Ilustrasi Penggunaan Simulasi Penentuan Harga Opsi Put Amerika dengan Simulasi Monte Carlo
49 Dari data masa lalu yang sudah diperoleh tersebut. Pengusaha toko ini hendak
memperkirakan pola permintaan untuk 10 hari bulan berikutnya. Berapa kira-kira permintaan yang muncul?
Untuk menyelesaikan permasalahan di atas dapat diikuti prosedur atau langkah-langkah berikut ini;
2. Terlebih dahulu dibuat distribusi data empirisnya, yaitu : fungsi distribusi densitas, seperti pada Tabel 1 .
3. Distribusi permintaan ini diubah dalam bentuk fungsi distribusi kumulatif selanjutnya disebut FDK.
Tabel 2 Distribusi permintaan dalam bentuk fungsi distribusi kumulatif
Permintaanhari Distribusi Densitas FDK
3 pasang
0.05 0.05
4 pasang 0.1
0.15
5 pasang
0.15 0.3
6 pasang 0.3
0.6
7 pasang 0.25
0.85
8 pasang 0.15
1
Jumlah 1
4. Setiap permintaan tersebut, diberi angka penunjuk batasan Tag Number
Pelabelan bilangan, disusun berdasarkan FDK
distribusi permintaan
Tabel 3 Tag number yang disusun berdasarkan FDK
Permintaanhari Distribusi
Densitas FDK
Tag Number 3 pasang
0.05 0.05
0.00 – 0.05
4 pasang 0.1
0.15 0.06 – 0.15
5 pasang 0.15
0.3 0.15 – 0.30
6 pasang
0.3 0.6
0.31 – 0.60
7 pasang 0.25
0.85 0.60 – 0.85
8 pasang
0.15 1
0.86 – 1.00
50 5. Lakukan penarikan bilangan acak, dengan salah satu bentuk pembangkit
bilangan-bilangan acak, misal diperoleh 10 bilangan acak sbb : 1. 0.5751
2. 0.1270 3. 0.7039
4. 0.3853 5. 0.9166
6. 0.2888 7. 0.9518
8. 0.7348 9. 0.1347
10. 0.9014 Dari bilangan-bilangan acak ini diambil dua angka dibelakang koma dan
dicocokkan dengan tag number. Hasilnya adalah kesimpulan permintaan yang dibutuhkan. Berikut ini adalah tabel dari hasil kesimpulan
permasalahan di atas Tabel 4 Hasil kesimpulan permintaan
Hari Permintaan
Jumlah Pasangan
1
6 pasang
2 4 pasang
3
7 pasang
4 6 pasang
5 8 pasang
6 5 pasang
7 8 pasang
8
7 pasang
9 4 pasang
10 8 pasang
Dari langkah-langkah yang telah dilakukan di atas untuk menyelesaikan permasalahan maka seorang pengusaha toko sepatu dapat memperkirakan berapa
banyak persediaan sepatu yang minimal harus dimiliki toko sepatunya. Dari Tabel 4 permintaan akan banyaknya sepatu untuk 10 minggu ke depan dapat
diperkirakan.
51
BAB V IMPLEMENTASI SIMULASI MONTE CARLO UNTUK PENILAIAN
OPSI PUT AMERIKA