CRITICAL ACCOUNTING ESTIMATES Dividend

246 PT MATAHARI DEPARTMENT STORE TBK LAPORAN TAHUNAN 2014 Halaman 24 Page CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN NOTES TO THE FINANCIAL STATEMENTS 31 DESEMBER 2014 AND 2013 31 DECEMBER 2014 AND 2013 Dinyatakan dalam jutaan Rupiah, Expressed in millions of Rupiah, kecuali dinyatakan lain unless otherwise stated

3. ESTIMASI

AKUNTANSI YANG PENTING lanjutan

3. CRITICAL

ACCOUNTING ESTIMATES continued Penghasilan tangguhan lanjutan Deferred income continued Perhitungan atas penghasilan tangguhan tersebut melibatkan estimasi tingkat pertukaran konversi berdasarkan pertukaran aktual historis atas poin tersebut. Ketidakpastian yang terkait dengan faktor tersebut dapat menghasilkan jumlah akhir yang dapat direalisasi berbeda dengan jumlah tercatat penghasilan tangguhan yang dilaporkan. The calculation of this deferred income involves estimating the redemption rate based on historical actual redemption of the point conversion. Uncertainty associated with these factors may result in the ultimate realisable amount being different from the reported carrying amount of deferred income.

4. KAS DAN SETARA KAS

4. CASH AND CASH EQUIVALENTS

2014 Kas Cash on hand Rupiah 88,866 Rupiah Bank Cash in banks Rupiah Rupiah - PT Bank International PT Bank International - Indonesia Tbk 212,380 322,859 Indonesia Tbk - PT Bank CIMB Niaga Tbk 205,336 218,250 PT Bank CIMB Niaga Tbk - - PT Bank Nationalnobu PT Bank Nationalnobu - Nobu Bank 138,885 61,894 Nobu Bank - PT Bank Mandiri Persero Tbk 62,111 47,258 PT Bank Mandiri Persero Tbk - - PT Bank Mayapada International Tbk 17,343 252 PT Bank Mayapada International Tbk - - PT Bank Danamon Indonesia Tbk 10,788 15,006 PT Bank Danamon Indonesia Tbk - - PT Bank Permata Tbk 10,553 11,900 PT Bank Permata Tbk - - PT Bank Negara PT Bank Negara - Indonesia Persero Tbk 10,206 14,946 Indonesia Persero Tbk - PT Bank Central Asia Tbk 9,559 12,077 PT Bank Central Asia Tbk - - PT Bank UOB Indonesia 8,670 - PT Bank UOB Indonesia - - PT Bank Rakyat Indonesia Tbk 6,617 6,453 PT Bank Rakyat Indonesia Tbk - - PT Bank BNP Paribas Indonesia 1,000 - PT Bank BNP Paribas Indonesia - 782,314 Dolar AS US Dollar - PT Bank CIMB Niaga Tbk 3,581 PT Bank CIMB Niaga Tbk - 785,895 Dikurangi: Deduct: Kas dan setara kas yang Restricted cash and cash dibatasi penggunaannya equivalents - PT Bank CIMB Niaga Tbk - PT Bank CIMB Niaga Tbk - 785,895 25,579 772,217 84,673 795,568 2,228 797,796 2013 Kas dan setara kas yang dibatasi penggunaannya merupakan kas untuk jaminan atas pembayaran bunga terhadap pinjaman sindikasi yang difasilitasi PT Bank CIMB Niaga Tbk dan Standard Chartered Bank. Namun, hal ini sudah tidak berlaku untuk perjanjian pinjaman baru yang ditandatangani pada 24 April 2014 dengan PT Bank CIMB Niaga Tbk dan PT Bank BNP Paribas Indonesia lihat Catatan 11. Restricted cash and cash equivalents is collateral cash for interest payments on syndicated loans that are facilitated by PT Bank CIMB Niaga Tbk and Standard Chartered Bank. However, this is not applicable for the new facilities agreement signed on 24 April 2014 with PT Bank CIMB Niaga Tbk and PT Bank BNP Paribas Indonesia see Note 11. 247 PT MATAHARI DEPARTMENT STORE TBK 2014 ANNUAL REPORT Halaman 25 Page CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN NOTES TO THE FINANCIAL STATEMENTS 31 DESEMBER 2014 AND 2013 31 DECEMBER 2014 AND 2013 Dinyatakan dalam jutaan Rupiah, Expressed in millions of Rupiah, kecuali dinyatakan lain unless otherwise stated

5. PERSEDIAAN

5. INVENTORIES

2014 Pakaian pria Menswear Pakaian wanita Ladieswear Produk anak-anak Children product Sepatu Shoes Tas, kosmetik, dan Bags, cosmetics, and aksesoris accessories Perlengkapan rumah tangga Household appliances dan perlengkapan mandi and toiletries Dikurangi: Less: Provisi untuk persediaan Provision for inventory 32,264 46,766 40,155 316,940 191,723 219,908 723,809 178,926 137,579 140,945 205,079 5,882 955,231 729,691 2013 27,007 961,113 153,512 5,882 Pada tanggal 31 Desember 2014, persediaan Perusahaan telah diasuransikan terhadap risiko kebakaran dan risiko lainnya dengan nilai pertanggungan sejumlah Rp 929.501 31 Desember 2013: Rp 715.516. Manajemen berkeyakinan bahwa jumlah ini telah memadai untuk menutupi kerugian atas risiko-risiko tersebut di atas. As at 31 December 2014, the Company’s inventories were insured against losses from fire and other risks for Rp 929,501 31 December 2013: Rp 715,516. In management’s opinion, the insurance is adequate to cover losses arising from such risks. Manajemen berkeyakinan bahwa provisi persediaan cukup memadai untuk menutupi kemungkinan kerugian karena penurunan nilai persediaan dan risiko kehilangan persediaan. Management believes that the provision for inventory is adequate to cover loss due to the decline in the value of inventories and risk from inventory loss.

6. ASET TETAP

6. FIXED ASSETS

31 Desember December 2014________ ____ Awal Penambahan Reklasifikasi Pengurangan Akhir Beginning Addition Reclassification Disposal Ending Nilai perolehan Acquisition cost Renovasi bangunan 404,425 14,532 52,688 10,666 460,979 Building renovation Equipment and Peralatan dan instalasi 985,074 109,152 32,612 16,302 1,110,536 installation Kendaraan 5,283 3,346 - 194 8,435 Vehicles Aset dalam Assets under pembangunan 19,304 105,445 85,300 - 39,449 construction 1,414,086 232,475 - 27,162 1,619,399 Akumulasi Accumulated penyusutan depreciation Renovasi bangunan 240,342 62,704 - 9,566 293,480 Building renovation Equipment and Peralatan dan instalasi 443,834 162,872 - 11,720 594,986 installation Kendaraan 2,724 2,450 - 195 4,979 Vehicles 686,900 228,026 - 21,481 893,445 Nilai buku bersih 727,186 725,954 Net book value