Accounts Receivable AR JKON 2010

PT JAYA KONSTRUKSI MANGGALA PRATAMA Tbk DAN PERUSAHAAN ANAK CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN KONSOLIDASIAN Lanjutan Untuk Tahun-tahun yang Berakhir pada 31 Desember 2010 dan 2009 Dalam Rupiah Penuh PT JAYA KONSTRUKSI MANGGALA PRATAMA Tbk AND SUBSIDIARIES NOTES TO CONSOLIDATED FINANCIAL STATEMENTS Continued For the Years Ended December 31, 2010 and 2009 In Full Rupiah d324 Maret 2011 43 Paraf 10. Uang Muka Proyek Kerjasama Operasi 10. Advance for Joint Operations 2010 2009 Rp Rp JO Jaya - Bangun Cipta Jaya - Bangun Cipta JO Proyek Jalan Lolowau Teluk Dalam 7,022,000,000 9,882,243,247 Jalan Lolowau Teluk Dalam Project JO Jaya - Duta Graha Jaya - Duta Graha JO Proyek Jalan Tohpati Kusamba Bali 4,070,000,000 -- Jalan Tohpati Kusamba Bali Project JO Jaya - Bangun Cipta Jaya - Bangun Cipta JO Proyek Jalan Lahusa Gomo Nias 2,482,500,000 6,562,500,000 Jalan Lahusa Gomo Nias Project JO Jaya - Bangun Cipta Jaya - Bangun Cipta JO Proyek Jalan Geumpang Tutut 2,322,900,000 9,514,390,000 Jalan Geumpang Tutut Project JO Wika - Jaya Proyek Jalan Layang Casablanca 532,828,547 -- Wika - Jaya JO Jalan Layang Casablanca Project JO Jaya - Total Proyek Gedung Unisi 223,049,700 -- Jaya - Total JO Gedung UnisiProject JO Waskita Jakon Bumirejo Proyek Pati Rembang 45,520,487 45,520,487 Waskita Jakon Bumiredjo JO Pati Rembang Project JO Jaya - Waskita Proyek Jalan Pangkalan Lada 25,281,402 25,281,402 Jaya - Waskita JO Jalan Pangkalan Lada Project JO Jaya Duta Graha Proyek Jalan Semarang - Demak -- 7,480,000,000 Jaya Duta Graha JO Jalan Semarang - Demak Project KSO-SWRO Ancol -- 15,561,387 KSO-SWRO Ancol JO Jaya - Statika Proyek Jalan Payakumbuh Pangkalan -- 9,208,600 Jaya - Statika JO Jalan Payakumbuh Pangkalan Project Jumlah 16,724,080,136 33,534,705,123 Total 11. Uang Muka dan Biaya Dibayar di Muka 11. Advances and Prepaid Expenses 2010 2009 Rp Rp Uang Muka Pembelian 14,863,896,226 30,904,783,431 Purchase Advances Biaya Dibayar di Muka 8,964,239,952 7,705,529,365 Prepaid Expenses Uang Muka Pembelian Aset 8,489,867,859 4,432,362,631 Purchase Advances for Fixed Assets Transaksi Dalam Penyelesaian 4,057,517,164 10,346,468,740 Transaction on Process Uang Muka Sub Kontraktor 2,818,566,104 6,201,728,469 Advance to Subcontractors Instalasi LPG 524,559,450 41,516,837 LPG Installation Lain-lain 39,657,161 163,072,725 Other 39,758,303,916 59,795,462,198 Uang muka pembelian merupakan uang muka atas pembelian dan pengadaan bahan material dari pihak ketiga yang belum diterima oleh Perusahaan dan perusahaan anak. Purchase advances are advance payments by the Company and subsidiaries from third parties for raw material purchased. Transaksi dalam penyelesaian merupakan uang muka yang dibayarkan Perusahaan dan perusahaan anak untuk menunjang kegiatan operasional di kantor pusat dan proyek konstruksi. Transaction on process represent advances that have been paid by the Company and subsidiaries to support operations in the head office and project construction. Biaya dibayar di muka merupakan pembayaran Perusahaan dan perusahaan anak atas sewa dan premi asuransi yang diamortisasi sebagai beban sewa dan beban asuransi sesuai dengan jangka waktu pelaksanaan proyek. Prepaid expenses are payments made by the Company and subsidiaries for rental and insurance premium and will be amortized as rent expenses and insurance expenses based on project term period. PT JAYA KONSTRUKSI MANGGALA PRATAMA Tbk DAN PERUSAHAAN ANAK CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN KONSOLIDASIAN Lanjutan Untuk Tahun-tahun yang Berakhir pada 31 Desember 2010 dan 2009 Dalam Rupiah Penuh PT JAYA KONSTRUKSI MANGGALA PRATAMA Tbk AND SUBSIDIARIES NOTES TO CONSOLIDATED FINANCIAL STATEMENTS Continued For the Years Ended December 31, 2010 and 2009 In Full Rupiah d324 Maret 2011 44 Paraf Uang muka subkontraktor merupakan uang muka yang dibayarkan Perusahaan kepada subkontraktor untuk pelaksanaan suatu proyek yang akan dikompensasikan dengan pembayaran termin kepada subkontraktor. Advance to subcontractors is payments made by the Company and subsidiaries to the subcontractors for projects which will be compensated with the term of payment to subcontractors. Uang muka pembelian aset merupakan uang muka atas pembelian aset tetap dari pihak ketiga yang belum diterima oleh Perusahaan. Purchase advances for fixed assets are advance payments by the Company and subsidiaries for purchasing fixed assets. 12. Biaya Kontrak Ditangguhkan 12. Deferred Contract Expenses 2010 2009 Rp Rp Proyek WTC 1,264,879,984 -- WTC Project Proyek Bank Kaltim TRD Call Center 1,061,799,434 -- Bank Kaltim TRD Call Center Project Proyek Cyber Annex 1,005,053,568 5,511,271,301 Cyber Annex Project Proyek ICON Data Center 608,921,013 1,297,306,129 ICON Data Center Project Proyek Ciputra World Surabaya 578,417,683 -- Ciputra World Surabaya Project Proyek Thamrin Executive Residence 521,363,383 -- Thamrin Executive Residence Project Proyek Bank Indonesia 510,104,073 139,056,481 Bank Indonesia Project Proyek Central Park 452,237,131 3,083,073,830 Central Park Project Proyek Tanah Abang Blok B 266,476,836 894,184,563 Tanah Abang Blok B Project Proyek Indosat Pondok Gede 221,307,273 1,085,484,530 Indosat Pondok Gede Project Proyek Pemda Kepri -- 3,045,817,267 Pemda Kepri Project Proyek Pasar Senen -- 2,459,111,352 Pasar Senen Project Proyek PLTU Rembang -- 2,063,622,364 PLTU Rembang Project Proyek Mapple Park -- 1,195,777,275 Mapple Park Project Proyek Paragon City - Semarang -- 1,007,716,455 Paragon City - Semarang Project Mediterania Marina Residence -- 949,604,910 Mediterania Marina Residence Proyek Paris Van Java -- 896,548,220 Paris Van Java Project Proyek PAC MSC Menado -- 676,923,878 PAC MSC Menado Project Proyek The Lavande -- 545,792,567 The Lavande Project Lain-lain masing-masing di bawah Rp 500 juta 3,312,824,303 6,215,803,631 Others below Rp 500 Millions Jumlah 9,803,384,681 31,067,094,753 Total Biaya kontrak ditangguhkan merupakan kelebihan biaya kontrak yang terjadi atas biaya kontrak yang diakui berdasarkan persentase penyelesaian. Deferred contract expenses represents the excess of incurred contract cost over recognized contract cost based on the percentage of completion method. PT JAYA KONSTRUKSI MANGGALA PRATAMA Tbk DAN PERUSAHAAN ANAK CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN KONSOLIDASIAN Lanjutan Untuk Tahun-tahun yang Berakhir pada 31 Desember 2010 dan 2009 Dalam Rupiah Penuh PT JAYA KONSTRUKSI MANGGALA PRATAMA Tbk AND SUBSIDIARIES NOTES TO CONSOLIDATED FINANCIAL STATEMENTS Continued For the Years Ended December 31, 2010 and 2009 In Full Rupiah d324 Maret 2011 45 Paraf 13. Penyertaan Saham 13. Investments in Associated Entities Tempat Kedudukan Jumlah Kepemilikan Jumlah Kepemilikan Domicile Amount Ownership Amount Ownership Rp Rp Metode Ekuitas Equity Method PT Jaya Sarana Pratama Jakarta 41,689,947,152 40.00 6,993,224,712 40.00 PT Jaya Sarana Pratama PT Sarana Tirta Utama Jakarta 31,983,579,795 64.00 -- - PT Sarana Tirta Utama PT Jaya Mitra Sarana Jakarta 2,183,753,565 25.00 -- - PT Jaya Mitra Sarana PT Mitra Kerta Raharja Tangerang 1,448,226,015 20.00 1,537,421,147 20.00 PT Mitra Kerta Raharja - - Metode Biaya - - Cost Method PT Industri Tata Udara Jakarta 4,200,000,000 10.00 4,200,000,000 17.50 PT Industri Tata Udara PT Damai Indah Golf Tbk Jakarta 320,000,000 0.10 320,000,000 0.10 PT Damai Indah Golf Tbk PT Jakarta Tollroad Development Jakarta 25,000,000 1.00 25,000,000 1.00 PT Jakarta Tollroad Development PT Jatra Niaga Pratama Jakarta -- - 1,200,000 0.10 PT Jatra Niaga Pratama PT Jayagas Teknik Prima Jakarta -- - 400,000 0.10 PT Jayagas Teknik Prima Jumlah 81,850,506,527 13,077,245,859 Total 2010 2009 PT Jaya Sarana Pratama PT Jaya Sarana Pratama PT Jaya Sarana Pratama “JSP” didirikan pada tanggal 18 Juni 2009 di Jakarta sesuai akta No. 168 dari Notaris Aulia Taufani, SH, pengganti dari Sutjipto, SH, M.Kn. Akta pendirian ini telah disahkan oleh Menteri Hukum dan Hak Asasi Manusia Republik Indonesia dengan Surat Keputusan No. AHU-34105.AH.01.01.Tahun 2009 Tanggal 21 Juli 2009. PT Jaya Sarana Pratama JSP was established on June 18, 2009 in Jakarta, according to deed No. 168 of Notary Aulia Taufani, SH, substitute of Sutjipto, SH, M.Kn. Deed of Establishment was approved by the Minister of Justice and Human Rights of the Republic Indonesia in his Decree No. AHU-34105.AH.01.01.Tahun 2009 dated on July 21, 2009. Berdasarkan Akta Pernyataan Keputusan Rapat Umum Pemegang No. 4 tanggal 8 September 2009 dari Notaris Anggrahini Dewi, SH, pengganti dari Aloysius M. Jasin, SH, disetujui peningkatan modal dasar JSP dari Rp 10.000.000.000 menjadi Rp 50.000.000.000, dan peningkatan modal ditempatkan dan disetor dari Rp 2.500.000.000 menjadi Rp 17.500.000.000. Peningkatan modal disetor sebesar Rp 6.000.000.000 diambil oleh Perusahaan. Perubahan tersebut telah mendapat persetujuan dari Menteri Hukum dan Hak Asasi Manusia Republik Indonesia dengan Surat Keputusan No. AHU- 47416.AH.01.02.Tahun 2009 Tanggal 2 Oktober 2009. Based on Deed of Statement of General Meeting of Shareholders No. 4 dated 8 September 2009 from Notary Anggrahini Goddard, SH, substitute of Aloysius M. Jasin, SH, JSP approved to increase the authorized capital by Rp 10,000,000,000 to become Rp 50,000,000,000, and increase the issued and paid up capital of Rp 2,500,000,000 to Rp 17,500,000,000. The Increase of paid up capital amounting to Rp 6,000,000,000 taken up by the Company. The amendment was approved by the Minister of Justice and Human Rights of the Republic Indonesia in his Decree No. AHU-47416.AH.01.02.Tahun 2009 Date October 2, 2009. Berdasarkan Akta Pernyataan Keputusan Rapat Umum Pemegang Saham Luar Biasa JSP No. 41 tanggal 10 November 2010 dari Notaris Aloysius M.Jasin, SH, disetujui peningkatan modal dasar dasar JSP dari Rp 50.000.000.000 menjadi Rp 420.000.000.000 dan peningkatan modal disetor sebesar dari Rp 17.500.000.000 menjadi Rp 105.000.000.000. Peningkatan modal disetor sebesar Rp 35.000.000.000 diambil oleh Perusahaan. Based on Deed of Statement of Shareholders General Meeting Extraordinary JSP No. 41 dated 10 November 2010 from Notary Aloysius M. Jasin, SH, its approved to increase the authorized capital of JSP from Rp 50.000.000.000 to Rp 420,000,000,000 and increase the paid up capital of Rp 17,500,000,000 to become Rp 105,000,000,000. The increase of paid up capital of Rp 35,000,000,000 taken up by the Company. PT JAYA KONSTRUKSI MANGGALA PRATAMA Tbk DAN PERUSAHAAN ANAK CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN KONSOLIDASIAN Lanjutan Untuk Tahun-tahun yang Berakhir pada 31 Desember 2010 dan 2009 Dalam Rupiah Penuh PT JAYA KONSTRUKSI MANGGALA PRATAMA Tbk AND SUBSIDIARIES NOTES TO CONSOLIDATED FINANCIAL STATEMENTS Continued For the Years Ended December 31, 2010 and 2009 In Full Rupiah d324 Maret 2011 46 Paraf PT Sarana Tirta Utama PT Sarana Tirta Utama PT Sarana Tirta Utama STU didirikan berdasarkan Akta No.12 tanggal 12 Mei 2010 dari Notaris Retno Rini Purwaningsih Dewanto,SH. STU bergerak pada industri Pembangunanpenyediaan dan pengelolaan air bersihair minum dan pembangunan pembangkit tenaga listrik. Pada awal pendiriannya, Perusahaan memiliki penyertaan saham sebanyak 32.000 saham dengan nilai Rp 32.000.000.000 dengan prosentase kepemilikan sebesar 64.Selama tahun 2010 STU belum beroperasi. PT Sarana Tirta Utama STU was established based on Deed No. 12 dated May 12, 2010 of Notary Rini Retno Purwaningsih Dewanto, SH. STU engaged in construction industry supply and water management water supply and construction of power plants. At the beginning of its establishment, the Company has ownership of 32,000 shares with a value of Rp 32,000,000,000 with percentage ownership interest of 64. During its year 2010 STU has not yet operated. Perusahaan tidak melakukan konsolidasi atas Investasi di STU walaupun kepemikian 64 karena investasi tersebut bersifat sementara. The Company does not consolidate its Investments in STU although ownership of 64 because it is a temporary investments PT Jaya Mitra Sarana PT Jaya Mitra Sarana PT Jaya Mitra Sarana JMS didirikan berdasarkan Akta No.10 tanggal 18 Nopember 2009 dari Notaris Anggrahini Dewi, SH. JMS bergerak pada industri konstruksi. Perusahaan memiliki penyertaan saham sebanyak 2.500 saham dengan nilai Rp 2.500.000.000 dengan prosentase kepemilikan sebesar 25. PT Jaya Mitra Sarana JMS was established based on notarial deed No.10 of notary Anggrahini Dewi, SH, dated November 18, 2009. JMS is engaged in assembling air conditioning and construction. The Company has investment amounting to 2,500 shares amounting toRp 2,500,000,000. with the percentage of ownership of 25. PT Mitra Kerta Raharja PT Mitra Kerta Raharja Berdasarkan Perjanjian Jual Beli dan Pengalihan Saham tanggal 11 September 2008, dilakukan transaksi jual beli dan pengalihan saham milik Bapak Ivananto Effendy pada PT Mitra Kerta Raharja kepada Perusahaan, sebanyak 1.320 saham yang telah disetor penuh bernilai nominal Rp 1.000.000 atau seluruhnya sejumlah Rp 1.320.000.000 yang merupakan 20 dari seluruh saham yang dikeluarkan dan disetor penuh. Harga perolehan saham tersebut adalah Rp 1.584.000.000. Based on Sale and Purchase and Transfer of Stocks Agreement dated September 11, 2008. Mr. Ivananto Effendy has agreed to sell PT MItra Kerta Raharja shares, amounting 1,320 shares with a par value of Rp 1,000,000 per share or amounting to Rp 1,320,000,000 which are fully paid and represent 20 of the issued and fully paid shares. The acquisition cost is Rp 1,584,000,000. PT Industri Tata Udara PT Industri Tata Udara PT Industri Tata Udara ITU didirikan pada tanggal 29 Desember 1978 sesuai dengan Akta No.33 dari Notaris Hobropoerwanto, SH. ITU bergerak pada industri perakitan pesawat pengatur udara assembling air conditioning and refrigeration. Pada awal pendiriannya, perusahaan anak JTN memiliki penyertaan saham sebanyak 700 saham dengan nilai Rp 70.000.000. PT Industri Tata Udara ITU was established based on notarial deed No.33 of Hobropoerwanto, SH, dated December 29, 1978. ITU is engaged in assembling air conditioning and refrigeration. In the beginning of its establishment, subsidiary JTN has investment amounting to 700 shares or Rp 70,000,000. Berdasarkan Akta No. 17 tanggal 26 Desember 2005 dari Notaris Resta Mudarna Yuda, SH, JTN melakukan penambahan penyertaan pada ITU sebanyak 24.500 saham menjadi 42.000 saham dengan nilai Rp 4.200.000.000 dengan persentase kepemilikan 17,5. Based on notarial deed No.17 of Resta Mudarna Yuda, SH, dated December 26, 2005, JTN has increased its’ investment in ITU, from 24,500 shares into 42,000 shares or equal to Rp 4,200,000,000 which represent 17.5 of ownership. PT JAYA KONSTRUKSI MANGGALA PRATAMA Tbk DAN PERUSAHAAN ANAK CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN KONSOLIDASIAN Lanjutan Untuk Tahun-tahun yang Berakhir pada 31 Desember 2010 dan 2009 Dalam Rupiah Penuh PT JAYA KONSTRUKSI MANGGALA PRATAMA Tbk AND SUBSIDIARIES NOTES TO CONSOLIDATED FINANCIAL STATEMENTS Continued For the Years Ended December 31, 2010 and 2009 In Full Rupiah d324 Maret 2011 47 Paraf Berdasarkan Akta No. 138 tanggal 15 Desember 2010, dari Notaris Buntario Tigris, SH, ITU meningkatkan modal dasar dari Rp 30.000.000.000 menjadi Rp 45.000.000.000, yang terbagi atas 450.000 saham, masing-masing saham bernilai nominal Rp 100.000. Peningkatan modal ditempatkan dan modal disetor Perseroan semula Rp 24.000.000.000 menjadi Rp 42.000.000.000 dengan cara menerbitkan 180.000 saham baru yang akan diambil alih oleh PT Emdeki Utama EU dan disetor dengan mengkonversi piutang EU ke ITU Sehingga persentase kepemilikan berkurang menjadi sebesar 10. Based on the Deed. 138 dated December 15, 2010, from Notary Buntario Tigris, SH, ITU its increased authorized capital from Rp 30,000,000,000 to Rp 45,000,000,000, which consist of 450,000 shares, with par value of Rp 100,000. The increase in issued and paid up capital of the Company initially Rp 24,000,000,000 to become Rp 42,000,000,000 done by issuing 180 000 new shares to be taken up by PT Emdeki Utama EU by converting EU receivable to ITU. Therefore percentage of ownership was reduced to 10. PT Damai Indah Golf Tbk PT Damai Indah Golf Tbk Berdasarkan surat pengajuan PT Bumi Serpong Damai tanggal 31 Januari 1992 atas pengalihan saham PT Damai Indah Golf Tbk kepada Perusahaan dan surat persetujuan dari PT Damai Indah Golf Tbk tanggal 10 April 1992 No.015PSJDIPGIV92 atas pengalihan saham tersebut Perusahaan memperoleh kepemilikan saham PT Damai Indah Golf Tbk sebanyak 2 saham dengan nilai nominal Rp 30.000.000 per saham sejumlah Rp 60.000.000. Harga atas pengalihan saham tersebut sebesar Rp 320.000.000. Based on the application for PT Bumi Serpong Damai dated January 31, 1992 on transfer of shares in PT Damai Indah Golf Page to the Company and a letter. approval from PT Damai Indah Golf Page April 10, 1992. No.015PSJDIPGIV92 the transfer of shares, the Company receives ownership stake in PT Damai Indah Golf amounting to 2 shares with a nominal value of Rp 30,000,000 per share of Rp 60,000,000. Rates of transfer of shares amounting to Rp 320,000,000. PT Jakarta Tollroad Development PT Jakarta Tollroad Development Berdasarkan Perjanjian Jual Beli dan Pengalihan Saham tanggal 27 Juli 2007, dilakukan transaksi jual beli dan pengalihan saham milik PT Pembangunan Jaya pada PT Jakarta Tollroad Development kepada Perusahaan, sebanyak 25 saham yang telah disetor penuh masing- masing bernilai nominal Rp 1.000.000 per saham atau seluruhnya berjumlah Rp 25.000.000 yang merupakan 1 dari seluruh saham yang dikeluarkan dan disetor penuh. Harga perolehan saham tersebut adalah Rp 25.000.000. Based on Sale Purchase and Transfer of Stocks Agreement dated July 27, 2007 PT Pembangunan Jaya has agreed to sell and transfer its shares in PT Jakarta Tollroad Development to the Company amounting to 25 shares with a nominal value of Rp 1,000,000 per share or amounting to Rp 25,000,000 which are fully paid and represent 1 of the issued and fully paid shares. The acquisition cost is Rp 25,000,000.