in Indonesian Language
Ekshibit E104 Exhibit E104
PT TOWER BERSAMA INFRASTRUCTURE Tbk DAN ENTITAS ANAK
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN KONSOLIDASIAN UNTUK TAHUN YANG BERAKHIR
31 DESEMBER 2015, 2014 DAN 2013 Disajikan dalam jutaan Rupiah, kecuali dinyatakan lain
PT TOWER BERSAMA INFRASTRUCTURE Tbk AND SUBSIDIARIES
NOTES TO CONSOLIDATED FINANCIAL STATEMENTS FOR THE YEARS ENDED
31 DECEMBER 2015, 2014 AND 2013 Expressed in million Rupiah, unless otherwise stated
41. MANAJEMEN RISIKO KEUANGAN Lanjutan
41. FINANCIAL RISK MANAGEMENT Continued
c. Risiko likuiditas Lanjutan
c. Liquidity risk Continued
Risiko likuiditas timbul dalam keadaan di mana Perusahaan dan entitas anak mengalami kesulitan dalam
mendapatkan sumber pendanaan. Manajemen risiko likuiditas berarti menjaga kecukupan saldo kas dan setara
kas. Perusahaan dan entitas anak mengelola risiko likuiditas dengan mengawasi arus kas aktual dan proyeksi
secara terus menerus dan mengawasi profil tanggal jatuh tempo aset dan liabilitas keuangan.
Liquidity risk arises in situations where the Company and subsidiaries has difficulties in obtaining funding. Prudent
liquidity risk management implies maintaining sufficient cash and cash equivalents. The Company and subsidiaries
manages liquidity risk by continuously monitoring forecast and actual cash flows and monitor the maturity
profiles of financial assets and liabilities.
Perusahaan dan entitas anak memonitor proyeksi persyaratan
likuiditas untuk
memastikan bahwa
Perusahaan dan entitas anak memiliki saldo kecukupan kas untuk memenuhi keperluan operasi serta menjaga
kecukupan dalam fasilitas pinjaman yang belum ditarik sepanjang waktu sehingga Perusahaan dan entitas anak
memenuhi semua batas atau persyaratan fasilitas pinjaman.
The Company and subsidiaries monitors forecasts of the liquidity requirements to ensure that it has sufficient
cash to meet operational needs while maintaining sufficient headroom on its undrawn committed
borrowing facilities at all times so that the Company and subsidiaries does not breach the borrowing limits or
covenants on any of its borrowing facilities.
Proyeksi tersebut
mempertimbangkan rencana
pembiayaan utang Perusahaan dan kepatuhan persyaratan pinjaman. Manajemen percaya bahwa strategi melakukan
cash sweeping dan pooling of funds dari sejumlah rekening bank ke dalam rekening bank operasional utama
dapat memastikan pendanaan yang terkonsentrasi dan optimalisasi likuiditas yang lebih baik.
Such forecasting takes into consideration the Company’s debt financing plans and covenant compliance.
Management believes that the strategy to manage cash sweeping and pooling of funds across accounts in main
operating banks can ensure the better concentration of funds and optimisation of liquidity.
Tabel berikut ini menunjukkan analisis jatuh tempo liabilitas keuangan Perusahaan dan entitas anak dalam
rentang waktu
yang menunjukkan
jatuh tempo
kontraktual untuk semua liabilitas keuangan non-derivatif dan derivatif di mana jatuh tempo kontraktual sangat
penting untuk pemahaman terhadap arus kas. Jumlah yang diungkapkan dalam tabel adalah arus kas kontraktual
yang tidak terdiskonto termasuk pembayaran pokok dan bunga.
The following table analyse the Company and subsidiaries financial liabilities into relevant maturity
groupings based on their contractual maturities for all non-derivative financial liabilities and derivative
financial instruments for which the contractual maturities are essential for an understanding of the
timing of the cash flows. The amounts disclosed in the table are the contractual undiscounted cash flows
including principal and interest payment.
2 0 1 5 Jumlah
tercatat Carrying
amount Arus kas
kontraktual Contractual
cash flow Kurang dari
setahun Less than one year
Antara satu dan tiga tahun
Between one and three years
Lebih dari tiga tahun More
than three years
Utang usaha dan utang lain-lain
259.545 259.545
259.545 -
- Trade and other
payables Beban masih
harus dibayar 541.390
541.390 541.390
- -
Accrued expenses
Pinjaman jangka panjang
9.415.214 9.599.517
279.317 3.109.945
6.210.253 Long-term
loans Surat utang
jangka panjang 9.065.056
9.156.750 190.000
4.138.500 4.828.250
Long-term notes
J u m l a h 19.281.205
19.557.202 1.270.252
7.248.445 11.038.503
T o t a l
in Indonesian Language
Ekshibit E105 Exhibit E105
PT TOWER BERSAMA INFRASTRUCTURE Tbk DAN ENTITAS ANAK
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN KONSOLIDASIAN UNTUK TAHUN YANG BERAKHIR
31 DESEMBER 2015, 2014 DAN 2013 Disajikan dalam jutaan Rupiah, kecuali dinyatakan lain
PT TOWER BERSAMA INFRASTRUCTURE Tbk AND SUBSIDIARIES
NOTES TO CONSOLIDATED FINANCIAL STATEMENTS FOR THE YEARS ENDED
31 DECEMBER 2015, 2014 AND 2013 Expressed in million Rupiah, unless otherwise stated
41. MANAJEMEN RISIKO KEUANGAN Lanjutan
41. FINANCIAL RISK MANAGEMENT Continued