Dynamic, creative and innovative in the production process.

Annual Report 2012 15 Corporate Values Nilai-nilai Perusahaan • Nilai Pemegang Saham Usaha kami harus menghasilkan tingkat pengembalian yang tinggi atas aset yang dipercayakan oleh para pemegang saham kepada kami. Kami memastikan keberhasilan dengan menghasilkan laba dan meningkatkan nilai pemegang saham. • Tanggung Jawab Sosial Korporasi Kami akan menyediakan tempat kerja yang aman dan memelihara lingkungan serta meningkatkan kesehatan dan kesejahteraan semua karyawan. Kami akan memperhatikan isu-isu mengenai peraturan, undang-undang dan kepatuhan hukum yang berlaku pada bisnis dan lingkungan negeri kami. • Kepuasan Pelanggan Memenuhi kepuasan pelanggan merupakan tujuan mutu kami. Kami bekerja keras untuk terus menerus memperbaiki kualitas dalam semua pekerjaan kami, meningkatkan kepuasan pelanggan dengan memahami apa yang pelanggan inginkan serta menyerahkannya dengan tidak bercacat. • Kerja-sama Tim Kami menghargai berbagai macam bakat dan kreativitas setiap karyawan untuk ikut terlibat dalam mencapai tujuan Perusahaan. Kami bangga terhadap kontribusi yang datang dari berbagai gagasan. • Integritas Kami masing-masing membawa nilai-nilai individu ke tempat kerja yang mengarah pada pemenuhan standar etika tertinggi dalam setiap aspek pekerjaan, termasuk kejujuran dan keadilan. Kami secara pribadi bertanggung jawab atas tindakan kami, dan berlaku sopan dan hormat terhadap setiap orang. • Shareholder Value Our business must generate superior returns on the assets entrusted to us by our shareholders. We will ensure our success by producing profits and increasing shareholder value. • Corporate Social Responsibility We will provide a safe workplace and preserve the environment, promote the health and well-being of all employees and their families. We will be well-informed in the regulations, rules, and compliance issues that apply to our businesses around the nation. • Customer Satisfaction The pursuit of customer satisfaction is our quality objective. We strive for continuous quality improvement in all we do, and achieve enhanced customer satisfaction by understanding what the customer wants and delivering it flawlessly. • Teamwork We value the diverse talents and creativity of every employee to be involved in achieving the Company’s objectives. We take pride in the contributions that come from the diversity of ideas. • Integrity Each of us brings to the workplace personal values which guide us to meet the highest ethical standards in all aspects of our work, including honesty and fairness. We will take personal responsibility for our actions, and treat everyone with respect and good manners. PT Arwana Citramulia Tbk 16 Company Data Data Perusahaan Nama : PT Arwana Citramulia Tbk Bidang Usaha : Perusahaan Industri Keramik Pemilik : 13,9 Dimiliki oleh Pendiri Perusahaan 86,1 Dimiliki oleh Publik Tanggal Pendirian : 22 Februari 1993 Dasar Hukum Pendirian : SK Menkeh RI Tanggal 20121993 No : C2 - 14065 HT. 01.01. Th.1993 Modal Dasar : Modal dasar 3.000.000.000 lembar saham dengan nilai nominal Rp50 per saham pada tahun 2011 Modal Ditempatkan dan Disetor Penuh : Modal ditempatkan dan disetor penuh : 1.835.357.744 saham pada tahun 2011 Pencatatan di Bursa Efek Indonesia : 17 Juli 2001 Kantor Pusat : Sentra Niaga Puri Indah Blok T2 No.24, Kembangan Selatan - Jakarta 11610 Ph : +62-21-58302363 Fax : +62-21-58302361 Email : infoarwanacitra.com Website : www.arwanacitra.com Layanan Pelanggan : 0800.1. A R W A N A bebas pulsa 2 7 9 2 6 2 Name : PT Arwana Citramulia Tbk Business Field : Ceramic Industry Manufacturer Owner : 13.6 Company Founder Ownership 86.4 Public Ownership Date Founded : February 22, 1993 Founding Law Basis : Decree of Ministry of Justice RI Dated 20121993 No : C2 - 14065 HT. 01.01. Th.1993 Authorized Capital : Authorized 3,000,000,000 shares with a nominal value of Rp50 per share in 2011 Issued and fully paid-in Capital : Issued and fully paid-in Capital : 1,835,357,744 shares in 2011 Listing at the Indonesian Stock Exchange : July 17, 2001 Head Office : Sentra Niaga Puri Indah Blok T2 No.24, Kembangan Selatan - Jakarta 11610 Ph : +62-21-58302363 Fax : +62-21-58302361 Email : infoarwanacitra.com Website : www.arwanacitra.com Customer Care : 0800.1. A R W A N A toll free 2 7 9 2 6 2 Annual Report 2012 17 Brief History Riwayat Singkat PT Arwana Citramulia Tbk Arwana adalah perusahaan swasta nasional yang bergerak di bidang industri keramik dengan Standar Nasional Indonesia SNI. Mulai beroperasi komersial pada tahun 1995 dengan kapasitas terpasang 2,88 juta m² per tahun, dan berkembang menjadi 43,65 juta m² per tahun saat ini. Pada tanggal 17 Juli 2001 saham Arwana tercatat di Bursa Efek Jakarta dengan kode “ARNA”. Saat ini seluruh saham Arwana sejumlah 1.835.357.744 lembar tercatat di papan utama Bursa Efek Indonesia. Arwana memiliki tiga pabrik yang terletak di tiga tempat yang berjauhan, yaitu Plant I dan Plant II, masing-masing berlokasi di Pasar Kemis, Tangerang dan Cikande, Serang, yang sebagian besar melayani pasar di bagian barat Indonesia; serta Plant III terletak Gresik, Surabaya, yang sebagian besar melayani pasar di bagian timur Indonesia. Setiap pabrik mengkhususkan diri memproduksi pola dan motif tertentu, dan terjalin baik dengan jaringan pemasaran yang luas. Pemasaran dan distribusi dilakukan oleh anak perusahaan, PT Primagraha Keramindo PGK, distributor tunggal, dan 46 sub- distributor yang tersebar hampir di setiap kota dan kota-kota besar di Indonesia melalui ribuan toko eceran. Jaringan pemasaran yang tersebar luas tersebut memberikan konsumen cita rasa lokal yang kuat, yang dikombinasikan dengan layanan purna jual yang baik. Arwana telah mengalami pertumbuhan yang pesat. Dengan berfokus pada segmen pasar menengah ke bawah, Arwana mempertahankan reputasi di dalam industri sebagai produsen produk berkualitas dengan harga terjangkau. Jejak pertumbuhannya telah melewati masa ekonomi yang sulit dan diuntungkan oleh kondisi usaha yang stabil dengan permintaan yang terus meningkat. Ekspansi terakhir adalah Plant IIC Extention di Serang, Banten yang mulai berproduksi dalam bulan April 2011. Arwana meningkatkan total kapasitas menjadi 41,4 juta m² pada tahun 2012 dengan penambahan Press di Plant IIA di Cikande. PT Arwana Citramulia Tbk Arwana is a national private company engaged in ceramic industry endorsed with Indonesian National Standard. Commenced commercial operation in 1995 with an installed capacity of 2.88 million m 2 per annum, and currently has grown to 43.65 million m² per annum. On July, 17 2001 Arwana shares were listed on the Jakarta Stock Exchange with “ARNA” stock code. Currently, all of Arwana’s shares as much as 1,835,357,744 shares are listed on main board of Indonesia Stock Exchange. Arwana has three factories located in three places far from each other, namely Plant I and Plant II, each located at Pasar Kemis, Tangerang, and Cikande, Serang, which mostly serve the market in the western part of Indonesia; and Plant III, which is located in Gresik, Surabaya, mostly serve markets in the eastern part of Indonesia. Each factory specializes in manufacturing certain designs and motifs, and well-connected with an extensive marketing network. The marketing and distribution are carried out by the Company’s subsidiary, PT Primagraha Keramindo PGK, the sole distributor, and 46 sub-distributors that are spread in nearly every cities and major towns in Indonesia through thousands of retail outlets. The widely spread marketing network provides consumers with strong local presence, combined with good after-sales service. Arwana has experienced rapid growth. Being focused on medium to low market segment, Arwana maintains a reputation for quality products with affordable price in the industry. Its track records of growth has gone through a difficult economic period and has benefited from a stable operating condition with rising demand. The most recent expansion was the Plant IIC in Serang, Banten which commenced production in April 2011. Arwana increased the total capacity to 41.4 million m² in 2012 by adding Press at Plant IIA in Cikande. Kantor Pusat Head Oice PT Arwana Citramulia Tbk 18 The Company’s Products Produk Perusahaan Pertumbuhan Arwana yang signiikan selama bertahun-tahun tentunya didukung oleh inovasi dan komitmen Arwana di dalam peremajaan permesinan dan pengembangan teknologi. Teknologi dalam hal pembentukan body, penanganan, proses pelapisan glazur dan pengujian keramik terus dikembangkan. Di masa lalu, produk keramik hanya tersedia dalam beberapa motif dan ukuran. Namun saat ini, produk keramik dapat dijumpai dalam berbagai pilihan baru yang indah, dimungkinkan oleh kemajuan teknologi baru. Pada tahun 2011, desain baru diperkenalkan di pasar untuk memenuhi selera dan pilihan konsumen yang selalu berubah. Motif-motifnya adalah: Embossed, Marble, Plain, Granity, Strata, Rustic, Fancy Wood dan Fancy Dekorasi.” Semua produk dijual kepada aneka konsumen yang luas dengan merek “Arwana Ceramic Tiles.” Pada tahun 2011 Perusahaan juga memperkenalkan dan memproduksi merk keramik baru yaitu UNO, yang secara segmen pasar lebih ditujukan kepada konsumen menengah, karena secara design dan kualitas keramik merk UNO lebih berkualitas dan harga sedikit lebih mahal dibandingkan dengan keramik merk Arwana. Kemampuan memproduksi keramik ukuran lebih besar juga bertambah. Ukuran produk keramik yang paling umum adalah 20cm x 20cm dan 30cm x 30cm. Kecenderungan saat ini adalah ukuran produk berkembang menjadi 40cm x 40cm. Meskipun ini masih merupakan ukuran paling populer di saat ini, ukuran yang bervariasi juga telah tersedia. Selain berkembang dalam ukuran, produk keramik juga berubah bentuk. Keramik empat persegi panjang, seperti keramik subway 20cm x 25cm untuk keramik dinding, kini juga sudah tersedia. Tahun 2012 Perusahaan memperkenalkan ukuran produk yang baru yaitu 25cm x 40cm dengan merk UNO. Jenis produk keramik lainnya, yakni keramik dinding, sudah dikembangkan walaupun masih berbasis kecil. Pada tahun 2009 produk keramik Arwana telah memperoleh pengakuan dari segi kualitas dengan diraihnya Sertiikat Standar Nasional Indonesia SNI. Melalui sertiikasi produk ini Arwana berhak memakai tanda SNI dan logo pada produk yang dihasilkan, yang merupakan jaminan bahwa produk tersebut telah memenuhi standar yang ditetapkan. Hal ini membuat Arwana selalu terdorong menjalankan organisasinya secara teratur, terukur, dan menghargai mutu. Arwana juga memiliki Sistem Manajemen Mutu 1SO 9001: 2000 sejak tahun 2003. Saat ini, Arwana sudah memperoleh sertiikasi ISO 14001:2004 tentang aspek pengelolaan lingkungan. Arwana’s significant growth over the years is supported by the Arwana’s commitment to innovation and modification in the development of technology. Technology in the formation of the body, handling, and testing processes, glazing and coating is continuously developed. In the past, ceramic products are only available in several patterns and sizes. Now a days, ceramic products can be found in a various beautiful new selection, made possible by advances in new technology. In 2011, a new design was introduced in the market to meet consumer tastes and preferences that are always changing. Motifes are: Embossed, Marble, Plain, Granity, Strata, Rustic, Fancy and Fancy Decorative Wood. “All products are sold to a wide variety of consumers with the brand” Arwana Ceramic Tiles.“ In 2011, the company also introduced and produced a new ceramic brand called UNO, which is the segment of the consumer market aimed at medium, because the design and quality ceramics UNO is higher in quality brands and prices are a bit more expensive than the ceramic brand Arwana. The ability to produce ceramic of larger size also increases. The most common size of ceramic products are 20cm x 20cm and 30cm x 30cm. The current trend is evolving into the product size 40cm x 40cm. Although this is still the most popular size today, different sizes are also available. In addition to growing in size, ceramic products also changed shape. Rectangular ceramic, like subway tile 20cm x 25cm for wall tiles, is also available now. In 2012, the Company introduced a new product size 25cm x 40cm with the brand UNO. Other types of ceramic products, namely wall ceramics, are already developed although in small quantity. In 2009, Arwana ceramic products have gained recognition in terms of quality by achieving Certificate of Indonesian National Standard SNI. Through this certification, Arwana has the right to use the logo SNI on the products, which is an assurance that the product has met the standards. This achievement has always motivated Arwana to run the organization in a orderly and measurably manner, with constant appreciation for quality. Arwana also has the certification of Quality Management System 1SO 9001: 2000 since 2003. Currently, Arwana has already obtained ISO 14001:2004 in environmental management aspects. Annual Report 2012 19 Production Capacity Outputs Kapasitas Hasil Produksi Tahun Buku Fiscal Year Kapasitas Produksi Production Capacity 12 11 10 09 08 07 06 05 04 03 02 01 00 99 98 97 96 96 Plant I Plant IIA Plant IIB Plant IIC Plant IIIA Plant IIIB Plant IIIC 3,78 6,70 5,80 7,20 4,75 5,22 7,92 3,78 6,19 5,80 7,20 4,75 5,22 7,92 3,78 5,94 5,80 5,40 4,68 5,04 7,56 3,78 5,76 5,62 5.62 5,04 4,68 7,56 3,15 5,76 5,18 5,00 3,60 4,68 3,15 5,76 5,18 5,00 3,60 4,68 3,15 5,76 5,18 3,60 4,68 3,15 5,76 3,60 4,68 3,15 5,76 3,60 3,15 4,50 3,60 3,15 4,50 3,60 3,15 4,50 3,15 4,50 3,15 4,50 3,15 4,50 2,88 4,50 2,88 2,88 41,26 41,37 37,35 40,86 36,14 38,20 30,00 38,06 27,37 27,40 27,37 23,28 22,37 17,10 17,19 15,75 11,51 11,90 11,25 10,28 11,25 10,27 7,65 6,49 7,65 5,93 7,65 5,18 7,65 3,35 7,38 4,21 2,88 2,88 2,68 1,29 Jumlah Hasil Produksi Total Production Output Jumlah Kapasitas Total Capacity in Million sqm per annum dalam jutaan m² per tahun Salah satu strategi penciptaan nilai Perusahaan adalah pertumbuhan yang cepat dan terus-menerus. Dengan tujuan untuk memperkuat posisinya di pasar yang sedang muncul, Arwana telah meningkatkan kapasitas produksinya melalui banyak proyek ekspansi. Dengan berekspansi, Arwana berhasil memperoleh marjin laba yang tinggi dalam industri, dengan “economies of scale” menyebabkan biaya tetap per unit menjadi lebih rendah. Selain itu, dalam menanggapi perubahan kondisi pasar, Arwana juga mengadakan modiikasi mesin guna menyelaraskan produk dan teknologi. Strategi Perusahaan dalam hal fokus pada kekuatan komersial dan teknis akan mendasari pengembangan produk dan proses produksi, yang ditujukan untuk meningkatkan eisiensi dan laba usaha lebih lanjut. Perluasan dan modiikasi juga memberikan kesempatan lain bagi Perusahaan untuk melanjutkan upaya menuju terciptanya ”Industri Hijau.” Tabel berikut ini memperlihatkan pertumbuhan Perusahaan yang cepat dan terus-menerus sejak pendiriannya. One of the Company’s value creation strategies is steady and rapid growth. With the aim of strengthening its position in emerging markets, Arwana is increasing its production capacity through many expansion projects. By expanding, Arwana managed to post high margin in the industry, with economies of scale bringing lower fixed cost per unit. Besides that, in response to the changing market conditions, Arwana also modified its machineries to align with its products and technologies. The Company’s strategy in focusing on commercial and technical strength will underlie the development of products and production processes, aimed at increasing efficiency and profitability of operations. The expansion and modification also provide another opportunity for the Company to continue its journey towards producing “Green Company.” The following table is depicting the steady and rapid gorwth of the Company since its establisment. PT Arwana Citramulia Tbk 20 Human Resource Management Pengelolaan Sumber Daya Manusia Sumber Daya Manusia merupakan salah satu unsur yang tidak dapat dipisahkan dari kemajuan dan perkembangan jaman, bahkan dalam perkembangannya sumber daya manusia memiliki peranan penting dan tidak dapat dipisahkan dari Arwana. PT. Arwana Citramulia Tbk sebagai perusahaan yang bergerak dalam industri keramik memiliki 1.712 karyawan yang secara terus menerus melakukan inovasi dalam rangka memenuhi permintaan pasar akan kebutuhan keramik yang terus meningkat. Sesuai dengan visi dan misi Arwana, seluruh keluarga besar Arwana mendukung kegiatan-kegiatan demi perkembangan dan kemajuan perusahaan. PT. Arwana Citramulia Tbk memberikan kesempatan bagi setiap karyawan untuk terus berinovasi dan mengembangkan potensi terbaik yang ada pada diri mereka. Beberapa cara yang dilakukan oleh PT Arwana Citramulia Tbk untuk mengembangkan potensi karyawannya adalah dengan memberikan pelatihan-pelatihan kepada karyawan. Pelatihan yang diberikan oleh pihak Arwana sendiri maupun dengan mengirimkan karyawannya untuk mengikuti pelatihan di luar. Pelatihan-pelatihan ini meliputi pelatihan yang berhubungan dengan kompetensi kerja hardskill dan maupun pelatihan untuk mengembangkan karakter karyawan softskill. PT Arwana Citramulia Tbk juga membuka kesempatan kepada karyawannya untuk dapat mengembangkan karirnya di perusahaan ini. Arwana berusaha terus menciptakan lingkungan kerja yang nyaman dan berusaha menghadirkan suasana kekeluargaan di dalamnya. Dengan lingkungan kerja yang nyaman dan penuh suasana kekeluargaan, kerjasama tim yang baik akan tercipta. Keberhasilan yang dicapai bukan semata hasil kerja segelintir orang atau kelompok tertentu saja melainkan hasil kerja keras dari kerjasama tim yang baik. Dengan adanya lingkungan kerja yang nyaman dan kerjasama tim yang baik, PT Arwana Citramulia Tbk memiliki keyakinan akan mencapai visi dan misinya dan di tahun-tahun mendatang akan menjadi perusahaan industri keramik yang makin berkembang. Human Resources is an element that can not be separated from the advancement and development of the era; as a matter of fact, the progess of the human resources plays an important role and can not be separated from Arwana. As a company engaged in ceramic industry, PT Arwana Citramulia Tbk has 1,712 employees, who constantly innovate in order to meet the market demand for the growing needs of ceramic tiles. In accordance with the vision and mission of Arwana, the whole family of Arwana support the activities for the development and progress of the Company. PT. Arwana Citramulia Tbk provides an opportunity for every employee to continue innovating and developing their best potential. One of the ways in which PT Arwana Citramulia Tbk develop the potential of employees is by providing trainings to employees. The trainings are provided internally by Arwana or by sending employees to outside training. These trainings include training related to job competence hardskill as well as training to develop the character of the employee soft skills. PT Arwana Citramulia Tbk also opens the opportunity for employees to develop their career. Arwana tries to continue creating a comfortable work environment and strive to bring a family atmosphere in it. With a comfortable work environment, filled with family atmosphere, good teamwork will be created. Success is achieved not merely by the work of a few people or a particular group, but rather the hard work of a good teamwork. With a comfortable work environment and good teamwork, Arwana is confident in achieving its vision and mission, and becoming a more developed company in ceramic industry in the years ahead. Pelatihan Kepemimpinan Leadership Training Annual Report 2012 21 81,5 100,0 1.430 1.776 1,5 0,1 6,4 0,9 9,5 27 1 112 17 169 0,2 0,7 0,2 3 13 4 9,2 0,3 164 6 75,8 3,3 100,0 11,3 1.347 58 1.776 201 Kepala Regu Supervisors Staf, Operator Lain-lain Lower Level Jumlah Total Kepala Bagian Head of Department Wakil Manajer Assistant Managers Kepala Sub Seksi Supervisors Kepala Seksi Head of Section Sarjana S1 Graduate Pasca Sarjana S2 Post Graduate Jenjang Pendidikan Education Level Level SLTA Senior High School Diploma Undergraduate Jumlah Total SLTP dan lainnya Junior High School others Pertumbuhan Karyawan Growth of Employees Per 31 Desember 2012 Per 31 Desember 2011 Direksi Directors Jenjang Jabatan Manajer Managers Vice President Position Level Orang Person Orang 78,2 100,0 1.339 1.712 2,0 0,2 7,2 1,3 9,7 34 3 124 23 166 0,2 0,9 0,2 3 16 4 Person 9,9 0,3 170 5 75,1 3,6 100,0 11,0 1.286 62 1.712 189 My workplace is my home, it must be kept clean and tidy. Tempat kerjaku adalah rumahku, harus dijaga bersih dan rapi. PT Arwana Citramulia Tbk 22 Information on Subsidiary Informasi Anak Perusahaan

1. PT Arwana NuansaKeramik Alamat

Address

3. PT Primagraha Keramindo 2. PT Sinar Karya Duta Abadi

Jl. Raya Gorda – Desa Kibin Km 69 - Serang – Banten, 42185 Jl. Wringin Anom Raya Km. 33,9 - Gresik – Jawa Timur, 61176 Sentra Niaga Puri Indah Blok T5 No.16-17 – Kembangan Selatan Industri Keramik Ceramic Manufacturer 2000 99,90 Industri Keramik Ceramic Manufacturer 2001 99,89 Industri Keramik Ceramic Manufacturer 2001 65,00

1. PT Arwana NuansaKeramik 2. PT Sinar Karya Duta Abadi

3. PT Primagraha Keramindo

Serang, Banten 1997 Gresik, Jawa Timur 2002 Puri Indah, Jakarta 1995 Nama Perusahaan Company Name Lokasi Perusahaan Company Location Tahun Awal Operasi Start of Commercial Operation Bidang Usaha Core Business Tahun Penyertaan Investing Year Kepemilikan Saham Share Ownership Kolam dalam Pabrik, Plant III Pool at Plant III C.E. Tandean Rustandy, MBA Chief Financial Officer C.F.O. Ir. Rudy Sujanto Komite Remunerasi Remuneration Committee Ketua Chairman : Theresia Yustina Ariany, SH Komite Audit Audit Committee Ketua Chairman : Donisius Iliadi, BBA Dewan Komisaris Hadi Purnama Widjaja Donisius Iliadi, BBA Board of Commissioners Theresia Yustina Ariany, SH Corporate Secretary C.S. Ir. Rudy Sujanto V.P. Urusan Korporasi V.P. Corporate Affairs Rally Sudarta, B.Comp. V.P. Manajemen Risiko V.P. Risk Management Nicholas Heuw, SE Ak V.P. Pemasaran V.P. Marketing Renny A. Sandi, SE V.P. Operasional V.P. Operation Ir. Lim Tjhiu Iong Penasihat Teknik Technical Advisor Mariano Maino Chief Executive Chief Operating Officer C.O.O. Edy Suyanto, SE Annual Report 2012 23 Organization Structure Struktur Organisasi