Fasilitas Open Account Financing OAF 1 yang

PT KRAKATAU STEEL PERSERO Tbk DAN ENTITAS ANAK CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN KONSOLIDASIAN INTERIM Pada Tanggal 31 Maret 2014 dan 31 Desember 2013 Disajikan dalam ribuan Dolar AS dan dalam jutaan Rupiah, Kecuali Dinyatakan Lain PT KRAKATAU STEEL PERSERO Tbk AND SUBSIDIARIES NOTES TO INTERIM CONSOLIDATED FINANCIAL STATEMENTS As of March 31, 2014 and December 31, 2013 Expressed in thousands of US Dollar and in million Rupiah, Unless Otherwise Stated 88 15. PINJAMAN BANK JANGKA PENDEK lanjutan 15. SHORT-TERM BANK LOANS continued Perusahaan lanjutan The Company continued PT Bank Danamon Indonesia Tbk Bank Danamon lanjutan PT Bank Danamon Indonesia Tbk Bank Danamon continued Fasilitas-fasilitas tersebut akan berakhir pada tanggal 7 April 2014 dan dijamin dengan piutang usaha dengan nilai penjaminan sebesar US62.500 Catatan 7. These facilities will expire on April 7, 2014 and are secured by the Company‘s trade receivables with a guarantee value of US62,500 Note 7. Perjanjian pinjaman mencakup pembatasan- pembatasan, antara lain, tanpa persetujuan tertulis dari bank, Perusahaan tidak diperbolehkan menjamin pihak ketiga dan melakukan merger atau akuisisi. The loan agreement includes restrictions, among others, that the Company is not permitted to provide guarantee to third party and conduct merger or acquisition without prior written notice from the bank. The Bank of Tokyo-Mitsubishi UFJ BTMU The Bank of Tokyo-Mitsubishi UFJ BTMU Perusahaan memperoleh fasilitas perbankan dari BTMU dengan jumlah maksimum sebesar US40.000 yang dapat digunakan untuk fasilitas sight LC, usance LC dan trust receipt dan fasilitas foreign exchange dengan risiko kredit maksimum sebesar US3.500. Fasilitas kredit ini telah diperpanjang sementara sampai dengan 14 Juni 2014. Saldo terutang atas fasilitas ini masing- masing sebesar nihil dan US23.559 pada tanggal- tanggal 31 Maret 2014 dan 31 Desember 2013. The Company obtained a banking facility from The BTMU with a maximum amount of US40,000 which can be used for sigt and usance LC and trust receipt and a foreign exchange facility with a maximum credit risk of US3,500. This credit facility has been extended temporary until June 14, 2014. The outstanding payables related to this facility amounted to nil and US23,559 as of March 31, 2014 and December 31, 2013, respectively. Perjanjian pinjaman mencakup pembatasan, antara lain, tanpa persetujuan tertulis dari bank, Perusahaan tidak diperbolehkan melepaskan aset melebihi 50 ekuitas dan memelihara rasio lancar minimum 1,0 kali, rasio utang terhadap ekuitas maksimum 2,5 kali, rasio EBITDA terhadap beban bunga minimum 1,7x serta rasio kecukupan arus kas untuk pembayaran pinjaman dan bunganya Debt Service Coverage Ratio minimum 100. The loan agreement includes restrictions, among others, without prior written notice from the bank, the company is not permitted to dispose assets exceeds 50 of equity and maintain current ratio at a minimum of 1.0 times, debt to equity ratio at a maximum of 2.5 times, EBITDA to interest Expenses at a minimum 1.7x and debt service coverage ratio at a minimum of 100. Standard Chartered Bank SCB Standard Chartered Bank SCB Perusahaan memperoleh fasilitas kredit modal kerja dari SCB dengan jumlah maksimum sebesar US40.000. Fasilitas ini dapat digunakan sebagai fasilitas LC, UPAS dan export bill purchase. Fasilitas ini akan berakhir pada tanggal 31 Juli 2014 dan dapat diperpanjang secara otomatis selama 12 bulan ke depan keculai jika ditentukan lain oleh bank. Saldo terutang untuk fasilitas ini pada tanggal 31 Maret 2014 adalah sebesar US10.577. The Company obtained a working capital credit facility from SCB with a maximum amount of US40,000. This facility can be used as LC, UPAS, and export bill purchase. This facility will expire on July 31, 2014 and can be automatically extended for another 12 months unless otherwise determined by the bank. The outstanding balance of this facility as of March 31, 2014, is amounting to US10,577. PT KRAKATAU STEEL PERSERO Tbk DAN ENTITAS ANAK CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN KONSOLIDASIAN INTERIM Pada Tanggal 31 Maret 2014 dan 31 Desember 2013 Disajikan dalam ribuan Dolar AS dan dalam jutaan Rupiah, Kecuali Dinyatakan Lain PT KRAKATAU STEEL PERSERO Tbk AND SUBSIDIARIES NOTES TO INTERIM CONSOLIDATED FINANCIAL STATEMENTS As of March 31, 2014 and December 31, 2013 Expressed in thousands of US Dollar and in million Rupiah, Unless Otherwise Stated 89 15. PINJAMAN BANK JANGKA PENDEK lanjutan 15. SHORT-TERM BANK LOANS continued