1. Home
  2. Lainnya

Uji Heteroskedastisitas Uji Asumsi Klasik

ini menunjukkan bahwa variabel independen Risiko Tidak Sistematis mampu menjelaskan variabel dependen Expected Return Portofolio Optimal Y sebesar 24,9. c Pengujian Signifikansi Koefisien Korelasi dengan Uji t Pada tabel 9 terlihat bahwa t hitung lebih besar nilainya dari t tabel yaitu sebesar 4,274 2,002 yang berarti bahwa pengaruh Risiko Tidak Sistematis terhadap Expected Return Portofolio Optimal Y signifikan. Hal tersebut menunjukkan bahwa hipotesis kedua didukung.

b. Analisis Regresi Berganda

1 Menentukan Garis Persamaan Dua Prediktor Tabel 10. Hasil Perhitungan Regresi Ganda Variabel Independen Koefisien Regresi T Sig Konstanta ,012 32,764 0,000 Risiko Sistematis 1,722 8,018 0,000 Risiko Tidak Sistematis 97,137 5,546 0,000 Koefisien Determinsi Adjusted R 2 0,645 F hitung 51,791 Sig F 0,000 F tabel 3,159 Sumber : data yang diolah Dengan memperhatikan model regresi dan hasil regresi linier berganda, maka dapat disusun persamaan faktor-faktor yang mempengaruhi Expected Return Portofolio Optimal yaitu Y = 0,12 + 1,722 X 1 + 97,137 X 2 . Nilai koefisien X 1 sebesar 1,722 yang berarti Risiko Sistematis meningkat sebesar 1 satuan maka Expected Return Portofolio Optimal akan naik sebesar 1,722 dan dengan asumsi X 2 tetap. Nilai koefisien X 2 sebesar 97,137 yang berarti bahwa Risiko Tidak Sistematis meningkat sebesar 1 satuan maka Expected Return Portofolio Optimal akan meningkat sebesar 97,137 dengan asumsi X 1 tetap. Nilai signifikansi dari kedua variabel adalah 0,000 lebih kecil dari dibandingkan dengan nilai probabilitas yang dtelah ditentukan yaitu 0,05. Karena 0,000 0,05 menunjukkan bahwa pengaruh Risiko Sistematis dan Risiko Tidak Sistematis terhadap Expected Return Portofolio Optimal signifikan. 2 Koefisien Determinasi Adjusted R 2 Berdasarkan tabel 10 hasil koefisien determinasi Adjusted R 2 menunjukkan nilai sebesar 0,645 atau 64,5. Hal tersebut menunjukkan bahwa Expected Return Portofolio Optimal dapat dijelaskan oleh variabel Risiko Sistematis dan Risiko Tidak Sistematis sebesar 64,5, sedangkan sisanya yaitu 35,5 dipengaruhi oleh faktor lain yang tidak dianalisis dalam penelitian ini. 3 Uji F Berdasarkan tabel 9 menunjukkan hasil dari Uji F yaitu F hitung lebih besar dari F tabel dengan nilai sebesar 51,791 3,15 artinya secara bersama-sama Risiko Sistematis dan Risiko Tidak Sistematis berpengaruh secara signifikan terhadap Expected Return Portofolio

Dokumen yang terkait

Pengaruh Faktor Fundamental Dan Risiko Sistematis Terhadap Hargasaham LQ-45 DI Bursa efek Indonesia Periode Februari 2010-Januari 2013

0 37 109

Analisis Pengaruh Efisiensi, Rasio Profitabilitas Dan Risiko Sistematis Terhadap Return Saham Bank di Bursa Efek Indonesia

3 55 93

Pengaruh Faktor Fundamental Dan Risiko Sistematis Terhadap Return Saham Syariah

0 6 23

PENGARUH RISIKO SISTEMATIS TERHADAP RETURN EKSPEKTASIAN PORTOFOLIO SAHAM :Studi Pada Perusahaan LQ45 di Bursa Efek Indonesia.

1 7 45

PENGARUH RISIKO SISTEMATIS DAN LIKUIDITAS SAHAM TERHADAP RETURN SAHAM PADA INDUSTRI PERTAMBANGAN YANG TERDAFTAR DI BURSA EFEK INDONESIA PERIODE TAHUN 2010-2012.

1 1 20

Pengaruh Risiko Sistematis dan Likuiditas Saham Terhadap Return Saham pada Industri Pertambangan yang Terdaftar di Bursa Efek Indonesia Periode Tahun 2010-2012.

1 9 26

Pengaruh Rasio Keuangan dan Risiko Sistematis Terhadap Return Saham Pada Perusahaan Manufaktur yang Terdaftar di Bursa Efek Indonesia Periode 2004-2009.

0 0 6

Pengaruh Risiko Sistematis dan Debt To Equity Ratio terhadap Return Saham pada Perusahaan LQ 45 yang Listing di Bursa Efek Indonesia.

0 0 23

PENGARUH RISIKO SISTEMATIS DAN RISIKO TIDAK SISTEMATIS TERHADAP EXPECTED RETURN SAHAM DALAM RANGKA PEMBENTUKAN PORTOFOLIO SAHAM LQ-45 YANG TERDAFTAR DI BURSA EFEK INDONESIA DENGAN SINGLE INDEX MODEL PERIODE TAHUN 2009

0 0 6

PENGARUH RISIKO SISTEMATIS, RISIKO BISNIS DAN RISIKO FINANSIAL TERHADAP RETURN SAHAM (STUDI PADA PERUSAHAAN MAKANAN DAN MINUMAN YANG TERDAFTAR DI BURSA EFEK INDONESIA PERIODE 2012-2016)

0 0 20