3.3. Analisis Deret Waktu Time Series
Pada analisis ini akan dijelaskan tentang uji stasioneritas, derajat kointegrasi, dan uji kointegrasi. Ketiga uji ini diperlukan dalam penelitian yang
menggunakan data time series.
3.3.1. Uji Stasioneritas
Hal penting yang berkaitan dengan studi atau penelitian dengan menggunakan data time series adalah stasioneritas. Perhatian ini muncul karena
jika data yang diteliti tidak stasioner, maka dapat menyebabkan regresi semu spurious regression, yaitu regresi yang menggambarkan hubungan dua variabel
atau lebih yang terlihat signifikan secara statistik padahal dalam kenyataanya tidak sebesar regresi yang dihasilkan.
Untuk mengukur stasioneritas data, ada beberapa cara yang dapat dilakukan. Salah satu cara yang sering dipakai yaitu dengan menggunakan
Augmented Dickey Fuller ADF test atau uji akar-akar unit unit root test.
Nelson dan Plosser dalam Enders 2004 menyebutkan bahwa pada dasarnya ADF test
melakukan regresi dengan persamaan sebagai berikut : 3.4
dimana: = Selang yang terpilih,
= Nilai yang diestimasi, = Error term.
Hipotesis yang digunakan dalam pengujian ini adalah : H
: γ = 0, artinya data tidak stasioner mengandung unit root, H
1
: γ 0, artinya data stasioner tidak mengandung unit root. Nilai γ diestimasi dengan metode Ordinary Least Square OLS dengan statistik
uji yang digunakan adalah : , dimana S
γ
adalah simpangan baku dari γ. Jika nilai t-hit ADF statistik lebih kecil dari nilai MacKinnon Critical Value
maka terima H atau dapat disimpulkan bahwa data tersebut stasioner, dan
sebaliknya. Selain dengan memperhatikan nilai ADF statistik, kestasioneran juga dapat dilakukan dengan membandingkan antara nilai probabilitas dan taraf nyata
yang digunakan. Data dikatakan stasioner jika nilai probabilitasnya lebih kecil dari taraf nyata.
3.3.2. Uji Derajat Integrasi
Uji derajat Integrasi merupakan kelanjutan dari uji unit root sebagai konsekuensi dari tidak terpenuhinya asumsi stasioneritas pada derajat nol atau
I0. Uji derajat integrasi dari masing-masing variabel sangat penting untuk mengetahui apakah variabel-variabel yang digunakan stasioner atau tidak, dan
berapa kali harus di-difference agar menghasilkan variabel yang stasioner. Pada uji ini, semua variabel yang ada di-difference pada derajat tertentu
sampai sehingga semua variabel stasioner pada derajat yang sama. Suatu variabel dikatakan stasioner pada first difference jika setelah di-difference satu kali, nilai
ADF lebih kecil dari nilai kritis MacKinnon.
3.3.3. Uji Kointegrasi
Kategori