Sifat Dan Transaksi Hubungan Berelasi Nature of Relationship and Transactions With

PT SMARTFREN TELECOM Tbk DAN ENTITAS ANAK Catatan atas Laporan Keuangan Konsolidasian Untuk Tahun-tahun yang Berakhir 31 Desember 2013 dan 2012 Angka-angka Disajikan dalam Rupiah, kecuali Dinyatakan Lain PT SMARTFREN TELECOM Tbk AND ITS SUBSIDIARIES Notes to Consolidated Financial Statements For the Years Ended December 31, 2013 and 2012 Figures are Presented in Rupiah, unless Otherwise Stated - 108 - Pada tanggal 31 Desember 2013, jika mata uang melemah sebesar 5 terhadap Dolar Amerika Serikat dengan variabel lain konstan, rugi setelah pajak untuk tahun berjalan akan lebih tinggi sebesar Rp 326.636.384.037, terutama diakibatkan kerugian dari penjabaran aset dan liabilitas keuangan. As of December 31, 2013, if the currency had weakened by 5 against the U.S. Dollar with all other variables held constant, post-tax loss for the years would have been Rp 326,636,384,037 higher, mainly as a result of foreign exchange losses on translation of US Dollar-denominated financial assets and financial liabilities. Risiko Kredit Credit Risk Risiko kredit adalah risiko bahwa Grup perusahaan akan mengalami kerugian yang timbul dari pelanggan, klien atau pihak lawan yang gagal memenuhi kewajiban kontraktual mereka. Tidak ada risiko kredit yang terpusat secara signifikan. Grup perusahaan mengelola dan mengendalikan risiko kredit dengan menetapkan batasan jumlah risiko yang dapat diterima untuk pelanggan individu dan memantau eksposur terkait dengan batasan- batasan tersebut. Credit risk is the risk that the Group will incur a loss arising from the customer, client or other party who failed to meet their contractual obligations. There is no significant concentration of credit risk. The Group manages and controls credit risk by setting limits of acceptable risk for individual customers and monitor the exposure associated with these restrictions. Grup melakukan hubungan usaha hanya dengan pihak ketiga yang diakui dan kredibel. Grup memiliki kebijakan untuk semua pelanggan yang akan melakukan perdagangan secara kredit harus melalui prosedur verifikasi kredit. Sebagai tambahan jumlah piutang dipantau secara terus menerus untuk mengurangi risiko piutang ragu- ragu. The Group conducts business relationships only with recognized and credible third parties. The Group have a policy to go through customer credit verification procedures. In addition, the amount of receivables are monitored continuously to reduce the risk for doubtful accounts. Lihat Catatan 5 untuk informasi piutang yang belum jatuh tempo dan tidak mengalami penurunan nilai, serta piutang yang telah jatuh tempo namun tidak mengalami penurunan nilai. Refer to Note 5 for the information regarding not past due and unimpaired receivables and also past due receivables but not impaired. Kualitas kredit dari aset keuangan baik yang belum jatuh tempo atau tidak mengalami penurunan nilai dapat dinilai dengan mengacu pada peringkat kredit eksternal jika tersedia atau mengacu pada informasi historis mengenai tingkat gagal bayar debitur: The credit quality of financial assets that are neither past due nor impaired can be assessed by reference to external credit ratings if available or to historical information about counterparty default rates: Kas dan setara kas dinilai sebagai kelas tinggi karena disimpan di bank-bank terkemuka di Indonesia yang telah disetujui oleh Dewan Direksi dan yang memiliki probabilitas rendah kebangkrutan. Cash and equivalents is assessed as high grade since it is deposited in reputable banks in the country as approved by the Board of Directors and which have low probability of insolvency. PT SMARTFREN TELECOM Tbk DAN ENTITAS ANAK Catatan atas Laporan Keuangan Konsolidasian Untuk Tahun-tahun yang Berakhir 31 Desember 2013 dan 2012 Angka-angka Disajikan dalam Rupiah, kecuali Dinyatakan Lain PT SMARTFREN TELECOM Tbk AND ITS SUBSIDIARIES Notes to Consolidated Financial Statements For the Years Ended December 31, 2013 and 2012 Figures are Presented in Rupiah, unless Otherwise Stated - 109 - Piutang dinilai sebagai berikut: Receivables are assesssed as follows: 2013 2012 Rp Rp Piutang usaha Trade accounts receivable Pihak lawan tanpa peringkat Counterparties without external kredit eksternal credit rating Grup A 1.237.759.280 516.509.155 Group A Grup B 91.388.676.957 33.736.867.463 Group B Jumlah piutang usaha yang tidak Total unimpaired trade accounts mengalami penurunan nilai 92.626.436.237 34.253.376.618 receivable Piutang Lain-lain Other Accounts Receivables Grup A - - Group A Grup B 89.363.221.137 36.557.494.299 Group B 89.363.221.137 36.557.494.299 31 DesemberDecember 31 • Grup A – pelanggan barupihak berelasi kurang dari enam 6 bulan. • Group A – new customersrelated parties less than six 6 months. • Grup B – pelanggan yang sudah adapihak berelasi lebih dari enam 6 bulan tanpa kasus gagal bayar di masa terdahulu. • Group B – existing customersrelated parties more than six 6 months with no defaults in the past. Berikut adalah eksposur laporan posisi keuangan konsolidasian yang terkait risiko kredit pada tanggal 31 Desember 2013 dan 2012 : The table below shows consolidated financial position exposures related to credit risk as of December 31, 2013 and 2012 : Jumlah Bruto Jumlah Neto Gross Amounts Net Amounts Pinjaman yang diberikan dan piutang Loans and receivables Kas dan setara kas 914.071.808.612 914.071.808.612 Cash and cash equivalents Piutang usaha 152.216.067.854 111.187.875.564 Trade accounts receivable Piutang lain-lain 89.363.221.137 89.363.221.137 Other accounts receivable Jumlah 1.155.651.097.603 1.114.622.905.313 Total 2013 Jumlah Bruto Jumlah Neto Gross Amounts Net Amounts Pinjaman yang diberikan dan piutang Loans and receivables Kas dan setara kas 140.352.852.795 140.352.852.795 Cash and cash equivalents Piutang usaha 81.114.811.814 44.327.524.174 Trade accounts receivable Piutang lain-lain 36.557.494.299 36.557.494.299 Other accounts receivable Jumlah 258.025.158.908 221.237.871.268 Total 2012 PT SMARTFREN TELECOM Tbk DAN ENTITAS ANAK Catatan atas Laporan Keuangan Konsolidasian Untuk Tahun-tahun yang Berakhir 31 Desember 2013 dan 2012 Angka-angka Disajikan dalam Rupiah, kecuali Dinyatakan Lain PT SMARTFREN TELECOM Tbk AND ITS SUBSIDIARIES Notes to Consolidated Financial Statements For the Years Ended December 31, 2013 and 2012 Figures are Presented in Rupiah, unless Otherwise Stated - 110 - Risiko Likuiditas Liquidity Risk Risiko likuiditas merupakan risiko disaat posisi arus kas Grup menunjukan tidak mencukupi untuk menutupi kebutuhan nilai pengeluaran jangka pendek untuk kebutuhan operasional. Liquidity risk is a risk arising when the cash flow position of the Group is not sufficient to cover the liabilities which become due and to meet the operational needs. Kebutuhan likuiditas Grup secara awal pertumbuhannya timbul dari kebutuhan dalam membiayai investasi dan pengeluaran barang modal yang terkait dengan perluasan bisnis telekomunikasi. Dimana bisnis ini memerlukan dukungan modal yang substansial untuk membangun serta memperluas infrastruktur selular dan jaringan data serta untuk mendanai operasional, khususnya pada tahap pengembangan jaringan. Liquidity needs of the Group in the early growth arises from the need to finance investment and capital expenditures relating to expansion of the telecommunications business. Wherein, this business requires substantial capital support to build and expand the infrastructure provider and data network and to fund operations, especially at this stage of network development. Pada normalnya, di dalam mengelola risiko likuiditas, Grup memantau dan menjaga tingkat kas dan setara kas yang dianggap memadai untuk membiayai operasional Grup dan untuk mengatasi dampak dari fluktuasi arus kas. Grup juga secara rutin mengevaluasi proyeksi arus kas dan arus kas aktual, termasuk jadwal jatuh tempo utang jangka panjang mereka, dan terus menelaah kondisi pasar keuangan untuk mengambil inisiatif penggalangan dana. Kegiatan ini dapat meliputi pinjaman bank, penerbitan surat utang ataupun penerbitan ekuitas di pasar modal. Normally, in managing liquidity risk, the Group monitors and maintains levels of cash and cash equivalents deemed adequate to finance the operations of the Group and to overcome the impact of fluctuations in cash flow. The Group also regularly evaluates cash flow projections and actual cash flows, including the schedule of maturity long-term debt, and continue to examine the condition of financial markets to take a fundraising initiative. These activities may include bank loans, issuance of debt or equity issuance in the capital market. Berikut adalah jadwal jatuh tempo aset dan liabilitas keuangan konsolidasian berdasarkan pembayaran kontraktual yang tidak didiskontokan pada tanggal 31 December 2013 dan 2012. The table below summarizes the maturity profile of consolidated financial assets and liabilities based on contractual undiscounted payments as of December 31, 2013 and 2012. = 1 tahun 1-2 tahun 3-5 tahun 5 tahun Jumlah Nilai Tercatat = 1 year 1-2 years 3-5 years 5 years Total As Reported Aset Assets Kas dan setara kas 915.087.107.062 - - - 915.087.107.062 915.087.107.062 Cash and cash equivalents Piutang usaha 152.216.067.854 - - - 152.216.067.854 152.216.067.854 Trade accounts receivable Piutang lain-lain 89.363.221.137 - - - 89.363.221.137 89.363.221.137 Other accounts receivable Uang muka - - - 1.775.947.701.361 1.775.947.701.361 1.775.947.701.361 Advance Jumlah 1.156.666.396.053 - - 1.775.947.701.361 2.932.614.097.414 2.932.614.097.414 Total Kewajiban Liabilities Utang usaha 436.095.921.473 - - - 436.095.921.473 436.095.921.473 Trade accounts payable Pinjaman jangka pendek 1.997.777.100.000 - - - 1.997.777.100.000 1.997.777.100.000 Short-term loans Utang lain-lain 298.831.250.947 - - - 298.831.250.947 298.831.250.947 Other accounts payable Biaya masih harus dibayar 1.631.277.045.320 - - - 1.631.277.045.320 1.631.277.045.320 Accrued expenses Utang pinjaman 832.371.951.121 984.850.595.958 2.530.629.035.322 365.984.655.866 4.713.836.238.267 4.672.218.094.694 Loans payable Liabilitas sewa pembiayaan 362.710.696.151 320.273.971.899 930.309.667.398 1.070.837.501.742 2.684.131.837.190 1.506.377.586.729 Lease liabilities Utang obligasi Bonds payable Rupiah 78.390.000.000 108.540.000.000 765.810.000.000 - 952.740.000.000 707.202.017.609 Rupiah USD 12.189.000.000 12.189.000.000 506.452.950.000 1.126.873.050.000 1.657.704.000.000 450.367.972.948 US Liabilitas derivatif - - 172.970.231.448 520.635.564.468 693.605.795.916 693.605.795.916 Derivative liability Liabilitas tidak lancar lainnya - - - 292.536.000.000 292.536.000.000 68.933.522.431 Other noncurrent liabilities Jumlah 5.649.642.965.012 1.425.853.567.857 4.906.171.884.168 3.376.866.772.076 15.358.535.189.113 12.462.686.308.067 Total Selisih aset dengan kewajiban 4.492.976.568.959 1.425.853.567.857 4.906.171.884.168 1.600.919.070.715 12.425.921.091.699 9.530.072.210.653 Maturity gap assets and liabilities 31 Desember 2013December 31, 2013 PT SMARTFREN TELECOM Tbk DAN ENTITAS ANAK Catatan atas Laporan Keuangan Konsolidasian Untuk Tahun-tahun yang Berakhir 31 Desember 2013 dan 2012 Angka-angka Disajikan dalam Rupiah, kecuali Dinyatakan Lain PT SMARTFREN TELECOM Tbk AND ITS SUBSIDIARIES Notes to Consolidated Financial Statements For the Years Ended December 31, 2013 and 2012 Figures are Presented in Rupiah, unless Otherwise Stated - 111 - = 1 tahun 1-2 tahun 3-5 tahun 5 tahun Jumlah Nilai Tercatat = 1 year 1-2 years 3-5 years 5 years Total As Reported Aset Assets Kas dan setara kas 141.301.222.795 - - - 141.301.222.795 141.301.222.795 Cash and cash equivalents Piutang usaha 81.114.811.814 - - - 81.114.811.814 81.114.811.814 Trade accounts receivable Piutang lain-lain 36.557.494.299 - - - 36.557.494.299 36.557.494.299 Other accounts receivable Jumlah 258.973.528.908 - - - 258.973.528.908 258.973.528.908 Total Kewajiban Liabilities Utang usaha 308.425.972.564 - - - 308.425.972.564 308.425.972.564 Trade accounts payable Utang lain-lain 239.517.110.042 - - - 239.517.110.042 239.517.110.042 Other accounts payable Biaya masih harus dibayar 1.556.555.537.519 - - - 1.556.555.537.519 1.556.555.537.519 Accrued expenses Utang pinjaman 576.589.805.131 565.311.520.871 1.694.966.156.016 785.608.225.697 3.622.475.707.715 3.595.754.965.631 Loans payable Liabilitas sewa pembiayaan 362.854.727.439 363.055.725.704 961.578.622.094 1.336.884.260.033 3.024.373.335.270 1.632.481.046.615 Lease liabilities Utang obligasi Bonds payable Rupiah 48.240.000.000 78.390.000.000 874.350.000.000 - 1.000.980.000.000 683.146.674.851 Rupiah USD 9.670.000.000 9.670.000.000 278.979.500.000 1.026.470.500.000 1.324.790.000.000 300.320.134.010 US Liabilitas derivatif - - 133.018.537.280 509.990.811.374 643.009.348.654 643.009.348.654 Derivatif liability Liabilitas tidak lancar lainnya - - - 232.080.000.000 232.080.000.000 49.129.549.795 Other noncurrent liabilities Jumlah 3.101.853.152.695 1.016.427.246.575 3.942.892.815.390 3.891.033.797.104 11.952.207.011.764 9.008.340.339.681 Total Selisih aset dengan kewajiban 2.842.879.623.787 1.016.427.246.575 3.942.892.815.390 3.891.033.797.104 11.693.233.482.856 8.749.366.810.773 Maturity gap assets and liabilities 31 Desember 2012December 31, 2012

43. Informasi Segmen

43. Segment Information

Segmen Usaha Operating Segment Grup menjalankan dan mengelola usahanya dalam satu segmen yaitu menyediakan jasa selular CDMA dan jasa jaringan telekomunikasi untuk para pelanggannya. The Group operates and maintains its business in one segment that is providing CDMA cellular service and telecommunication network service for subscribers. Pendapatan berdasarkan pasar geografis Revenue by geographical market Berikut ini adalah jumlah pendapatan Grup berdasarkan pasar geografis: The following table shows the distribution of Group’s revenues by geographical market: 2013 2012 Jakarta, Bogor, Tangerang Jakarta, Bogor, Tangerang dan Bekasi 970.585.946.732 648.690.619.860 and Bekasi Jawa Timur 450.800.984.593 289.553.578.927 East Java Jawa Tengah 434.441.471.917 311.744.442.535 Central Java Jawa Barat 249.613.244.231 163.343.149.658 West Java Sumatera 211.176.032.319 155.741.777.131 Sumatra Bali 60.983.690.675 42.442.417.792 Bali Sulawesi 38.507.475.424 29.472.144.287 Sulawesi Kalimantan 12.748.655.330 8.177.597.064 Kalimantan Jumlah 2.428.857.501.221 1.649.165.727.254 Total