Long-term Employee Benefits Liability

PT J RESOURCES ASIA PASIFIK Tbk DAN ENTITAS ANAK Catatan atas Laporan Keuangan Konsolidasian Pada tanggal 31 Maret 2017 Tidak diaudit dan 31 Desember 2016 Diaudit serta untuk Periode- periode yang Berakhir 31 Maret 2017 dan 2016 Tidak diaudit Angka-angka Disajikan dalam Dolar Amerika Serikat, kecuali Dinyatakan Lain PT J RESOURCES ASIA PASIFIK Tbk AND ITS SUBSIDIARIES Notes to Consolidated Financial Statements As of March 31, 2017 Unaudited and December 31, 2016 Audited and For the Periods Ended March 31, 2017 and 2016 Unaudited Figures are Presented in United States Dollar, unless Otherwise Stated - 79 - 2016 Tingkat diskonto 7,75-8,46 Annual discount rate Tingkat kenaikan gaji 10 Annual salary increase rate Usia pensiun normal tahun 55 Normal retirement age years Tabel mortalita TMII Mortality table Analisa sensitivitas liabilitas imbalan pasti di bawah ini ditentukan berdasarkan kemungkinan perubahan asumsi yang terjadi pada tanggal 31 Maret 2017 dan 31 Desember 2016, dengan asumsi lainnya dianggap tetap: The sensitivity analysis on the defined benefits liability set out below have been determined based on reasonably possible changes of the respective assumptions occurring at March 31, 2017 and December 31, 2016, while holding all other assumptions constant: Perubahan asumsi Kenaikan asumsi Penurunan asumsi Change in Assumptions Increase in Assumptions Decrease in Assumptions Tingkat diskonto 1 1.129.525 1.123.334 Discount rate Tingkat pertumbuhan gaji 1 205.062 238.431 Salary growth rate Dampak terhadap liabilitas imbalan pastiImpact on Defined Benefit Liability Kenaikan PenurunanIncrease Decrease 2016 Terkait dengan entitas anak yang berkedudukan di Malaysia, Grup membayar kontribusi iuran kepada lembaga program pensiun iuran pasti untuk karyawan entitas anak tersebut. Grup tidak memiliki kewajiban pembayaran lebih lanjut kepada karyawan setelah iuran dibayar. Untuk tahun 2016, kontribusi sebesar US 594.662 diakui sebagai beban imbalan kerja yang dicatat sebagai bagian dari “Beban pokok penjualan”, dan akrual terkait dengan beban tersebut pada tanggal 31 Desember 2016, sebesar US 69.708, dicatat sebagai bagian dari akun “Beban akrual”. For the subsidiary which is domiciled in Malaysia, the Group pays contributions to privately administered defined contribution pension plans for employees. The Group has no further payment obligation to the employees once the contributions have been paid. In 2016, the total contributions amounting to US 594,662, respectively, are recognized as employee benefits expense included as part of “Cost of revenues” and the related accrual of US 69,708, as of December 31, 2016, respectively, are included in “Accrued expenses” account.

33. Pajak Penghasilan

33. Income Tax

Beban pajak Grup terdiri dari: The tax expense of the Group consists of the following: 2017 2016 Pajak kini 2,320,609 7,634,850 Current tax Pajak tangguhan 171,287 728,230 Deferred tax Jumlah 2,491,896 8,363,080 Total Pajak Kini Current Tax Rekonsiliasi antara laba sebelum pajak penghasilan menurut laporan laba rugi dan penghasilan komprehensif lain konsolidasian dengan akumulasi rugi fiskal adalah sebagai berikut: A reconciliation between profit before tax per consolidated statements of profit or loss and other comprehensive income and accumulated fiscal losses follows: PT J RESOURCES ASIA PASIFIK Tbk DAN ENTITAS ANAK Catatan atas Laporan Keuangan Konsolidasian Pada tanggal 31 Maret 2017 Tidak diaudit dan 31 Desember 2016 Diaudit serta untuk Periode- periode yang Berakhir 31 Maret 2017 dan 2016 Tidak diaudit Angka-angka Disajikan dalam Dolar Amerika Serikat, kecuali Dinyatakan Lain PT J RESOURCES ASIA PASIFIK Tbk AND ITS SUBSIDIARIES Notes to Consolidated Financial Statements As of March 31, 2017 Unaudited and December 31, 2016 Audited and For the Periods Ended March 31, 2017 and 2016 Unaudited Figures are Presented in United States Dollar, unless Otherwise Stated - 80 - 2017 2016 Laba sebelum pajak menurut laporan Profit before tax per consolidated laba rugi dan penghasilan komprehensif statements of profit or loss and other lain konsolidasian 4,394,926 16,029,713 comprehensive income Laba sebelum pajak Profit before tax of entitas anak - bersih 4,812,882 16,407,793 subsidiaries - net Rugi sebelum pajak Perusahaan 417,956 378,080 Loss before tax of the Company Perbedaan temporer: Temporary differences: Pemulihan imbalan kerja jangka panjang - - Reversal of long-term employee benefits Pemulihan penurunan Reversal of allowance for decline nilai persediaan - - in value of inventories - - Perbedaan tetap: Permanent differences: Sumbangan 417 30 Donations Denda pajak - Tax penalties Lain-lain bersih - Others-net 417 30 Rugi fiskal tahun berjalan 417,539 378,050 Fiscal loss during the year Akumulasi rugi fiskal Perusahaan 1,482,107 8,185,899 Accumulated fiscal losses of the Company Beban pajak kini entitas anak 2,320,609 7,634,850 Current tax of subsidiaries Perusahaan mengalami rugi fiskal pada periode 31 Maret 2017 dan tahun yang berakhir 31 Desember 2016 sehingga tidak terdapat utang pajak penghasilan. No provision for current income tax was recognized for the period ended March 31, 2017 and the year ended December 31, 2016, since the Company is in fiscal loss position. Menurut peraturan perpajakan, rugi fiskal dapat dimanfaatkan melalui kompensasi terhadap laba kena pajak dalam masa lima 5 tahun sejak terjadinya rugi fiskal. According to tax regulations, fiscal losses can be carried forward and applied against the taxable income immediately within five 5 years after such fiscal loss was incurred. Pajak Tangguhan Deferred Tax Dikreditkan dibebankan ke Credited charged to 1 Januari Penghasilan 31 Maret January 1, Laba rugi komprehensif lain March 31, 2017 Profit or loss Other comprehensive 2017 Persediaan 3,735,511 360,499 - 4,096,010 Inventories Liabilitas imbalan kerja jangka panjang 1,467,761 35,107 1,432,654 Long-term employee benefits liability Cadangan biaya reklamasi dan Reclamation and mine closure penutupan tambang 3,040,539 - 439,734 2,600,805 reserve Sewa pembiayaan 3,328,050 535,146 - 3,863,196 Finance lease Biaya transaksi yang belum diamortisasi 333,507 - - 333,507 Unamortized transaction cost Penyusutan dan amortisasi 10,695,805 107,721 - 10,803,526 Depreciation and amortizations Perbedaan antara nilai wajar dan Difference of the fair value and nilat tercatat dari aset eksplorasi dan carrying value of exploration and evaluasi dan properti pertambangan 60,450,333 1,209,760 - 59,240,573 evaluation assets and mining properties Jumlah liabilitas pajak tangguhan - bersih 74,034,906 171,287 439,734 74,303,353 Total deferred tax liabilities - net PT J RESOURCES ASIA PASIFIK Tbk DAN ENTITAS ANAK Catatan atas Laporan Keuangan Konsolidasian Pada tanggal 31 Maret 2017 Tidak diaudit dan 31 Desember 2016 Diaudit serta untuk Periode- periode yang Berakhir 31 Maret 2017 dan 2016 Tidak diaudit Angka-angka Disajikan dalam Dolar Amerika Serikat, kecuali Dinyatakan Lain PT J RESOURCES ASIA PASIFIK Tbk AND ITS SUBSIDIARIES Notes to Consolidated Financial Statements As of March 31, 2017 Unaudited and December 31, 2016 Audited and For the Periods Ended March 31, 2017 and 2016 Unaudited Figures are Presented in United States Dollar, unless Otherwise Stated - 81 - Dikreditkan dibebankan ke Credited charged to 1 Januari Penghasilan 31 Desember January 1, Laba rugi komprehensif lain December 31, 2016 Profit or loss Other comprehensive 2016 Persediaan 339.017 3.396.494 - 3.735.511 Inventories Liabilitas imbalan kerja jangka panjang 924.730 565.073 22.042 1.467.761 Long-term employee benefits liability Cadangan biaya reklamasi dan Reclamation and mine closure penutupan tambang 2.527.919 512.620 - 3.040.539 reserve Sewa pembiayaan 1.758.752 1.569.298 - 3.328.050 Finance lease Biaya transaksi yang belum diamortisasi 2.915 330.592 - 333.507 Unamortized transaction cost Penyusutan dan amortisasi 9.159.977 1.535.828 - 10.695.805 Depreciation and amortizations Perbedaan antara nilai wajar dan Difference of the fair value and nilat tercatat dari aset eksplorasi dan carrying value of exploration and evaluasi dan properti pertambangan 63.218.772 2.768.439 - 60.450.333 evaluation assets and mining properties Jumlah liabilitas pajak tangguhan - bersih 71.026.784 2.986.080 22.042 74.034.906 Total deferred tax liabilities - net Rincian aset dan liabilitas pajak tangguhan masing-masing entitas adalah sebagai berikut: The details of deferred tax assets and liabilities of each entity follows: 2017 2016 Aset pajak tangguhan - bersih Deferred tax assets - net Entitas anak 270,253 - Subsidiaries Liabilitas pajak tangguhan - bersih Deferred tax liabilities - net Entitas anak 74,303,353 74,034,906 Subsidiaries Bersih 74,033,100 74,034,906 Net Pada tanggal 31 Desember 2016, Perusahaan memiliki akumulasi rugi fiskal sebesar US 1.482.107. Manajemen tidak mengakui rugi fiskal tersebut sebagai aset pajak tangguhan karena manajemen berpendapat bahwa tidak terdapat keyakinan bahwa Perusahaan akan memperoleh laba kena pajak yang memadai untuk memungkinkan pemanfaatan aset pajak tangguhan dari rugi fiskal tersebut dalam 5 tahun mendatang. Aset pajak tangguhan yang tidak diakui atas akumulasi rugi fiskal tersebut pada tanggal 31 Desember 2016 sebesar US 370.257. As of December 31, 2016, the Company incurred accumulated fiscal losses of US 1,482,107. The management did not recognize deferred tax asset on these fiscal losses because the management believes that it can not sufficiently predict or determine the taxable income that can be generated in the next five years to actually benefit from the deferred tax assets on accumulated fiscal losses. The unrecognized deferred tax asset on accumulated fiscal loss as of December 31, 2016 amounted to US 370,257. Rekonsiliasi antara beban pajak dan hasil perkalian rugi akuntansi sebelum pajak Perusahaan dengan tarif pajak yang berlaku adalah sebagai berikut: A reconciliation between the total tax expense and the amounts computed by applying the effective tax rate to loss before tax of the Company follows: