Nilai Wajar Aset dan Liabilitas Keuangan Fair Value of Financial Assets and Financial
PT SMARTFREN TELECOM Tbk DAN ENTITAS ANAK
Catatan atas Laporan Keuangan Konsolidasian 30 September 2015 Tidak Diaudit dan
31 Desember 2014 dan 2013 Disajikan Kembali dan untuk Periode Sembilan Bulan yang Berakhir
30 September 2015 dan 2014 Tidak Diaudit Angka-angka Disajikan dalam Rupiah,
kecuali Dinyatakan Lain
PT SMARTFREN TELECOM Tbk AND ITS SUBSIDIARIES
Notes to Consolidated Financial Statements September 30, 2015 Unaudited and
December 31, 2014 and 2013 as Restated and For the Nine-Month Periods Ended
September 30, 2015 and 2014 Unaudited Figures are Presented in Rupiah,
unless Otherwise Stated
- 88 -
31 De sember December 31, 2014 Nilai Tercatat
Estimasi Nilai Carrying
WajarEstimated Amount
Fair Values
Aset Keuangan Lancar Current Financial Assets
Kas dan setara kas 721.857.401.448
721.857.401.448 Cash and cash equivalents
Piutang usaha 208.091.942.886
208.091.942.886 Trade accounts receivable
Piutang lain-lain 36.994.792.899
36.994.792.899 Other accounts receivable
Aset Keuangan Tidak Lancar Non-current Financial Asset
Uang muka jangka panjang 620.276.750.369
620.276.750.369 Long-term advance
Jumlah Aset Keuangan 1.587.220.887.602
1.587.220.887.602 Total Financial Assets
Liabilitas Keuangan Lancar Current Financial Liabilities
Pinjaman jangka pendek 2.101.116.000.000
2.101.116.000.000 Short-term loan
Utang usaha 397.476.518.096
397.476.518.096 Trade accounts payable
Utang lain-l ain 452.253.081.645
452.253.081.645 Other accounts payable
Beban akrual 2.108.888.374.402
2.108.888.374.402 Accrued expenses
Liabilitas Keuangan Tidak Lancar Non-current Financial Liabilities
Liabilitas sewa pembiayaan 1.396.463.202.209
1.401.138.123.039 Lease liabilities
Utang pinjaman 4.431.372.798.265
4.431.372.798.265 Loans payable
Utang obligasi 1.227.372.063.135
1.684.565.652.250 Bonds payable
Liabilitas derivatif 687.811.806.916
687.811.806.916 Derivative liability
Liabilitas tidak l ancar lainnya 578.312.097.825
578.312.097.825 Other non-current liabilities
Jumlah Liabilitas Keuangan 13.381.065.942.493
13.842.934.452.438 Total Financial Liabilities
Hirarki Nilai Wajar Fair Value Hierarchy
Grup memiliki opsi konversi yang melekat pada Global Note yang dicatat sebagai derivatif dan
diukur pada nilai wajar dan disajikan sebagai “Liabilitas derivatif’. Nilai wajar instrumen
keuangan ini tidak diperdagangkan pada pasar aktif yang ditentukan dengan menggunakan
metode penilaian Black-Scholes. Metode penilaian ini memaksimalkan penggunaan data
pasar yang tersedia dan estimasi entitas khusus. Jika seluruh input signifikan yang dibutuhkan
untuk menentukan nilai wajar dapat diobservasi, maka instrumen tersebut termasuk dalam hirarki
Tingkat 2. The Group has a conversion option embeded in
the Global Note which is accounted for as a derivative, measured at fair value and is
presented as “Derivative liability”. The fair value of this financial instrument that is not traded in an
active market is detemined using valuation technique which is the Black-Scholes valuation
method. This valuation technique maximizes the use of observable market data available and rely
as little as possible on entity’s specific estimates. Since all of the significant inputs required to
measure the fair value of an instrument are observable, the instrument is included in Level 2.
Metode dan asumsi berikut ini digunakan oleh Grup untuk melakukan estimasi atas nilai wajar
setiap kelompok instrumen keuangan. The following methods and assumptions were
used by the Group to estimate the fair value of each class of financial instrument.
Aset keuangan lancar dan liabilitas keuangan jangka pendek
Current financial assets and liabilities Instrumen keuangan yang transaksinya bersifat
jangka pendek maka nilai tercatat aset dan liabilitas keuangan telah mendekati estimasi nilai
wajarnya. Due to the short term nature of the transactions,
the carrying amounts of current financial assets and financial liabilities approximate the estimated
fair values.
PT SMARTFREN TELECOM Tbk DAN ENTITAS ANAK
Catatan atas Laporan Keuangan Konsolidasian 30 September 2015 Tidak Diaudit dan
31 Desember 2014 dan 2013 Disajikan Kembali dan untuk Periode Sembilan Bulan yang Berakhir
30 September 2015 dan 2014 Tidak Diaudit Angka-angka Disajikan dalam Rupiah,
kecuali Dinyatakan Lain
PT SMARTFREN TELECOM Tbk AND ITS SUBSIDIARIES
Notes to Consolidated Financial Statements September 30, 2015 Unaudited and
December 31, 2014 and 2013 as Restated and For the Nine-Month Periods Ended
September 30, 2015 and 2014 Unaudited Figures are Presented in Rupiah,
unless Otherwise Stated
- 89 - Liabilitas keuangan jangka panjang dengan suku
bunga tetap Non-current financial liabilities with fixed interest
rate Merupakan utang obligasi dan utang sewa
pembiayaan, yang nilai wajarnya ditentukan dengan mendiskontokan arus kas masa datang
yang disesuaikan untuk mencerminkan risiko kredit Grup menggunakan suku bunga pasar
terkini untuk instrumen serupa. Consists of bonds payable and lease liabilities
which fair values are determined based on discounted future cash flows adjusted to reflect
the Group’s credit risk using current market rates for similar instruments.
Liabilitas keuangan jangka panjang dengan suku bunga variabel
Non-current financial liabilities with variable interest rate
Merupakan utang jangka panjang dimana nilai wajarnya ditentukan dengan mendiskontokan
arus kas masa datang menggunakan suku bunga yang berlaku dari transaksi pasar yang dapat
diamati untuk instrumen dengan persyaratan, risiko kredit dan jatuh tempo yang sama.
Consists of long-term loans which fair value is determined by discounting future cash flows
using applicable rates from observable current market transactions for instruments with similar
terms, credit risk and remaining maturities.
Instrumen keuangan derivatif Derivative financial instrument
Nilai wajar liabilitas derivatif dihitung menggunakan model valuasi Black-Scholes
dengan menggunakan ukuran-ukuran signifikan seperti hasil dividen, volatilitas yang diharapkan
tingkat bunga tanpa risiko dan rata-rata harga pasar saham.
Fair value of derivative liability is valued using a Black-Scholes valuation model with significant
inputs such as dividend yield, expected volatility, risk-free interest rate and weighted average
share price.
Aset tidak lancar keuangan jangka panjang non- derivatif
Non-derivative non-current Financial Assets Untuk aset keuangan tidak lancar lainnya yang
tidak dapat diukur berdasarkan kuotasi harga pasar dan nilai wajarnya tidak dapat ditentukan
dengan andal tanpa adanya pengeluaran biaya yang mahal, aset keuangan tidak lancar tersebut
dinyatakan pada nilai nominal setelah dikurangi dengan rugi penurunanss nilai, jika ada.
Ketidakpastian untuk melakukan estimasi nilai wajar dari investasi jangka panjang yang terbatas
dan tidak memiliki kuotasi harga karena instrumen tersebut tidak memiliki jangka waktu
pembayaran tertentu. For other noncurrent financial assets which are
not stated at quoted market price and whose fair value cannot be reliably measured without
incurring excessive costs, they are carried at their nominal amounts less any impairment losses.
Uncertain to estimate the fair values of restricted unquoted long-term investments because there
are no fixed repayment terms.