Manajemen risiko likuiditas Liquidity risk management

ES N NTS 2013 NDED nued 174 - pada rily an, nts aha hanya ed bank, ry, PT. MNC INVESTAMA Tbk DAN ENTITAS ANAK PT. MNC INVESTAMA Tbk AND ITS SUBSIDIARIES CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN KONSOLIDASIAN NOTES TO CONSOLIDATED FINANCIAL STATEMENTS 31 DESEMBER 2014 DAN 2013 SERTA UNTUK TAHUN- DECEMBER 31, 2014 AND 2013 TAHUN YANG BERAKHIR PADA TANGGAL TERSEBUT AND FOR THE YEARS THEN ENDED Angka dalam tabel dinyatakan dalam jutaan Rupiah - Lanjutan Figures in tables are stated in millions of Rupiah - Continued - 175 - Nilai tercatat aset keuangan pada laporan keuangan konsolidasian setelah dikurangi dengan cadangan kerugian penurunan nilai mencerminkan eksposur Grup terhadap risiko kredit. The carrying amount of financial assets recorded in the consolidated financial statements, net of any allowance for losses represents the Group’s exposure to credit risk. v. Manajemen risiko likuiditas v. Liquidity risk management Risiko likuiditas didefinisikan sebagai risiko saat posisi arus kas Grup menunjukkan bahwa pendapatan jangka pendek tidak cukup menutupi pengeluaran jangka pendek. Untuk entitas bank, manajemen risiko likuiditas merupakan hal yang kritikal karena berdampak langsung terhadap keberlangsungan Bank, entitas anak Perusahaan, terutama apabila terjadi krisis keuangan. Untuk itu Grup berupaya memastikan bahwa kebutuhan pendanaan saat ini maupun masa depan dapat dipenuhi baik pada kondisi normal maupun tertekan. Liquidity risk is defined as the risk when the cash flow position of the Group indicates that the short-term revenue is not enough to cover the short-term expenditures. For banking subsisdiary, liquidity risk management is critical because it has a direct impact to the sustainability of the Bank, a subsidiary, especially in the event of financial crisis. To that end, the Groups seeks to ensure that the needs of current funding as well as future needs can be met both in normal conditions and understress conditions. Untuk entitas anak non bank, Grup mengelola profil likuiditasnya untuk melunasi utang yang jatuh tempo dan untuk membayar belanja modal dengan cara menjaga tingkat kas dan setara kas dari kesetaraan pendanaan melalui jumlah komitmen fasilitas kredit yang memadai. Selain itu Grup juga menempatkan dana pada aset keuangan yang dapat dicairkan sewaktu-waktu. To the subsidiaries non bank, Group manages its liquidity profile to service its maturing debts or to be able to finance its capital expenditure by maintaining sufficient cash and cash equivalents and the ability of funding through an adequate amount of commited credit facilities. In addition, the Group also placed funds to the financial assets which can be redeemed in anytime. Tabel risiko likuiditas dan suku bunga Liquidity and interest risk tables Tabel berikut merinci sisa jatuh tempo kontrak untuk liabilitas keuangan non- derivatif dengan periode pembayaran yang disepakati Grup. Tabel telah disusun berdasarkan arus kas yang didiskontokan dari liabilitas keuangan berdasarkan tanggal terawal di mana Grup dapat diminta untuk membayar. Tabel mencakup arus kas bunga dan pokok. Sepanjang arus bunga tingkat mengambang jumlah tidak didiskontokan berasal dari kurva suku bunga pada akhir periode pelaporan. Jatuh tempo kontrak didasarkan pada tanggal terawal di mana Grup mungkin akan diminta untuk membayar. The following table details the Group’s remaining contractual maturity for its non- derivative financial liabilities with agreed repayment periods. The table has been drawn up based on the undiscounted cash flows of financial liabilities based on the earliest date on which the Group can be required to pay. The table includes both interest and principal cash flows. To the extent that interest flows are floating rate, the undiscounted amount is derived from interest rate curves at the end of the reporting period. The contractual maturity is based on the earliest date on which the Group may be required to pay. PT. MNC INVESTAMA Tbk DAN ENTITAS ANAK PT. MNC INVESTAMA Tbk AND ITS SUBSIDIARIES CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN KONSOLIDASIAN NOTES TO CONSOLIDATED FINANCIAL STATEMENTS 31 DESEMBER 2014 DAN 2013 SERTA UNTUK TAHUN- DECEMBER 31, 2014 AND 2013 TAHUN YANG BERAKHIR PADA TANGGAL TERSEBUT AND FOR THE YEARS THEN ENDED Angka dalam tabel dinyatakan dalam jutaan Rupiah - Lanjutan Figures in tables are stated in millions of Rupiah - Continued - 176 - Tingkat bunga efektif rata-rata tertimbang Weighted Kurang dari 3 bulan - average satu bulan 1 tahun Di atas effective Less than 1-3 bulan 3 months to 1-5 tahun 5 tahun Jumlah interest rate 1 month 1-3 months 1 year 1-5 years Above 5 years Total Tanpa bunga Non-interest bearing Utang usaha 605.541 650.577 137.993 34.291 - 1.428.402 Trade accounts payable Biaya masih harus dibayar 252.523 68.243 105.352 4.849 - 430.967 Accrued expenses Utang Lembaga Kliring dan Payables to clearing and settlement Penjaminan Efek Indonesia - 165.189 - - - 165.189 guarantee institution Utang nasabah - 348.823 - - - 348.823 Payable to customer Utang reasuransi - 1.539 58.211 562 - 60.312 Reinsurance payable Utang lain-lain 260.732 93.928 51.402 - - 406.062 Other accounts payable Instrumen tingkat bunga variabel Variable interest rate instruments Pinjaman jangka panjang Libor rate + 3.80 - 95.711 510.692 1.176.972 6.411.595 8.194.970 Long-term loans Instrumen tingkat bunga tetap Fixed interest rate instruments Simpanan - 6.839.110 14.734 - - 6.853.844 Deposits Simpanan dari bank lain - 229.772 6.176 - - 235.948 Deposits from other banks Pinjaman jangka pendek 5,25 - 11,00 534 1.343 112.934 - - 114.811 Short-term loans Pinjaman jangka panjang 10,00 - - 23.386 130.640 - 154.026 Long-term loans Liabilitas sewa pembiayaan 8,00 299 784 8.725 13.831 - 23.639 Finance lease obligations Utang obligasi - bersih 9,75 - 12,75 - 2.808 488.441 6.303.957 - 6.795.206 Bonds payable - net Jumlah 1.119.629 8.497.827 1.518.046 7.665.102 6.411.595 25.212.199 Total 31 Desember 2014 December 31, 2014 Tingkat bunga efektif rata-rata tertimbang Weighted Kurang dari 3 bulan - average satu bulan 1 tahun Di atas effective Less than 1-3 bulan 3 months to 1-5 tahun 5 tahun Jumlah interest rate 1 month 1-3 months 1 year 1-5 years Above 5 years Total Tanpa bunga Non-interest bearing Utang usaha 69.322 1.584.353 718 - - 1.654.393 Trade accounts payable Pihak berelasi Related parties Pihak ketiga Third parties Biaya masih harus dibayar 114.791 50.612 191.369 - - 356.772 Accrued expenses Utang Lembaga Kliring dan Payables to clearing and settlement Penjaminan Efek Indonesia 97.371 - - - - 97.371 guarantee institution Utang nasabah 277.124 27.004 - - 304.128 Payable to customer Utang reasuransi - - 31.490 - - 31.490 Reinsurance payable Utang lain-lain 196.922 656.156 61.372 - - 914.450 Other accounts payable Instrumen tingkat bunga variabel Variable interest rate instruments Pinjaman jangka pendek Sibor rate + 3,80 37 55.049 32.554 - - 87.640 Short-term loans Pinjaman jangka panjang Libor rate + 3,80 - 33.248 373.164 4.384.534 - 4.790.946 Long-term loans Instrumen tingkat bunga tetap Fixed interest rate instruments Pinjaman jangka pendek 5,25 - 11,00 534 1.343 85.648 - - 87.525 Short-term loans Liabilitas sewa pembiayaan 8,00 385 2.406 7.906 13.987 - 24.684 Finance lease obligations Utang obligasi - bersih 9,75 - 12,75 24.763 9.986 415.244 6.886.310 - 7.336.303 Bonds payable - net Jumlah 504.125 2.670.277 1.226.469 11.284.831 - 15.685.702 Total 31 Desember 2013 December 31, 2013 Jumlah yang dicakup di atas untuk instrumen suku bunga variabel untuk liabilitas keuangan non-derivatif harus berubah jika perubahan suku bunga variabel berbeda dengan estimasi suku bunga yang ditentukan pada akhir periode pelaporan. The amounts included above for variable interest rate instruments for non- derivative financial liabilities is subject to change if changes in variable interest rates differ to those estimates of interest rates determined at the end of the reporting period. Grup memiliki akses ke fasilitas pembiayaan yang tidak terpakai pada akhir periode pelaporan. Grup berharap untuk memenuhi kewajiban lainnya dari arus kas operasi dan hasil jatuh tempo aset keuangan. The Group has access to financing facilities which were unused at the end of the reporting period. The Group expects to meet its other obligations from operating cash flows and proceeds of maturing financial assets. ES N NTS 2013 NDED nued 176 - untuk able tas ing PT. MNC INVESTAMA Tbk DAN ENTITAS ANAK PT. MNC INVESTAMA Tbk AND ITS SUBSIDIARIES CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN KONSOLIDASIAN NOTES TO CONSOLIDATED FINANCIAL STATEMENTS 31 DESEMBER 2014 DAN 2013 SERTA UNTUK TAHUN- DECEMBER 31, 2014 AND 2013 TAHUN YANG BERAKHIR PADA TANGGAL TERSEBUT AND FOR THE YEARS THEN ENDED Angka dalam tabel dinyatakan dalam jutaan Rupiah - Lanjutan Figures in tables are stated in millions of Rupiah - Continued - 177 - c. Nilai wajar instrumen keuangan c. Fair value of financial instruments