Penelitian Sebelumnya TINJAUAN PUSTAKA

2.2 Penelitian Sebelumnya

Berbagai studi empiris telah dilakukan para peneliti terdahulu yang dijadikan landasan berpikir sebagai landasan berpikir penelitian ini. Beberapa penelitian diantaranya, penelitian Hadad et al 2004 dengan judul Fungsi Intermediasi Bank Asing dalam Mendorong Pemulihan Sektor Riil di Indonesia. Penelitian tersebut dilakukan berfokus fungsi intermediasi bank asing yang terjadi pasca krisis 1997 dengan menggunakan variabel ROA, BOPO, NPL dan intermediasi bank asing LDR. Hasil menunjukkan bahwa terdapat hubungan positif antara ROA terhadap LDR, sementara variabel BOPO dan NPL mempunyai pengaruh negatif terhadap fungsi intermediasi LDR. Hasil tersebut didukung oleh penelitian dari Hersugondo et al 2012 dengan judul Pengaruh CAR, NPL, DPK, dan ROA terhadap LDR Perbankan di Indonesia dimana menambahkan variabel Dana Pihak Ketiga DPK sebagai variabel independen. Hasil penelitian ditemukan bahwa selama periode penelitian secara parsial, variabel CAR, DPK dan ROA berpengaruh positif terhadap LDR perbankan di Indonesia sedangkan NPL berpengaruh negatif terhadap LDR perbankan di Indonesia. Sejalan dengan penelitian Hadad et al 2004 dan Hersugondo et al 2012, Akhtar et al 2011 dalam penelitiannya yang berjudul “Liquidity Risk Management: A comparative study between Conventional and Islamic Banks of Pakistan” dengan variabel dependen likuiditas dan variabel independen CAR, ROA, ROE. Hasil penelitian menemukan bahwa CAR dan ROA berpengaruh positif dan signifikan terhadap likuiditas perbankan, sedangkan variabel ROE berpengaruh negatif dan signifikan terhadap likuiditas perbankan. Hasil yang sama juga ditunjukkan dari penelitian Prayudi 2011, dimana penelitian berfokus pada sepuluh Bank dengan aset terbesar di Indonesia. Hasil menunjukkan bahwa secara parsial CAR dan NIM berpengaruh positif terhadap LDR. Akan tetapi berbeda pada variabel ROA dimana ROA, NPL dan BOPO dalam penelitian Prayudi 2011 berpengaruh negatif terhadap LDR. Hasil berbeda ditunjukkan oleh penelitian dari Buchory 2014 dengan judul Analysis The Effect Of Capital, Net Interest Margin, Credit Risk And Profitability To Implementation Banking Intermediation Function Study On Regional Development Bank All Over Indonesia Year 2012. Hasil penelitian menyimpulkan bahwa secara parsial Secara parsial NIM, ROA dan NPL berpengaruh positif terhadap LDR. Sementara itu, CAR secara parsial berpengaruh negatif terhadap LDR. Pengaruh positif pada variabel NIM pada penelitian tersebut didukung oleh penelitian dari Manurung 2014 dimana peneliti menganalisis mengenai faktor yang mempengaruhi fungsi intermediasi bank melalui Pendekatan Loan to Deposit Ratio LDR pada PT. Bank Tabungan Negara Persero Tbk. Hasil menununjukkan bahwa secara parsial CAR, BI Rate, GWM berpengaruh negatif terhadap LDR sedangkan NIM dan NPL berpengaruh positif terhadap LDR. Berbeda dengan penelitian dari Astohar 2012 dimana meneliti mengenai peran Net Interest Margin NIM dalam memperkuat pengaruh Loan to Deposit Ratio LDR terhadap perubahan laba pada Bank Devisa di Indonesia menunjukkan bahwa NIM tidak dapat memperkuat LDR terhadap perubahan Laba Bank Devisa pada bank Indonesia. Terakhir penelitian dari Ridwan et al 2014 dengan judul “Analisis Determinasi Fungsi Intermediasi Bank Pembangunan Daerah di Indonesia Periode 2003.1- 2013.10”. Estimasi OLS menunjukkan bahwa variabel independen dapat berpengaruh terhadap variabel dependen pada jangka panjang. Hasil estimasi ECM jangka pendek menunjukkan bahwa terdapat kesenjangan aksi-reaksi sehingga determinasi fungsi intermediasi BPD didominasi oleh variabel struktur modal bank, ukuran bank, resiko kredit, dan efisiensi operasional. Selanjutnya, hasil estimasi ECM jangka panjang diketahui bila variabel ukuran bank dapat berpengaruh negatif signifikan terhadap fungsi intermediasi BPD. Tabe1 2.1 Penelitian Sebelumnya No Peneliti Tahun Judul Metode Variabel Hasil Penelitian 1 Hadad et al 2004 Fungsi Intermediasi Bank Asing dalam Mendorong Pemulihan Sektor Riil di Indonesia. Ordinary Least Square ROA, BOPO, NPL, fungsi intermediasi bank asing LDR Adanya hubungan positif signifikan antara ROA terhadap LDR, sementara variabel BOPO dan NPL mempunyai pengaruh negatif terhadap fungsi intermediasi Bank Asing LDR 2 Prayudi 2011 Pengaruh Capital adequacy Ratio CAR, Non Performing Loan NPL, BOPO, Return On Asset ROA dan Net Interest Margin NIM terhadap Loan to Deposit Ratio LDR Ordinary Least Square LDR, CAR, NPL, BOPO, ROA, NIM Hasil menunjukkan bahwa secara simultan CAR, NPL, BOPO, ROA, NIM berpengaruh terhadap LDR. Sedangkan secara parsial CAR dan NIM berpengaruh positif terhadap LDR, kemudian NPL, BOPO dan ROA berpengaruh negatif terhadap LDR. 3 Akhtar et al 2011 Liquidity Risk Management: A comparative study between Conventional and Islamic Banks of Pakistan. Ordinary Least Square ROA, ROE, Likuiditas resiko, jaringan modal, dan ukuran modal. Penelitian menemukan bahwa CAR dan ROA positif secara signifikan mempengaruhi likuiditas bank, sedangkan variabel ROE negatif tidak mempengaruhi likuiditas bank secara signifikan. 4 Astohar 2012 Peran Net Interest Margin NIM dalam memperkuat pengaruh Loan to Deposit Ratio LDR terhadap perubahan laba pada Bank Devisa di Indonesia Regresi Moderating Perubahan laba, LDR, NIM Hasil menunjukkan bahwa LDR berdampak positif dan signifikan terhadap perubahan laba dan NIM tidak dapat memperkuat LDR terhadap perubahan Laba Bank Devisa pada bank Indonesia 5 Hersugondo et al 2012 Pengaruh CAR, NPL, DPK, dan ROA terhadap LDR Perbankan di Indonesia. Ordinary Least Square LDR, CAR, NPL, DPK, ROA Berdasarkan hasil penelitian ditemukan bahwa selama periode penelitian secara parsial, variabel CAR, DPK dan ROA berpengaruh positif terhadap LDR perusahaan sedangkan NPL berpengaruh negatif terhadap LDR perusahaan. 5 Ridwan et al 2014 Analisis Determinasi Fungsi Intermediasi Bank Pembangunan Daerah di Indonesia Periode 2003.1-2013.10 Ordinary Least Square OLS dan Error Correction Model ECM DER, ROA, size, NPL, BOPO, LDR Estimasi OLS menunjukkan bahwa variabel bebas dapat berpengaruh terhadap variabel terikat pada jangka panjang. Hasil estimasi ECM jangka pendek menunjukkan bahwa determinasi fungsi intermediasi BPD didominasi oleh variabel DER, size, NPL dan BOPO. Selanjutnya hasil estimasi ECM jangka panjang diketahui bila variabel size dapat berpengaruh negatif signifikan terhadap fungsi intermediasi LDR BPD. 6. Buchory 2014 Analysis The Effect Of Capital,Net Interest Margin, Credit Risk And Profitability To Implementation Banking Intermediation Function Study On Regional Development Bank All Over Indonesia Year 2012 Ordinary Least Square LDR, CAR, NIM NPL, ROA Secara parsial NIM, ROA dan NPL berpengaruh positif terhadap LDR. Sementara itu, CAR secara parsial berpengaruh negatif terhadap LDR. Dan semua variabel CAR, NPL, NIM dan ROA secara simultan berpengaruh terhadap LDR. 7 Manurung 2014 Analisis Faktor yang mempengaruhi Fungsi Intermediasi Bank melalui Pendekatan Loan to Deposit Ratio LDR pada PT. Bank Tabungan Negara Persero Tbk Tahun 2006-2013 Ordinary Least Square CAR, NPL, BI Rate, NIM, GWM, LDR Hasil menunjukkan bahwa secara simultan CAR, NPL, BI Rate, NIM dan GWM berpengaruh terhadap LDR. Sedangkan secara parsial CAR, BI Rate, GWM berpengaruh negatif terhadap LDR dan NPL, NIM berpengaruh positif terhadap LDR. Sumber : Berbagai sumber Penelitian, diolah

2.3 Kerangka Konseptual