidak sesuai
dengan jangka waktu yang ditentukan seperti adanya pembiayaan bermasalah atau
Non Performing Financing (NPF). Kredit atau pembiayaan yang digolongkan
sebagai kurang lancar (KL), diragukan (D) dan macet (M) yang dibagi dengan
total pembiayaan yang disalurkan.Dimana semakin tinggi presentase semakin
tinggi pula tingkat Non Performing Financing-nya.
Meningkatnya
produk
pembiayaan
dalam
bank
syariah
akan
mendatangkan risiko perbankan yang besar pula, salah satunya yaitu risiko
pembiayaan, hal ini dikarenakan pembiayaan merupakan produk investasi bank
syariah yang termasuk dalam produk Natural Uncertainty Contracts ( Veithzal
rivai, 2008:247). Dengan adanya risiko pembiayaan yang bermasalah dapat
mengakibatkan kesempatan bank untuk memperoleh kauntungan berkurang atau
hilang. Keadaan NPF yang tinggi di atas batas ketetapan Bank Indonesia di
Shera Fuji Kusumawati, 2013
PENGARUH RISIKO PEMBIAYAAN MUSYARAKAH TERHADAP PROFITABILITAS
Universitas Pendidikan Indonesia | repository.upi.edu | perpustakaan.upi.edu
8
indikasikan memberi dampak terhadap profitabilitas yang rendah pada PT. Bank
Muamalat.
Laba yang diperoleh bank sebagian besar berasal dari pembiayaan yang
diberikan, salah satunya adalah pembiayaan musyarakah yang merupakan produk
bagi hasil yang banyak diminati dari pada pembiayaan bagi hasil lainnya. Jika
pembiayaan ini lancar maka bank akan mendapatkan laba namun jika pembiayaan
tersebut bermasalah maka dapat mengurangi laba yang seharusnya diperoleh.
Menurut hasil penelitian Husnul Fitra (2009) dan Gustian (2008:14) yang
menyatakan, “Risiko kerugian akibat pemberian kredit yang tidak lancar tentunya
akan berpengaruh terhadap pendapatan dan keuntungan yang diterima oleh bank”.
Menurut Veihzal Rivai dan Arvian Arifin (2010:966) menyatakan bahwa
“risiko pembiayaan adalah risiko yang terjadi akibat kegagalan pihak lawan
(counterparty)
memenuhi
kewajibannya.”
Roberto
Ercegovac
(2011:63)
menyatakan bahwa “Credit risk has always been the central risk in banking
financial intermediation yaitu bahwa risiko kredit selalu menjadi risiko utama
dalam intermediasi perbankan keuangan”.Risiko pembiayaan dapat bersumber
dari berbagai aktivitas fungsional bank seperti pembiayaan (penyediaan dana),
investasi, dan pembiayaan perdagangan, yang tercatat dalam banking book
maupun trading book. Dengan adanya pembiayaan musyarakah bermasalah yang
terjadi akan berdampak negatif bagi pihak bank. Timbulnya kredit bermasalah
akan mengakibatkan hilangnya kesempatan memperoleh income (pendapatan) dari
kredit yang diberikan, sehingga mengurangi perolehan laba dan berpengaruh
buruk bagi profitabilitas bank (Dendawijaya 2009:88). Oleh karena itu masalah
Shera Fuji Kusumawati, 2013
PENGARUH RISIKO PEMBIAYAAN MUSYARAKAH TERHADAP PROFITABILITAS
Universitas Pendidikan Indonesia | repository.upi.edu | perpustakaan.upi.edu
9
ini jadi sangat penting untuk diteliti agar PT. Bank Muamalat Indonesia, Tbk
dapat menarik minat masyarakat sebagai pemilik dana untuk menginvestasikan
uang melalui penyertaan modal.
Berdasarkan penjelasan yang telah dipaparkan dan berdasarkan data
keuangan serta kondisi pembiayaan musyarakah yang ada di PT. Bank Muamalat
Indonesia,Tbk maka perlu dilakukan penelitian untuk mengetahui, memahami dan
menganalisis seberapa besar risko pembiayaan musyarakah serta pengaruhnya
terhadap profitabilitas yang diukur dengan tingkat return on asset (ROA).
Untuk itu, judul yang diangkat dalam penelitian ini adalah “Pengaruh
Risiko Pembiayaan Musyarakah terhadap Profitabilitas pada PT. Bank
Muamalat Indonesia, Tbk Tahun Periode 2007-2012”.
1.2 Identifikasi Masalah
Keberhasilan dan keberlangsungan suatu bank salah satunya dapat dilihat
dari kinerja bank dalam menjalankan serta mengelola hasil usahanya terutama
keberhasilan dalam mendapatkan laba usaha. Namun, adakalanya keberhasilan
bank tersebut akan terganggu oleh kegiatan operasional bank itu sendiri salah
satunya adalah akibat adanya risiko kredit (pembiayaan) yang diberikan bank
sebagai salah satu kegiatan pokoknya selain berfungsi sebagai penghimpun dana
dari masyarakat.
Pembiayaan baik pembiayaan jual-beli maupun bagi hasil dapat
menentukan kinerja keuangan bank terutama dalam mendapatkan
laba.Meningkatnya produk pembiayaan akan meningkatkan risiko
pembiayaan yang besar pula. Kinerja keuangan merupakan salah satu
tolok ukur untuk menyatakan keberhasilan suatu bank.Penilaian kinerja
keuangan dapat dilihat dari profitabilitas yang dimiliki bank.Profitabilitas
yang rendah menggambarkan kinerja keuangan bank yang rendah. Jika
Shera Fuji Kusumawati, 2013
PENGARUH RISIKO PEMBIAYAAN MUSYARAKAH TERHADAP PROFITABILITAS
Universitas Pendidikan Indonesia | repository.upi.edu | perpustakaan.upi.edu
10
terus dibiarkan akan berdampak pada berkurangnya kepercayaan
masyarakat terhadap bank.Pencapaian profitabilitas PT. Bank Muamalat
Indonesia Tbk. Yang diukur dari tingkat ROA (Return On Assets) yang
diperoleh sampai tahun 2012 yaitu sebesar 0,84% ternyata masih berada di
bawah standar minimal Bank Indonesia (BI) yaitu 1,5%. Profitabilitas
yang menurun diindikasikan terjadi karena tingkat Non Performing
Finance (NPF) yang diperoleh masih berada di atas batas kisaran yang
ditetapkan Bank Indonesia yaitu 5%. Sehingga perlu adanya upaya yang
dilakukan untuk meningkatkan profitabilitas dengan cara meningkatkan
Non Performing Finance (NPF). Hal tersebut dapat menjadi permasalahan
bagi PT. Bank Muamalat Indonesia Tbk. Karena standar aman pencapaian
ROA bank di Indonesia ditentukan oleh Bank Indonesia. Untuk itu dengan
adanya penelitian ini diharapkan mampu menjadi bahan referensi untuk
terus meningkatkan kinerja bank terutama dalam pengelolaan pembiayaan.
1.3 Rumusan Masalah
Berdasarkan latar belakang masalah yang telah diuraikan, maka peneliti
merumuskan masalah penelitian ini sebagai berikut :
1. Bagaimana Gambaran Risiko Pembiayaan Musyarakah pada PT. Bank
Muamalat Indonesia Tbk. periode tahun 2007-2012.
2. Bagaimana Gambaran Profitabilitas pada PT. Bank Muamalat
Indonesia Tbk. periode tahun 2007-2012.
3. Bagaimana Pengaruh Risiko Pembiayaan Musyarakah terhadap
Profitabilitas pada PT. Bank Muamalat Indonesia Tbk. periode tahun
2007-2012.
1.4 Tujuan Penelitian
Berdasarkan rumusan masalah yang telah diuraikan, maka tujuan dari
penelitian ini adalah untuk memperoleh temuan :
1. Gambaran Risiko Pembiayaan Musyarakah pada PT. Bank Muamalat
Indonesia Tbk. periode tahun 2007-2012.
Shera Fuji Kusumawati, 2013
PENGARUH RISIKO PEMBIAYAAN MUSYARAKAH TERHADAP PROFITABILITAS
Universitas Pendidikan Indonesia | repository.upi.edu | perpustakaan.upi.edu
11
2. Gambaran Profitabilitas pada PT. Bank Muamalat Indonesia Tbk.
periode tahun 2007-2012.
3. Gambaran Pengaruh Risiko Pembiayaan Musyarakah terhadap
Profitabilitas pada PT. Bank Muamalat Indonesia Tbk. periode tahun
2007-2012.
1.5 Kegunaan Hasil Penelitian
Kegunaan penelitian dikelompokkan pada kegunaan teoritis dan kegunaan
praktis, yaitu :
1. Kegunaan Teoritis
Secara teoritis, penelitian diharapkan dapat memberikan tambahan
referensi terhadap ilmu perbankan syariah dan ilmu manajemen
keuangan
yang
berkaitan
dengan
risiko
pembiayaan
dan
profitabilitas. Selain itu, berguna juga sebagai tambahan wawasan
peneliti lain yang akan mengkaji lebih dalam mengenai ilmu
manajemen keuangan dan perbankan syariah.
2. Kegunaan Praktis
Hasil penelitian diharapkan menjadi bahan referensi untuk terus
meningkatkan kinerja keuangan bank, terutama dalam pengelolaan
pembiayaan pada bank serta sebagai bahan masukan untuk
pengelolaan kinerja keuangan bank syariah.
Shera Fuji Kusumawati, 2013
PENGARUH RISIKO PEMBIAYAAN MUSYARAKAH TERHADAP PROFITABILITAS
Universitas Pendidikan Indonesia | repository.upi.edu | perpustakaan.upi.edu
BAB III
OBJEK DAN METODE PENELITIAN
3.1 Objek Penelitian
Menurut Sugiyono (2012:38) pengertian objek penelitian yaitu “Suatu
atribut atau sifat atau nilai dari orang, objek atau kegiatan yang mempunyai
variasi tertentu yang ditetapkan oleh peneliti untuk dipelajari dan kemudian
ditarik kesimpulannya”. Objek penelitian yang diteliti terdiri dari satu variabel
bebas dan satu variabel terikat. Menurut Sugiyono (2012:59) “Variabel bebas
adalah merupakan variabel yang mempengaruhi atau yang menjadi sebab
perubahannya atau timbulnya variabel dependent (terikat). Sedangkan variabel
terikat adalah merupakan variabel yang dipengaruhi atau yang menjadi akibat,
karena adanya variabel bebas”.
Variabel bebas atau independent variable yang diteliti adalah Risiko
Pembiayaan Musyarakah (X) dengan indikator Non Performing Finance (NPF)
kemudian yang menjadi variabel terikat atau dependent variabel adalah
profitabilitas yang diukur dengan rasio ROA (Y).
Dalam penelitian ini peneliti memfokuskan pada risiko pembiayaan
musyarakah yang mempengaruhi profitabilitas di PT. Bank Muamalat
Indonesia,Tbk dengan mengamati kinerja keuangan melalui laporan keuangan
PT. Bank Muamalat Indonesia,Tbk periode Tahun 2007 –2012 serta laporan
tahunan PT. Bank Muamalat Indonesia,Tbk. Berdasarkan objek penelitian
tersebut, maka dalam penelitian ini akan dianalisis mengenai pengaruh Risiko
Shera Fuji Kusumawati, 2013
PENGARUH RISIKO PEMBIAYAAN MUSYARAKAH TERHADAP PROFITABILITAS
Universitas Pendidikan Indonesia | repository.upi.edu | perpustakaan.upi.edu
64
Pembiayaan Musyarakah terhadap Profitabilitas di PT. Bank Muamalat
Indonesia,Tbk.
3.2 Metode Penelitian
3.2.1
Jenis Penelitian dan Metode yang Digunakan
Menurut Sugiyono (2012:2) mengemukakan, “Metode penelitian diartikan
sebagai cara ilmiah untuk mendapatkan data dengan tujuan dan kegunaan
tertentu”. Berdasarkan variabel-variabel yang diteliti maka jenis penelitian yang
digunakan dalam penelitian ini adalah deskriptif dan verifikatif.
Sugiyono (2012:86), menjelaskan bahwa “Penelitian deskriptif adalah
penelitian yang dilakukan untuk mengetahui nilai variabel mandiri, baik satu
variabel
atau
lebih
(independen)
tanpa
membuat
perbandingan
atau
menghubungkan antara satu dengan variabel yang lain. Menurut Suharsimi
Arikunto (2010:4), “Penelitian verifikatif pada dasarnya ingin menguji kebenaran
dari suatu hipotesis melalui pengumpulan data di lapangan”.
Dalam penelitian ini penelitian deskriptif dilakukan untuk mengetahui
gambaran Risiko Pembiayaan Musyarakah PT. Bank Muamalat Indonesia,Tbk
dan gambaran mengenai profitabilitas PT. Bank Muamalat Indonesia,Tbk.
Penelitian verifikatif yang dilakukan yaitu untuk menguji mengenai pengaruh
Risiko Pembiayaan Musyarakah terhadap profitabilitas PT. Bank Muamalat
Indonesia,Tbk.
Berdasarkan pendapat di atas, maka dalam penelitian ini menggunakan
metode explanatory research. Hal ini sesuai dengan pernyataan Masri
Shera Fuji Kusumawati, 2013
PENGARUH RISIKO PEMBIAYAAN MUSYARAKAH TERHADAP PROFITABILITAS
Universitas Pendidikan Indonesia | repository.upi.edu | perpustakaan.upi.edu
65
Singarimbun dan Sofian Effendi (2006:5) mengemukakan bahwa “Expalanatory
research merupakan penelitian yang menjelaskan hubungan kausal antara
variabel-variabel melalui pengujian hipotesis.” Dengan kata lain penelitian
eksplanatory adalah penelitian untuk menguji hipotesis antara variabel yang satu
dengan variabel yang lain.
Penelitian ini merupakan penelitian kuantitatif yaitu mengenai risiko
pembiayaan musyarakah terhadap profitabilitas, maka desain penelitian yang
digunakan adalah time series design. Menurut Sugiyono (2012:78), “Time series
design adalah desain penelitian yang bermaksud untuk mengetahui kestabilan dan
kejelasan suatu keadaan, yang menentu dan tidak konsisten”.
ini
peneliti
memfokuskan
pada
risiko
pembiayaan
Dalam penelitian
musyarakah
yang
mempengaruhi profitabilitas PT. Bank Muamalat Indonesia,Tbk. Studi kasus
laporan keuangan tahunan PT. Bank Muamalat Indonesia,Tbk periode Tahun
2007 – 2012. Penelitian ini dilakukan dalam kurun waktu 6 tahun, yaitu pada
tahun 2007 sampai dengan 2012. Hal ini dikarenakan laporan keuangan periode
2007-2012 merupakan laporan keuangan yang sudah diaudit dan sudah
dipublikasikan ke masyarakat melalui situs resmi PT. Bank Muamalat Indonesia,
Tbk.
3.2.2
Operasionalisasi Variabel
Kerlinger dalam Sugiyono (2009:58) menyatakan bahwa “Variabel adalah
konstruk (constructs) atau sifat yang akan dipelajari.” Terdapat dua variabel
Shera Fuji Kusumawati, 2013
PENGARUH RISIKO PEMBIAYAAN MUSYARAKAH TERHADAP PROFITABILITAS
Universitas Pendidikan Indonesia | repository.upi.edu | perpustakaan.upi.edu
66
dalam penelitian ini, yaitu variabel bebas (independent variable) dan variabel
terikat (dependent variable). Variabel-variabel tersebut adalah sebagai berikut:
1. Variabel bebas (X)
Variabel bebas dalam penelitian ini adalah risiko pembiayaan yang diukur
dengan Non Performing Finance (NPF).
NPF merupakan pembiayaan yang terjadi ketika pihak debitur (mudharib)
karena
berbagai
sebab,
tidak
dapat
memenui
kewajiban
untuk
mengembalikan dana pembiayaan (pinjaman).
Hal ini sesuai dengan definisi yang di ungkapkan oleh Muhammad
(2009:310) “Risiko pembiayaan muncul manakala bank tidak dapat
memperoleh kembali tagihannya atas pinjaman yang diberikan atau
investasi yang sedang dilakukan”.
2. Variabel Terikat (Y)
Variabel terikat yang digunakan dalam penelitian ini adalah profitabilitas
yang diukur dengan Return On Assets (ROA).
Dendawijaya (2009:118), menyatakan bahwa:
ROA merupakan rasio yang digunakan untuk mengukur kemampuan
manajemen bank dalam memperoleh keuntungan (laba) secara
keseluruhan. Semakin besar ROA suatu bank semakin besar pula tingkat
keuntungan yang dicapai bank tersebut semakin baik pula posisi bank
tersebut dari segi penggunaan aset.
Secara lengkap operasionalisasi variabel dalam penelitian ini dapat terlihat
pada Tabel 3.1.
Shera Fuji Kusumawati, 2013
PENGARUH RISIKO PEMBIAYAAN MUSYARAKAH TERHADAP PROFITABILITAS
Universitas Pendidikan Indonesia | repository.upi.edu | perpustakaan.upi.edu
67
3.2.3
Jenis dan Sumber Data
Sumber data penelitian dapat diperoleh secara langsung (data primer),
maupun secara tidak langsung (data sekunder) yang berhubungan dengan objek
penelitian. Menurut Sugiyono (2009:137):
Sumber data penelitian dibedakan menjadi dua, yaitu sumber data primer
dan sumber data sekunder. Sumber data primer adalah sumber data yang
langsung memberikan data kepada pengumpul data, dan sumber data
sekunder merupakan sumber yang tidak langsung memberikan data kepada
pengumpul data.
Sumber data yang dipakai dalam penelitian ini adalah sumber data
sekunder yang diperoleh melalui berbagai sumber, yaitu literatur, artikel, serta
situs di internet yang berkenaan dengan penelitian yang dilakukan.
Penelitian ini menggunakan data kuantitatif berupa data sekunder yang
merupakan data yang diperoleh dalam bentuk sudah jadi berupa publikasi. Data
sekunder umumnya berupa bukti, catatan atau laporan historis yang telah tersusun
dalam arsip (data dokumenter) yang dipublikasikan. Data sekunder yang
diperlukan dalam penelitian ini adalah laporan keuangan PT. Bank Muamalat
Indonesia,Tbk periode Tahun 2007– 2012. Untuk lebih jelasnya mengenai data
dan sumber yang digunakan dalam penelitian ini, maka peneliti mengumpulkan
dan menyajikannya dalam tabel berikut.
Shera Fuji Kusumawati, 2013
PENGARUH RISIKO PEMBIAYAAN MUSYARAKAH TERHADAP PROFITABILITAS
Universitas Pendidikan Indonesia | repository.upi.edu | perpustakaan.upi.edu
68
No
Data
TABEL 3.2
JENIS DAN SUMBER DATA
Jenis Data
Sumber Data
1
Profil Perusahaan
Sekunder
Website PT. Bank
2
Laporan Neraca PT