ASET TETAP lanjutan FIXED ASSETS continued
Indonesian language.
PT KRAKATAU STEEL PERSERO Tbk dan Entitas Anaknya
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN KONSOLIDASIAN
Tanggal 31 Desember 2013 dan Tahun yang Berakhir pada Tanggal Tersebut
Disajikan dalam ribuan Dolar AS
dan dalam jutaan Rupiah, kecuali dinyatakan lain
PT KRAKATAU STEEL PERSERO Tbk and Its Subsidiaries
NOTES TO CONSOLIDATED FINANCIAL STATEMENTS
As of December 31, 2013 and Year Then Ended
Expressed in thousands of US Dollar and in millions of Rupiah,
unless otherwise stated
100
15. PINJAMAN BANK JANGKA PENDEK lanjutan 15. SHORT-TERM BANK LOANS continued
Entitas Anak - PT KE lanjutan The Subsidiary - PT KE continued
PT Bank Rakyat Indonesia Persero Tbk BRI lanjutan
PT Bank Rakyat Indonesia PerseroTbk BRI continued
PT KE juga memperoleh fasilitas bank garansi, LC dan TR dengan jumlah maksimum sebesar
Rp400.000 pada tahun 2013 dan 2012. Fasilitas kredit tersebut akan berakhir pada tanggal
10 September 2014. Fasilitas-fasilitas tersebut dijaminkan secara cessie atas tagihan proyek yang
dibiayai pinjaman BRI dengan nilai Rp882.785. Saldo terutang atas fasilitas ini masing-masing
sebesar
US150 dan
nihil pada
tanggal 31 Desember 2013 dan 2012.
PT KE also obtained bank guarantee, LC and TR facilities with a maximum amount of Rp400,000 in
2013 and 2012. The credit facility will expire on September 10, 2014. Those facilities are secured
by receivable of projects financed by BRI amounting to Rp882,785 on cessie basis. The
outstanding payable of this facility amounted to US150 and nil as of December 31, 2013 and
2012, respectively.
PT KE diminta untuk memelihara rasio utang terhadap modal tidak melebihi 567.
PT KE shall maintain Debt to Equity ratio at maximum of 567.
PT Bank Mandiri Persero Tbk Bank Mandiri PT Bank Mandiri PerseroTbk Bank Mandiri
PT KE memperoleh fasilitas kredit modal kerja dari Bank Mandiri dengan jumlah maksimum sebesar
Rp50.000 pada tahun 2013 dan 2012. Fasilitas pinjaman ini digunakan untuk pembiayaan modal
kerja proyek yang berasal dari pemerintah maupun swasta. Fasilitas kredit tersebut akan berakhir pada
tanggal 31 Maret 2015 dengan bunga tahunan masing-masing sebesar 10 dan 9,5 pada tahun
2013 dan 2012. Saldo terutang atas fasilitas ini sebesar US2.461 dan US2.068 pada tanggal
31 Desember 2013 dan 2012. PT KE obtained working capital credit facility from
Bank Mandiri with a maximum amount of Rp50,000 in 2013 and 2012. This loan facility is used to
finance working capital for the projects owned by the government and private entities. The credit
facility will expire on March 31, 2015 with annual interest of 10 and 9.5 in 2013 and 2012,
respectively. The outstanding payable of this facility amounted to US2,461 and US2,068 as of
December 31, 2013 and 2012, respectively.
PT KE juga memperoleh fasilitas non-cash loan dari Mandiri dengan jumlah maksimum sebesar
Rp820.000. Fasilitas kredit tersebut akan berakhir pada tanggal 31 Maret 2015. Saldo terutang atas
fasilitas ini sebesar US8.352 dan nihil pada tanggal-tanggal 31 Desember 2013 dan 2012.
PT KE also obtained non-cash loan facilities from Mandiri with a maximum amount of Rp820,000.
The credit facility will expire on March 31, 2015. The outstanding payable of this facility amounted to
US8,352 and nil as of December 31, 2013 and 2012, respectively.
Fasilitas kredit tersebut dijaminkan dengan tagihan proyek secara fidusia dengan nilai minimal 150
dari total fasilitas dan kontrak proyek secara cessie. The credit facility is secured by project receivables,
on a fiduciary basis amounting to minimum of 150 total facility and project contracts on a cessie
basis.
Indonesian language.
PT KRAKATAU STEEL PERSERO Tbk dan Entitas Anaknya
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN KONSOLIDASIAN
Tanggal 31 Desember 2013 dan Tahun yang Berakhir pada Tanggal Tersebut
Disajikan dalam ribuan Dolar AS
dan dalam jutaan Rupiah, kecuali dinyatakan lain
PT KRAKATAU STEEL PERSERO Tbk and Its Subsidiaries
NOTES TO CONSOLIDATED FINANCIAL STATEMENTS
As of December 31, 2013 and Year Then Ended
Expressed in thousands of US Dollar and in millions of Rupiah,
unless otherwise stated
101
15. PINJAMAN BANK JANGKA PENDEK lanjutan 15. SHORT-TERM BANK LOANS continued
Entitas Anak - PT KE lanjutan The Subsidiary - PT KE continued
PT Bank Mandiri Persero Tbk Bank Mandiri lanjutan
PT Bank Mandiri PerseroTbk Bank Mandiri continued
PT KE diminta untuk memelihara rasio lancar minimal 120, rasio utang terhadap modal
maksimal 700, rasio kecukupan arus kas untuk pembayaran pinjaman dan bunganya Debt Service
Coverage Ratio minimum 1,1 dan rasio Laba sebelum Bunga, Pajak, Depresiasi dan Amortiasi
EBITDA maksimal 1,7. PT KE shall maintain Current Ratio at minimum of
120, Debt to Equity ratio at maximum of 700, Debt Service Coverage ratio at minimum of 1.1 and
Earnings Before Interest, Tax, Depreciation and Amortization at maximum of 1.7.
Entitas Anak - PT KHIP The Subsidiary - PT KHIP
PT Bank Rakyat Indonesia Persero Tbk BRI PT Bank Rakyat Indonesia PerseroTbk BRI
PT KHIP memperoleh fasilitas kredit modal kerja dari BRI dengan jumlah maksimum sebesar
Rp275.000 pada tahun 2013 dan 2012. Fasilitas kredit ini digunakan untuk tambahan modal kerja
PT KHIP. Fasilitas kredit ini dikenakan bunga tahunan sebesar 9,5 pada tahun 2013 dan 9
pada tahun 2012. Saldo terutang atas fasilitas ini sebesar US18.829 dan US17.168 pada tanggal
31 Desember 2013 dan 2012. PT KHIP obtained a working capital loan facility
from PT BRI Persero Tbk, with a maximum amount of Rp275,000 in 2013 and 2012.
This credit facility was used for additional working capital of PT KHIP. This facility bears annual
interest at 9.5 in 2013 and 9 in 2012. The outstanding payables related to this facility
amounted to US18,829 and US17,168 as of December 31, 2013 and 2012, respectively.
Fasilitas kredit ini dijamin dengan piutang usaha, persediaan barang jadi dan bahan baku, tanah,
bangunan, mesin dan peralatan, perabotan dan perlengkapan dengan nilai pengikatan sebesar
Rp623.573, di mana jaminan yang diberikan saling terkait dengan fasilitas kredit lainnya yang
diperoleh dari BRI. The credit facilities are secured by trade
receivables, finished goods and raw material inventories, land, buildings, machineries and
equipment, tools and equipment with guarantee value of Rp623,573, in which the collateral pledged
relates to other credit facilities obtained from BRI.
Perjanjian pinjaman
mencakup pembatasan-
pembatasan antara lain, tanpa pemberitahuan tertulis kepada bank, PT KHIP tidak diperkenankan
untuk melakukan merger, mengubah anggaran dasar, susunan dewan komisaris dan direksi,
membayar utang kepada pemegang saham, membayar dividen, menerima pinjaman dari pihak
lain
kecuali berkaitan
dengan usaha
dan menjaminkan
kekayaan kepada
pihak lain.
PT KHIP juga harus mempertahankan rasio perputaran hutang kepada Perusahaan maksimum
120 hari. The loan agreements include restrictions, among
others, that without prior written notification to the bank, PT KHIP is not permitted to enter into
merger, change the articles of association, members of the boards of commissioners and
directors,
make repayment
to shareholder,
distribute dividends, obtain loans from other parties except in the ordinary course of business, and
pledge assets as guarantee to other parties. PT KHIP also shall maintain days to payable ratio
to the Company at maximum of 120 days.