PERSEDIAAN HOTEL Pengakuan Pendapatan dan Beban Penjualan

PT AGUNG PODOMORO LAND Tbk DAN ENTITAS ANAK CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN KONSOLIDASIAN 31 MARET 2012, 31 DESEMBER 2011, 2010 DAN 2009 DAN 1 JANUARI 200931 DESEMBER 2008 SERTA UNTUK PERIODE TIGA BULAN YANG BERAKHIR PADA TANGGAL 31 MARET 2012 DAN 2011 DAN TAHUN- TAHUN YANG BERAKHIR PADA TANGGAL 31 DESEMBER 2011, 2010 DAN 2009 Lanjutan - 36 - Pada tanggal 31 Desember 2010, tanah seluas 40.154 m 2 merupakan tanah milik BSM yang sedang dikembangkan untuk pembangunan kawasan Green Lake dengan proyek apartemen, perumahan dan rumah toko. Pada tahun 2011, seluruh tanah ini telah direklasifikasi ke bangunan dalam penyelesaian. Pada tanggal 31 Desember 2009, tanah seluas 95.320 m 2 merupakan tanah milik KUS yang sedang dikembangkan untuk pembangunan kawasan Green Bay dengan proyek apartemen, perkantoran dan pusat perbelanjaan. Pada tahun 2010, seluruh tanah ini telah direklasifikasi ke bangunan dalam penyelesaian. Tanah Yang Belum Dikembangkan Rincian atas tanah yang belum dikembangkan adalah sebagai berikut: Disajikan kembali - Catatan 4 31 Maret 1 Januari 2009 2012 2011 2010 2009 31 Desember 2008 Rp000 Rp000 Rp000 Rp000 Rp000 Perusahaan - 281.293.438 194.186.574 178.135.859 131.179.551 Entitas anak PAP 253.997.893 243.614.085 174.103.659 28.531.634 25.511.134 CPK 136.756.991 - - - - TMI - 149.991.975 - - - AHT - 67.380.846 - - - KBS - - 110.039.711 - - Jumlah 390.754.884 742.280.344 478.329.944 206.667.493 156.690.685 31 Desember Pada tanggal 31 Maret 2012, tanah seluas 907.357 m 2 merupakan tanah yang belum dikembangkan milik PAP. Keseluruhan tanah tersebut terletak di Desa Bendungan, Kecamatan Ciawi, Bogor, Jawa Bar at dan Desa Sukamahi, Kecamatan Mega Mendung, Bogor, Jawa Barat. Tanah yang belum dikembangkan milik CPK sesuai dengan HGB No. 3531 seluas 7.770 m 2 sebesar Rp 136.756.991 ribu pada tanggal 31 Maret 2012 terletak di Jl. Letjen M.T Haryono Kav 2 3, Kecamatan Tebet, Jakarta Selatan. Tanah yang belum dikembangkan milik TMI seluas 10.025 m 2 sebesar Rp 149.991.973 ribu pada tanggal 31 Desember 2011 terletak di Jl Letjen S Parman, Kelurahan Tanjung Duren, Kecamatan Grogol Petamburan, Jakarta Barat. Keseluruhan luas tanah tersebut telah dibaliknamakan atas nama TMI. Tanah yang belum dikembangkan milik AHT seluas 18.810 m 2 sebesar Rp 67.380.846 ribu pada tanggal 31 Desember 2011 di wilayah Kelurahan Kedoya, Kecamatan Kebon Jeruk, Jakarta Barat. Tanah yang belum dikembangkan milik Perusahaan seluas 32.064 m 2 , 32.064 m 2 , 31.073 m 2 dan 24.903 m 2 sebesar Rp 281.293.438 ribu, Rp 194.186.574 ribu, Rp 178.135.859 ribu dan Rp 131.179.551 ribu masing- masing pada tanggal 31 Desember 2011, 2010, 2009 dan 1 Januari 200931 Desember 2008, terletak di Jl. Tanjung Duren Selatan, Jakarta Barat. Pada tanggal 31 Maret 2012, seluruh tanah belum dikembangkan milik TMI, AHT dan Perusahaan telah dimulai pekerjaannya, sehingga direklasifikasi ke tanah yang sedang dikembangkan. Pada tanggal 31 Desember 2010, tanah yang belum dikembangkan milik KBS merupakan tanah seluas 76.210 m 2 sebesar Rp 110.039.711 ribu sesuai dengan HGB No. 72 ULUJAMI yang terletak di Kelurahan Ulujami, Kecamatan Kebayoran Lama, Jakarta Selatan. PT AGUNG PODOMORO LAND Tbk DAN ENTITAS ANAK CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN KONSOLIDASIAN 31 MARET 2012, 31 DESEMBER 2011, 2010 DAN 2009 DAN 1 JANUARI 200931 DESEMBER 2008 SERTA UNTUK PERIODE TIGA BULAN YANG BERAKHIR PADA TANGGAL 31 MARET 2012 DAN 2011 DAN TAHUN- TAHUN YANG BERAKHIR PADA TANGGAL 31 DESEMBER 2011, 2010 DAN 2009 Lanjutan - 37 - Tanah tersebut diperoleh oleh KBS sesuai dengan Akta Jual Beli No. 37 tanggal 15 Desember 2010 yang dibuat dihadapan H. Yunardi. SH, Pejabat Pembuat Akta Tanah di Jakarta. Sampai dengan tanggal 31 Desember 2010, KBS melakukan pembebasan tanah seluas 100.533 m 2 dimana seluas 24.323 m 2 belum dibaliknamakan atas nama KBS dan dicatat sebagai uang muka. Pada tahun 2011, seluruh tanah yang belum dikembangkan milik KBS telah dimulai pekerjaannya, sehingga direklasifikasi ke tanah yang sedang dikembangkan. Akumulasi biaya pinjaman yang dikapitalisasi ke tanah yang belum dikembangkan sampai dengan 31 Desember 2011 dan 2010 masing-masing adalah sebesar Rp 8.192.603 ribu dan Rp 1.530.556 ribu. Pembayaran kepada kontraktor yang nilainya melebihi 10 dari jumlah pembayaran konstruksi dan pengembangan lahan aset real estat, aset tetap dan properti investasi berasal dari: 2012 2011 2010 2009 2008 Tiga bulan Satu tahun Satu tahun Satu tahun Satu tahun Rp000 Rp000 Rp000 Rp000 Rp000 PT Jakarta Cakratunggal Steel 60.851.135 99.905.978 151.137.811 108.417.758 39.862.230 PT Total Bangun Persada 41.512.978 207.287.952 207.140.844 157.721.251 584.968.626 PT Jaya Kencana 26.592.242 85.404.236 61.069.298 69.900.435 20.215.230 PT Pembangunan Perumahan 5.217.463 65.229.843 119.872.678 265.463.734 32.845.714 PT Makuracipta Indah 3.210.000 15.381.125 - 2.102.500 13.204.125 PT Probicindo Tunggal Taruna 1.258.902 2.714.250 - - 55.301.222 PT Kreasindo Ciptanuansa 804.910 1.552.766 - - 22.672.097 PT Nusa Raya Cipta - 77.128.558 118.070.497 95.850.761 13.221.066 PT Pulau Intan Baja Perkasa Konstruksi - - 2.361.353 36.157.690 28.504.692 PT Procon Indah Perkasa - - - 1.117.337 20.346.678 KSO Nindya Karya - PT Pulau Intan - - - - 112.845.999 PT Solefound Sakti - - - - 24.168.485 Jumlah 139.447.630 554.604.708 659.652.481 736.731.466 968.156.164 Hak legal atas tanah aset real estat berupa HGB atas nama Perusahaan dan entitas anak berjangka waktu 20 - 30 tahun yang akan jatuh tempo pada tahun 2013 - 2040. Manajemen berpendapat tidak terdapat masalah dalam perpanjangan dan proses sertifikasi hak atas tanah karena seluruh tanah diperoleh secara sah dan didukung dengan bukti pemilikan yang memadai. Akumulasi biaya pinjaman yang dikapitalisasi ke aset real estat sampai dengan 31 Maret 2012 serta 31 Desember 2011, 2010 dan 2009 masing-masing adalah sebesar Rp 489.765.720 ribu, Rp 476.695.847 ribu, Rp 345.064.257 ribu dan Rp 237.069.327 ribu. Tingkat kapitalisasi biaya pinjaman sampai dengan 31 Maret 2012 serta 31 Desember 2011, 2010 dan 2009 masing-masing adalah 52, 55, 54 dan 58. Aset real estat, aset tetap kecuali kendaraan dan properti investasi diasuransikan kepada beberapa perusahaan asuransi pihak ketiga adalah sebagai berikut 31 Maret 1 Januari 2009 2012 2011 2010 2009 31 Desember 2008 Rp000 Rp000 Rp000 Rp000 Rp000 Nilai pertanggungan aset 7.135.965.492 6.906.030.268 7.116.451.794 4.599.051.794 3.229.650.742 Jumlah tercatat aset 5.524.850.145 3.775.617.482 4.008.940.393 2.976.478.702 1.860.643.982 31 Desember Manajemen berpendapat bahwa nilai pertanggungan tersebut cukup untuk menutupi kemungkinan kerugian atas aset yang dipertanggungkan. Berdasarkan penelaahan terhadap aset real estat pada akhir periode, manajemen berkeyakinan bahwa tidak perlu dilakukan penurunan nilai aset real estat. PT AGUNG PODOMORO LAND Tbk DAN ENTITAS ANAK CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN KONSOLIDASIAN 31 MARET 2012, 31 DESEMBER 2011, 2010 DAN 2009 DAN 1 JANUARI 200931 DESEMBER 2008 SERTA UNTUK PERIODE TIGA BULAN YANG BERAKHIR PADA TANGGAL 31 MARET 2012 DAN 2011 DAN TAHUN- TAHUN YANG BERAKHIR PADA TANGGAL 31 DESEMBER 2011, 2010 DAN 2009 Lanjutan - 38 - Pada tanggal 31 Maret 2012 dan 31 Desember 2011, 2010 dan 2009 serta 1 Januari 200931 Desember 2008, aset real estat masing-masing sebesar Rp 711.028.933 ribu, Rp 915.418.108 ribu, Rp 1.650.647.574 ribu, Rp 1.687.312.537 ribu dan Rp 672.582 ribu, digunakan sebagai jaminan utang bank Catatan 19.

10. PAJAK DIBAYAR DIMUKA

31 Maret 1 Januari 2009 2012 2011 2010 2009 31 Desember 2008 Rp000 Rp000 Rp000 Rp000 Rp000 Pajak penghasilan badan - Pasal 28A Tahun 2008 - - - - 201.894 Pajak penghasilan final - Pasal 4 ayat 2 92.453.059 93.199.195 61.415.200 51.332.942 5.879.380 Pajak penghasilan - Pasal 23 1.200 - - - - Pajak pertambahan nilai - bersih 31.929.316 48.892.237 79.080.305 63.587.697 10.012.780 Jumlah 124.383.575 142.091.432 140.495.505 114.920.639 16.094.054 31 Desember

11. ASET KEUANGAN LAINNYA

31 Maret 1 Januari 2009 2012 2011 2010 2009 31 Desember 2008 Rp000 Rp000 Rp000 Rp000 Rp000 Deposito berjangka pada pihak ketiga Rupiah Bank Permata 8.987.659 6.887.282 1.586.065 1.378.290 9.360.000 Bank International Indonesia 6.513.471 4.258.378 460.620 146.300 65.405 Bank CIMB Niaga 5.458.477 5.370.662 2.214.757 1.415.008 - Bank Central Asia 1.800.000 1.800.000 1.800.000 - - Bank Tabungan Negara 4.656.253 4.576.490 - - - Lain-lain 3.324.623 2.115.527 - - - Dollar Amerika Serikat Bank Central Asia 3.404.853 3.303.516 3.334.753 - - Jumlah 34.145.336 28.311.855 9.396.195 2.939.598 9.425.405 Danacadangan untuk penggantian perabotan dan perlengkapan hotel 2.508.842 - - - - Jumlah 36.654.178 28.311.855 9.396.195 2.939.598 9.425.405 Tingkat bunga deposito berjangka per tahun Rupiah 3,5 - 6 3,5 - 7,5 5,5 - 6 5,25 - 6,25 5,50 - 7,75 Dollar Amerika Serikat 0,65 0,65 0,65 - - 31 Desember Deposito berjangka Bank Permata sebesar Rp 50.000 ribu masing-masing pada tanggal 31 Maret 2012 dan 31 Desember 2011 milik PP, merupakan deposito berjangka yang dijadikan sebagai cadangan pembayaran biaya penilaian independen atas jaminan utang bank yang diterima PP. Deposito berjangka Bank Central Asia sebesar Rp 1.800.000 ribu dan USD 370.899 pada tanggal 31 Maret 2012, 31 Desember 2011 dan 2010 digunakan sebagai jaminan Perusahaan atas pembayaran kepada Perusahaan Gas Negara. Deposito berjangka Bank Permata sebesar Rp 9.360.000 ribu pada tanggal 1 Januari 200931 Desember 2008 merupakan deposito berjangka milik Perusahaan dengan jangka waktu 1 bulan yang dijaminkan dalam rangka penerbitan bank garansi untuk memberikan jaminan atas pembayaran uang muka sewa unit di Mal Central Park dari PT Carrefour Indonesia. Pada tahun 2009, bank garansi telah berakhir. PT AGUNG PODOMORO LAND Tbk DAN ENTITAS ANAK CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN KONSOLIDASIAN 31 MARET 2012, 31 DESEMBER 2011, 2010 DAN 2009 DAN 1 JANUARI 200931 DESEMBER 2008 SERTA UNTUK PERIODE TIGA BULAN YANG BERAKHIR PADA TANGGAL 31 MARET 2012 DAN 2011 DAN TAHUN- TAHUN YANG BERAKHIR PADA TANGGAL 31 DESEMBER 2011, 2010 DAN 2009 Lanjutan - 39 - Danacadangan untuk penggantian perabotan dan perlengkapan hotel merupakan dana yang secara khusus disisihkan untuk pembelian perabotan dan perlengkapan hotel. Aset keuangan lainnya merupakan deposito berjangka yang dijaminkan dalam rangka penyediaan fasilitas kredit kepada pembeli oleh Bank yang bersangkutan Catatan 40a.

12. INVESTASI SAHAM PADA ENTITAS ASOSIASI

Rincian investasi saham pada entitas asosiasi yang dicatat dengan metode ekuitas adalah sebagai berikut: 31 Maret 1 Januari 2009 2012 2011 2010 2009 31 Desember 2008 Rp000 Rp000 Rp000 Rp000 Rp000 PT Manggala Gelora Perkasa MGP 153.338.146 146.532.203 105.961.934 - - PT Citra Gemilang Nusantara CGN 76.852.816 71.931.653 64.259.706 - - PT Tiara Metropolitan Indah TMI - - - 670.176 679.535 Jumlah 230.190.962 218.463.856 170.221.640 670.176 679.535 31 Desember Mutasi investasi pada entitas asosiasi adalah sebagai berikut: 31 Maret 1 Januari 2009 2012 2011 2010 2009 31 Desember 2008 Rp000 Rp000 Rp000 Rp000 Rp000 PT Manggala Gelora Perkasa Saldo awal 146.532.203 105.961.934 - - - Perubahan tahun berjalan Penambahan investasi - - 76.409.258 - - Pembagian dividen 7.650.000 7.650.000 - - - Bagian laba bersih 14.455.943 48.220.269 29.552.676 - - Saldo akhir 153.338.146 146.532.203 105.961.934 - - PT Citra Gemilang Nusantara Saldo awal 71.931.653 64.259.706 - - - Perubahan tahun berjalan Penambahan investasi - - 45.889.813 - - Pembagian dividen - 5.250.000 - - - Bagian laba bersih 4.921.163 12.921.947 18.369.893 - - Saldo akhir 76.852.816 71.931.653 64.259.706 - - PT Tiara Metropolitan Indah Saldo awal - - 670.176 679.535 - Perubahan tahun berjalan Penambahan investasi 682.000 Bagian rugi bersih - - - 9.359 2.465 Pelepasan investasi - - 670.176 - - Saldo akhir - - - 670.176 679.535 31 Desember PT AGUNG PODOMORO LAND Tbk DAN ENTITAS ANAK CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN KONSOLIDASIAN 31 MARET 2012, 31 DESEMBER 2011, 2010 DAN 2009 DAN 1 JANUARI 200931 DESEMBER 2008 SERTA UNTUK PERIODE TIGA BULAN YANG BERAKHIR PADA TANGGAL 31 MARET 2012 DAN 2011 DAN TAHUN- TAHUN YANG BERAKHIR PADA TANGGAL 31 DESEMBER 2011, 2010 DAN 2009 Lanjutan - 40 - Ringkasan informasi keuangan dari entitas asosiasi diatas adalah sebagai berikut: 31 Maret 1 Januari 2009 2012 2011 2010 2009 31 Desember 2008 Rp000 Rp000 Rp000 Rp000 Rp000 Jumlah aset 1.753.344.729 1.755.572.962 1.765.289.281 56.870.134 50.001.522 Jumlah liabilitas 876.455.938 919.434.613 1.110.904.415 55.396.194 48.507.000 Aset bersih 876.888.791 836.138.349 654.384.866 1.473.940 1.494.522 Jumlah pendapatan tahun berjalan 143.631.955 537.913.237 511.325.021 - - Laba rugi bersih tahun berjalan 70.750.442 226.753.483 230.675.871 20.582 5.478 31 Desember Pada tanggal 8 April 2010, Perusahaan membeli investasi saham MGP sebesar 25,5 dari PT Sunter Agung, pihak berelasi, dengan harga perolehan Rp 76.409.258 ribu. MGP berkedudukan di Jakarta dengan proyek Mal Senayan City. Pada tanggal 7 April 2010, Perusahaan membeli investasi saham CGN sebesar 35 dari PT Indofica, pihak berelasi, dengan harga perolehan Rp 45.889.813 ribu. CGN berkedudukan di Jakarta dengan proyek Lindeteves Trade Center. Pada tanggal 25 September 2008, Perusahaan menempatkan 45,47 persentase kepemilikan investasi saham TMI, berkedudukan di Jakarta. Pada tanggal 9 April 2010, Perusahaan menjual seluruh kepemilikan investasi tersebut kepada PT Almira Eka Sakti, pihak ketiga, dengan harga jual Rp 682.000 ribu. Atas penjualan ini, Perusahaan mencatat keuntungan sebesar Rp 11.824 ribu. Investasi pada perusahaan tersebut diatas diperoleh terutama untuk tujuan potensi pertumbuhan jangka panjang, karena seluruh entitas tersebut bergerak dalam industri properti yang sama dengan industri Perusahaan dan entitas anak.

13. PROPERTI INVESTASI

1 Januari 31 Maret 2012 Penambahan Pengurangan Reklasifikasi 2012 Rp000 Rp000 Rp000 Rp000 Rp000 Biaya perolehan: Tanah 476.149.832 3.925.768 - 127.402.521 607.478.121 Bangunan dan prasarana 2.464.522.106 201.606.878 - 495.161.469 3.161.290.453 Mesin dan peralatan 116.665.184 1.598.169 - 56.801.672 175.065.025 Aset dalam penyelesaian - 80.871.415 - 312.776.978 393.648.393 Jumlah 3.057.337.122 288.002.230 - 992.142.640 4.337.481.992 Akumulasi penyusutan: Bangunan dan prasarana 143.617.187 21.811.016 - - 165.428.203 Mesin dan peralatan 13.670.990 2.297.916 - - 15.968.906 Jumlah 157.288.177 24.108.932 - - 181.397.109 Jumlah Tercatat 2.900.048.945 4.156.084.883 PT AGUNG PODOMORO LAND Tbk DAN ENTITAS ANAK CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN KONSOLIDASIAN 31 MARET 2012, 31 DESEMBER 2011, 2010 DAN 2009 DAN 1 JANUARI 200931 DESEMBER 2008 SERTA UNTUK PERIODE TIGA BULAN YANG BERAKHIR PADA TANGGAL 31 MARET 2012 DAN 2011 DAN TAHUN- TAHUN YANG BERAKHIR PADA TANGGAL 31 DESEMBER 2011, 2010 DAN 2009 Lanjutan - 41 - 1 Januari 31 Desember 2011 Penambahan Pengurangan Reklasifikasi 2011 Rp000 Rp000 Rp000 Rp000 Rp000 Biaya perolehan: Tanah 380.725.026 89.105.144 - 6.319.662 476.149.832 Bangunan dan prasarana 1.464.942.305 816.361.357 - 183.218.444 2.464.522.106 Mesin dan peralatan 116.665.184 - - - 116.665.184 Jumlah 1.962.332.515 905.466.501 - 189.538.106 3.057.337.122 Akumulasi penyusutan: Bangunan dan prasarana 38.390.610 105.226.577 - - 143.617.187 Mesin dan peralatan 6.202.771 7.468.219 - - 13.670.990 Jumlah 44.593.381 112.694.796 - - 157.288.177 Jumlah Tercatat 1.917.739.134 2.900.048.945 1 Januari 31 Desember 2010 Penambahan Pengurangan Reklasifikasi 2010 Rp000 Rp000 Rp000 Rp000 Rp000 Biaya perolehan: Tanah - - - 380.725.026 380.725.026 Bangunan dan prasarana - - - 1.464.942.305 1.464.942.305 Mesin dan peralatan - - - 116.665.184 116.665.184 Jumlah - - - 1.962.332.515 1.962.332.515 Akumulasi penyusutan: Bangunan dan prasarana - 38.390.610 - - 38.390.610 Mesin dan peralatan - 6.202.771 - - 6.202.771 Jumlah - 44.593.381 - - 44.593.381 Jumlah Tercatat - 1.917.739.134 Dalam penambahan properti investasi tahun 2011 termasuk properti investasi Mal Emporium dengan biaya perolehan dan akumulasi penyusutan masing-masing sebesar Rp 857.976.745 ribu dan Rp 34.438.415 ribu yang diakuisisi pada tahun 2011 Catatan 36. Pada tanggal 31 Maret 2012, aset dalam penyelesaian terdiri dari pembangunan bangunan Mall Central Park Extention, Mall Green Bay, Ballroom Kuningan City dan Ballroom Emporium Pluit yang diperkirakan selesai pada tahun 2012 – 2013. Pada tanggal 31 Maret 2012, 31 Desember 2011 dan 2010, reklasifikasi properti investasi berasal dari aset tetap Catatan 14. Beban penyusutan sebesar Rp 24.108.932 ribu dan Rp 13.939.293 ribu masing-masing untuk periode tiga bulan yang berakhir 31 Maret 2012 dan 2011 serta Rp 78.256.381 ribu dan Rp 44.593.381 ribu pada tahun 2011 dan 2010 disajikan sebagai beban langsung Catatan 29. Properti investasi diasuransikan bersama dengan persediaan aset real estat dan aset tetap Catatan 9 dan 14. Akumulasi biaya pinjaman yang dikapitalisasi ke properti investasi sampai dengan 31 Maret 2012 adalah sebesar Rp 3.113.490 ribu. Tingkat kapitalisasi biaya pinjaman sampai dengan 31 Maret 2012 adalah 0,3.