meliputi EVA, EPS, DOL, MVA, dan Return, sehingga data yang diperoleh sebagai berikut:
Tabel 4.3 Hasil Uji Normalitas Setelah Transformasi Data
Uji Kolmogorov-Smirnov
One-Sample Kolmogorov-Smirnov Test
Unstandardized Residual
N 33
Normal Parameters
a,b
Mean ,0000000
Std. Deviation 1,06348347
Most Extreme Differences Absolute
,217 Positive
,105 Negative
-,217 Kolmogorov-Smirnov Z
1,248 Asymp. Sig. 2-tailed
,089 a. Test distribution is Normal.
b. Calculated from data.
Sumber: Hasil Penelitian, 2014 Data diolah Pada Tabel 4.3 menunjukkan nilai Asymp. Sig. 2-tailed atau angka
signifikan adalah 0,089 lebih besar dari 0,05. Hal ini berarti data tersebut mempunyai distribusi normal.
4.3.2 Hasil Uji Multikolinieritas
Untuk melihat ada atau tidaknya mulitkolinieritas dapat diketahui dari nilai Tolerance atau nilai Variance Inflation Factor VIF. Jika nilai Tolerance 0,1dan
nilai VIF 5, maka tidak terdapat multikolinieritas, artinya model regresi tersebut baik.
Universitas Sumatera Utara
Tabel 4.4 Hasil Uji Multikolinieritas
Coefficients
a
Model Collinearity Statistics
Tolerance VIF
1 Constant EVA ,926
1,080 EPS ,790
1,266 DOL ,960
1,041 MVA ,805
1,242 a.
Dependent Variable: Return
Sumber: Hasil Penelitian, 2014 Data diolah Pada Tabel 4.4 nilai Tolerance dan VIF dari variabel EVA adalah sebesar
0,926 dan 1,080.Untuk variabel EPS adalah sebesar 0,790 dan 1,266.Untuk variabel DOL adalah sebesar 0,960 dan 1,041.Dan untuk variabel MVA adalah sebesar 0,805
dan 1,242. Oleh karena itu, dapat disimpulkan bahwa dalam model ini tidak terdapat masalah multikolinieritas antara variabel independen, karena nilai Tolerance lebih
besar dari 0,1 dan nilai VIF lebih kecil dari 5.
4.3.3 Hasil Uji Autokorelasi
Pendeteksian masalah autokorelasi dilakukan dengan pengujian Durbin- Watson atau uji d. Nilai d memiliki batas 0 sampai dengan 4, dan juga memiliki batas
bawah dl dan juga batas atas du.Dari Tabel 4.5 diperoleh nilai hitung Durbin- Watson sebesar 2,104. Dari tabel statistik Durbin-Watson berada diantara upper
bound du dan 4-du atau dapat ditulis sebagai berikut, du d 4-du. Pada tabel nilai Durbin-Watson dengan n = 84, k = 4, nilai dl sebesar 1,5472 dan nilai du sebesar
1,7462 atau dapat ditulis sebagai berikut, du d 4 – du atau 1,7462
Universitas Sumatera Utara
2,1042,2538. Hal ini dapat diartikan tidak terdapat autokorelasi positif ataupun negatif pada persamaan regresi.
Tabel 4.5 Hasil Uji Autokorelasi
Model Summaryb
Model R
R Square
Adjusted R
Square Std.
Error of the
Estimate Durbin-
Watson 1
,369 ,136 ,012 1,13691
2,104 a.
Predictors: Constant, Ln_MVA, Ln_DOL, Ln_EPS, Ln_EVA b.
Dependent Variable: Ln_Return
Sumber: Hasil Penelitian, 2014 Data diolah
4.3.4 Hasil Uji Heteroskedastisitas
