MONETARY ASSETS Daftar Laporan Audit

PT XL AXIATA Tbk DAN ENTITAS ANAK AND SUBSIDIARIES Halaman 101 Page CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN KONSOLIDASIAN INTERIM UNTUK PERIODE TRIWULAN DAN SEMBILAN BULAN YANG BERAKHIR 30 SEPTEMBER 2014 DAN 2013 Dinyatakan dalam jutaan Rupiah, kecuali dinyatakan lain NOTES TO THE INTERIM CONSOLIDATED FINANCIAL STATEMENTS FOR THE QUARTER AND NINE-MONTH PERIODS ENDED 30 SEPTEMBER 2014 AND 2013 Expressed in millions of Rupiah, unless otherwise stated 35. MANAJEMEN RISIKO KEUANGAN lanjutan 35. FINANCIAL RISK MANAGEMENT continued Faktor risiko keuangan lanjutan Financial risk factors continued i Risiko pasar lanjutan i Market risk continued Risiko tingkat suku bunga lanjutan Interest rate risk continued Profil pinjaman jangka panjang dan pinjaman pemegang saham Grup setelah memperhitungkan transaksi lindung nilai adalah sebagai berikut: The Group’s long-term loans and shareholder loan profile after taking into account hedging transactions is as follows: 30092014 31122013 Pinjaman ke pemegang saham dengan tingkat Fixed interest rates suku bunga tetap 6,106,000 - shareholder loan Pinjaman jangka panjang dengan tingkat suku Fixed interest rates bunga tetap 5,610,234 5,228,924 long-term loans Pinjaman jangka panjang dengan tingkat suku bunga Floating interest rates mengambang 18,696,387 12,592,678 long-term loans 30,412,621 17,821,602 Pada tanggal 30 September 2014 dan 2013, jika suku bunga lebih tinggi 50 basis poin dengan semua variabel lain tetap, maka rugi periode berjalan akan bertambah sebesar Rp 47.455 dan laba periode komparatif terkait akan berkurang sebesar Rp 26.307, terutama yang timbul sebagai akibat beban bunga yang lebih tinggi atas pinjaman dengan suku bunga mengambang. As at 30 September 2014 and 2013, if the interest rates had been 50 basis points higher with all variables held constant, loss for the period would have been higher by Rp 47,455 and the profit for the related comparative period would have been lower by Rp 26,307, mainly as a result of higher interest expense on floating rate loans. ii Risiko kredit ii Credit risk Grup memiliki risiko kredit yang terutama berasal dari simpanan di bank, piutang usaha, piutang lain-lain, piutang derivatif dan aset lain- lain - investasi bersih dalam sewa pembiayaan. The Group is exposed to credit risk primarily from deposits with banks, trade receivables, other receivables, derivatives receivables and other assets - net investment in finance lease. Kualitas kredit aset keuangan Credit quality of financial assets Grup mengelola risiko kredit yang terkait dengan simpanan di bank dan piutang derivatif dengan memonitor reputasi, peringkat kredit, dan membatasi risiko agregat dari masing- masing pihak dalam kontrak. Untuk bank, hanya pihak-pihak independen dengan predikat baik yang diterima. The Group manages credit risk exposed from its deposits with banks and derivatives receivables by monitoring reputation, credit ratings and limiting the aggregate risk to any individual counterparty. For banks, only independent parties with a good rating are accepted. PT XL AXIATA Tbk DAN ENTITAS ANAK AND SUBSIDIARIES Halaman 102 Page CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN KONSOLIDASIAN INTERIM UNTUK PERIODE TRIWULAN DAN SEMBILAN BULAN YANG BERAKHIR 30 SEPTEMBER 2014 DAN 2013 Dinyatakan dalam jutaan Rupiah, kecuali dinyatakan lain NOTES TO THE INTERIM CONSOLIDATED FINANCIAL STATEMENTS FOR THE QUARTER AND NINE-MONTH PERIODS ENDED 30 SEPTEMBER 2014 AND 2013 Expressed in millions of Rupiah, unless otherwise stated 35. MANAJEMEN RISIKO KEUANGAN lanjutan 35. FINANCIAL RISK MANAGEMENT continued Faktor risiko keuangan lanjutan Financial risk factors continued ii Risiko kredit lanjutan ii Credit risk continued Kualitas kredit aset keuangan lanjutan Credit quality of financial assets continued Terkait dengan kredit yang diberikan kepada pelanggan, Grup menetapkan syarat dan ketentuan fasilitas kredit kepada pelanggan selular dan pelanggan lainnya, seperti dealer, distributor, operator lainnya terkait interkoneksi dan jelajah internasional. Jaminan tambahan juga disyaratkan dalam kondisi tertentu. Umumnya jaminan yang digunakan adalah bank garansi. In respect of credit exposures given to customers, the Group established general terms and conditions of credit facility to subscribers and non-subscribers such as dealers, distributors, interconnection and roaming partners. On a case by case basis, additional security is required. Common type used is bank guarantee. Penjualan kepada dealer dilakukan secara tunai. Kelayakan kredit dan prosedur penagihan ditelaah secara baik dan tepat waktu. Tidak terdapat konsentrasi risiko kredit yang signifikan terkait dengan piutang usaha, hal ini disebabkan keragaman pelanggan. Sales to dealers are required to be settled in cash. Credit worthiness and collection procedures are reviewed properly and promptly. There is no significant concentration of credit risk with respect to trade receivables due to its diverse customer base. Manajemen yakin terhadap kemampuan untuk mengendalikan dan menjaga eksposur risiko kredit pada tingkat yang minimal. Eksposur maksimum risiko kredit pada tanggal pelaporan adalah sebagai berikut: Management is confident in its ability to control and sustain minimal exposure of credit risk. The maximum credit risk exposure at the reporting date is as follows: 30092014 31122013 Bank dan setara kas 3,143,534 1,315,751 Bank and cash equivalents Piutang usaha 1,149,318 1,314,200 Trade receivables Piutang lain-lain 32,629 18,244 Other receivables Piutang derivatif 518,121 699,204 Derivative receivables Aset lain-lain 410,445 409,516 Other assets Jumlah 5,254,047 3,756,915 Total Kualitas kredit dari aset keuangan baik yang belum jatuh tempo atau tidak mengalami penurunan nilai dan jatuh tempo tetapi tidak mengalami penurunan nilai dapat dinilai dengan mengacu pada peringkat kredit eksternal jika tersedia atau mengacu pada informasi historis mengenai tingkat gagal bayar debitur: The credit quality of financial assets that are neither past due nor impaired and past due but not impaired can be assessed by reference to external credit ratings if available or to historical information about counterparty default rates: