Meeing Frequency and Atendance The Audit Commitee met four imes in 2012 with a 100

187 PT MA TAHARI DEP AR TMENT S TORE Tbk • Lapor an T ahunan - Annual R eport • 2012 Perhitungan remunerasi Dewan Komisaris dan Direksi untuk tahun 2012 telah disetujui dalam Rapat Umum Pemegang Saham Tahunan pada tanggal 22 Juni 2012, yang menyatakan bahwa remunerasi Dewan Komisaris didasarkan pada hasil penilaian kinerja, ingkat persaingan industri, dan kapasitas keuangan Perseroan, serta hal-hal lain yang perlu menjadi perimbangan. Jumlah kolekif remunerasi dibatasi idak lebih dari 0,2 dari penjualan bersih Perseroan. Dalam Rapat Umum Pemegang Saham, Dewan Komisaris telah diberikan otoritas untuk merancang, menetapkan dan memberlakukan sistem remunerasi, termasuk honorarium, tunjangan, gaji, bonus dan remunerasi lainnya bagi anggota Dewan Direksi Perseroan. Pada tahun 2012 total remunerasi bagi anggota Dewan Komisaris adalah sebesar Rp3,4 miliar dan untuk anggota Direksi adalah Rp10,1 miliar. DIREKSI Sesuai dengan Anggaran Dasar Perseroan, Direksi memimpin, mengelola, dan mewakili Perseroan dalam semua interaksi dengan publik, termasuk di hadapan pengadilan, untuk memfasilitasi pencapaian visi, misi dan target Perusahaan. Anggota Direksi, Dewan Komisaris dan pemegang saham pengendali idak ada yang memiliki hubungan keuangan, kepengurusan, kepemilikan saham atau hubungan keluarga. STRUKTUR DAN KEANGGOTAAN Direksi terdiri dari enam anggota: 1 satu Presiden Direktur, 1 satu Wakil Presiden Direktur dan 4 empat orang Direktur. Anggota Direksi diangkat dan diberhenikan dalam Rapat Umum Pemegang Saham. Pada 2012, komposisi keanggotaan Direksi mengalami perubahan karena Saucer Travis William meninggalkan posisi sebagai Direktur untuk bergabung dengan Dewan Komisaris dan pengunduran diri R. Soeparmadi. Sebagai penggani adalah adalah CEO Michael Remsen dan Andre Rumanir, Direktur Sumber Daya Manusia, sehingga komposisi Direksi adalah sebagai berikut: Calculaion of the remuneraion of the Board of Commissioners and Board of Directors for the year 2012 which was approved in the Annual General Meeing of Shareholders on June 22, 2012, holding that Commissioner remuneraion is based on performance results, market compeiiveness, and the Company’s inancial capacity, as well as other things that necessary, and limit the collecive amount of 0.2 of net sales of the Company. In the General Meeing of Shareholders, the Board of Commissioners were authorized to design, establish, and enforce the system of remuneraion, including honoraria, allowances, salaries, bonuses and other remuneraion for the members of the Company’s Board of Directors. In 2012 the total remuneraion for the members of the Board of Commissioners was Rp3.4 billion and for the members of the Board of Directors was Rp10.1 billion. BOARD OF DIRECTORS The Directors are empowered by the Company’s Aricles of Associaion to lead, manage, and represent the Company in all interacions with the public, including in courts of law, in order to facilitate the achievement of the Company’s vision, mission and targets. No member of the Board of Directors, Board of Commissioners and the controlling shareholders has any inancial, management, shareholding or family relaionships. STRUCTURE AND MEMBERSHIP The Board of Directors comprises six members: 1 one President Director, 1 one Vice President Director and 4 four Directors. Members of the Board of Directors are appointed and removed at the general meeing by the Shareholders. In 2012, there were changes in the membership of the Board of Directors with William Travis Saucer leaving to join the Board of Commissioners and the departure of R. Soeparmadi. Joining the Board of Directors was Company CEO Michael Remsen and Andre Rumanir, Director of Human Resources. The current members of the Board of Directors are as follows: 188 PT MA TAHARI DEP AR TMENT S TORE Tbk • Lapor an T ahunan - Annual R eport • 2012 Posisi NamaName Posiion Presiden Direktur Bunjamin J Mailool President Director Wakil Presiden DirekturDirektur Tidak Terailiasi Michael Remsen Vice President DirectorNon-Ailiated Director Direktur Sigit Prasetya Director Direktur Wai Hoong Fock Director Direktur Joo Suk Kim Director Direktur Andre Rumanir Director TUGAS DAN TANGGUNG JAWAB Direksi bertanggung jawab atas pengelolaan Perusahaan dan mewakili Perusahaan dalam berhubungan dengan pihak eksternal. Fungsi dan peran utama Direksi adalah melakukan koordinasi yang efekif atas semua kegiatan Perusahaan agar mencapai tujuan strategis. Hal ini dicapai melalui rapat ruin Direksi yang membahas dan mencari solusi untuk hal-hal yang membutuhkan perhaian segera di semua unit usaha. Direksi dibantu oleh Tim Manajemen yang merupakan ahli di bidang masing-masing, dalam mengeksekusi rencana-rencana strategis. Direksi mengadakan rapat kuartalan yang dipimpin oleh Presiden Direktur, untuk membahas kinerja operasional Perseroan dan hal-hal strategis lainnya. Selain itu, satu atau lebih anggota Direksi dapat mengadakan rapat tambahan atas permintaan. Keputusan rapat yang mengikat terjadi jika lebih dari setengah anggota Direksi menghadiri rapat. Pada 2012, semua pertemuan memenuhi persyaratan kuorum. Nama Name February 10, 2012 April 27, 2012 July 27, 2012 November 2, 2012 December 7, 2012 Kehadiran Atendance Bunjamin J. Mailool √ √ √ √ √ 100 Michael Remsen √ √ √ √ √ 100 William Travis Saucer √ √ √ √ - 80 Sigit Prasetya √ √ √ √ √ 100 Wai Hoong Fock √ √ - √ √ 80 Joo Suk Kim √ - √ - √ 60 Andre Rumanir √ √ √ √ - 80 R. Soeparmadi √ √ √ √ √ 100 Ditunjuk sebagai Dewan Direksi pada 22 Juni 2012 Appointed as Board of Director in June 22, 2012 Mengundurkan diri pada 7 April 2013 Resigned on April 7 th , 2013 DUTIES AND RESPONSIBILITIES The Board of Directors is responsible for the management of the Company’s business and represening the Company to the public. The main role of the Board of Directors is the efecive coordinaion of the Company’s aciviies toward meeing strategic ends. This is achieved through regular meeings to discuss and ind soluions for maters that require immediate atenion within all business units. The Board of Directors is supported in the execuion of strategic plans by members of the Board of Management, who are all experts in their respecive ields. The Board of Directors also conducts quarterly meeings, chaired by the President Director, to discuss the Company’s operaional performance and other strategic maters. In addiion, one or more Directors can call addiional meeings upon request. A quorum for binding decisions occurs if more than half of the members of the Board of Directors atend the meeing. In 2012, all of the meeings fulilled the quorum requirements. Struktur Tata Kelola Corporate Governance Structure