CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN INTERIM KONSOLIDASIAN
30 JUNI 2012 Disajikan dalam jutaan Rupiah, kecuali dinyatakan lain
____________________________________________________ PT KRAKATAU STEEL PERSERO Tbk
NOTES TO THE INTERIM CONSOLIDATED FINANCIAL STATEMENTS
JUNE 30, 2012 Expressed in millions of Rupiah, unless otherwise stated
_________________________________________________
Catatan atas laporan keuangan konsolidasi terlampir merupakan bagian yang tidak terpisahkan dari laporan
keuangan konsolidasi secara keseluruhan. The accompanying notes form an integral part of these
consolidated financial statements.
78
14. PINJAMAN BANK JANGKA PENDEK lanjutan
Perusahaan lanjutan The Hongkong and Shanghai Banking Corporation
Ltd. HSBC lanjutan
14. SHORT-TERM BANK LOANS continued
The Company continued The Hongkong and Shanghai Banking Corporation
Ltd. HSBC continued
Saldo terutang atas fasilitas ini masing-masing sebesar nihil dan nihil pada tanggal-tanggal 30 Juni
2012 dan 31 Desember 2011. The outstanding payables related to this facility
amounted to nil and nil as of June 30, 2012 and December 31, 2011, respectively.
Perjanjian pinjaman mencakup pembatasan, antara lain, memberitahukan terlebih dahulu kepada HSBC
sebelum melakukan
pembayaran dividen,
menjaminkan aset, memperoleh pinjaman dari pihak lain kecuali dalam rangka kegiatan usaha dan
memberikan pinjaman kepada pihak lain. The loan agreement requires, among others, that
prior notice be given to the HSBC before distributing dividends, pledging of assets, obtaining borrowings
from other parties except in the ordinary course of business, and providing borrowings to other parties.
PT Bank DBS Indonesia Bank DBS Pada tanggal 4 November 2011, Perusahaan
memperoleh fasilitas perbankan dari PT Bank DBS Indonesia dengan jumlah maksimum sebesar
US100.000.000 yang dapat digunakan untuk import letter of credit, SKBDN, Trust Receipt,
account payable financing dan export bill letter of credit. Fasilitas kredit ini akan berakhir pada tanggal
4 November 2012. Saldo terutang atas fasilitas ini masing-masing sebesar Rp365.454 dan nihil pada
tanggal-tanggal 30 Juni 2012 dan 31 Desember 2011.
PT Bank DBS Indonesia Bank DBS On November 4, 2011, the Company obtained a
banking facility from PT Bank DBS Indonesia with a maximum amount of US100,000,000 which can be
used for import letter of credit, SKBDN, Trust Receipt, account payable financing and export bill
letter of credit. This facility will expire on November 4, 2012. The outstanding payables related to this
facility amounted to Rp365,454 and nil as of June 30, 2012 and December 31, 2011, respectively
PT Bank Mandiri Persero Tbk Bank Mandiri PT Bank Mandiri Persero Tbk Bank Mandiri
Perusahaan memperoleh fasilitas kredit modal kerja dari Bank Mandiri dengan rincian sebagai berikut:
The Company obtained working capital loan facilities from Bank Mandiri as described below:
a. Fasilitas kredit impor dalam Dolar Amerika Serikat dengan jumlah maksimum sebesar
US425.000.000 pada tahun 2012 dan 2011, dengan sub-limit untuk fasilitas Trust Receipt
masing-masing sebesar US250.000.000 dan US250.000.000. Saldo terutang atas fasilitas
ini masing-masing sebesar Rp2.381.595 dan Rp1.969.210 pada tanggal-tanggal 30 Juni
2012 dan 31 Desember 2011. a. Import credit facility in US Dollar for a
maximum amount of US425,000,000 in 2012 and 2011, US275,000,000 in 2010 with sub-
limit for
Trust Receipt
facility of
US250,000,000 dan
US250,000,000, respectively. The outstanding payables related
to this facility amounted to Rp2,381,595 and Rp1,969,210 as of June 30, 2012 and
December 31, 2011, respectively.
b. Fasilitas kredit modal kerja dalam Rupiah I dengan jumlah maksimum sebesar Rp270.000
dan fasilitas kredit modal kerja II dengan jumlah maksimum sebesar Rp560.000. Pinjaman ini
dikenakan bunga tahunan masing-masing sebesar 8,5 dan 8,5 pada tahun 2012 dan
2011. Saldo terutang atas fasilitas ini masing- masing sebesar Rp828.556 dan Rp830.000
pada tanggal-tanggal 30 Juni 2012 dan 31 Desember 2011.
c. Fasilitas kredit modal kerja dalam Dolar AS dengan
jumlah maksimum
sebesar US10.000.000
dengan bunga
tahunan masing-masing sebesar 6,0pada tahun 2012
dan 2011. Saldo terutang atas fasilitas ini masing-masing nihil pada tanggal-tanggal 30
Juni 2012 dan 31 Desember 2011 b. Working capital credit facility in Rupiah I with a
maximum amount of Rp270,000 and working capital credit facility II with a maximum amount
of Rp560,000. This loan bears annual interest at 8.5 and 8.5 in 2012 and 2011,
respectively. The outstanding payables related to this facility amounted to Rp828,556 and
Rp830,000 as of June 30, 2012 and December 31, 2011, respectively.
c. Working capital credit facility in US Dollar with a maximum amount of US10,000,000 and
annual interest at 6.0 in 2012 and 2011, respectively. The outstanding payables related
to this facility amounted nil as of June 30, 2012 and December 31, 2011 and, respectively
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN INTERIM KONSOLIDASIAN
30 JUNI 2012 Disajikan dalam jutaan Rupiah, kecuali dinyatakan lain
____________________________________________________ PT KRAKATAU STEEL PERSERO Tbk
NOTES TO THE INTERIM CONSOLIDATED FINANCIAL STATEMENTS
JUNE 30, 2012 Expressed in millions of Rupiah, unless otherwise stated
_________________________________________________
Catatan atas laporan keuangan konsolidasi terlampir merupakan bagian yang tidak terpisahkan dari laporan
keuangan konsolidasi secara keseluruhan. The accompanying notes form an integral part of these
consolidated financial statements.
79
14. PINJAMAN JANGKA PENDEK lanjutan Perusahaan lanjutan
PT Bank Mandiri Persero Tbk Bank Mandiri lanjutan
14. SHORT-TERM BANK LOANS continued The Company continued
PT Bank Mandiri Persero Tbk Bank Mandiri continued
Fasilitas-fasilitas tersebut di atas akan berakhir pada tanggal 27 September 2012. Fasilitas-fasilitas
tersebut dijaminkan dengan tanah seluas 1.210.477 m2 dengan nilai penjaminan sebesar Rp1.107.988,
mesin dan peralatan dengan nilai penjaminan sebesar Rp3.598.634, persediaan dan piutang usaha
dengan nilai penjaminan sebesar Rp3.502.000 Catatan 6, 9 dan 12.
Perjanjian pinjaman
mencakup pembatasan-
pembatasan tertentu, antara lain, menjadi penjamin pinjaman atau menjaminkan aset kepada pihak lain.
Perusahaan juga diminta untuk memelihara rasio lancar lebih dari 120, rasio pinjaman terhadap
ekuitas kurang dari 250, rasio kecukupan pembayaran bunga EBITDAInterest lebih dari 1,7
kali serta rasio kecukupan arus kas untuk pembayaran pinjaman dan bunganya Debt Service
Coverage Ratio lebih dari 1,1 kali.
Pada tanggal 4 Maret 2011, Kelompok Usaha mengadakan perjanjian dengan Bank Mandiri
mengenai jasa pelayanan dual currency cash pooling. Perjanjian ini telah diperpanjang dan berlaku
sampai dengan tanggal 4 Maret 2013. Berdasarkan perjanjian ini, semua pihak sepakat untuk mengatur
penggunaan dana dan perhitungan bunga di rekening cash pooling serta pemberian fasilitas
overdraft berdasarkan saldo konsolidasi pooling. Pada tanggal-tanggal 30 Juni 2012 dan 31
Desember 2011, tidak ada saldo terutang atas fasilitas ini.
These facilities will expire on September 27, 2012. These facilities are secured by land covering area of
1,210,477 m2 with guarantee value of Rp1,107,988, machineries and equipment with guarantee value of
Rp3,598,634, inventories and trade receivables with guarantee value of Rp3,502,000 Notes 6, 9 and
12.
The loan agreements include certain restrictions, among others, providing guarantee or pledging of
assets to another party. The Company is also required to maintain current ratio of more than
120, debt to equity ratio of less than 250, EBITDA to interest expense EBITDAInterest ratio
of more than 1.7 times, and debt service coverage ratio of more than 1.1 times.
On March 4, 2011, the Group entered into an agreement with Bank Mandiri regarding dual
currency cash pooling services. This agreement has been extended and valid up to March 4, 2013.
Under the agreement, all the parties agreed to arrange the use of fund and interest calculation in
cash pooling accounts and also provide overdraft facilities based on the pooling consolidated balance.
As of June 30, 2012 and December 31, 2011, there is no outstanding balance related to this facility.
PT Bank of Tokyo Mitsubishi UFJ Pada
tanggal 14
Maret 2012
Perseroan menandatangani Perjanjian pemberian fasilitas
perbankan dengan PT Bank of Tokyo – Mitsubishi
UFJ dengan jumlah maksimum fasilitas sebesar USD 40 juta yang dapat digunakan untuk fasilitas LC
sight, LC usance dan trust receipt. Fasilitas kredit tersebut juga dapat digunakan sebagai short term
loan facility dalam bentuk fasilitas cash loan dengan jumlah maksimum USD 25 juta. Fasilitas kredit ini
akan berakhir pada tanggal 14 Maret 2013. Saldo terutang atas fasilitas ini masing-masing sebesar
178.988 dan nihil pada tanggal-tanggal 30 Juni 2012 dan 31 Desember 2011.
PT Bank of Tokyo Mitsubishi UFJ On March 14, 2012, the Company obtained a
banking facility from PT Bank of Tokyo Mitsubishi UFJ with a maximum amount of US40,000,000
which can be used for import letter of credit sigt and usance and trust receipt. The facility can also be
drawn as short term loan facility in term of cash loan facility with a maximum amount of USD25,000,000.
This facility will expire on March 14, 2013. The outstanding payables related to this facility
amounted to 178,988 and nil as of June 30, 2012 and December 31, 2011, respectively
