1. Home
  2. Ekonomi & Keuangan

Gambaran Umum HASIL DAN PEMBAHASAN

BAB IV HASIL DAN PEMBAHASAN

4.1 Gambaran Umum

Data yang digunakan dalam penelitian ini adalah data sekunder. Data sekunder adalah data yang dikumpulkan dari sumber-sumber tercetak, dimana data itu telah dikumpulkan oleh pihak sebelumnya. Populasi yang digunakan dalam penelitian adalah perusahaan-perusahaan yang terdaftar di Bursa Efek Indonesia. Bursa Efek Indonesia merupakan gabungan dari Bursa Efek Surabaya BES dan Bursa Efek Jakarta BEJ yang berganti nama menjadi Bursa Efek Indonesia BEI pada tanggal 30 November 2007. Data yang dibutuhkan sesuai dengan maksud penelitian ini adalah harga saham harian yang terjadi Daily Closing Price dan Indeks Harga Saham Gabungan Harian di BEI selama 5 hari sebelum dan sesudah stock split lampiran 2. Dari data yang diperoleh tersebut selanjutnya dilakukan perhitungan untuk mengetahui actual return, expected return, dan abnormal return pada masing- masing perusahaan yang melakukan stock split pada perusahaan yang terdaftar di Bursa Efek Indonesia tahun 2009-2011. Untuk selanjutnya diadakan analisis hasil penelitian yang diperoleh dengan menguraikan analisis statistik deskriptif dari data, hasil perhitungan dan pengujian hipotesis dengan menggunakan program SPSS for windows versi 16. Berdasarkan kriteria yang telah ditetapkan, diperoleh 15 perusahaan yang memenuhi kriteria dan dijadikan sampel dalam penelitian ini dalam periode 2009-2011. Universitas Sumatera utara Tabel 4.1 Daftar Sampel Penelitian No. Kode Nama Perusahaan Tanggal Stock Split Rasio 1 ARNA PT. Arwana Citramulia Tbk 11-Sep-09 1: 2 2 CTRA PT. Ciputra Development Tbk 15-Jun-10 1: 2 3 TURI PT. Tunas Ridean Tbk 17-Jun-10 1: 4 4 DILD PT. Intiland Development Tbk 26-Jul-10 1: 2 5 CPIN PT. Charoen Pokphand Indonesia Tbk 08-Dec-10 1: 5 6 BBRI PT. Bank Rakyat Indonesia Tbk 11-Jan-11 1: 2 7 LSIP PT. PP London Sumatra Indonesia Tbk 25-Feb-11 1: 5 8 BTPN PT. Bank Tabungan Pensiunan Nasional Tbk 28-Mar-11 1: 5 9 INTA PT. Intraco Penta Tbk 06-Jun-11 1: 5 10 PBRX PT. Pan Brothers Tbk 15-Jun-11 1: 4 11 MAIN PT. Malindo Feedmill Tbk 15-Jun-11 1: 5 12 AUTO PT. Astra Otoparts Tbk 24-Jun-11 1: 5 13 SSIA PT. Surya Semesta Internusa Tbk 07-Jul-11 1: 4 14 JTPE PT. Jasuindo Tiga Perkasa Tbk 26-Jul-11 1: 5 15 MTSM PT. Metro Realty Tbk 18-Oct-11 1: 4 Sumber: Data diolah penulis 2012 4.2 Analisis Hasil Penelitian 4.2.1 Statistik Deskriptif

Dokumen yang terkait

Analisis Pengaruh Stock Split Terhadap Likuiditas Saham dan Return Saham pada Perusahaan yang Terdaftar di Bursa Efek Indonesia

14 130 117

ANALISIS PERBANDINGAN ABNORMAL RETURN, VOLUME PERDAGANGAN SAHAM DAN LIKUIDITAS SEBELUM DAN SESUDAH STOCK SPLIT PADA PERUSAHAAN MANUFAKTUR YANG TERDAFTAR DI BURSA EFEK INDONESIA

4 68 11

Analisis Pengaruh Variabel Fundamental Terhadap Abnormal Return Saham pada Perusahaan Sektor Makanan dan Minuman Yang Terdaftar Di Bursa Efek Indonesia Pada Tahun 2008-2011

1 47 96

Analisis Pengaruh Stock Split Terhadap Abnormal Return Pada Perusahaan Yang Terdaftar Di Bursa Efek Indonesia

3 91 79

PENGARUH PEMECAHAN SAHAM ( STOCK SPLIT ) TERHADAP RETURN SAHAM PADA PERUSAHAAN YANG TERDAFTAR DI BURSA EFEK INDONESIA

0 5 20

Analisis dampak pengumuman stock split dan reverse stock split terhadap abnormal return dan perubahan beta saham

0 38 121

Analisis Pengaruh Pengumuman Stock Split Terhadap Abnormal Return dan Trading Volume Activity Perusahaan yang Terdaftar di Bursa Efek Indonesia.

0 0 16

Analisis Pengaruh Stock Split Terhadap Abnormal Return Saham Pada Perusahaan Yang Terdaftar Di Bursa Efek Indonesia

0 0 20

BAB I PENDAHULUAN 1.1 Latar Belakang - Analisis Pengaruh Stock Split Terhadap Abnormal Return Saham Pada Perusahaan Yang Terdaftar Di Bursa Efek Indonesia

0 0 8

ANALISIS PENGARUH PEMECAHAN SAHAM (STOCK SPLIT) TERHADAP ABNORMAL RETURN Studi Empiris Pada Perusahaan Yang Terdaftar di Bursa Efek Indonesia Tahun Pengamatan 2004-2007

0 0 82