Devi Sofiani Tarigan : Pengaruh Tingkat Inflasi, Suku Bunga,Dan Nilai Tukar Terhadap Harga Saham Perusahaan Perbankan Yang Listing Di Bursa Efek Indonesia, 2009.
USU Repository © 2009
Dengan demikian sampel penelitian yang diperoleh berjumlah 12 perusahaan bank. Adapun 12 bank tersebut dapat dilihat pada Tabel 1.4 berikut ini :
Tabel 1.4 Nama-nama Sampel Perusahaan
NO KODE
NAMA EMITEN TANGGAL LISTING
1 ANKB
PT. Bank Artha Niaga Kencana, Tbk 02 November 2000
2 BABP
PT. Bank Bumiputera Indonesia, Tbk 15 Juli 2002
3 BBIA
PT. Bank UOB Buana, Tbk 28 Juli 2000
4 BBNP
PT. Bank Nusantara Parahyangan, Tbk 10 Januari 2001
5 BEKS
PT. Bank Eksekutif International, Tbk 13 Juli 2001
6 BNLI
PT. Bank Permata, Tbk 15 Januari 1990
7 BKSW
PT. Bank Kesawan, Tbk 21 November 2002
8 BSWD
PT. Bank Swadesi, Tbk 01 Mei 2002
9 INPC
PT. Bank Artha Graha Internasional, Tbk 23 Agustus 1990
10 LPBN
PT. Bank Lippo, Tbk 10 November 1989
11 MAYA
PT. Bank Mayapada, Tbk 29 Agustus 1997
12 NISP
PT. Bank NISP, Tbk 20 Oktober 1994
Sumber : www.bei.co.id
4. Tempat dan Waktu Penelitian
Penelitian dilakukan di Bursa Efek Indonesia dan Bank Indonesia lewat internet dengan menggunakan situs www.bei.co.id dan www.bi.go.id. Penelitian ini
dilakukan sejak bulan September 2008 sampai dengan Maret 2009.
5. Jenis dan Sumber Data
Jenis data yang digunakan dalam penelitian ini adalah data sekunder kuantitatif yang berasal dari hasil publikasi Bursa Efek Indonesia tentang data emiten
yang di peroleh dari tahun 2003 sampai dengan 2006, laporan bulanan Bank
Devi Sofiani Tarigan : Pengaruh Tingkat Inflasi, Suku Bunga,Dan Nilai Tukar Terhadap Harga Saham Perusahaan Perbankan Yang Listing Di Bursa Efek Indonesia, 2009.
USU Repository © 2009
Indonesia, buku-buku referensi, majalah, internet, dan literatur ilmiah lainnya yang berkaitan dengan topik bahasan penelitian.
6 Teknik Pengumpulan Data
Pengumpulan data dilakukan melalui studi dokumentasi dengan mengumpulkan data pendukung literatur, jurnal, dan buku-buku referensi untuk
mendapatkan gambaran masalah yang diteliti serta mengumpulkan data sekunder yang relevan dari laporan yang dipublikasikan oleh Bank Indonesia dan Bursa Efek
Indonesia.
7. Metode Analisis Data
Metode analisis data yang digunakan dalam penelitian ini adalah metode analisis deskriptif dan metode analisis statistik, sebagai berikut :
a. Metode Analisis Deskriptif
Metode analisis deskriptif adalah suatu metode analisis dimana data-data yang telah dikumpulkan dan digolongkandikelompokkan kemudian dianalisis dan
diinterprestasikan secara objektif.
b. Regresi Linear Berganda
Regresi linear berganda digunakan untuk mengetahui pengaruh antara variabel bebas dengan variabel terikat, yaitu: tingkat inflasi, suku bunga dan
Devi Sofiani Tarigan : Pengaruh Tingkat Inflasi, Suku Bunga,Dan Nilai Tukar Terhadap Harga Saham Perusahaan Perbankan Yang Listing Di Bursa Efek Indonesia, 2009.
USU Repository © 2009
nilai tukar terhadap harga saham perusahaan perbankan yang listing di BEI. Model regresi yang digunakan adalah :
Y
i,t
= a + b
1
X
1
+ b
2
X
2
+ b
3
X
3
+ e Keterangan :
Y
i,t
= Harga Saham perusahaan i pada tahun t a
= Konstanta b
1
,b
2,
b
3
= Koefisien regresi untuk masing-masing variabel independen X
1
= Inflasi X
2
= Suku Bunga X
3
= Nilai Tukar e
= Standard error
c. Pengujian Asumsi Klasik
Model Regresi Berganda yang diterangkan sebelumnya harus memenuhi syarat asumsi klasik yang meliputi :
1. Uji Normalitas
Uji normalitas dilakukan untuk menguji apakah dalam sebuah model regresi, variabel independen dan dependen atau keduanya mempunyai distribusi
normal atau tidak. Model yang paling baik adalah distribusi data normal atau
Devi Sofiani Tarigan : Pengaruh Tingkat Inflasi, Suku Bunga,Dan Nilai Tukar Terhadap Harga Saham Perusahaan Perbankan Yang Listing Di Bursa Efek Indonesia, 2009.
USU Repository © 2009
mendekati normal. Normalitas data dapat dideteksi dengan melihat bentuk kurva histogram dengan kemiringan seimbang ke kiri dan ke kanan dan
berbentuk seperti lonceng atau dengan melihat titik-titik data yang menyebar di sekitar garis diagonal dan searah mengikuti garis diagonal dari gambar
Normal P-Plot Nugroho, 2005:23. Uji ini juga dilakukan melalui analisis Kolmogorov-Smirnov. Hipotesisnya sebagai berikut :
H
o
: data residua l berdistribusi normal H
1
: data residua l tidak berdistribusi normal Dengan menggunakan tingkat signifikan 5. Jika nilai Asymp.Sig
2-tailed taraf nyata , maka H
o
diterima artinya data residual berdistribusi normal. Sebaliknya jika nilai Asymp.Sig 2-tailed taraf nyata
, maka H
1
diterima artinya data residual tidak berdistribusi normal.
2. Uji Multikolinearitas
