UTANG OBLIGASI BONDS PAYABLE

language. PT NIPPON INDOSARI CORPINDO Tbk CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN Pada Tanggal-Tanggal 30 Juni 2015 Tidak Diaudit dan 31 Desember 2014 Diaudit dan Periode Enam bulan Yang Berakhir Pada Tanggal 30 Juni 2015 dan 2014 Tidak Diaudit Disajikan dalam rupiah, kecuali dinyatakan lain PT NIPPON INDOSARI CORPINDO Tbk NOTES TO THE FINANCIAL STATEMENTS As of June 30, 2015 Unaudited and December 31, 2014 Audited and the Six-month Periods Ended June 30, 2015 and 2014 Unaudited Expressed in rupiah, unless otherwise stated 45 19. UTANG OBLIGASI 19. BONDS PAYABLE 30 Jun. 2015 31 Des. 2014 Jun. 30, 2015 Des. 31, 2014 Nilai nominal 1.000.000.000.000 500.000.000.000 Face value Dikurangi biaya penerbitan obligasi yang belum diamortisasi 6.353.304.987 3.458.456.578 Less unamortized transaction costs Neto 993.646.695.013 496.541.543.422 Net Pada tanggal 3 Juni 2013, Perusahaan menawarkan obligasi kepada publik dengan nilai total nominal sebesar Rp500.000.000.000 melalui tahap pertama dari Penawaran Umum Berkelanjutan obligasi non-konversi berbunga tetap Obligasi Berkelanjutan I ROTI Tahap 1 Tahun 2013. Sehubungan dengan penawaran obligasi tersebut, Perusahaan memperoleh peringkat IdAA- dari Pefindo, obligasi tersebut berjangka waktu lima 5 tahun sampai dengan tanggal 11 Juni 2018 dan dikenakan tingkat bunga tetap sebesar 8 per tahun, dibayarkan setiap tiga bulan. Wali Amanat dari obligasi ini adalah PT Bank Mega Tbk, pihak ketiga. Obligasi tersebut tidak dijamin dengan aset khusus. Seluruh aset Perusahaan digunakan sebagai jaminan untuk obligasi tersebut. On June 3, 2013, the Company offered bonds to the public with a total face value of Rp500,000,000,000 under the first stage of its Continuing Public Offering of non-convertible, fixed rate bonds “Obligasi Berkelanjutan I ROTI Tahap 1 Tahun 2013”. In connection with the said bond offering, the Company obtained a rating of “IdAA-” from Pefindo, the said bonds have a maturity period of five 5 years up to June 11, 2018 and are subject to fixed interest rate of 8 per year, payable quarterly. The trustee or “Wali Amanat” of these bonds is PT Bank Mega Tbk, a third party. The bonds are not collateralized by any specific assets. All of the Company’s assets are used as security to the bonds. Penerimaan neto dari obligasi tersebut dimaksudkan untuk digunakan untuk tujuan berikut: 1 Sekitar 56 dari penerimaan neto - untuk ekspansi usaha Perusahaan. 2 Sekitar 44 dari penerimaan neto - untuk pembayaran utang bank Perusahaan yang diperoleh dari BCA Catatan 18. The net proceeds from the bonds were intended to be used for the following purposes: 1 Approximately 56 of the net proceeds - for the expansion of the Company’s business. 2 Approximately 44 of the net proceeds - for the settlement of the Company’s bank loans obtained from BCA Note 18. Menurut ketentuan perjanjian obligasi, Perusahaan diharuskan untuk memenuhi beberapa persyaratan tertentu, yang mencakup persyaratan untuk mempertahankan rasio keuangan tertentu dan mendapatkan persetujuan tertulis terlebih dahulu dari Wali Amanat sehubungan dengan transaksi yang melibatkan nilai yang melebihi batas tertentu yang telah ditentukan oleh Wali Amanat, seperti penjualan dan pengalihan aset, pemberian jaminan atau menjaminkan aset untuk pinjaman, penggabungan usaha, penerbitan obligasi danatau instrumen utang lainnya, danatau pinjaman bank yang peringkatnya lebih tinggi dari obligasi yang diterbitkan; mengurangi modal dasar, ditempatkan dan disetor penuh Perusahaan dan membuat perubahan dalam kegiatan usaha utama Perusahaan. Under the terms of all the covering bond agreements, the Company is required to comply with certain agreed restrictive covenants, which include the requirements to maintain certain financial ratios and to obtain prior written approval from the trustee or “Wali Amanat” with respect to transactions involving amounts exceeding certain thresholds agreed with the trustee, such as sale and transfer of assets; granting of guarantees or pledging of assets to secure loans; mergers; issuance of bonds andor other debt instruments, andor bank loans which are ranked higher than the current bonds; reducing the Company’s authorized, issued and fully paid capital stock and making changes in the Company’s main business activities. language. PT NIPPON INDOSARI CORPINDO Tbk CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN Pada Tanggal-Tanggal 30 Juni 2015 Tidak Diaudit dan 31 Desember 2014 Diaudit dan Periode Enam bulan Yang Berakhir Pada Tanggal 30 Juni 2015 dan 2014 Tidak Diaudit Disajikan dalam rupiah, kecuali dinyatakan lain PT NIPPON INDOSARI CORPINDO Tbk NOTES TO THE FINANCIAL STATEMENTS As of June 30, 2015 Unaudited and December 31, 2014 Audited and the Six-month Periods Ended June 30, 2015 and 2014 Unaudited Expressed in rupiah, unless otherwise stated 46 19. UTANG OBLIGASI lanjutan 19. BONDS PAYABLE continued