Dalam penelitian ini penulis mengambil judul ”Analisis Kausalitas dan Kointegrasi antara Nilai Tukar Mata Uang dan Indeks Harga Saham Gabungan di Pasar Modal
Indonesia.”
1.2 Perumusan Masalah
Berdasarkan latar belakang yang telah diuraikan di atas, maka permasalahan yang akan dibahas dalam penelitian ini adalah sebagai berikut :
1. Apakah terdapat hubungan kausalitas antara nilai tukar mata uang dan IHSG pada
periode sebelum krisis finansial global? 2.
Apakah terdapat hubungan jangka panjang antara nilai tukar mata uang dan IHSG pada periode sebelum krisis finansial global?
3. Apakah terdapat hubungan kausalitas antara nilai tukar mata uang dan IHSG pada
periode semasa krisis finansial global? 4.
Apakah terdapat hubungan jangka panjang antara nilai tukar mata uang dan IHSG pada periode semasa krisis finansial global?
1.3 Hipotesis
Hipotesis merupakan jawaban sementara atas permasalahan yang sebenarnya dan kebenarannya masih perlu diuji. Berdasarkan perumusan masalah di atas, maka dibuat hipotesis
sebagai berikut :
1. Terdapat hubungan kausalitas antara nilai tukar mata uang dan IHSG pada periode
sebelum krisis finansial global.
5
Universitas Sumatera Utara
2. Terdapat hubungan jangka panjang antara nilai tukar mata uang dan IHSG pada periode
sebelum krisis finansial global. 3.
Terdapat hubungan kausalitas antara nilai tukar mata uang dan IHSG pada periode krisis finansial global.
4. Terdapat hubungan jangka panjang antara nilai tukar mata uang dan IHSG pada periode
krisis finansial global.
1.4 Tujuan Penelitian
Adapun yang menjadi tujuan penelitian ini adalah sebagai berikut :
1. Untuk menganalisis keberadaan hubungan kausalitas antara nilai tukar mata uang dan
IHSG pada periode sebelum krisis finansial global. 2.
Untuk menganalisis keberadaan hubungan jangka panjang antara nilai tukar mata uang dan IHSG pada periode sebelum krisis finansial global.
3. Untuk menganalisis keberadaan hubungan kausalitas antara nilai tukar mata uang dan
IHSG pada periode krisis finansial global. 4.
Untuk menganalisis keberadaan hubungan jangka panjang antara nilai tukar mata uang dan IHSG pada periode krisis finansial global.
1.5 Manfaat Penelitian
