ASET TETAP lanjutan FIXED ASSET continued

PT KRAKATAU STEEL PERSERO Tbk DAN ENTITAS ANAK CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN KONSOLIDASIAN INTERIM Pada Tanggal 31 Maret 2014 dan 31 Desember 2013 Disajikan dalam ribuan Dolar AS dan dalam jutaan Rupiah, Kecuali Dinyatakan Lain PT KRAKATAU STEEL PERSERO Tbk AND SUBSIDIARIES NOTES TO INTERIM CONSOLIDATED FINANCIAL STATEMENTS As of March 31, 2014 and December 31, 2013 Expressed in thousands of US Dollar and in million Rupiah, Unless Otherwise Stated 80 13. ASET TETAP lanjutan 13. FIXED ASSET continued Revitalisasi pabrik DR DR plant revitalization Pabrik pembuatan besi spons “Direct Reduction, DR” Perusahaan terdiri dari fasilitas reduksi langsung berbasis gas alam. Proyek revitalisasi pabrik DR meliputi modifikasi teknologi HYL III menjadi Zero Reformer dan peningkatan kapasitas produksi dari 1,5 juta ton tidak diaudit besi spons direct reduced iron menjadi 1,74 juta ton tidak diaudit besi spons per tahun. Berkaitan dengan proyek revitalisasi ini, Perusahaan menandatangani perjanjian lisensi dan bantuan teknis dengan HYLSA, S.A de C.V dan kontrak pekerjaan Migration Automation System of HYL III dengan PT Honeywell Indonesia Catatan 34.u. Pada tanggal 31 Maret 2014, Perusahaan memperkirakan persentase penyelesaian revitalisasi pabrik DR ditinjau dari aspek keuangan adalah sebesar 83 tidak diaudit dan diperkirakan akan selesai pada bulan Juli 2014. The Company’s sponge iron manufacturing Direct Reduction, DR facility consists of natural gas- based direct reduction plant. DR plant revitalization project includes the modification of HYL III technology to Zero Reformer and the expansion of production capacity from 1.5 million metric tons unaudited of sponge iron direct reduced iron to 1.74 million metric tons unaudited of sponge iron per year. In relation to this revitalization project, the Company has signed a license agreement and technical assistance with HYLSA, S.A de C.V and a work contract of Migration Automation System of HYL III with PT Honeywell Indonesia Note 34.u. As of March 31, 2014, the Companys management estimates that the percentage of completion of DR plant revitalization in financial terms is 83 unaudited and expected to be complete in July 2014. Dermaga 3, 5 dan 6 Jetty 3, 5 and 6 PT KBS, Entitas Anak, telah membangun Dermaga 3, Jalan Akses dan Jembatan, Dermaga 5 dan Dermaga 6 yang dilengkapi peralatan handling. Investasi ini merupakan proyek dalam rangka mendukung pembongkaran kargo milik PT Krakatau Posco. Proyek Jalan Akses dan Jembatan telah mencapai progress 95, Proyek Dermaga 6 telah mencapai progress 96, Proyek Dermaga 3 telah selesai pada bulan April 2013, dan Proyek Dermaga 5 telah selesai bulan November 2013 dan dipindahkan ke aset tetap. PT KBS, Subsidiary company, has built Jetty 3, Access Road and Bridge, Jetty 5 and Jetty 6 which is equipped with handling equipment. This investment is a project to support the discharging of PT Krakatau Posco cargo. Access Roads and Bridges project has achieved 95 progress, Jetty 6 project has achieved 96 progress, Jetty 3 project was completed in April 2013, and the Jetty 5 project has been completed in November 2013 and transferred to fixed assets. Pembangunan pabrik ERW 2 Construction of ERW 2 PT KHIP tengah membangun pabrik pipa ERW di Cilegon, Banten. Fasilitas tersebut dibangun untuk memenuhi permintaan pasar atas pipa ERW yang memiliki diameter besar. Pada tanggal 31 Maret 2014, manajemen PT KHIP memperkirakan persentase penyelesaian proyek ini ditinjau dari aspek keuangan adalah sebesar 87 tidak diaudit dan diperkirakan akan beroperasi pada akhir tahun 2014. PT KHIP is building ERW pipe mill in Cilegon, Banten. The facility is built to meet the market demand for ERW pipe with large diameter. As of March 31, 2014, the management of PT KHIP estimates the percentage of completion of this project in terms of the financial aspect is 87 unaudited and is expected to be operate by the end of 2014. PT KRAKATAU STEEL PERSERO Tbk DAN ENTITAS ANAK CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN KONSOLIDASIAN INTERIM Pada Tanggal 31 Maret 2014 dan 31 Desember 2013 Disajikan dalam ribuan Dolar AS dan dalam jutaan Rupiah, Kecuali Dinyatakan Lain PT KRAKATAU STEEL PERSERO Tbk AND SUBSIDIARIES NOTES TO INTERIM CONSOLIDATED FINANCIAL STATEMENTS As of March 31, 2014 and December 31, 2013 Expressed in thousands of US Dollar and in million Rupiah, Unless Otherwise Stated 81 13. ASET TETAP lanjutan 13. FIXED ASSETS continued