Uji Multikolinearitas Hasil Uji Asumsi Klasik

tabel Durbin-Watson akan didapatkan nilai batas bawah dL adalah 1,4064 dan nilai batas atas du adalah 1,6708. Oleh karena nilai D-W Test sebesar 1,362 lebih kecil dari batas bawah dL 1,4064, maka dapat disimpulkan bahwa 0 1,362 1,4064 menyatakan bahwa tidak ada autokorelasi positif sehingga keputusan ditolak 0 d du. Sehingga, dilakukan pengobatan autokorelasi dengan menggunakan Lag 1, tabel 9 menyajikan hasil pengobatan autokorelasi, sebagai berikut: Tabel 9. Hasil Pengobatan Uji Autokorelasi Model Durbin- Watson Keterangan 1 2,205 Tidak terdapat Autokorelasi Positif atau Negatif a. Predictors: Constant, LagDER, LagCSRDI, LagROA b. Dependent Variable: LagRi Sumber: Lampiran 14, Halaman 136 Berdasarkan tabel 9, nilai D-W Test sebesar 2,205 lebih besar dari batas atas du 1,6708 dan kurang dari 4 - 1,6708 4 - du, maka dapat disimpulkan bahwa 1,6708 2,205 4 - 1,6708 menyatakan bahwa tidak terdapat autokorelasi positif atau negatif du d 4-du. Hal ini menunjukkan bahwa tidak terjadi autokorelasi antar variabel, sehingga model regresi layak digunakan.

D. Analisis Regresi Linier Berganda

Metode regresi linier berganda dalam penelitian mengukur pengaruh CSR, ROA, dan DER terhadap Return Saham. Pembuatan persamaan regresi linier berganda dengan menggunakan output SPSS dengan menggunakan angka- angka yang termuat dalam tabel 10, sebagai berikut: Tabel 10. Hasil Analisis Regresi Linier Berganda Coefficients a Model Unstandardized Coefficients Standardized Coefficients T Sig. B Std. Error Beta 1 Constant ,064 ,214 ,299 ,767 LagCSRDI -,253 ,325 -,113 -,780 ,440 LagROA 1,962 ,627 ,516 3,131 ,003 LagDER ,034 ,020 ,301 1,725 ,092 a. Dependent Variable: LagRi Sumber: Lampiran 15, Halaman 137 Berdasarkan hasil pengujian dalam tabel 10, maka analisis regresi linier berganda dirumuskan, sebagai berikut: Persamaan regresi di atas memiliki makna sebagai berikut: 1. Konstanta sebesar 0,064 mempunyai arti apabila semua variabel independen sama dengan nol Return Saham perusahaan Indeks Bisnis-27 periode 2012-2014 bernilai sebesar 0,064. 2. CSR mempunyai koefisien regresi dengan arah negatif tetapi tidak signifikan sebesar –0,253, mempunyai arti bahwa pengungkapan CSR tidak berpengaruh terhadap Return Saham perusahaan Indeks Bisnis-27 periode 2012-2014 dengan asumsi faktor-faktor yang lain tetap atau ceteris paribus.