OTHER ACCOUNTS RECEIVABLE FROM RELATED

PT AGUNG PODOMORO LAND Tbk DAN ENTITAS ANAK CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN KONSOLIDASIAN 31 DESEMBER 2016 DAN 2015 SERTA UNTUK TAHUN- TAHUN YANG BERAKHIR PADA TANGGAL TERSEBUT Lanjutan PT AGUNG PODOMORO LAND Tbk AND ITS SUBSIDIARIES NOTES TO CONSOLIDATED FINANCIAL STATEMENTS DECEMBER 31, 2016 AND 2015 AND FOR THE YEARS THEN ENDED Continued - 45 - Pada tahun 2016, entitas anak, AKS melakukan reklasifikasi dari properti investasi tanah dan properti investasi yang sedang dikembangkan ke aset real estat tanah yang sedang dikembangkan karena terdapat perubahan intensi manajemen senilai Rp 38.065.793 ribu. In 2016, investment property land and investment property in progress owned by subsidiary, AKS was reclassified to real estate assets land under development because of change in management’s intention amounting to Rp 38,065,793 thousand. Aset Tidak Lancar Non-current Assets Merupakan real estat yang belum dikembangkan dengan rincian sebagai berikut: Details of real estate not yet developed are as follows: 2016 2015 Rp000 Rp000 Perusahaan 45.108.950 45.108.950 The Company Entitas anak Subsidiaries KUS 2.809.538.811 1.664.977.394 KUS BMI 868.246.582 653.717.214 BMI GCK 649.103.925 603.089.380 GCK BSM 475.798.278 461.395.443 BSM PGK 252.106.261 233.942.186 PGK TKB 90.776.483 90.776.483 TKB CCB 68.410.397 68.410.397 CCB Jumlah 5.259.089.687 3.821.417.447 Total 31 DesemberDecember 31, Real estat belum dikembangkan berupa tanah milik: Real estate not yet developed represents land owned by:  Perusahaan, seluas 6.775 m 2 terletak di Jl. Tanjung Duren Selatan, Jakarta Barat.  The Company, measuring 6,775 m 2 located at Jl. Tanjung Duren Selatan, West Jakarta.  BMI, seluas 3.113.898 m 2 terletak di Karawang.  BMI, measuring 3,113,898 m 2 located at Karawang.  GCK seluas 97.180 m 2 terletak di Klender, Jakarta Timur.  BSL entitas anak BSM, seluas 5.530 m 2 terletak di Kelapa Gading, Jakarta Utara.  GCK measuring 97,180 m 2 located in Klender, East Jakarta.  BSL subsidiary of BSM, measuring 5,530 m 2 located in Kelapa Gading, North Jakarta.  AM dan TK entitas anak PGK, seluas 890.390 m 2 terletak di Desa Karawang Kulon, Karawang Barat, Jawa Barat.  AM and TK subsidiaries of PGK, measuring 890,390 m 2 located in Desa Karawang Kulon, Karawang Barat, West Java.  CCB, seluas 151.310 m 2 terletak di Kelurahan Maccini Sombala, Kecamatan Tamalate, Makassar.  CCB, measuring 151,310 m 2 located at Kelurahan Maccini Sombala, Kecamatan Tamalate, Makassar. Real estat belum dikembangkan milik entitas anak KUS dari MWS dan ADP, entitas anak BSM dari JKP dan entitas anak TKB pada tanggal 31 Desember 2016 dan 2015 merupakan biaya-biaya yang dikeluarkan dan kapitalisasi biaya untuk mendapatkan hak atas tanah, konsultan, perizinan dan lain-lain. Real estate not yet developed, owned by subsidiaries: KUS from MWS and ADP, BSM from JKP and TKB as of December 31 2016 and 2015 are capitalized costs for landrights, consultant, license cost, etc. Sampai dengan tanggal 31 Desember 2016, MWS dan JKP telah mencatat biaya-biaya yang dikeluarkan antara lain biaya konsultan, perizinan dan pengerukan tanah sehubungan dengan reklamasi Pulau G dan I masing-masing sebesar Rp 2.488.797.196 ribu dan Rp 468.798.278 ribu. As of December 31, 2016, MWS and JKP has recorded cost incurred such as consultant fee, license and land dredging related to reclamation project of G and I Island amounted to Rp 2,488,797,196 thousand and Rp 468,798,278 thousand, respectively. Pada tahun 2015, entitas anak, KPP melakukan reklasifikasi dari tanah belum dikembangkan ke aset tetap yang akan digunakan untuk pembangunan Hotel Sofitel di Ubud, Bali senilai Rp 125.808.357 ribu Catatan 15. In 2015, land not yet developed owned by subsidiary, KPP was reclassified to property and equipment, which will be used to develop Sofitel Hotel in Ubud, Bali amounted to Rp 125,808,357 thousand Note 15. PT AGUNG PODOMORO LAND Tbk DAN ENTITAS ANAK CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN KONSOLIDASIAN 31 DESEMBER 2016 DAN 2015 SERTA UNTUK TAHUN- TAHUN YANG BERAKHIR PADA TANGGAL TERSEBUT Lanjutan PT AGUNG PODOMORO LAND Tbk AND ITS SUBSIDIARIES NOTES TO CONSOLIDATED FINANCIAL STATEMENTS DECEMBER 31, 2016 AND 2015 AND FOR THE YEARS THEN ENDED Continued - 46 - Pembayaran kepada kontraktor yang nilainya melebihi 10 dari jumlah pembayaran konstruksi dan pengembangan lahan aset real estat, aset tetap dan properti investasi berasal dari: Payments to contractors with amount more than 10 of the total construction and land development costs of real estate assets, property and equipment and investment properties are as follows: 2016 2015 Rp000 Rp000 JO Boskalis 788.142.287 - JO Boskalis PT Totalindo Eka Persada 540.607.115 304.114.593 PT Totalindo Eka Persada PT Multibangun Aditama Konstruksi 438.168.940 286.040.884 PT Multibangun Aditama Konstruksi PT Nusa Raya Cipta Tbk 377.124.890 198.373.297 PT Nusa Raya Cipta Tbk PT Total Bangun Persada Tbk 223.490.599 587.572.853 PT Total Bangun Persada Tbk PT Jakarta Cakratunggal Steel 37.214.712 184.645.379 PT Jakarta Cakratunggal Steel Jumlah 2.404.748.543 1.560.747.006 Total Hak legal atas tanah aset real estat berupa HGB atas nama Grup berjangka waktu 20 – 30 tahun yang akan jatuh tempo pada tahun 2020 – 2045. Manajemen berpendapat tidak terdapat masalah dalam perpanjangan, proses sertifikasi hak atas tanah dan balik nama karena seluruh tanah diperoleh secara sah dan didukung dengan bukti pemilikan yang memadai. Pada tanggal 31 Desember 2016, pengurusan penerbitan sertifikat hak atas tanah atas nama Grup untuk tanah seluas sekitar 20,71 hektar masih dalam proses. The legal rights over the land in the form of HGB under the name of the Group has a period of 20 – 30 years until 2020 – 2045. Management believes that there will be no difficulty in the extension of the landrights, certification process and transfer of title since all the land were acquired legally and supported by sufficient evidence of ownership. As of December 31, 2016, the issuance of the landrights certificate under the name of the Group for land covering approximately 20.71 hectares is still in process. Jumlah biaya pinjaman yang dikapitalisasi ke aset real estat pada tahun 2016 dan 2015 masing-masing sebesar Rp 49.311.193 ribu dan Rp 44.916.481 ribu. Tingkat kapitalisasi biaya pinjaman pada tahun 2016 dan 2015 masing-masing sebesar 10,8 dan 12. Borrowing costs are capitalized to real estate assets amounted to Rp 49,311,193 thousand and Rp 44,916,481 thousand in 2016 and 2015, respectively. Borrowing costs capitalization rates in 2016 and 2015 are 10.8 and 12, respectively. Pada tanggal 31 Desember 2016 dan 2015, aset real estat masing-masing sebesar Rp 699.862.974 ribu dan Rp 535.791.133 ribu digunakan sebagai jaminan utang bank Catatan 21. As of December 31, 2016 and 2015, real estate assets amounted to Rp 699,862,974 thousand and Rp 535,791,133 thousand, respectively, are used as collateral for bank loans Note 21. Sebagian aset real estat diasuransikan bersama dengan properti investasi dan aset tetap Catatan 14 dan 15. Part of real estate assets were insured along with investment properties and property and equipment Notes 14 and 15. Manajemen berpendapat bahwa nilai pertanggungan tersebut cukup untuk menutupi kemungkinan kerugian atas aset yang dipertanggungkan. Management believes that the insurance coverage is adequate to cover possible losses on the assets insured. Berdasarkan penelaahan terhadap aset real estat pada akhir periode, manajemen berkeyakinan bahwa tidak perlu dilakukan penurunan nilai aset real estat. Based on the review of real estate assets at the end of the period, management believes that there is no decline in the value of real estate assets. 10. PAJAK DIBAYAR DIMUKA 10. PREPAID TAXES 2016 2015 Rp000 Rp000 Pajak pertambahan nilai 196.232.205 92.458.851 Value added tax Pajak penghasilan Income taxes pasal 28A - entitas anak 594.197 594.769 article 28A - subsidiaries Jumlah 196.826.402 93.053.620 Total 31 DesemberDecember 31,