in Indonesian Language
Ekshibit E65 Exhibit E65
PT PANIN SEKURITAS Tbk DAN ENTITAS ANAK CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN KONSOLIDASIAN
UNTUK TAHUN-TAHUN YANG BERAKHIR 31 Desember 2014 DAN 2013
Disajikan dalam Rupiah, kecuali dinyatakan lain PT PANIN SEKURITAS Tbk AND SUBSIDIARIES
NOTES TO CONSOLIDATED FINANCIAL STATEMENTS FOR THE YEARS ENDED
31 December 2014 AND 2013 Expressed in Rupiah, unless otherwise stated
40. MANAJEMEN MODAL Lanjutan
40.
CAPITAL MANAGEMENT Continued
Jika hal ini tidak diawasi dan disesuaikan, tingkat modal kerja sesuai peraturan dapat berada di bawah
jumlah minimum yang ditetapkan oleh regulator, yang dapat mengakibatkan berbagai sanksi mulai dari
denda sampai dengan penghentian sebagian atau seluruh kegiatan usaha. Untuk mengatasi risiko ini,
Grup terus mengevaluasi tingkat kebutuhan modal kerja
berdasarkan peraturan
dan memantau
perkembangan peraturan tentang modal kerja bersih yang disyaratkan dan mempersiapkan peningkatan
batas minimum yang diperlukan sesuai peraturan yang mungkin terjadi dari waktu ke waktu di masa
datang. If not properly monitored and adjusted, the
regulatory working capital levels could fall below the required minimum amounts set by the regulators,
which could expose various sanctions ranging from fines and censure to imposing partial or complete
restrictions on its ability to conduct business. To address the risk, the Group continuously evaluates the
levels of regulatory capital requirements and monitors regulatory developments regarding net
working capital requirements and prepare for increases in the required minimum levels of
regulatory capital that may occur from time to time in the future.
Grup telah memenuhi persyaratan modal disetor dan Modal Kerja Bersih Disesuaikan MKBD. Jumlah MKBD
yang dilaporkan adalah sebagai berikut: The Group has complied with the requirement of the
paid-in capital and the Net Adjusted Working Capital NAWC. These amounts of reported NAWC are as
follow:
2 0 1 4 2 0 1 3
PT Panin Sekuritas Tbk 624.031.314.806 393.188.113.452
PT Panin Sekuritas Tbk PT Panin Asset Management
166.296.236.240 112.347.698.007 PT Panin Asset Management
J u m l a h
790.327.551.046 505.535.811.459
T o t a l 41. INSTRUMEN KEUANGAN
– MANAJEMEN RISIKO
41.
FINANCIAL INSTRUMENTS – RISK MANAGEMENT
Ikhtisar dari instrumen keuangan yang dimiliki Grup menurut kategorinya sebagai berikut:
A summary of the financial instruments held by the Group based on their categories is as followed:
Aset keuangan Financial assets
2 0 1 4 2 0 1 3
Aset keuangan yang diukur pada nilai wajar melalui laporan
Financial assets at fair value laba rugi
through profit and loss Portofolio efek
926.023.039.556 681.941.702.937 Marketable securities
Aset keuangan tersedia untuk dijual Available for sale financial assets
Penyertaan saham 495.000.000
495.000.000 Investment in shares
Nilai wajar penyertaan saham tidak dapat diukur secara andal sehingga dinyatakan sebesar nilai
perolehannya The fair value of investments in shares cannot
be measured reliably so are valued at acquisition cost.
in Indonesian Language
Ekshibit E66 Exhibit E66
PT PANIN SEKURITAS Tbk DAN ENTITAS ANAK CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN KONSOLIDASIAN
UNTUK TAHUN-TAHUN YANG BERAKHIR 31 Desember 2014 DAN 2013
Disajikan dalam Rupiah, kecuali dinyatakan lain PT PANIN SEKURITAS Tbk AND SUBSIDIARIES
NOTES TO CONSOLIDATED FINANCIAL STATEMENTS FOR THE YEARS ENDED
31 December 2014 AND 2013 Expressed in Rupiah, unless otherwise stated
41. INSTRUMEN KEUANGAN – MANAJEMEN RISIKO
Lanjutan
41.
FINANCIAL INSTRUMENTS – RISK MANAGEMENT
Continued
Aset keuangan Lanjutan Financial assets Continued
2 0 1 4 2 0 1 3
Pinjaman dan piutang Loans and receivables
Kas dan setara kas 21.476.897.114 14.872.979.829
Cash and cash equivalents Deposito pada lembaga
Deposit to clearing and kliring dan penjaminan
9.343.902.698 9.336.038.858
guarantee institution Piutang lembaga kliring dan
Receivable from clearing and penjaminan
188.113.682.200 56.199.956.000 guarantee institution
Piutang nasabah 438.906.837.593 406.355.990.527
Receivable from customers Piutang kegiatan manajer investasi
32.494.194.755 26.585.416.754 Receivables from investment manager Piutang reverse repo
– bersih 162.032.615.687 121.092.676.274
Receivables from reverse repo - net Piutang lain-lain
666.503.340 1.258.164.292
Other receivables Aset lain-lain
3.927.345.407 3.769.110.678
Other assets
J u m l a h
856.961.978.794 639.470.333.212 T o t a l
Liabilitas keuangan Financial liabilities
2 0 1 4 2 0 1 3
Liabilitas keuangan lainnya Other financial liabilities
Utang bank 69.000.000.000 128.200.000.000
Bank loan Utang lembaga kliring dan
Payable to clearing and penjaminan
179.706.784.400 51.605.006.500 guarantee institution
Utang nasabah 236.249.879.505
128.164.820.445 Payable to customers
Utang kegiatan manajer investasi 1.222.516.550
804.894.722 Payables from investment manager
Biaya masih harus dibayar 6.188.667.293
4.058.221.360 Accrued expenses
J u m l a h 492.367.847.748
312.832.943.027 T o t a l
Instrumen keuangan yang diukur pada nilai wajar Financial instruments measured at fair value
Nilai wajar aset keuangan yang diukur pada nilai wajar melalui laba rugi FVTPL dengan syarat dan
kondisi standar dan diperdagangkan di pasar aktif ditentukan dengan mengacu pada harga kuotasi pasar
sebagai berikut: The fair values of financial assets at fair value
through profit or loss FVTPL with standard terms and conditions and traded on active liquid markets
are determined with reference to quoted market prices as follows:
- Nilai wajar efek ekuitas dan obligasi ditetapkan
berdasarkan harga pasar yang tercatat di Bursa Efek Indonesia pada tanggal pelaporan.
- The fair value of equity and bond securities is
determined based on market prices published by Indonesia Stock Exchange as of the reporting date.
- Nilai wajar reksadana disajikan sebesar nilai aset
bersih reksadana tersebut pada tanggal pelaporan yang dihitung oleh bank kustodian.
- The fair value of mutual funds is determined based
on its net asset value as of the reporting date calculated by custodian bank.
Seluruh instrumen keuangan Grup yang diukur pada nilai wajar diukur menggunakan hirarki pengukuran
tingkat 1, yaitu menggunakan harga kuotasi di pasar yang aktif untuk instrumen keuangan sejenis lihat
Catatan 2s untuk hirkarki pengukuran nilai wajar. All Company’s financial instruments measured at fair
value are measured using level 1 measurement hierarchy, which is using quoted market price in an
active market for an identical instrument see Note 2s for fair value measurement hierarchy.