herein are in the Indonesian language.
PT TRIKOMSEL OKE Tbk DAN ENTITAS ANAK CATATAN ATAS LAPORAN
KEUANGAN KONSOLIDASIAN lanjutan Tanggal 31 Desember 2016 dan
Tahun Yang Berakhir Pada Tanggal Tersebut Disajikan dalam Rupiah, kecuali dinyatakan lain
PT TRIKOMSEL OKE Tbk AND SUBSIDIARIES NOTES TO THE CONSOLIDATED
FINANCIAL STATEMENTS continued As of December 31, 2016 and
For the Year Then Ended Expressed in Rupiah, unless otherwise stated
92
37. PENUNDAAN KEWAJIBAN PEMBAYARAN UTANG lanjutan
37. SUSPENSION OF DEBT PAYMENT continued
Berdasarkan Rencana Perdamaian yang disahkan secara hukum tersebut dijelaskan antara lain mengenai :
Basis on Composition Plan that has been legally approved explained as follows:
a. Restrukturisasi a. Restructuring
Rencana Perdamaian telah disiapkan untuk membantu para Kreditor dan Entitas Induk untuk mencapai suatu
restrukturisasi yang konsensual. Composition Plan has been prepared to assist the
creditors and the Company to achieve a consensual restructuring.
b. Dasar Rencana Perdamaian b. Basis of Composition Plan
Rencana Perdamaian ini adalah berdasarkan keadaan kegiatan usaha Entitas Induk pada saat ini dan
proyeksi-proyeksi finansial yang disusun oleh Entitas Induk dan para penasihat finansialnya didukung oleh
berbagai asumsi-asumsi dan pelaksanaan kegiatan usaha pada industri yang telah dan mungkin akan
seterusnya terkena dampak fluktuasi, pergerakan pasar dan ketidakpastian dan oleh karena itu, setiap
perkiraan atas masa depan tergantung kepada resiko- resiko dan ketidakpastian, yang dapat menyebabkan
perbedaan secara materiil antara hasil nyata dengan yang diperkirakan. Rencana Perdamaian ini akan
berlaku dan mengikat para Kreditor Atas Utang Yang Diakui dan Utang yang Tidak Diakui sebagaimana
definisi dalam Rencana Perdamaian. Composition Plan is based on the state of the
Companys operations in the current and projected- financial projections prepared by the Company and its
financial advisors supported by various assumptions and implementation of business activity in the industry
that has been and probably will be affected by the fluctuation, market movements and uncertainties, and
therefore, any estimate of the future depends on the risks and uncertainties, which may cause material
differences between the actual results with what was expected. This Composition Plan will be valid and
binding on the Creditors of Sanctioned Debt and Unsantioned Debt as defined in the Composition Plan.
c. Prinsip Utama Rencana Perdamaian c. The Main Principle of Composition Plan
Untuk menentukan kewajiban berkelanjutan yang dapat dipenuhi oleh Entitas Induk dalam tranche
pertama dari
utang yang
berlaku; untuk
mengalokasikan seluruh arus kas bebas Entitas Induk, setelah pembayaran tranche utang yang berlaku,
pengeluaran yang dianggarkan dan suatu buffer yang disetujui, untuk membayar kembali tranche utang
kedua; dan mengkonversi utang-utang menjadi saham. To determine ongoing obligations that can be met by
the Company in the first tranche of the prevailing debt; to allocate the entire free cash flow of the Company,
after payment of the applicable tranche of debt, budgeted spending and approved buffers, to repay the
second tranche of debt; and convert the debt into shares.
d. Prinsip Cash Waterfall d. Cash Waterfall Principle
Atas dasar di atas, uang yang ada di dalam sisi kredit Rekening Operasional akan digunakan berdasarkan
urutan berikut ini Prinsip Cash Waterfall: On the basis of the above, the cash in the credit side of
the Operational Account will be used by the following sequence Cash Waterfall Principles :
1. Untuk pembayaran biaya-biaya dan pengeluaran- pengeluaran
PKPU, termasuk
biaya-biaya penasihat hukum dan keuangan dan biaya-biaya
implementasi PKPU 1. For the payment of PKPU fees and expenses,
including the costs of legal and financial advisers and costs of PKPU implementation.
2. Untuk pembayaran beban pokok penjualan dan beban operasional Entitas Induk.
2. For payment of cost of sales and operating expenses.
3. Untuk pembayaran pajak-pajak dan pegawai dan pembayaran-pembayaran lain yang mendapatkan
hak preferensi berdasarkan hukum, termasuk pembayaran kompensasi kepada Kreditor yang
menolak. 3. For the payment of taxes and employee and other
payments that get preference rights under the law, Including the payment of compensation to creditors
who refused. 4. Untuk pembayaran pengeluaran modal yang telah
dianggarkan yang disetujui. 4. For payment of budgeted and approved capital
expenditures. 5. Untuk pembayaran Fasilitas Baru yang Diizinkan
dan bunga yang wajib dibayarkan pada Fasilitas Baru yang Diizinkan.
5. Payment of new facilities and interest that must be paid on Permitted New Facilities.
6. Untuk pembayaran utang pokok dan bunga tangguhan dari Utang Dengan Jaminan dan
pembayaran secara pro-rata atas Utang Dagang Besar Tanpa Jaminan dan Utang Dagang Kecil
Tanpa Jaminan. 6. For the payment of debt principal and interest on
the Deferred Debt With Assurance and pro-rate payment on Unsecured Large Trade Debt and
Unsecured Small Trade Debt.
herein are in the Indonesian language.
PT TRIKOMSEL OKE Tbk DAN ENTITAS ANAK CATATAN ATAS LAPORAN
KEUANGAN KONSOLIDASIAN lanjutan Tanggal 31 Desember 2016 dan
Tahun Yang Berakhir Pada Tanggal Tersebut Disajikan dalam Rupiah, kecuali dinyatakan lain
PT TRIKOMSEL OKE Tbk AND SUBSIDIARIES NOTES TO THE CONSOLIDATED
FINANCIAL STATEMENTS continued As of December 31, 2016 and
For the Year Then Ended Expressed in Rupiah, unless otherwise stated
93
37. PENUNDAAN KEWAJIBAN PEMBAYARAN UTANG lanjutan
37. SUSPENSION OF DEBT PAYMENT continued
e. Bunga e. Interest
Seluruh bunga yang sudah dihitung, dan tertunggak, bunga wanprestasi, kupon-kupon, dan penalti-penalti
atas semua utang yang terverifikasi sampai tanggal efektif
akan dihapuskan.
Seluruh pembayaran
berdasarkan Rencana Perdamaian ini akan dibayarkan secara penuh sebelum dikurangi pemotongan pajak
dan pengurangan lain yang diwajibkan oleh hukum. All interest has been calculated, and is in arrears,
default interest, coupons, and penalties on all debts verified until the effective date will be eliminated. All
payments by this Composition Plan will be paid in full before deduction of tax cuts and other reductions as
required by law.
f. Jaminan f. Collateral
Semua jaminan yang pada saat ini diberikan untuk Utang Bank Dengan Jaminan akan tetap dijaminkan.
All guarantees that is given to Bank Loans With Guarantee at this time will remain pledged.
g. Ketentuan Lain : g. Other provisions
i Kontribusi Modal Awal akan dilakukan paling lambat tanggal 31 Maret 2017 sebesar
USD10,5 juta ; Kontribusi Modal Tambahan I akan dilakukan pada tanggal 30 Juni 2018 sebesar
USD5 juta dan Kontribusi Modal Tambahan II akan dilakukan pada tanggal 30 Juni 2019 sebesar
USD5 juta Kontribusi Modal Tambahan I dan II terkait dengan KPI Kinerja yang dapat dipenuhi
Entitas Induk. i Initial Capital Contributions will be made no later
than the date of March 31, 2017 amounted to 10.5 million; Additional capital contributions I will
be done on June 30, 2018 amounted to USD5 million and additional capital contributions II
will be conducted on June 30, 2019 amounted to USD5 million capital contribution of Annex I and II
are associated with the KPI performance that can be met by the Company.
ii Chief of Restructuring Officer CRO akan ditunjuk oleh Kreditor Tranche A sebagai pengawas Entitas
Induk. ii Chief Restructuring Officer CRO will be appointed
by the Creditor Tranche A as the supervisor of the Company.
iii Sepanjang Entitas Induk melaksanakan Rencana Perdamaian,
semua kreditor
berjanji tidak
melakukan atau memulai suatu proses hukum apapun.
iii As long as the Company implement the Composition Plan, all creditors promised not to
perform or initiate a legal process of any kind. h. Wanprestasi
h. Default Kondisi wanprestasi dapat diputuskan hanya oleh
kreditor dari Utang Dengan Jaminan dengan jumlah share persetujuan sebesar 50 dan setidaknya 4
kreditor dari Utang dengan Jaminan dengan setiap kreditor hanya dapat memberikan satu suara, kreditor
akan menyampaikan surat pemberitahuan wanprestasi sekurang-kurangnya 7 hari dan selanjutnya Entitas
Induk diberi waktu 30 hari setelah pemberitahuan tersebut untuk melakukan perbaikan, jika Entitas Induk
tidak dapat memperbaiki maka dalam waktu 60 hari sesudah masa perbaikan selesai, Entitas Induk dapat
mengusulkan perubahan dan pengambilan suara; Entitas Induk akan diberi perpanjangan lagi jika 23
Kreditor Terjamin menyetujui untuk perpanjangan. Default risk can be decided only by the creditors of
Guaranteed Debt by the number of shares approval of 50 and at least 4 creditors of Guaranteed Debt
wherein one creditor can only give one vote, creditors will deliver a notice of default for at least 7 days and
thereafter the Company was given 30 days after such notice to make improvements, if the Company can not
fix it, then within 60 days after future repairs are completed the Company can propose amendments
and re-voting; the Company will be given an extension if 23 of Secured Creditors agree to an extension.
Sehingga jumlah utang Entitas Induk kepada kreditur Separatis dan Konkuren pada tanggal 22 September 2016
adalah sebagai berikut: So that the amount owed by the Company to Concurrent
and Separatists Creditors as of September 22, 2016 are as follows:
Dalam Mata Uang AsliIn Original Currency USD
SGD IDR
Kreditor Bank Indonesia dengan JaminanIndonesian Bank Creditors with Guarantee
PT Bank Negara Indonesia Persero Tbk -
- 1.335.774.988.933
PT Bank Central Asia Tbk -
- 516.523.012.165
PT Bank Mandiri Persero Tbk -
- 225.481.816.876
PT BCA Finance -
- 181.181.065
