ASET DAN LIABILITAS DALAM MATA UANG ASING ASSETS AND LIABILITIES IN FOREIGN CURRENCY

PT Provident Agro Tbk • Laporan Tahunan 2016 Annual Report 257 These Consolidated Financial Statements are Originally Issued in Indonesian Language Ekshibit E99 Exhibit E99 PT PROVIDENT AGRO Tbk DAN ENTITAS ANAKNYA CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN KONSOLIDASIAN UNTUK TAHUN YANG BERAKHIR PADA 31 DESEMBER 2016 Disajikan dalam ribuan Rupiah, kecuali dinyatakan lain PT PROVIDENT AGRO Tbk AND ITS SUBSIDIARIES NOTES TO CONSOLIDATED FINANCIAL STATEMENTS FOR THE YEAR ENDED 31 DECEMBER 2016 Expressed in thousands Rupiah, unless otherwise stated 33. MANAJEMEN RISIKO KEUANGAN 33. FINANCIAL RISK MANAGEMENT Aktivitas Perusahaan dan entitas anaknya mengandung berbagai risiko keuangan seperti risiko kredit, risiko likuditas, risiko pasar dan risiko pasar lain. Secara keseluruhan, program manajemen risiko keuangan Perusahaan dan entitas anaknya terfokus untuk menghadapi ketidakpastian pasar uang dan meminimalisasi potensi kerugian yang berdampak pada kinerja keuangan Perusahaan dan entitas anaknya. The Company’s and its subsidiaries‘ activities are exposed to few financial risks such market risks, credit risks, market risks and other market risks. The Company’s and its subsidiaries‘ overall management program focuses to mitigate to volatility of financial markets and to minimize potential adverse effects on the Company’s and its subsidiaries‘ financial performance. a. Risiko Pasar a. Market Risk Resiko pasar adalah resiko dimana nilai wajar dari arus kas masa depan dari suatu instrumen keuangan akan berfluktuasi karena perubahan harga pasar. Kelompok Usaha dipengaruhi oleh resiko pasar, terutama resiko nilai tukar mata uang asing dan resiko tingkat suku bunga. Market risk is the risk that the fair value of future cash flows of a financial instrument will fluctuate because of changes in market prices. The Group is exposed to market risks, in particular foreign currency exchange risk and interest rate risk. Risiko Nilai Tukar Mata Uang Asing Foreign Exchange Risk Perubahan nilai tukar telah dan diperkirakan akan terus, memberikan pengaruh terhadap hasil usaha dan arus kas Perusahaan. Changes in exchange rates have affected and may continue to affect the Company’s results of operations and cash flows. Risiko pasar dikendalikan dengan menilai dan memantau pergerakan mata uang asing terhadap laporan keuangan. Market risk is mitigated through assessing and monitoring the movement in foreign currencies to the Company’s financial statement. Pada tanggal 31 Desember 2016, jika Rupiah melemahmenguat 5 terhadap mata uang asing Dolar Amerika Serikat dengan seluruh variabel lain tetap, maka laba tahun berjalan meningkatmenurun Rp 516.432 terutama yang timbul sebagai akibat kerugian labarugi selisih kurs atas penjabaran aset dan liabilitas moneter dalam mata uang asing. As of 31 December 2016, if the Rupiah had weakenedstrengthened by 5 against the foreign currency of United States Dollar with all other variables held constant, profit for the year would have increaseddecreased by Rp 516,432 mainly as a result of foreign exchange gainlosses on translation of monetary assets and liabilities denominated in foreign currency. Risiko Tingkat Suku Bunga Interest Rate Risk Perusahaan dan entitas anaknya menghadapi risiko tingkat suku bunga yang disebabkan oleh perubahan tingkat suku bunga pinjaman yang dikenakan bunga. Suku bunga atas pinjaman jangka pendek dan jangka panjang dapat berfluktuasi sepanjang periode pinjaman. Kebijakan keuangan memberikan panduan bahwa eksposur tingkat bunga harus diidentifikasi dan diminimalisasidinetralisasi secara tepat waktu. The Company and its subsidiaries are exposed to interest rate risk through the impact of rate changes on interest-bearing liabilities. Interest rate for short and long-term borrowing can fluctuate over the borrowing period. The treasury policy sets the guideline that the interest rate exposure shall be identified and minimised neutralised promptly. Untuk mengukur risiko pasar atas pergerakan suku bunga, Perusahaan melakukan analisa marjin dan pergerakan suku bunga. To measure market risk of interest rate fluctuation, the Company primarily uses interest margin and spread analysis.