SALES AND OTHER ADVANCES continued PINJAMAN JANGKA PANJANG LONG-TERM LOANS
PT KRAKATAU STEEL PERSERO Tbk DAN ENTITAS ANAK
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN KONSOLIDASIAN
Pada Tanggal 31 Desember 2011 dan 2010 dan 1 Januari 201031 Desember 2009
dan Untuk Tahun yang Berakhir Pada Tanggal 31 Desember 2011 dan 2010
Disajikan dalam jutaan Rupiah, Kecuali Dinyatakan Lain
PT KRAKATAU STEEL PERSERO Tbk AND SUBSIDIARIES
NOTES TO CONSOLIDATED FINANCIAL STATEMENTS
As of December 31, 2011 and 2010 and January 1, 2010December 31, 2009
and for the Years Ended December 31, 2011 and 2010
Expressed in millions of Rupiah, Unless Otherwise Stated
116
21. PINJAMAN JANGKA PANJANG lanjutan 21. LONG-TERM LOANS continued
Perusahaan lanjutan The Company continued
PT Bank Mandiri Persero Tbk Bank Mandiri lanjutan
PT Bank Mandiri Persero Tbk Bank Mandiri continued
Pinjaman ini akan jatuh tempo pada tanggal 7 April 2012 dan dibayar dalam 24 kali angsuran kuartalan
dimulai sejak kuartal ketiga tahun 2006. Perjanjian pinjaman
mencakup pembatasan-pembatasan,
antara lain, memberitahukan secara tertulis perubahan anggaran dasar, modal dasar atau
disetor, pengurus dan status Perusahaan, dan penjaminan aset Perusahaan. Disamping itu,
Perusahaan juga wajib memelihara rasio keuangan lancar minimum 120 dan rasio utang terhadap
modal maksimum sebesar 250. This loan will mature on April 7, 2012 and is
payable in 24 quarterly installments starting from the third quarter of 2006. The loan agreement
requires the Company, among others, to inform in writing any changes to the articles of association,
authorized capital or paid-up capital, management and the status of the Company, and pledge of the
Company’s assets. Further, the Company shall also maintain current ratio at a minimum of 120
and debt to equity ratio at a maximum of 250.
Lembaga Pembiayaan Ekspor Indonesia “LPEI” Indonesia Eximbank “LPEI”
Berdasarkan akta perjanjian kredit investasi No. 24 tanggal 27 Oktober 2011 dari Tetty Herawati
Soebroto, S.H., M.H., Perusahaan memperoleh fasilitas kredit investasi dalam Rupiah dengan
jumlah maksimum sebesar Rp40.000 untuk pembiayaan pembangunan Pabrik Kapur II. Jangka
waktu
kredit adalah
60 bulan
sejak penandatanganan perjanjian dan akan dibayar
dalam 16 kali angsuran triwulanan yang dimulai sejak kuartal keempat tahun 2012 sampai tanggal
kuartal ketiga tahun 2016 dan dibebani bunga tahunan sebesar 9,25.
Based on the Notarial Deed No. 24 dated October 27, 2011 of Tetty Herawati Soebroto, S.H.,
M.H., the Company obtained an investment credit facility in Rupiah with a maximum amount of
Rp40,000 which was used to finance the construction of Lime Calcining Plant II. The term of
the credit facility is 60 months since the signing of loan agreement and repayable in 16 quarterly
installments starting from the fourth quarter of 2012 up to the third quarter of 2016 and bears annual
interest at 9.25.
Fasilitas pinjaman tersebut dijamin secara fidusia atas bangunan pabrik, mesin mekanis dan
peralatan Pabrik Kapur II dengan nilai penjaminan sebesar Rp44.000, atau 110 dari plafon pinjaman
Catatan 13. The loan facility is secured by the Company’s
factory building, mechanical machineries and equipment of Lime Calcining Plant II, on a fiduciary
basis with a committed value of Rp44,000, or 110 of loan plafond Note 13.
Perjanjian pinjaman
mencakup pembatasan-
pembatasan tertentu antara lain, tanpa persetujuan tertulis dari LPEI, tidak diperbolehkan menjaminkan
kekayaan yang telah dijaminkan ke LPEI kepada pihak lain, melepaskan sebagian atau seluruh
asetnya, mengubah anggaran dasar, mengubah bentuk usaha dan menurunkan atau menerbitkan
modal saham. The credit agreements include certain restrictions,
among others, that without prior written consent from LPEI, the Company is not permitted to, among
others, pledge its secured assets to other parties, dispose part of or all part of its assets, change the
articles of association, change the business, and reduce or issue share capital.
Perusahaan juga diwajibkan untuk memelihara rasio keuangan sebagai berikut:
i. Rasio Pinjaman terhadap Ekuitas tidak boleh
lebih dari 250 ii. Rasio
kecukupan pembayaran
bunga EBITDAInterest lebih besar dari 1,7 kali
iii. Rasio kecukupan arus kas untuk pembayaran pinjaman
dan bunganya
Debt Service
Coverage Ratio lebih besar dari 1,1 kali iv. Rasio Lancar lebih dari 120
The Company is also required to maintain the following financial ratios:
i. The ratio of Total Debt to Equity shall not
exceed 250. ii. The ratio of EBITDA to Interest Expenses of
more than 1.7 times iii. Debt Service Coverage Ratio of more than 1.1
times iv. The Current Ratio of more than 120
PT KRAKATAU STEEL PERSERO Tbk DAN ENTITAS ANAK
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN KONSOLIDASIAN
Pada Tanggal 31 Desember 2011 dan 2010 dan 1 Januari 201031 Desember 2009
dan Untuk Tahun yang Berakhir Pada Tanggal 31 Desember 2011 dan 2010
Disajikan dalam jutaan Rupiah, Kecuali Dinyatakan Lain
PT KRAKATAU STEEL PERSERO Tbk AND SUBSIDIARIES
NOTES TO CONSOLIDATED FINANCIAL STATEMENTS
As of December 31, 2011 and 2010 and January 1, 2010December 31, 2009
and for the Years Ended December 31, 2011 and 2010
Expressed in millions of Rupiah, Unless Otherwise Stated
117
21. PINJAMAN JANGKA PANJANG lanjutan 21. LONG-TERM LOANS continued