PENDETEKSIAN FINANCIAL STATEMENT FRAUD DI INDONESIA (Studi pada Perusahaan Manufaktur di Bursa Efek Indonesia Tahun 2013-2015)
PENDETEKSIAN FINANCIAL STATEMENT FRAUD
DI INDONESIA
(Studi pada Perusahaan Manufaktur di Bursa Efek Indonesia
Tahun 2013-2015)
SKRIPSI
Diajukan untuk Melengkapi Tugas-tugas dan Memenuhi Syarat-syarat
untuk Mencapai Gelar Sarjana Ekonomi Program Studi Akuntansi Fakultas
Ekonomi dan Bisnis Universitas Sebelas Maret Surakarta
Disusun oleh:
CITRA MAHA RATNA
F1315024
PROGRAM STUDI AKUNTANSI
FAKULTAS EKONOMI DAN BISNIS
UNIVERSITAS SEBELAS MARET
SURAKARTA
2017
ABSTRAK
Pendeteksian Financial Statement Fraud Di Indonesia
(Studi pada Perusahaan Manufaktur di Bursa Efek Indonesia Tahun 2013-
2015)
Disusun oleh:
Citra Maha Ratna
F1315024
Kondisi perusahaan secara finansial dapat tercermin dalam laporan keuangan perusahaan. Namun, terdapat banyak celah dalam laporan keuangan yang dapat menjadi ruang bagi manajemen dan oknum tertentu untuk melakukan kecurangan (fraud) pada laporan keuangan. Penelitian ini dilakukan dengan tujuan untuk menganalisis pengaruh variabel-variabel dari pengembangan fraud triangle
yang diperkenalkan oleh Cressey (1953) yakni financial target, financial
stability , external pressure, nature of industry, effective monitoring, change in
auditor , terhadap financial statement fraud yang diproksikan dengan F-score.Sampel penelitian yang digunakan adalah sebanyak 72 perusahaan manufaktur yang listing di Bursa Efek Indonesia periode 2013-2015. Jenis data yang digunakan adalah data sekunder, yang berupa laporan tahunan perusahaan yang listing di BEI selama periode 2013-2015. Pengujian hipotesis dilakukan dengan metode regresi logistik.
Hasil penelitian menunjukkan bahwa variabel financial stability, external
pressure , dan variabel nature of industry terbukti berpengaruh terhadap financial
statement fraud . Penelitian ini tidak membuktikan bahwa variabel effective
monitoring , dan variabel change in auditor berpengaruh terhadap financial
statement fraud .Kata Kunci: Financial Statement Fraud
ABSTRACT
Detection of Financial Statement Fraud in Indonesia
(Study on Manufacture Companies in Indonesia Stock Exchange in 2013-2015)
By :
Citra Maha Ratna
F1315024
Company's financial condition may reflect on it. However, there are many
loopholes in financial statement which would provide rooms for the management
and certain parties to commit fraud. This study was conducted to analyze the
effect of variables in the development of fraud triangle by Cressey (1953);
financial target, financial stability, external pressure, nature of industry, effective
monitoring, change in auditor, to the financial statement fraud proxied by F-
score.The samples used in this study are 216 manufactured companies listed in
Indonesia Stock Exchange during the period 2013-2015. The data used in this
study are secondary data, in the form of annual reports of companies listed on the
Indonesia Stock Exchange during the period 2013-2015. Hypothesis testing was
conducted using method of logistic regression.The result shows that the variable of financial stability, external pressure,
and variable of nature of industry are proven to take effect on the financial
statement fraud. This study does not prove that variable of effective monitoring
and variable of change in auditor have seffect on the financial statement fraud Keyword: Financial Statement Fraud
”Belajar hari ini, berhasil di masa dapan. Semangat mencari ilmu
dalam hidup dan t akhlukan dunia dengan kecerdasan”Persembahan skripsi ini untuk: 1.
Drs. Hari Sasetyo, MM 2. Yuli Ambini, S.Sos 3. Athur Adhi Buwana, S.Kom 4. Bahana Fitra, SE 5. Berlian Puspita Murti, S.I.Kom Segala puji syukur atas kehadirat Allah SWT karena, berkat dari rahmat-Nya penulis dapat menyelesaikan penulisan skripsi ini. Skripsi dengan judul ”Pendeteksian Financial Statement Fraud Di Indonesia (Studi pada Perusahaan Manufaktur di Bursa Efek Indonesia Tahun 2013-2015)
’’ disusun untuk memenuhi salah satu syarat untuk memperoleh gelar Sarjana Ekonomi pada prodi Akuntansi Fakultas Ekonomi dan Bisnis Universitas Sebelas Maret.
Penulis menyadari bahwa selesainya skripsi ini tidak lepas dari bantuan, bimbingan dan dorongan dari berbagai pihak yag telah memberikan kontribusi dalam penyelesaian skripsi ini. Oleh karena itu, penulis inggin menyampaikan ucapan terima kasih kepada:
1. Bapak Prof. Dr. Ravik Karsidi, M.Si., selaku Rektor Universitas Sebelas Maret Surakarta.
2. Ibu Dr. Hunik Sri Runing Sawitri, M.Si., selaku Dekan Fakultas Ekonomi dan Bisnis.
3. Bapak Drs. Santoso Tri Hananto, M.Si., Ak., selaku Ketua Program Studi Akuntansi.
4. Bapak Prof. Drs. Djoko Suhardjanto, M.Com (Hons)., Ph.D., Ak., selaku Dosen Pembimbing yang selalu memberikan membimbing dan memberi masukan dalam pengerjaan skripsi ini.
5. Keluarga penulis, Papa, Mama dan kakak-kakak tercinta yang tiada henti memberikan dorongan, semangat, dan doa agar penulis dapat menyelesaikan skripsi ini.
6. Segenap staff dosen pengajar Prodi Akuntansi, Fakultas Ekonomi dan Bisnis Universitas Sebelas Maret, yang telah memberikan ilmu praktik dan teori yang sangat bermanfaat kepada penulis selama masa perkuliahan di Fakultas Ekonomi dan Bisnis Universitas Sebelas Maret Surakarta; 7. Sahabat-sahabat penulis yang selalu memberikan semangat, motivasi, bantuan dalam penulisan skripsi ini.
8. Teman-teman satu angkatan S1 Akuntansi Transfer 2015 UNS yang sudah memberikan semangat, dukungan selama perkuliahan hingga skripsi.
9. Pihak- pihak lainnya yang tidak dapat penulis sebutkan satu persatu yang telah memberikan bantuan kepada penulis dalam penyelesaian Tugas Akhir ini. Penulis menyadari sepenuhnya bahwa skripsi ini masih jauh dari kesempurnaan. Oleh karena itu, penulis sangat mengharapkan kritik dan saran dari semua pihak agar penulisan ini dapat menjadi lebih baik dan dapat bermanfaat bagi semua pihak.
Surakarta, Juli 2017 Citra Maha Ratna
DAFTAR ISI
Halaman Halaman Judul ......................................................................................................... i Abstrak .................................................................................................................... ii
Abstract .................................................................................................................. iii
Halaman Persetujuan .............................................................................................. iv Halaman Pengesahan ............................................................................................... v Halaman Pernyataan............................................................................................... vi Motto dan Persembahan ........................................................................................ vii Kata Pengantar .................................................................................................... viii Daftar Isi .................................................................................................................. x Daftar Tabel ......................................................................................................... xiii Daftar Gambar ..................................................................................................... xiv Daftar Lampiran ..................................................................................................... xv
BAB I PENDAHULIAN ........................................................................................ 1 1.1. Latar Belakang .......................................................................................... 1 1.2. Rumusan Masalah ..................................................................................... 8 1.3. Tujuan Penelitian ....................................................................................... 9 1.4. Kontribusi Penelitian ................................................................................. 9 1.5. Orisinalitas Penelitian .............................................................................. 10 BAB II LANDASAN TEORI DAN PENGEMBANGAN HIPOTESIS .............. 12 2.1. Teori Fraud Triangle ............................................................................. 12 2.2. Tekanan (Pressure) .................................................................................. 14 2.2.1. Stabilitas Keuangan (Financial Stability) ...................................... 16 2.2.2. Tekanan Eksternal (External Pressure).......................................... 16 2.3. Kesempatan (Opportunity)....................................................................... 17 2.3.1. Sifat Industri (Nature of Industry) .................................................. 18 2.3.2. Ketidakefektifan Pengawasan (Effective Monitoring) .................... 19 2.4. Rasionalisasi (Rationalization) ................................................................ 19 2.4.1. Pergantian Auditor (Change in Auditor) ........................................ 20
2.5. Fraud........................................................................................................ 20 2.5.1.
Pelaku Fraud .................................................................................. 22 2.6. Financial Statement Fraud ...................................................................... 23 2.7. Pengembangan Hipotesis ......................................................................... 24 2.7.1.
Pengaruh financial stability teerhadap financial statement fraud .. 24 2.7.2. Pengaruh external pressure terhadap financial statement fraud .... 25 2.7.3. Pengaruh nature of industry terhadap financial statement fraud ... 26 2.7.4. Pengaruh effective monitoring terhadap financial statement fraud ...............................................................................................
27 2.7.5. Pengaruh change in auditor terhadap financial statement fraud .... 28 2.8.
Kerangka Konseptual ............................................................................... 28
BAB III METODE PENELITIAN ........................................................................ 31 3.1. Populasi dan Sampel ............................................................................... 31 3.2. Definisi Operasional dan Pengukuran Variabel ....................................... 33 3.2.1. Variabel Dependen ......................................................................... 33 3.2.1.1. Kualitas Akrual (Accrual Quality) .................................. 34 3.2.1.2. Kinerja Keuangan (Financial Performance) ................... 35 3.2.2. Variabel Indipenden ....................................................................... 35 3.2.2.1. Financial Stability ............................................................ 36 3.2.2.2. External Pressure ............................................................. 36 3.2.2.3. Nature of Industry ............................................................ 37 3.2.2.4. Effective Monitoring ......................................................... 37 3.2.2.5. Change in Auditor ............................................................ 38 3.3. Teknik Analisis ........................................................................................ 39 3.3.1. Statistik Deskriptif .......................................................................... 39 3.3.2. Regresi Logistik.............................................................................. 40 3.3.3. Menilai Kelayakan Model Regresi (Hosmer and Lemeshow’s Godness of Fit Test) ...................................................................... 41 3.3.4. Koefisien Determinasi .................................................................... 41 3.3.5. Uji Omnimbus Test of Model Coefficient ....................................... 42 3.3.6. Uji Wald ......................................................................................... 42
BAB IV PEMBAHASAN ..................................................................................... 43 4.1. Deskripsi Data ......................................................................................... 43 4.2. Hasil Uji Statistik Deskriptif ................................................................... 44 4.3. Pengujian Hipotesis dan Pembahasan ..................................................... 46 4.3.1. Analisis Menilai Kelayakan Model Regresi (Hosmer and Lemeshow’s Godness of Fit) .......................................................... 47 4.3.2. Analisis Koefisien Determinasi ...................................................... 48 4.3.3. Analisis Uji Omnibus Test of Model Coefficient ............................ 48 4.3.4. Analisis Uji Wald ........................................................................... 49
4.3.4.1. Pengaruh Financial Stability terhadap Financial Statement Fraud ..................................................................................
50
4.3.4.2.Pengaruh External Pressure terhadap Financial Statement Fraud ..................................................................................
51
4.3.4.3. Pengaruh Nature of Industry terhadap Financial Statement Fraud ..................................................................................
52
4.3.4.4. Pengaruh Effective Monitoring terhadap Financial Statement Fraud..................................................................
53
4.3.4.5. Pengaruh Change in Auditor terhadap Financial Statement
Fraud .................................................................................. 55
BAB V KESIMPULAN ........................................................................................ 56 5.1. Kesimpulan ............................................................................................. 54 5.2. Saran ........................................................................................................ 58 5.3. Keterbatasan ............................................................................................. 58 DAFTAR PUSTAKA ........................................................................................... 60 LAMPIRAN
DAFTAR TABEL
Tabel 4.1 Jumlah Pupulasi dan Sampel Penelitian ................................................ 41Tabel 4.2 Statistik Deskriptif ................................................................................ 42Tabel 4.3 Hosmer and Lemeshow Test .................................................................. 45Tabel 4.4 Uji Koefisien Determinasi ..................................................................... 46Tabel 4.5 Omnibus Test of Model Coeffient ......................................................... 47Tabel 4.6 Hasil Uji Regresi Logistik...................................................................... 48
DAFTAR GAMBAR