Komisaris, direktur dan karyawan Commissioners, directors and employees

Indonesian language. PT CATUR SENTOSA ADIPRANA Tbk DAN ENTITAS ANAKNYA CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN KONSOLIDASIAN Tanggal 31 Desember 2016 dan Untuk Tahun yang Berakhir Pada Tanggal tersebut Disajikan dalam ribuan rupiah, kecuali dinyatakan lain PT CATUR SENTOSA ADIPRANA Tbk AND ITS SUBSIDIARIES NOTES TO THE CONSOLIDATED FINANCIAL STATEMENTS As of December 31, 2016 and for the Year Then Ended Expressed in thousands of rupiah, unless otherwise stated 24

2. IKHTISAR KEBIJAKAN AKUNTANSI PENTING lanjutan

2. SUMMARY OF SIGNIFICANT ACCOUNTING

POLICIES continued

e. Investasi jangka pendek

Deposito berjangka yang digunakan sebagai jaminan tanpa pembatasan penggunaan atau yang jatuh temponya lebih dari tiga bulan tetapi kurang dari satu tahun pada saat penempatan diklasifikasikan sebagai “Investasi Jangka Pendek”. Deposito berjangka yang digunakan sebagai jaminan dalam perjanjian jangka panjang dengan supplier untuk menjadi distributor atau sub-distributor, disajikan sebagai bagian dari “Aset Keuangan Tidak Lancar Lainnya”.

e. Short-term investments

Time deposits which are either used as collateral with no restriction or with maturity of greater than three months but not more than one year from the time of placement are classified as “Short-term Investments”. Time deposits which are used as security under long-term agreements with suppliers to become their distributor or sub-distributor are presented as part of “Other Non-current Financial Assets”.

f. Transaksi dengan pihak-pihak berelasi

f. Transactions with related parties

Pihak berelasi adalah orang atau entitas yang terkait dengan Grup. A related party may be a person or an entity that is related to the Group. a. Orang atau anggota keluarga dekatnya mempunyai relasi dengan Grup, jika: i memiliki pengendalian atau pengendalian bersama atas Grup; ii memiliki pengaruh signifikan atas Grup; atau iii merupakan personil manajemen kunci Grup atau entitas induk dari Perusahaan. a. A person or a close member of that person’s family is related to the Group, if that person: i has control or joint control over the Group; ii has significant influence over the Group; or iii is a member of the key management personnel of the Group or of a parent entity of the Company. b. Suatu entitas berelasi dengan Grup jika memenuhi salah satu hal berikut: i entitas dan Grup adalah anggota dari kelompok usaha yang sama. ii satu entitas adalah entitas asosiasi atau ventura bersama dari Grup atau entitas asosiasi atau ventura bersama yang merupakan anggota suatu kelompok usaha, yang mana Grup adalah anggotanya. iii entitas dan Grup adalah ventura bersama dari pihak ketiga yang sama. b. An entity is related to the Group if any of the following conditions applies: i the entity and the Group are members of the same group. ii one entity is an associate or a joint venture of the Group or an associate or a joint venture of a member of a group of which the Group is a member. iii both entity and the Group are joint venturers of the same third party. iv Grup adalah ventura bersama dari entitas ketiga dan entitas yang lain adalah entitas asosiasi dari entitas ketiga. v entitas tersebut adalah suatu program imbalan pascakerja untuk imbalan kerja dari Grup atau entitas yang terkait dengan Grup. vi entitas yang dikendalikan atau dikendalikan bersama oleh orang yang diidentifikasi dalam huruf a. iv the Group is a joint venture of a third entity and the other entity is an associate of the third entity. v the entity is a post-employment benefit plan for the benefit of employees of either the Group or an entity related to the Group. vi the entity is controlled or jointly controlled by a person identified in point a. Indonesian language. PT CATUR SENTOSA ADIPRANA Tbk DAN ENTITAS ANAKNYA CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN KONSOLIDASIAN Tanggal 31 Desember 2016 dan Untuk Tahun yang Berakhir Pada Tanggal tersebut Disajikan dalam ribuan rupiah, kecuali dinyatakan lain PT CATUR SENTOSA ADIPRANA Tbk AND ITS SUBSIDIARIES NOTES TO THE CONSOLIDATED FINANCIAL STATEMENTS As of December 31, 2016 and for the Year Then Ended Expressed in thousands of rupiah, unless otherwise stated 25 2. IKHTISAR KEBIJAKAN AKUNTANSI PENTING lanjutan 2. SUMMARY OF SIGNIFICANT ACCOUNTING POLICIES continued

f. Transaksi

dengan pihak-pihak berelasi lanjutan

f. Transactions

with related parties continued b. Suatu entitas berelasi dengan Grup jika memenuhi salah satu hal berikut: lanjutan b. An entity is related to the Group if any of the following conditions applies: continued: vii orang yang diidentifikasi dalam huruf ai memiliki pengaruh signifikan atas entitas atau merupakan personil manajemen kunci entitas atau entitas induk dari entitas. vii a person identified in point ai has significant influence over the entity or is a member of the key management personnel of the entity or of a parent of the entity Transaksi signifikan dengan pihak-pihak berelasi diungkapkan dalam dalam Catatan 8. All significant transactions with related parties are disclosed in Note 8. g. Persediaan g. Inventories Persediaan dinyatakan sebesar nilai yang lebih rendah antara biaya perolehan atau nilai realisasi neto the lower of cost or net realizable value. Biaya perolehan ditentukan dengan metode rata- rata tertimbang weighted-average method. Penyisihan persediaan usang dibentuk untuk menurunkan nilai tercatat persediaan ke nilai realisasi netonya. Inventories are stated at the lower of cost or net realizable value. Cost is determined by the weighted-average method. Allowance for inventory losses is provided to reduce the carrying value of inventories to their net realizable value. h. Biaya dibayar di muka h. Prepaid expenses Biaya dibayar di muka diamortisasi selama masa manfaat. Prepaid expenses are amortized over their benefical periods.

i. Sewa

i. Leases

Perusahaan atau Entitas Anak tertentu sebagai lessee Sewa pembiayaan yang mengalihkan kepada penyewa secara substansial seluruh risiko dan manfaat yang terkait dengan kepemilikan aset, dikapitalisasi pada awal masa sewa sebesar nilai wajar dari aset sewa pembiayaan atau, jika lebih rendah, sebesar nilai kini dari pembayaran sewa minimum. Pembayaran sewa dipisahkan antara beban keuangan dan pengurangan liabilitas sewa, sedemikian rupa sehingga menghasilkan suatu suku bunga periodik yang konstan atas saldo liabilitas yang tersisa. Beban keuangan diakui dalam laba rugi. The Company or any of the Subsidiaries as a lessee A finance lease that transfers to the lessee substantially all the risks and benefits incidental to ownership of the leased item, is capitalized at the commencement of the lease at the fair value of the leased property or, if lower, at the present value of the minimum lease payments. Lease payments are apportioned between finance expenses and reduction of the lease liability so as to achieve a constant rate of interest on the remaining balance of the liability. Finance expenses are recognized in profit or loss.