Public Expose Tahun Buku 2012,29 November 2012, lokasi The Energy Buliding
PT Citra Marga N u s ap h ala Pe rs ad a Tbk
Jakarta, 29 Nopember 2012
PENGURUS PERSEROAN
D EW AN KOMISARIS
SHADIK WAHONO
KOMISARIS UTAMA
D IREKSI
MOH. J USUF HAMKA
DIREKTUR UTAMA
FITRIA YUSUF
KOMISARIS
INDRAWAN SUMANTRI
DIREKTUR
SARI PUTRA J OSEPH
KOMISARIS
SUARMIN TIONIWAR
DIREKTUR
AGUNG SALIM
KOMISARIS
INDEPENDEN
FEISAL HAMKA
DIREKTUR
DANTY INDRIASTUTY
PURNAMASARI
KOMISARIS
INDEPENDEN
MICHAEL RUSLI
DIREKTUR
1.
PEMEGANG SAHAM
Pearl Hill
Investm ent Ltd
9,57%
Per 23 Nop 2012
Rem ington Gold Ltd
5,23%
Ievan Daniar
Sum am pow
5,13%
Masyarakat
8 0 ,0 7%
ANAK PERUSAHAAN
PT CITRA MARGA NUSAPHALA PERSADA Tbk
94,7%
PT Citra Margatama
Surabaya
Jalan Tol WaruJuanda, Surabaya
62,5%
PT Citra Wassphutowa
Jalan Tol DepokAntasari
99,95%
PT Citra Persada Infrastruktur
(d/h PT Global Network
Investindo)
Perdagangan
Umum, Pembangunan dan Jasa
< 50%
• Jasa Sarana
• Pradas Marga
Persada
• Jakarta Tollroad
Development
(proses konsorsium)
2.
PERGERAKAN HARGA SAHAM
JANUARI – NOPEMBER 2012
Per
23 Nop 2012
3.000
2.325
NILAI SAHAM
2.500
2.200
2.125
2.175
2.025
2.050
2.000
2.150
1.990
1.990
1.640
1.950
1.500
Bulan
1.000
0
Jan
Feb
Mar
Apr
Mei
Jun
Jul
Agt
Sep
Okt
Nop
Me ning ka tnya la b a b e rsih Pe rse ro a n se b e sa r Rp 133 m ilia r pa da La po ra n Ke ua ng a n
Te ng a h Ta huna n 2012
Te rus m e nja g a pre sta si pe m e nuha n SPM de ng a n te rus m e ning ka tka n e fisie nsi da n
e fe ktivita s o pe ra si te rm a suk pe ning ka ta n pe m a nfa a ta n IT da la m siste m pe ng um pula n
to l da n siste m pe m e liha ra a n ja la n to l
Ada nya o ptim ism e Pe rse ro a n te rha da p ke la njuta n pro ye k ja la n to l De po k Anta sa ri
ya ng a ka n m ula i b e ro pe ra si pa da pe rte ng a ha n 2014.
3.
JAK ARTA I N T RA U RBAN TOLLWAY (J I U T )
Cengkareng
CMNP
J a k a rt a
I nt ra
U rba n
T ollw a y
(J I U T )
Tangerang
Jasa Marga
Cikampek
• CMNP membangun
segmen NSL (selesai
1990) dan HBR (selesai
1996), keduanya
membentuk ruas Jalan
Tol Ir Wiyoto Wiyono MSc
sepanjang 34,04 km
dengan masa konsesi 31
tahun 3 bulan sampai
dengan 31 Maret 2025
• JIUT sepanjang 57,59 km
dikelola terpadu oleh JM
dan CMNP dengan
revenue sharing
55%(CMNP) : 45%(JM)
• Kenaikan Tarif Tol 7 Okt
2011
• Rencana kenaikan tarif tol
selanjutnya tahun 2013
18 Gerbang Tol
47 Gardu Tol
Gerbang Tol CMNP :
Serpong
4.
VOLUME LALU LINTAS JIUT
(RATA-RATA PER HARI)
D a t a s d 3 1 Ok t o b e r 2 0 12
LH R JIU T N a ik 3 ,9 2 % d a r i 2 0 11
LH R CM N P N a ik 2 ,2 8 % d a r i 2 0 11
1.000
800
559.904
541,528
600
495,208
518,398
477,989
239.904
235,236
Terpadu
400
PENDAPATAN TOL
226,491
208,169
200
Proyeksi
Pendapatan
Tol 20 12
196,597
CMNP
Miliar Rp
5.
JALAN TOL SS W ARU - JU AN D A
Suramadu
Bridge
Existing Sby-Gresik
Toll Road
SERR
Stage 3
Existing Sby-Gempol
Toll Road
Planned Sby- Mojokerto
Toll Road
SERR
Stage 2
Planned Aloha-Perak
Toll Road
WARU–JUANDA
Toll Road (SERR 1)
• Kenaikan pendapatan CMS telah memberikan konstibusi bagi
Perseroan, terutama dalam pembayaran bunga kepada Bank yang telah
dilakukan oleh CMS dari hasil pendapatan tol.
• Saat ini Perseroan hanya memberikan dukungan berupa biaya operasional
• Kemampuan CMS memenuhi kewajibannya diharapkan semakin meningkat
seiring trend pertumbuhan volume lalu lintas yang didukung perbaikan
koneksitas dan lain-lain.
• CMS mulai melakukan upaya-upaya untuk lebih meningkatkan volume traffic
salah satunya dengan adanya rencana pembuatan theme park.
6.
VOLU ME LALU LIN TAS D AN PEN D APATAN TOL W ARU - JU AN D A
Miliar Rp
Kenaikan tarif tol pada bulan Juni 2012
Proyeksi Revenue 2012
: 69,48
Realisasi Revenue Okt 2012 : 59,47
PEN D APATAN TOL
LHR sd Okt 2012
Pada tanggal 26 Okt 2012 LHR
mencapai
Proyeksi LHR 2012
Proyeksi Traffic 2012 (Juta)
: 32.012
: 50.376
: 39.508
: 12,049
VOLUME LALU LINTAS
(dalam LHR dan juta kendaraan setahun)
1.20 0
40
Ra ta -ra ta
2 7.2 2 7
1.0 0 0
Rata -ra ta
2 2 .4 6 2
80 0
Rata -ra ta
16 .512
60 0
Rata -rata
12 .4 4 0
40 0
3.097
20 0
-
Total Traffic
setahun
6.091
Ra ta -ra ta 35
32.012
9 .6 0 0 30
9.943
25
8.271
20
15
10
5
-
7.
DEPOK -AN TASARI TOLLROAD ST RAT EGI C CORRI DOR
TgPA
Cengkareng
Kunciran
N
Radial 8
``
W1
Cibitung
Cilincing
E3
Ring 1
Radial 1
Ring 2
Janger
Ring 3
Radial 7
Kunciran
Serpong
Ring 4
E2
TnAb-Shj
2km
W2
Radial 2
Antasari
4km
BSD
Radial 3
Radial 6
Antasari
Japek
S
E1
Serpong
Cinere
Depok
Antasari
Ring 1 : 6 Ruas DKI
Ring 2 : JI UT
Ring 3 : JORR 1
Ring 4 : JORR 2
Radial 1 : Sunter - Pulogebang
Radial 2 : Becakayu
Radial 3 : Jakarta Cikampek
Radial 4 : Jagorawi
Radial 5 : Depok - Antasari
Radial 6 : Pondok Aren - Serpong
Radial 7 : Jakarta - Tangerang
Radial 8 : Rawabuaya –Sunter
1 Sunter - PuloGebang
2 Rawabuaya - Sunter
3 Kemayoran - KpMelayu
4 KpMelayu - TnAbg - DuriPulo
5 Ulujami - TnAbang
6 PsMinggu - Cassablanca
Radial 5
3,4km
Andara
2,2km
Brigif
2,5km
Krukut
Cimanggis
Cibitung
Cinere
Cimaggis
Tahap
3,9km
Sawangan
Jagorawi
Tahap
Radial 4
9,5km
Bojong Gede
Manageable
Viable & Bankable
Investment
9,0km
Jasmine
• Land Acquisition : BLU, Land Capping
• Investment
: Optimum Tariff, Concession Period from NTP
• Network
: JLNT Antasari, JORR-1, JORR-2, {BORR}
• Construction
: Staging Construction & 3 SOEs : HK, WK, PP
8.
i
oraw
Sta 2+ 335.400
Kr uk
On / Off Ramp
ut
Sta 3+ 391.021
Kali
Jl. M Kahf i 1
Jl. Kr uk
Kr uk
ut
li
Ka
Kr
u
uk
l Jag
Up/ Box
Jl. Krukut Raya
St a 6+ 739 dan
St a 6+ 787
Andara
Kali
Ke T
o
Sta 0+ 934.590
Saw angan
Op Jl. Lokal
St a 8+ 787. 195
Jl. Pramuka
On / Of f Ramp
St a 12+ 051.266
ut Raya
Up/Box Jl. Keadilan
Sta 13+ 035.437
Jl. Bonang Raya
Jl.Bojong Gede
Raya
Jl.Bojong Gede
Raya
Op Jl. Raw aj at i
t
Op Jl. Susukan Sta
20+ 520.582
Op Wijaya
Kusuma
u
an d
Jl.G
U Turn
Sta 4+ 400
l Ra
ya
Op Bedugul
St a 7+ 420
Sta 1+ 119.277
kut
Kr u ion
ct
n
Ju
Jun ction
Kru kut
. 553
St a 8+ 318
Op Jl. Lokal
St a 9+ 946
Op Jl. Lokal
St a 9+ 150
Op Cipayung
Sta 15+ 071.692
•
•
•
•
•
•
•
•
•
•
•
•
•
•
Brigif
Sta 21+ 694
Up/Box Jl. Lokal
Sta 17+ 556.916
Up/box
Rawa Denok 2
Sta 14+ 200
Up/Box Jl. Lokal
Sta 15+ 533
Ant a sa ri
Sta
21+ 300.000
ilan
Brigif
On / Off Ramp
Sta 5+ 803.718
Op Gandul 2
Sta 3+ 390
Jl. Ke
ad
U Turn
Sta 3+ 900
Ke
Cin
er e
Jl.Bukit Ciner e
Ke Pondok I ndah
Tol Tb Sim at upang
Elevated
Cilandak Limo
Sta 0+ 559.979
Sta
21+ 694
dan + 750
Bojong Gede Barier Gate
St a 7+ 983. 480
Sta 0-900
Up/Box Jl. Permai
Rel Kereta Api
Jl. Tegar Berim an
Op Jl. Lokal
St a 10+ 813.279
Jl. Margasatwa
Cilandak Barrier Gate
Ke Pem da Cibinong
DEPOK -AN TASARI TOLLROAD BY SECT I ON
RI
SA N
TA
AN CTI O
N
JU
Kali Pesanggrahan
Up/Box Jl. Lokal
Sta 18+ 547.997
Sta 20+ 698.473
Op Jl. Lokal
Sta 19+ 969.515
Bojong
Ge de
Sa w a nga n
Section 1 A&B
Section 2 A&B
Section 3
(3,4+2,2) km
(2,5+3,9) km
9,5 km
Land Acquisition untuk trase sepanjang 21,5 km atau lahan seluas 179 ha telah dimulai kembali di 2011
CMNP sebagai Pemegang Saham sebesar 62.5% atas proyek konsorsium PT Citra Wassphutowa.
Masa Konsesi 40 tahun ; tahun 2013 - 2053 (sejak dimulainya kelanjutan atas proyek ini)
Proyeksi Total Biaya Investasi sebesar Rp 4.767 Trilliun, atau USD 529 Million, yang terdiri dari:
o Seksi I&II
: Rp 2,999 Triliun ~ USD 333 Million (DER 68:32)
o Seksi III
: Rp 1,768 Triliun ~ USD 196 Million (Internal Cash)
Jadwal dimulainya operasional proyek DATR adalah :
o Stage I : 2014
: Seksi I & Seksi II, dan
o Stage II : 2024
: Seksi III
IRR
: 16,75% (WACC 13,44%)
NPV
: Rp 690 Juta ~ USD 76 Million
Payback
: 2028 (14 tahun sejak dimulainya operasional)
Proyeksi VolumeTrafik (2014) (Seksi I & II)
: 49.128 kendaraan per hari (rata-rata untuk 12 km)
Proyeksi VolumeTrafik (2024) (Seksi I, II & III)
: 93.738 kendaraan per hari (rata-rata untuk 21,5 km)
Toll Collection System
: Closed Toll Colletion System
Interchange
: 2 (Antasari dan Krukut)
Crossing Facilities
: 11 Overpass + 12 Underpass + 10 Pedestrian Bridges
Main Road Bridge
: 6
9.
i
oraw
Sta 2+ 335.400
Kr uk
On / Off Ramp
ut
Sta 3+ 391.021
Kali
Jl. M Kahf i 1
Jl. Kr uk
Kr uk
ut
li
Ka
Kr
u
uk
Saw angan
Op Jl. Lokal
St a 8+ 787. 195
l Jag
Up/ Box
Jl. Krukut Raya
St a 6+ 739 dan
St a 6+ 787
Andara
Kali
Ke T
o
Sta 0+ 934.590
Jl. Pramuka
On / Of f Ramp
St a 12+ 051.266
ut Raya
Up/Box Jl. Keadilan
Sta 13+ 035.437
Jl. Bonang Raya
Jl.Bojong Gede
Raya
Jl.Bojong Gede
Raya
Op Jl. Raw aj at i
t
Op Jl. Susukan Sta
20+ 520.582
Op Wijaya
Kusuma
u
an d
Jl.G
l Ra
ya
kut
Kr u ion
ct
n
Ju
Op Bedugul
U Turn
Sta 4+ 400
Jun ction
Kru kut
. 553
St a 8+ 318
St a 7+ 420
Sta 1+ 119.277
Op Jl. Lokal
St a 9+ 946
Op Jl. Lokal
St a 9+ 150
Op Cipayung
Sta 15+ 071.692
Sta 21+ 694
Up/Box Jl. Lokal
Sta 17+ 556.916
Up/box
Rawa Denok 2
Sta 14+ 200
Kali Pesanggrahan
Up/Box Jl. Lokal
Sta 18+ 547.997
Sta 20+ 698.473
Op Jl. Lokal
Up/Box Jl. Lokal
Sta 15+ 533
Ant a sa ri
Brigif
Sta 19+ 969.515
Bojong
Ge de
Sa w a nga n
Section 1 A&B
Section 2 A&B
Section 3
(3,4+2,2) km
(2,5+3,9) km
9,5 km
Land Acquisition :
Land Acquisition :
Musyawarah & UGK
: 27,15 ha - Rp 645 M : 3 0 %
Persiapan Musyawarah : 31,13 ha - Rp 366 M
Sta
21+ 300.000
ilan
Brigif
On / Off Ramp
Sta 5+ 803.718
Op Gandul 2
Sta 3+ 390
Jl. Ke
ad
U Turn
Sta 3+ 900
Ke
Cin
er e
Jl.Bukit Ciner e
Ke Pondok I ndah
Tol Tb Sim at upang
Elevated
Cilandak Limo
Sta 0+ 559.979
Sta
21+ 694
dan + 750
Bojong Gede Barier Gate
St a 7+ 983. 480
Sta 0-900
Up/Box Jl. Permai
Rel Kereta Api
Jl. Tegar Berim an
Op Jl. Lokal
St a 10+ 813.279
Jl. Margasatwa
Cilandak Barrier Gate
Ke Pem da Cibinong
DEPOK -AN TASARI TOLLROAD BY SECT I ON
RI
SA N
TA
AN CTI O
N
JU
Progress & Action Plan :
• Musyawarah Antasari-Krukut tuntas November-
Pendataan ulang :
34,58 ha - Rp 346 M
Desember 2012, disusul musyawarah Krukut-Sawangan
• Target pengadaan tanah 100% untuk ruas AntasariConstruction :
Seksi 1
:
1 .0 5 9 Juta Rupiah
Seksi 2
:
4 7 8 Juta Rupiah
Krukut diharapkan tercapai awal April 2012 dilanjutkan
dengan konstruksi
• Penyerapan progress wilayah DKI dan Depok Utara
akan melonjak pada periode Desember-Januari
• Telah dilakukan koordinasi untuk sinkronisasi
pengadaan tanah dan pelaksanaan konstruksi di
Simpang Susun Krukut dengan PT TLKJ
1 .5 3 8 Juta Rupiah, 2013-2014
Proyeksi Pendapatan Tol :
Pendapatan rata-rata pada tahun I : 6 8 6 Million Rupiah (2014)
Konstruksi Seksi 2
Pendapatan rata-rata pada tahun I I: 7 4 1 Million Rupiah (2015)
Konstruksi Seksi 1
Konstruksi Tahap I
Mei
2013
Jun
Jul
Agt
Sep
Okt
Nov
Des
Jan
Jan
2014
Feb
Mar
Apr
Mei
10.
PROGRESS EKSPANSI
USAHA PERSEROAN
6 RUAS JALAN TOL JAK ARTA
AKSES TANJUNG PRIOK
AI RPORT
PLUIT
RAWA
BUAYA
KEMAYORAN
SUNTER
1
2
TOMANG
TANGERANG
5
K E M ERAK
KP. MELAYU
3
4
Dalam Tahap
Pem bentukan
Konsorsium dan
Penyusunan
PPJ T
K E BEK ASI
ULUJAMI
CAWANG
SERPONG
6
K E BEK ASI /CI K AM PEK
Pemegang Saham JTD:
PS. MINGGU
TM. MINI
Thp No
Ruas
1 Rawa Buaya-Sunter
km
ha
Invest
20,23 18,01
8,875
I
2 Sunter – Pulo Gebang
3 Duri Pulo – Kp. Melayu
9,44
-
6,934
12,65 13,27
6,114
II
5 Kemayoran – Kp. Melayu
9,60
5,0
4,035
III
4 Ulujami-Tanah Abang
8,70 14,27
4,283
IV
6 Pasar Minggu - Casablanca
9,15 10,69 10,067
Total
PULO GEBANG
69,77 60,63 40,310
K E BOGOR
JAKPRO
PJ Toll
JKON
JAYA
PJAA
JRPT
JLAN
WIKA
PP
HK
ADHI
CMNP
:
7 %
: 0,00075 %
: 15,99925 %
:
9 %
:
20 %
:
22,5 %
:
3,5 %
:
5 %
:
3 %
:
3 %
:
3 %
:
8 %
11.
BOGOR RI N G ROAD TOLLWAY
Trase digambar di atas Peta Gunther
Rencana Jalan Tol Antasari-Depok
Seksi 3 : Sawangan – Bojong Gede
Rencana Jalan Arteri Baru
Bojong Gede - Kemang
CMNP berencana akuisisi
3 0 % saham JS di MSJ
pada akhir tahun 2012
Operasi Seksi-1 23 Nov 2009
• Prognosa Revenue Rp 39 M
• LHR Rata2 29.292
• LHR Max 37.273;
Target konstruksi 2013
• Progress konstruksi 2A 80%
3
2B
2A
1
BUJT
: PT Marga Sarana Jabar
PPJT 8-8-2011 : Masa konsesi sd 2051
Pemeg Saham : 55% JM & 45% JS
Lingkup jln tol : Seksi 123 {4+4+3,5}km
PK Rp 1,053 T : Mandiri, BNI, BRI, BJB
12.
2 (+1 OPT I ON AL) RUAS JALAN TOL JAWA BARAT
Jakarta
Rencana Jalan Tol
Cikampek-Palimanan
Rencana
Bandara
KERTAJATI
Bandung
PasirKoja
Dawuan
Cirebon
Sumedang
Cileunyi
Soreang
CMNP telah menandatangani
kesepakatan kerjasama inisiasi 2 ruas
jalan tol (Cisumdawu dan Soroja) dengan
PT Jasa Sarana sebagai BUMD Jabar Barat
yang mengemban misi pembangunan
infrastruktur dari Pemprov Jabar sesuai
kesepakatan Pemprov Jabar - KemenPU
• Jalan Tol Soreang-Pasir Koja (11km)
Menghubungkan Jalan Tol Cipularang di Simpang Susun
Pasir Koja ke kota Soreang (Ibukota Kabupaten Bandung)
Perkiraan Biaya Investasi ± Rp 1,2 Triliun
• Jalan Tol Cisumdawu (60km)
Menghubungkan Bandung dengan Cirebon melalui jalan
tol Cikampek-Palimanan sekaligus akses utama ke Rencana
Bandara Internasional Jawa Barat di Kertajati
Perkiraan Biaya Investasi ± Rp 7,2 Triliun
13.
JALAN TOL SOROJA (SOREAN G-PASI R KOJA)
Pasir Koj a
Perkiraan Awal Internal :
Panjang
Konsesi
Investasi
Tanah
Traffic
: 10,6 km
: 35 tahun
: Rp 1,10 Triliun
: Rp 450 Miliar
LHR
: Thn
2013
2014 16.392
2015 18.425
2016 20.710
2017 23.278
2018 26.164
2019 29.408
2020 32.114
2021 35.068
Jat isari
Margaasih
Soreang
14.
JALAN TOL CI SU M DAWU (CI LEU N Y I -SU M EDAN G-DAWUAN )
Seksi
1. Cileunyi-Rancakalong
2. Rancakalong-Sumedang
3. Sumedang-Cimalaka
4. Cimalaka-Legok
5. Legok-UjungJaya
6. UjungJaya-Dawuan
Total
Thn
2013
2014
2015
2016
2017
2018
2019
2020
2021
km
60, 1
LHR 1
36.777
43.125
50.568
56.788
63.773
70.023
76.885
81.806
87.041
LHR 2
28.374
32.403
37.004
41.555
46.667
51.240
56.261
59.862
63.693
Tanah Konstr
1. 115
km
11,55
17,50
3,70
7,00
16,35
4,00
60,10
4. 016
LHR 3
22.117
24.594
27.348
29.344
31.487
33.502
35.646
ha
110,0
153,5
35,6
59,5
145,2
34,0
537,8
Rencana
Bandara
KERTAJATI
LHR 456
16.107
17.508
19.031
20.421
21.911
23.314
24.806
Inv
…
Konstruksi Fase IA (Tanjungsari-Sumedang) akan
dilaksanakan oleh ShanghaiConstruction Group
dengan dana China Loan oleh Pem Pusat
15.
PT Cit ra M a rga N usa pha la Pe rsa da T bk
N ERACA KON SOLI DASI
Ur a ia n
FY0 9
FY1 0
(Miliar Rp)
FY1 1
PY1 2
Tot a l Ase t
2 ,7 9 3
2 ,8 7 6
3 ,1 9 8
3 ,6 0 7
Tot a l Ke w a j iba n
1 ,2 5 9
1 ,0 6 3
1 ,0 3 7
1 ,0 0 3
Ek uit a s
1 ,4 1 5
1 ,7 6 7
2 ,1 0 9
2 ,6 0 4
Kenaikan kas dari
operasional JIUT
dan Waru Juanda
Pro ye ks i La ba Be rs ih
2 0 12 Rp 3 3 4 M
Pe lu n a s an
ke w ajiban h u tan g
ban k
3,607
3,198
2,604
2,109
1,037
1,003
FY11 VS PY12
(Miliar Rp)
Aset
Kewajiban
Ekuitas
16.
PT Cit ra M a rga N usa pha la Pe rsa da T bk
LABA RU GI KON SOLI DASI
Ur a ia n
FY0 9
Pendapatan
Beban Usaha
Biaya Pinjaman
Laba Bersih
EBITDA
Kenaikan Pendapatan :
Peningkatan
Volume Kendaraan
JIUT & CMS dan kenaikan tarif
CMS per 8 Jui 2012
631
(338)
(132)
69
382
FY1 0
(Miliar Rp)
FY1 1
750
(355)
(65)
298
509
803
(381)
(62)
357
539
Penurunan disebabkan
pada tahun 2011 terjadi
koreksi fiskal pajak atas
NCD sehingga CMNP
mendapatkan
keuntungan atas koreksi
tersebut
Kenaikan beban
usaha :
pemeliharaan
jalan tol
Penurunan
Pinjaman
disebabkan
pengurangan
pokok pinjaman
hutang bank
863
PY1 2
863
(401)
(41)
334
571
571
539
803
401
357
381
334
FY11 VS PY12
(Miliar Rp)
62
41
Pendapatan
Beban Usaha
Beban Pinjaman
Laba Bersih
EBITDA
17.
Jakarta, 29 Nopember 2012
PENGURUS PERSEROAN
D EW AN KOMISARIS
SHADIK WAHONO
KOMISARIS UTAMA
D IREKSI
MOH. J USUF HAMKA
DIREKTUR UTAMA
FITRIA YUSUF
KOMISARIS
INDRAWAN SUMANTRI
DIREKTUR
SARI PUTRA J OSEPH
KOMISARIS
SUARMIN TIONIWAR
DIREKTUR
AGUNG SALIM
KOMISARIS
INDEPENDEN
FEISAL HAMKA
DIREKTUR
DANTY INDRIASTUTY
PURNAMASARI
KOMISARIS
INDEPENDEN
MICHAEL RUSLI
DIREKTUR
1.
PEMEGANG SAHAM
Pearl Hill
Investm ent Ltd
9,57%
Per 23 Nop 2012
Rem ington Gold Ltd
5,23%
Ievan Daniar
Sum am pow
5,13%
Masyarakat
8 0 ,0 7%
ANAK PERUSAHAAN
PT CITRA MARGA NUSAPHALA PERSADA Tbk
94,7%
PT Citra Margatama
Surabaya
Jalan Tol WaruJuanda, Surabaya
62,5%
PT Citra Wassphutowa
Jalan Tol DepokAntasari
99,95%
PT Citra Persada Infrastruktur
(d/h PT Global Network
Investindo)
Perdagangan
Umum, Pembangunan dan Jasa
< 50%
• Jasa Sarana
• Pradas Marga
Persada
• Jakarta Tollroad
Development
(proses konsorsium)
2.
PERGERAKAN HARGA SAHAM
JANUARI – NOPEMBER 2012
Per
23 Nop 2012
3.000
2.325
NILAI SAHAM
2.500
2.200
2.125
2.175
2.025
2.050
2.000
2.150
1.990
1.990
1.640
1.950
1.500
Bulan
1.000
0
Jan
Feb
Mar
Apr
Mei
Jun
Jul
Agt
Sep
Okt
Nop
Me ning ka tnya la b a b e rsih Pe rse ro a n se b e sa r Rp 133 m ilia r pa da La po ra n Ke ua ng a n
Te ng a h Ta huna n 2012
Te rus m e nja g a pre sta si pe m e nuha n SPM de ng a n te rus m e ning ka tka n e fisie nsi da n
e fe ktivita s o pe ra si te rm a suk pe ning ka ta n pe m a nfa a ta n IT da la m siste m pe ng um pula n
to l da n siste m pe m e liha ra a n ja la n to l
Ada nya o ptim ism e Pe rse ro a n te rha da p ke la njuta n pro ye k ja la n to l De po k Anta sa ri
ya ng a ka n m ula i b e ro pe ra si pa da pe rte ng a ha n 2014.
3.
JAK ARTA I N T RA U RBAN TOLLWAY (J I U T )
Cengkareng
CMNP
J a k a rt a
I nt ra
U rba n
T ollw a y
(J I U T )
Tangerang
Jasa Marga
Cikampek
• CMNP membangun
segmen NSL (selesai
1990) dan HBR (selesai
1996), keduanya
membentuk ruas Jalan
Tol Ir Wiyoto Wiyono MSc
sepanjang 34,04 km
dengan masa konsesi 31
tahun 3 bulan sampai
dengan 31 Maret 2025
• JIUT sepanjang 57,59 km
dikelola terpadu oleh JM
dan CMNP dengan
revenue sharing
55%(CMNP) : 45%(JM)
• Kenaikan Tarif Tol 7 Okt
2011
• Rencana kenaikan tarif tol
selanjutnya tahun 2013
18 Gerbang Tol
47 Gardu Tol
Gerbang Tol CMNP :
Serpong
4.
VOLUME LALU LINTAS JIUT
(RATA-RATA PER HARI)
D a t a s d 3 1 Ok t o b e r 2 0 12
LH R JIU T N a ik 3 ,9 2 % d a r i 2 0 11
LH R CM N P N a ik 2 ,2 8 % d a r i 2 0 11
1.000
800
559.904
541,528
600
495,208
518,398
477,989
239.904
235,236
Terpadu
400
PENDAPATAN TOL
226,491
208,169
200
Proyeksi
Pendapatan
Tol 20 12
196,597
CMNP
Miliar Rp
5.
JALAN TOL SS W ARU - JU AN D A
Suramadu
Bridge
Existing Sby-Gresik
Toll Road
SERR
Stage 3
Existing Sby-Gempol
Toll Road
Planned Sby- Mojokerto
Toll Road
SERR
Stage 2
Planned Aloha-Perak
Toll Road
WARU–JUANDA
Toll Road (SERR 1)
• Kenaikan pendapatan CMS telah memberikan konstibusi bagi
Perseroan, terutama dalam pembayaran bunga kepada Bank yang telah
dilakukan oleh CMS dari hasil pendapatan tol.
• Saat ini Perseroan hanya memberikan dukungan berupa biaya operasional
• Kemampuan CMS memenuhi kewajibannya diharapkan semakin meningkat
seiring trend pertumbuhan volume lalu lintas yang didukung perbaikan
koneksitas dan lain-lain.
• CMS mulai melakukan upaya-upaya untuk lebih meningkatkan volume traffic
salah satunya dengan adanya rencana pembuatan theme park.
6.
VOLU ME LALU LIN TAS D AN PEN D APATAN TOL W ARU - JU AN D A
Miliar Rp
Kenaikan tarif tol pada bulan Juni 2012
Proyeksi Revenue 2012
: 69,48
Realisasi Revenue Okt 2012 : 59,47
PEN D APATAN TOL
LHR sd Okt 2012
Pada tanggal 26 Okt 2012 LHR
mencapai
Proyeksi LHR 2012
Proyeksi Traffic 2012 (Juta)
: 32.012
: 50.376
: 39.508
: 12,049
VOLUME LALU LINTAS
(dalam LHR dan juta kendaraan setahun)
1.20 0
40
Ra ta -ra ta
2 7.2 2 7
1.0 0 0
Rata -ra ta
2 2 .4 6 2
80 0
Rata -ra ta
16 .512
60 0
Rata -rata
12 .4 4 0
40 0
3.097
20 0
-
Total Traffic
setahun
6.091
Ra ta -ra ta 35
32.012
9 .6 0 0 30
9.943
25
8.271
20
15
10
5
-
7.
DEPOK -AN TASARI TOLLROAD ST RAT EGI C CORRI DOR
TgPA
Cengkareng
Kunciran
N
Radial 8
``
W1
Cibitung
Cilincing
E3
Ring 1
Radial 1
Ring 2
Janger
Ring 3
Radial 7
Kunciran
Serpong
Ring 4
E2
TnAb-Shj
2km
W2
Radial 2
Antasari
4km
BSD
Radial 3
Radial 6
Antasari
Japek
S
E1
Serpong
Cinere
Depok
Antasari
Ring 1 : 6 Ruas DKI
Ring 2 : JI UT
Ring 3 : JORR 1
Ring 4 : JORR 2
Radial 1 : Sunter - Pulogebang
Radial 2 : Becakayu
Radial 3 : Jakarta Cikampek
Radial 4 : Jagorawi
Radial 5 : Depok - Antasari
Radial 6 : Pondok Aren - Serpong
Radial 7 : Jakarta - Tangerang
Radial 8 : Rawabuaya –Sunter
1 Sunter - PuloGebang
2 Rawabuaya - Sunter
3 Kemayoran - KpMelayu
4 KpMelayu - TnAbg - DuriPulo
5 Ulujami - TnAbang
6 PsMinggu - Cassablanca
Radial 5
3,4km
Andara
2,2km
Brigif
2,5km
Krukut
Cimanggis
Cibitung
Cinere
Cimaggis
Tahap
3,9km
Sawangan
Jagorawi
Tahap
Radial 4
9,5km
Bojong Gede
Manageable
Viable & Bankable
Investment
9,0km
Jasmine
• Land Acquisition : BLU, Land Capping
• Investment
: Optimum Tariff, Concession Period from NTP
• Network
: JLNT Antasari, JORR-1, JORR-2, {BORR}
• Construction
: Staging Construction & 3 SOEs : HK, WK, PP
8.
i
oraw
Sta 2+ 335.400
Kr uk
On / Off Ramp
ut
Sta 3+ 391.021
Kali
Jl. M Kahf i 1
Jl. Kr uk
Kr uk
ut
li
Ka
Kr
u
uk
l Jag
Up/ Box
Jl. Krukut Raya
St a 6+ 739 dan
St a 6+ 787
Andara
Kali
Ke T
o
Sta 0+ 934.590
Saw angan
Op Jl. Lokal
St a 8+ 787. 195
Jl. Pramuka
On / Of f Ramp
St a 12+ 051.266
ut Raya
Up/Box Jl. Keadilan
Sta 13+ 035.437
Jl. Bonang Raya
Jl.Bojong Gede
Raya
Jl.Bojong Gede
Raya
Op Jl. Raw aj at i
t
Op Jl. Susukan Sta
20+ 520.582
Op Wijaya
Kusuma
u
an d
Jl.G
U Turn
Sta 4+ 400
l Ra
ya
Op Bedugul
St a 7+ 420
Sta 1+ 119.277
kut
Kr u ion
ct
n
Ju
Jun ction
Kru kut
. 553
St a 8+ 318
Op Jl. Lokal
St a 9+ 946
Op Jl. Lokal
St a 9+ 150
Op Cipayung
Sta 15+ 071.692
•
•
•
•
•
•
•
•
•
•
•
•
•
•
Brigif
Sta 21+ 694
Up/Box Jl. Lokal
Sta 17+ 556.916
Up/box
Rawa Denok 2
Sta 14+ 200
Up/Box Jl. Lokal
Sta 15+ 533
Ant a sa ri
Sta
21+ 300.000
ilan
Brigif
On / Off Ramp
Sta 5+ 803.718
Op Gandul 2
Sta 3+ 390
Jl. Ke
ad
U Turn
Sta 3+ 900
Ke
Cin
er e
Jl.Bukit Ciner e
Ke Pondok I ndah
Tol Tb Sim at upang
Elevated
Cilandak Limo
Sta 0+ 559.979
Sta
21+ 694
dan + 750
Bojong Gede Barier Gate
St a 7+ 983. 480
Sta 0-900
Up/Box Jl. Permai
Rel Kereta Api
Jl. Tegar Berim an
Op Jl. Lokal
St a 10+ 813.279
Jl. Margasatwa
Cilandak Barrier Gate
Ke Pem da Cibinong
DEPOK -AN TASARI TOLLROAD BY SECT I ON
RI
SA N
TA
AN CTI O
N
JU
Kali Pesanggrahan
Up/Box Jl. Lokal
Sta 18+ 547.997
Sta 20+ 698.473
Op Jl. Lokal
Sta 19+ 969.515
Bojong
Ge de
Sa w a nga n
Section 1 A&B
Section 2 A&B
Section 3
(3,4+2,2) km
(2,5+3,9) km
9,5 km
Land Acquisition untuk trase sepanjang 21,5 km atau lahan seluas 179 ha telah dimulai kembali di 2011
CMNP sebagai Pemegang Saham sebesar 62.5% atas proyek konsorsium PT Citra Wassphutowa.
Masa Konsesi 40 tahun ; tahun 2013 - 2053 (sejak dimulainya kelanjutan atas proyek ini)
Proyeksi Total Biaya Investasi sebesar Rp 4.767 Trilliun, atau USD 529 Million, yang terdiri dari:
o Seksi I&II
: Rp 2,999 Triliun ~ USD 333 Million (DER 68:32)
o Seksi III
: Rp 1,768 Triliun ~ USD 196 Million (Internal Cash)
Jadwal dimulainya operasional proyek DATR adalah :
o Stage I : 2014
: Seksi I & Seksi II, dan
o Stage II : 2024
: Seksi III
IRR
: 16,75% (WACC 13,44%)
NPV
: Rp 690 Juta ~ USD 76 Million
Payback
: 2028 (14 tahun sejak dimulainya operasional)
Proyeksi VolumeTrafik (2014) (Seksi I & II)
: 49.128 kendaraan per hari (rata-rata untuk 12 km)
Proyeksi VolumeTrafik (2024) (Seksi I, II & III)
: 93.738 kendaraan per hari (rata-rata untuk 21,5 km)
Toll Collection System
: Closed Toll Colletion System
Interchange
: 2 (Antasari dan Krukut)
Crossing Facilities
: 11 Overpass + 12 Underpass + 10 Pedestrian Bridges
Main Road Bridge
: 6
9.
i
oraw
Sta 2+ 335.400
Kr uk
On / Off Ramp
ut
Sta 3+ 391.021
Kali
Jl. M Kahf i 1
Jl. Kr uk
Kr uk
ut
li
Ka
Kr
u
uk
Saw angan
Op Jl. Lokal
St a 8+ 787. 195
l Jag
Up/ Box
Jl. Krukut Raya
St a 6+ 739 dan
St a 6+ 787
Andara
Kali
Ke T
o
Sta 0+ 934.590
Jl. Pramuka
On / Of f Ramp
St a 12+ 051.266
ut Raya
Up/Box Jl. Keadilan
Sta 13+ 035.437
Jl. Bonang Raya
Jl.Bojong Gede
Raya
Jl.Bojong Gede
Raya
Op Jl. Raw aj at i
t
Op Jl. Susukan Sta
20+ 520.582
Op Wijaya
Kusuma
u
an d
Jl.G
l Ra
ya
kut
Kr u ion
ct
n
Ju
Op Bedugul
U Turn
Sta 4+ 400
Jun ction
Kru kut
. 553
St a 8+ 318
St a 7+ 420
Sta 1+ 119.277
Op Jl. Lokal
St a 9+ 946
Op Jl. Lokal
St a 9+ 150
Op Cipayung
Sta 15+ 071.692
Sta 21+ 694
Up/Box Jl. Lokal
Sta 17+ 556.916
Up/box
Rawa Denok 2
Sta 14+ 200
Kali Pesanggrahan
Up/Box Jl. Lokal
Sta 18+ 547.997
Sta 20+ 698.473
Op Jl. Lokal
Up/Box Jl. Lokal
Sta 15+ 533
Ant a sa ri
Brigif
Sta 19+ 969.515
Bojong
Ge de
Sa w a nga n
Section 1 A&B
Section 2 A&B
Section 3
(3,4+2,2) km
(2,5+3,9) km
9,5 km
Land Acquisition :
Land Acquisition :
Musyawarah & UGK
: 27,15 ha - Rp 645 M : 3 0 %
Persiapan Musyawarah : 31,13 ha - Rp 366 M
Sta
21+ 300.000
ilan
Brigif
On / Off Ramp
Sta 5+ 803.718
Op Gandul 2
Sta 3+ 390
Jl. Ke
ad
U Turn
Sta 3+ 900
Ke
Cin
er e
Jl.Bukit Ciner e
Ke Pondok I ndah
Tol Tb Sim at upang
Elevated
Cilandak Limo
Sta 0+ 559.979
Sta
21+ 694
dan + 750
Bojong Gede Barier Gate
St a 7+ 983. 480
Sta 0-900
Up/Box Jl. Permai
Rel Kereta Api
Jl. Tegar Berim an
Op Jl. Lokal
St a 10+ 813.279
Jl. Margasatwa
Cilandak Barrier Gate
Ke Pem da Cibinong
DEPOK -AN TASARI TOLLROAD BY SECT I ON
RI
SA N
TA
AN CTI O
N
JU
Progress & Action Plan :
• Musyawarah Antasari-Krukut tuntas November-
Pendataan ulang :
34,58 ha - Rp 346 M
Desember 2012, disusul musyawarah Krukut-Sawangan
• Target pengadaan tanah 100% untuk ruas AntasariConstruction :
Seksi 1
:
1 .0 5 9 Juta Rupiah
Seksi 2
:
4 7 8 Juta Rupiah
Krukut diharapkan tercapai awal April 2012 dilanjutkan
dengan konstruksi
• Penyerapan progress wilayah DKI dan Depok Utara
akan melonjak pada periode Desember-Januari
• Telah dilakukan koordinasi untuk sinkronisasi
pengadaan tanah dan pelaksanaan konstruksi di
Simpang Susun Krukut dengan PT TLKJ
1 .5 3 8 Juta Rupiah, 2013-2014
Proyeksi Pendapatan Tol :
Pendapatan rata-rata pada tahun I : 6 8 6 Million Rupiah (2014)
Konstruksi Seksi 2
Pendapatan rata-rata pada tahun I I: 7 4 1 Million Rupiah (2015)
Konstruksi Seksi 1
Konstruksi Tahap I
Mei
2013
Jun
Jul
Agt
Sep
Okt
Nov
Des
Jan
Jan
2014
Feb
Mar
Apr
Mei
10.
PROGRESS EKSPANSI
USAHA PERSEROAN
6 RUAS JALAN TOL JAK ARTA
AKSES TANJUNG PRIOK
AI RPORT
PLUIT
RAWA
BUAYA
KEMAYORAN
SUNTER
1
2
TOMANG
TANGERANG
5
K E M ERAK
KP. MELAYU
3
4
Dalam Tahap
Pem bentukan
Konsorsium dan
Penyusunan
PPJ T
K E BEK ASI
ULUJAMI
CAWANG
SERPONG
6
K E BEK ASI /CI K AM PEK
Pemegang Saham JTD:
PS. MINGGU
TM. MINI
Thp No
Ruas
1 Rawa Buaya-Sunter
km
ha
Invest
20,23 18,01
8,875
I
2 Sunter – Pulo Gebang
3 Duri Pulo – Kp. Melayu
9,44
-
6,934
12,65 13,27
6,114
II
5 Kemayoran – Kp. Melayu
9,60
5,0
4,035
III
4 Ulujami-Tanah Abang
8,70 14,27
4,283
IV
6 Pasar Minggu - Casablanca
9,15 10,69 10,067
Total
PULO GEBANG
69,77 60,63 40,310
K E BOGOR
JAKPRO
PJ Toll
JKON
JAYA
PJAA
JRPT
JLAN
WIKA
PP
HK
ADHI
CMNP
:
7 %
: 0,00075 %
: 15,99925 %
:
9 %
:
20 %
:
22,5 %
:
3,5 %
:
5 %
:
3 %
:
3 %
:
3 %
:
8 %
11.
BOGOR RI N G ROAD TOLLWAY
Trase digambar di atas Peta Gunther
Rencana Jalan Tol Antasari-Depok
Seksi 3 : Sawangan – Bojong Gede
Rencana Jalan Arteri Baru
Bojong Gede - Kemang
CMNP berencana akuisisi
3 0 % saham JS di MSJ
pada akhir tahun 2012
Operasi Seksi-1 23 Nov 2009
• Prognosa Revenue Rp 39 M
• LHR Rata2 29.292
• LHR Max 37.273;
Target konstruksi 2013
• Progress konstruksi 2A 80%
3
2B
2A
1
BUJT
: PT Marga Sarana Jabar
PPJT 8-8-2011 : Masa konsesi sd 2051
Pemeg Saham : 55% JM & 45% JS
Lingkup jln tol : Seksi 123 {4+4+3,5}km
PK Rp 1,053 T : Mandiri, BNI, BRI, BJB
12.
2 (+1 OPT I ON AL) RUAS JALAN TOL JAWA BARAT
Jakarta
Rencana Jalan Tol
Cikampek-Palimanan
Rencana
Bandara
KERTAJATI
Bandung
PasirKoja
Dawuan
Cirebon
Sumedang
Cileunyi
Soreang
CMNP telah menandatangani
kesepakatan kerjasama inisiasi 2 ruas
jalan tol (Cisumdawu dan Soroja) dengan
PT Jasa Sarana sebagai BUMD Jabar Barat
yang mengemban misi pembangunan
infrastruktur dari Pemprov Jabar sesuai
kesepakatan Pemprov Jabar - KemenPU
• Jalan Tol Soreang-Pasir Koja (11km)
Menghubungkan Jalan Tol Cipularang di Simpang Susun
Pasir Koja ke kota Soreang (Ibukota Kabupaten Bandung)
Perkiraan Biaya Investasi ± Rp 1,2 Triliun
• Jalan Tol Cisumdawu (60km)
Menghubungkan Bandung dengan Cirebon melalui jalan
tol Cikampek-Palimanan sekaligus akses utama ke Rencana
Bandara Internasional Jawa Barat di Kertajati
Perkiraan Biaya Investasi ± Rp 7,2 Triliun
13.
JALAN TOL SOROJA (SOREAN G-PASI R KOJA)
Pasir Koj a
Perkiraan Awal Internal :
Panjang
Konsesi
Investasi
Tanah
Traffic
: 10,6 km
: 35 tahun
: Rp 1,10 Triliun
: Rp 450 Miliar
LHR
: Thn
2013
2014 16.392
2015 18.425
2016 20.710
2017 23.278
2018 26.164
2019 29.408
2020 32.114
2021 35.068
Jat isari
Margaasih
Soreang
14.
JALAN TOL CI SU M DAWU (CI LEU N Y I -SU M EDAN G-DAWUAN )
Seksi
1. Cileunyi-Rancakalong
2. Rancakalong-Sumedang
3. Sumedang-Cimalaka
4. Cimalaka-Legok
5. Legok-UjungJaya
6. UjungJaya-Dawuan
Total
Thn
2013
2014
2015
2016
2017
2018
2019
2020
2021
km
60, 1
LHR 1
36.777
43.125
50.568
56.788
63.773
70.023
76.885
81.806
87.041
LHR 2
28.374
32.403
37.004
41.555
46.667
51.240
56.261
59.862
63.693
Tanah Konstr
1. 115
km
11,55
17,50
3,70
7,00
16,35
4,00
60,10
4. 016
LHR 3
22.117
24.594
27.348
29.344
31.487
33.502
35.646
ha
110,0
153,5
35,6
59,5
145,2
34,0
537,8
Rencana
Bandara
KERTAJATI
LHR 456
16.107
17.508
19.031
20.421
21.911
23.314
24.806
Inv
…
Konstruksi Fase IA (Tanjungsari-Sumedang) akan
dilaksanakan oleh ShanghaiConstruction Group
dengan dana China Loan oleh Pem Pusat
15.
PT Cit ra M a rga N usa pha la Pe rsa da T bk
N ERACA KON SOLI DASI
Ur a ia n
FY0 9
FY1 0
(Miliar Rp)
FY1 1
PY1 2
Tot a l Ase t
2 ,7 9 3
2 ,8 7 6
3 ,1 9 8
3 ,6 0 7
Tot a l Ke w a j iba n
1 ,2 5 9
1 ,0 6 3
1 ,0 3 7
1 ,0 0 3
Ek uit a s
1 ,4 1 5
1 ,7 6 7
2 ,1 0 9
2 ,6 0 4
Kenaikan kas dari
operasional JIUT
dan Waru Juanda
Pro ye ks i La ba Be rs ih
2 0 12 Rp 3 3 4 M
Pe lu n a s an
ke w ajiban h u tan g
ban k
3,607
3,198
2,604
2,109
1,037
1,003
FY11 VS PY12
(Miliar Rp)
Aset
Kewajiban
Ekuitas
16.
PT Cit ra M a rga N usa pha la Pe rsa da T bk
LABA RU GI KON SOLI DASI
Ur a ia n
FY0 9
Pendapatan
Beban Usaha
Biaya Pinjaman
Laba Bersih
EBITDA
Kenaikan Pendapatan :
Peningkatan
Volume Kendaraan
JIUT & CMS dan kenaikan tarif
CMS per 8 Jui 2012
631
(338)
(132)
69
382
FY1 0
(Miliar Rp)
FY1 1
750
(355)
(65)
298
509
803
(381)
(62)
357
539
Penurunan disebabkan
pada tahun 2011 terjadi
koreksi fiskal pajak atas
NCD sehingga CMNP
mendapatkan
keuntungan atas koreksi
tersebut
Kenaikan beban
usaha :
pemeliharaan
jalan tol
Penurunan
Pinjaman
disebabkan
pengurangan
pokok pinjaman
hutang bank
863
PY1 2
863
(401)
(41)
334
571
571
539
803
401
357
381
334
FY11 VS PY12
(Miliar Rp)
62
41
Pendapatan
Beban Usaha
Beban Pinjaman
Laba Bersih
EBITDA
17.