BAB III METODE PENELITIAN
3.1 Ruang Lingkup Penelitian
Penelitian ini mengkaji analisis kausalitas dan kointegrasi antara nilai tukar dan Indeks Harga Saham Gabungan IHSG di Indonesia selama kurun waktu Januari 2005-Desember 2006
sebelum krisis dan Juli 2008 – Oktober 2009 semasa krisis.
3.2 Jenis dan Sumber Data
Jenis data yang digunakan adalah data sekunder yang bersifat time series dengan berbentuk angka kuantitatif bulanan dari Januari 2005-Desember 2006 sebelum krisis
berjumlah 24 observasi dan Juli 2008 – Oktober 2009 semasa krisis berjumlah 16 observasi. Sumber data berasal dari Laporan Perekonomian BI, website BI, website Yahoo Finance
serta sumber-sumber lain yang berhubungan dengan data penelitian, yang disampaikan melalui media cetak dan elektronik.
3.3 Metode dan Teknik pengumpulan Data
Metode pengumpulan data dalam penelitian ini adalah dengan menggunakan metode tidak langsung indirect method, yakni dengan menggunakan data sekunder.
Teknik pengumpulan data yang digunakan adalah dengan melakukan pencatatan langsung dari berbagai bahan kepustakaan seperti jurnal, artikel, laporan, serta dengan mengkopi
data dan mendownload langsung dari website sumber data yang bersangkutan.
28
Universitas Sumatera Utara
3.4 Pengolahan Data
Dalam melakukan pengolahan data, digunakan bantuan software utama pengolah data statistik yaitu Eviews 5. Disamping itu juga digunakan software aplikasi Microsoft Excel 2007
sebagai software pembantu dalam mengolah data dan mengkonversi data dalam bentuk baku kedalam bentuk yang lebih representatif untuk digunakan pada software utama di atas.
3.5 Metode Analisis Data
Metode analisis dalam penelitian ini adalah Granger Causality Test dan Cointegration Test. Analisis Granger Causality Test adalah untuk melihat hubungan timbal balik kausal
antara nilai tukar mata uang KURS dan IHSG, sedangkan Analisis Cointegration Test Johansen Test bertujuan untuk melihat hubungan nilai tukar mata uang dan IHSG dalam jangka
panjang.
3.6 Model Analisis Data 3.6.1 Uji Kausalitas
Kategori