Public Offering of Shares

L a p o r a n Ta h u n a n 2 0 1 2 A n n u a l R e p o r t 2 0 1 2 68 PT TUNAS BARU LAMPUNG Tbk DAN ENTITAS ANAK Catatan atas Laporan Keuangan Konsolidasian Untuk Tahun-tahun yang Berakhir 31 Desember 2012 dan 2011 Angka-angka Disajikan dalam Jutaan Rupiah, kecuali Dinyatakan Lain PT TUNAS BARU LAMPUNG Tbk AND ITS SUBSIDIARIES Notes to Consolidated Financial Statements For the Years Ended December 31, 2012 and 2011 Figures are Presented in millions of Rupiah, unless Otherwise Stated - 10 - Setiap pemegang 3 saham lama berhak atas 6 HMETD untuk membeli 6 saham baru, dimana pada setiap 6 Saham baru melekat 1 Waran Seri I yang diberikan oleh Perusahaan secara cuma-cuma. Jumlah Waran Seri I yang diterbitkan sebagai insentif bagi para pemegang saham tersebut sebanyak-banyaknya 538.462.400 waran yang mempunyai jangka waktu 5 tahun. Waran Seri I adalah efek yang memberikan hak kepada pemegangnya untuk melakukan pembelian saham baru yang bernilai Rp 125 dalam Rupiah penuh per saham dengan harga pelaksanaan sebesar Rp 125 dalam Rupiah penuh per saham yang dapat dilakukan selama masa laku pelaksanaan yaitu mulai tanggal 15 Januari 2007 sampai dengan 13 Juli 2011. Every holder of 3 shares has pre-emptive rights to purchase 6 new shares, wherein for every 6 new shares, one Series I Warrant is attached, free of charge. The total Series I Warrants of 538,462,400 which have a term of 5 years were issued as incentives to stockholders to purchase one new share at a par value of Rp 125 in Rupiah full amount per share, with exercise price of Rp 125 in Rupiah full amount per share, which can be exercised from January 15, 2007 up to July 13, 2011. Berdasarkan Akta No. 27 dari Ny. Kartuti Suntana Sastraprawira, S.H., notaris di Jakarta, dalam Rapat Umum Pemegang Saham Luar Biasa yang diadakan pada tanggal 29 Juni 2006 pemegang saham menyetujui Penawaran Umum Terbatas I. Perusahaan memperoleh pernyataan efektif dari Bapepam sekarang Bapepam dan LK melalui Surat Keputusannya No. S-790BL 2006 tanggal 28 Juni 2006. Jumlah dana yang diperoleh dari Penawaran Umum Terbatas I ini adalah sebesar Rp 313.602 untuk 2.508.818.846 saham dan telah diterima oleh Perusahaan pada bulan Juli 2006. Based on the Notarial Deed No. 27 of Mrs. Kartuti Suntana Sastraprawira, S.H., public notary in Jakarta, in the Extraordinary General Meeting of Stockholders held on June 29, 2006, Limited Public Offering I was approved by the stockholders. The Company received the Approval Letter from Bapepam now Bapepam-LK through its Decision Letter No. S 790BL 2006 dated June 28, 2006 for the Limited Public Offering I. The total proceeds from the Limited Public Offering I which amounted to Rp 313,602 for 2,508,818,846 shares were received by the Company in July 2006. Pada tanggal 31 Desember 2012 dan 2011, seluruh saham Perusahaan masing-masing sejumlah 4.942.098.939 saham dengan nilai nominal Rp 125 dalam Rupiah penuh per saham telah tercatat di Bursa Efek Indonesia. As of December 31, 2012 and 2011, all of the Company’s shares totaling to 4,942,098,939 shares, with a par value of Rp 125 in Rupiah full amount per share, are listed in the Indonesia Stock Exchange.

c. Entitas Anak yang Dikonsolidasikan

c. Consolidated Subsidiaries

Jenis Tahun Usaha Pendirianl Domisili Nature of Year of Domicile Business Incorporation 2012 2011 2012 2011 Kepemilikan LangsungDirect Ownership PT Bumi Sentosa Abadi BSA Lampung Perkebunan 1972 99,97 99,97 28.344 46.034 kelapa sawit Palm plantation PT Bangun Nusa Indah Lampung Lampung Perkebunan kelapa 1981 99,99 99,99 461.291 351.930 BNIL sawit dan hibrida Palm and hybrid plantations PT Budi Dwiyasa Perkasa BDP Lampung Perkebunan 1988 99,99 99,99 353.201 336.463 kelapa sawit Palm plantation Persentase Pemilikan Jumlah Aset Sebelum Eliminasi Entitas AnakSubsidiaries Total Assets Before Elimination Percentage of Ownership L a p o r a n Ta h u n a n 2 0 1 2 A n n u a l R e p o r t 2 0 1 2 69 A PT TUNAS BARU LAMPUNG Tbk DAN ENTITAS ANAK Catatan atas Laporan Keuangan Konsolidasian Untuk Tahun-tahun yang Berakhir 31 Desember 2012 dan 2011 Angka-angka Disajikan dalam Jutaan Rupiah, kecuali Dinyatakan Lain PT TUNAS BARU LAMPUNG Tbk AND ITS SUBSIDIARIES Notes to Consolidated Financial Statements For the Years Ended December 31, 2012 and 2011 Figures are Presented in millions of Rupiah, unless Otherwise Stated - 11 - Jenis Tahun Usaha Pendirianl Domisili Nature of Year of Domicile Business Incorporation 2012 2011 2012 2011 Kepemilikan LangsungDirect Ownership PT Adikarya Gemilang AKG Lampung Perkebunan sawit, 1995 99,75 99,75 405.191 201.492 nanas dan tebu Palm, pineapple and sugar cane plantation PT Bangun Tatalampung Asri BTLA Lampung Perkebunan kelapa 1991 99,71 99,71 334.890 307.843 sawit dan real estat Palm plantation and real estate PT Budinusa Ciptawahana BNCW Lampung Perkebunan 1992 98,00 98,00 106.419 111.697 kelapa sawit dan hortikultura Palm plantation and horticulture PT Agro Bumi Mas ABM Lampung Pengolahan minyak 2002 90,00 90,00 458.555 361.341 sawit Manufacturing of crude palm oil PT Mulya Mandra Mukti MMM Jakarta Perusahaan 2007 - 86,98 - 3.481 investasi Investment company PT Bumi Perkasa Gemilang BPG Kalimantan Perkebunan 2003 73,94 100,00 176.298 147.294 Barat kelapa sawit Palm plantation Kepemilikan Tidak LangsungIndirect Ownership PT Abadi Mulia Sentosa AMS Kalimantan Perkebunan 2005 - 70,00 - 2.499 Barat kelapa sawit Palm plantation Persentase Pemilikan Jumlah Aset Sebelum Eliminasi Entitas AnakSubsidiaries Total Assets Before Elimination Percentage of Ownership Tahun 2011, kepemilikan tidak langsung melalui PT Mulya Mandra Mukti MMM In 2011, indirect ownership through PT Mulya Mandra Mukti MMM MMM MMM Pada tanggal 26 Desember 2012, Perusahaan melakukan penjualan seluruh saham Perusahaan pada MMM sebanyak 3.414 saham kepada PT Putra Mandiri Indo Pratama, pihak ketiga dengan nilai Rp 3.277. Dengan adanya penjualan ini, maka sejak tanggal 26 Desember 2012, laporan keuangan MMM tidak dikonsolidasikan lagi ke dalam laporan keuangan konsolidasian Perusahaan dan Entitas Anak. On December 26, 2012, the Company sold all of its ownership interest in 3,414 shares to PT Indo Pratama Putra Mandiri, a third- party, for Rp 3,277. Accordingly, since December 26, 2012, the financial statements of MMM were no longer consolidated to the consolidated financial statements of the Company and its subsidiaries. BPG BPG Pada tanggal 31 Agustus 2012, Perusahaan melakukan pembelian 3.697 saham ekuivalen 73,94 BPG milik MMM dengan nilai pembelian Rp 1.849. Dengan adanya pembelian ini, BPG dimiliki langsung oleh Perusahaan sejak tanggal 31 Agustus 2012. On August 31, 2012, the Company purchased 3,697 shares of BPG equivalent to 73.94 which is owned by MMM for a purchase price of Rp 1,849. Accordingly, since August 31, 2012, BPG is directly owned by the Company.