Financial risk management objectives and policies

PT AGUNG PODOMORO LAND Tbk DAN ENTITAS ANAK CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN KONSOLIDASIAN 31 DESEMBER 2014 DAN 2013 SERTA UNTUK TAHUN- TAHUN YANG BERAKHIR PADA TANGGAL TERSEBUT Lanjutan PT AGUNG PODOMORO LAND Tbk AND ITS SUBSIDIARIES NOTES TO CONSOLIDATED FINANCIAL STATEMENTS DECEMBER 31, 2014 AND 2013 AND FOR THE YEARS THEN ENDED Continued - 110 - Tingkat bunga ef ektif rata-rata tertimbang Weighted Kurang dari 3 bulan - average satu bulan 1 tahun Diatas effective Less than 1-3 bulan 3 months to 1-5 tahun 5 tahun Jumlah interest rate 1 month 1-3 months 1 year 1-5 years 5+ years Total Rp000 Rp000 Rp000 Rp000 Rp000 Rp000 Tanpa bunga Non-interest bearing Utang usaha - pihak ketiga 1.141.400.648 - - - - 1.141.400.648 Trade accounts pay able - third parties Utang lain-lain Other accounts pay able Pihak berelasi 15.279.870 - - - - 15.279.870 Related parties Pihak ketiga 910.322.169 - - - - 910.322.169 Third parties Uang jaminan peny ewa 91.733.619 - - - 91.733.619 Tenants security deposits Biay a y ang masih harus dibay ar 115.546.431 - - - 115.546.431 Accrued expenses Insrumen tingkat bunga v ariabel Variable interest rate instruments Utang bank jangka pendek 10,50 - - 10.800.889 - - 10.800.889 Short-term bank loans Utang bank jangka panjang 10,79 33.621.171 66.474.356 289.786.336 663.249.943 - 1.053.131.806 Long-term bank loans Insrumen tingkat bunga tetap Fixed interest rate instruments Utang bank jangka panjang 11,00 15.463.941 30.629.964 140.948.554 1.158.147.380 - 1.345.189.839 Other accounts pay able Lembaga keuangan lainny a 16,00 948.404 1.896.808 8.535.638 8.446.173 - 19.827.023 Other f inancial institutions Utang obligasi 10,05 - 88.062.500 581.062.500 4.141.312.500 - 4.810.437.500 Bonds and notes pay able Jumlah 2.324.316.253 187.063.628 1.031.133.917 5.971.155.996 - 9.513.669.794 Total 31 DesemberDecember 31, 2013 Jumlah yang dicantum di atas untuk instrumen suku bunga variabel untuk liabilitas keuangan harus berubah jika perubahan suku bunga variabel berbeda dengan estimasi suku bunga yang ditentukan pada akhir periode pelaporan. Financial liabilities with variable interest rate instruments as stated above is subject to changes if changes in variable interest rates differ to those estimates of interest rates determined at the end of the reporting period. Fasilitas Pembiayaan Financing Facilities Grup memiliki akses ke fasilitas pembiayaan sebagaimana dijelaskan dalam rincian di bawah ini, yang tidak digunakan pada akhir periode pelaporan. The Group has access to financing facilities as described in the note below, were unused at the end of the reporting period. 31 Desember 31 Desember December 31, December 31, 2014 2013 Rp000 Rp000 Fasilitas utang dengan jaminan dan Secured bank loan facilities with various tanggal jatuh tempo yang berbeda maturity dates through to 2014 and 2013 mulai tahun 2014 dan 2013 yang which may be extended by mutual diperpanjang dengan perjanjian bersama: agreement: Jumlah yang digunakan 2.772.682.125 2.713.217.483 Amount used Jumlah yang belum digunakan 818.590.360 555.805.522 Amount unused Jumlah 3.591.272.485 3.269.023.005 Total Grup memelihara kecukupan dana untuk membiayai kebutuhan modal kerja yang berkelangsungan. The Group maintain sufficient funds to finance its ongoing working capital requirements. iv. Manajemen risiko tingkat bunga iv. Interest rate risk management Grup terpapar risiko suku bunga karena entitas dalam Grup meminjam dana dengan tingkat bunga tetap dan mengambang. Risiko ini dikelola oleh Grup dengan mempertahankan gabungan yang tepat antara pinjaman suku bunga tetap dan mengambang. The Group is exposed to interest rate risk because entities in the Group borrow funds at both fixed and floating interest rates. The risk is managed by the Group by maintaining an appropriate mix of fixed and floating rate borrowings. Eksposur Grup terhadap suku bunga dalam aset keuangan dan liabilitas keuangan dirinci dalam bagian manajemen risiko likuiditas pada catatan ini. The Group ’s exposures to interest rates on financial assets and financial liabilities are detailed in the liquidity risk management section of this note.