AFFILIATION Total Managed Receivables Rp48.3 trillion

Capital Structure and Composition of Shareholders The capital structure and shareholding composition of AAD are based on the financial statements of PT Asuransi Adira which have been audited as of 31 December 2013 as follows: Since July 2009, Bank Danamon has been the controlling of AAD. Bank Danamon is part of Asia Financial Indonesia Pte. Ltd., in which the ultimate shareholder is Temasek Holdings Pte. Ltd., an investment company domiciled in Singapore and wholly owned by the Government of Singapore. Scope of Business Activities of PT Asuransi Adira Dinamika AAD obtained its operating license from the Ministry of Finance based on Decision No. KEP.462KMK.0171997 dated 8 September 1997. AAD started its commercial operations in 1997. In accordance with Article 3 of the Articles of Association of AAD, the Scope of Business Activities of AAD is to engage in the field of insurance, including loss insurance with sharia principles. Pemegang Saham Utama Afiliasi Major Shareholders Affiliations Struktur Modal dan Komposisi Pemegang Saham Struktur permodalan dan komposisi kepemilikan saham AAD berdasarkan laporan keuangan PT Asuransi Adira Dinamika yang telah diaudit pada tanggal 31 Desember 2013 adalah sebagai berikut: Keterangan Description Nilai Nominal Rp1.000.000 per saham Nominal Value Rp1.000.000 per share Jumlah Saham Number of Shares Jumlah Nilai Nominal Rp Total Nominal Value Rp Modal Dasar Authorized Capital 400.000 400.000.000.000 Modal Ditempatkan dan Disetor Penuh: Issued and Fully Paid Capital: Bank Danamon 90.000 90.000.000.000 90,0 Ir. Willy Suwandi Dharma 10.000 10.000.000.000 10,0 Jumlah Modal Ditempatkan dan Disetor Penuh Total Issued and Fully Paid Capital 100.000 100.000.000.000 100,0 Jumlah Saham Dalam Portepel Un-authorized Capital 300.000 300.000.000.000 Sejak Juli 2009, Bank Danamon menjadi pihak pengendali AAD. Bank Danamon merupakan bagian dari Asia Financial Indonesia Pte. Ltd., dimana pemegang saham akhir adalah Temasek Holding Pte. Ltd., sebuah perusahaan investasi yang berkedudukan di Singapura dan sepenuhnya dimiliki oleh Pemerintah Singapura. Ruang Lingkup Kegiatan Usaha PT Asuransi Adira Dinamika AAD memperoleh izin operasi dari Menteri Keuangan berdasarkan surat keputusan No. KEP.462KMK.0171997 tanggal 8 September 1997. AAD memulai kegiatan operasi komersialnya pada tahun 1997. Sesuai dengan Pasal 3 Anggaran Dasar AAD, ruang lingkup kegiatan usaha yang dilakukan oleh AAD adalah menjalankan usaha dalam bidang asuransi kerugian termasuk asuransi kerugian dengan prinsip syariah. Adira Finance •฀Laporan Tahunan 2013 210 Pada tanggal 31 Desember 2013, AAD memiliki 9 kantor cabang, 1 kantor cabang khusus syariah yang dan 28 kantor pemasaran yang berlokasi di beberapa kota di Indonesia. Alamat Kantor Pusat PT Asuransi Adira Dinamika Graha Adira Lantai 8 Jl. Menteng Raya No. 21 Jakarta 10340 Telepon: +62 21-3983 2000 Facs: +62 21-392 478938 Website: www.asuransi.adira.co.id Catatan: Informasi terkait AAD diambil dari Laporan Keuangan AAD yang telah diaudit pada tanggal dan untuk tahun yang berakhir pada tanggal 31 Desember 2013. Keterangan Singkat Mengenai PT Adira Quantum Multifinance AQM Pada saat Laporan Tahunan ini diterbitkan, sifat dari afiliasi antara Perusahaan dengan AQM adalah dimiliki oleh pemegang saham pengendali yang sama yaitu Bank Danamon. Selain itu, Perusahaan juga memiliki penyertaan saham dalam AQM. Akta Pendirian PT Adira Quantum Multifinance, dahulu bernama PT Sarana Hortikulturatama Canggih, didirikan di Jakarta berdasarkan akta notaris Joenoes Enoeng Maogimon, S.H., No. 76 tanggal 12 Agustus 1992. Akta pendirian tersebut telah mendapat pengesahan dari Menteri Kehakiman Republik Indonesia melalui Surat Keputusan No. C2.3005.HT.01.01-Th’93 tanggal 11 Mei 1993 dan diumumkan dalam Berita Negara Republik Indonesia No. 82 tanggal 12 Oktober 1993, Tambahan No. 4770. On 31 December 2013, AAD has 9 branch offices, one special sharia branch and 28 sales offices located in several cities in Indonesia. Address of Head Office PT Asuransi Adira Dinamika Graha Adira Lantai 8 Jl. Menteng Raya No. 21 Jakarta 10340 Telephone: +62 21-3983 2000 Facsimile: +62 21-392 478938 Website: www.asuransi.adira.co.id Remarks: Information related to AAD was extracted from AAD audited financial statement as of and for the year ended 31 December 2013. Brief Description on PT Adira Quantum Multifinance AQM At the time this Annual Report was published, the nature of the affiliation between the Company and AQM is owned by the same controlling shareholder, which is Bank Danamon. In addition, the Company also has investments in AQM. Deed of Establishment PT Adira Quantum Multifinance, previously known as PT Sarana Hortikulturatama Canggih, was established in Jakarta based on the notarial deed of Joenoes Enoeng Maogimon, SH., No. 76 dated 12 August 1992. The Deed of Establishment was approved by the Minister of Justice of the Republic of Indonesia through Decision No. C2.3005.HT.01.01-Th ‘93 dated 11 May 1993 and published in the State Gazette of the Republic of Indonesia No. 82 dated 12 October 1993, Supplement No. 4770. Adira Finance •฀2013฀Annual฀Report 211 Pengurusan dan Pengawasan Susunan Dewan Komisaris dan Direksi AQM pada tanggal 31 Desember 2013 adalah sebagai berikut: Dewan Komisaris Komisaris Utama : Ali Rukmijah Ali Yong Komisaris : Satinder Pal Singh Ahluwalia Komisaris : Khoe Minhari Handikusuma Direksi Direktur Utama : Lynn Ramli Direktur : Reza Pely Rusli Direktur : Priska M. Cahya Struktur Modal dan Komposisi Pemegang Saham Struktur permodalan dan komposisi kepemilikan saham AQM berdasarkan laporan keuangan PT Adira Quantum Multifinance yang telah diaudit pada tanggal 31 Desember 2013 adalah sebagai berikut: Pemegang Saham Shareholder Jumlah Saham Number of Shares Jumlah Nilai Nominal Rp Total Nominal Value Rp PT Bank Danamon Indonesia Tbk 99.000 99.000.000.000 99,0 PT AdiraDinamika Multi Finance Tbk 1.000 1.000.000.000 1,0 Total 100.000 100.000.000.000 100,0 Sejak Januari 2004, Bank Danamon menjadi pihak pengendali AQM. Bank Danamon merupakan bagian dari Asia Financial Indonesia Pte. Ltd., dimana pemegang saham akhir adalah Temasek Holding Pte. Ltd., sebuah perusahaan investasi yang berkedudukan di Singapura dan sepenuhnya dimiliki oleh Pemerintah Singapura. Pemegang Saham Utama Afiliasi Major Shareholders Affiliations Management and Supervision The composition of the Board of Commissioners and the Board of Directors of AQM as of 31 December 2013 are as follows: Board of Commissioners President Commissioner : Ali Rukmijah Ali Yong Commissioner : Satinder Pal Singh Ahluwalia Commissioner : Khoe Minhari Handikusuma Board of Directors President Director : Lynn Ramli Director : Reza Pely Rusli Director : Priska M. Cahya Capital Structure and Composition of Shareholders The capital structure and shareholding composition of AQM are based on the financial statements of PT Adira Quantum Multifinance which have been audited as of 31 December 2013 as follows: Since January 2004, Bank Danamon has been the controlling of AQM. Bank Danamon is part of Asia Financial Indonesia Pte. Ltd., in which the ultimate shareholder is Temasek Holdings Pte. Ltd., an investment company domiciled in Singapore and wholly owned by the Government of Singapore. Adira Finance •฀Laporan Tahunan 2013 212 Ruang Lingkup Kegiatan UsahaPT Adira Quantum Multifinance AQM memperoleh izin operasi dari Menteri Keuangan berdasarkan surat keputusan No. KEP-079KM.62003 tanggal 24 Maret 2003. AQM memulai kegiatan operasi komersialnya pada tahun 2003. Sesuai dengan Pasal 3 Anggaran Dasar AQM, ruang lingkup kegiatan usaha yang dilakukan oleh AQM adalah a sewa guna usaha, b anjak piutang, c kartu kredit, d pembiayaan konsumen dan usaha-usaha yang berhubungan dengan sub a,b,c, dan d tersebut di atas, sepanjang diperbolehkan oleh undang-undang. Pada tanggal 31 Desember 2013, AQM memiliki 47 kantor cabang, 40 kantor perwakilan dan 155 gerai pemasaran yang tersebar di beberapa wilayah di Indonesia. Alamat Kantor Pusat PT Adira Quantum Multifinance Gedung Plaza Kuningan, Menara Utara Lt. 10 11 Jl. H. R. Rasuna Said Kav. C 11-14 Jakarta 12940 Indonesia Telepon: +62 21-5292 2299 Facs: +62 21-5292 1199 Website: www.adirakredit.co.id Catatan: Informasi terkait AQM diambil dari Laporan Keuangan AQM yang telah diaudit pada tanggal dan untuk tahun yang berakhir pada tanggal 31 Desember 2013. Scope of Business Activities of PT Adira Quantum Multifinance AQM obtained its operating license from the Ministry of Finance based on Decision No. KEP-079KM.62003 dated 24 March 2203. AQM started its commercial operations in 2003. In accordance with Article 3 of the Articles of Association of AQM, the Scope of Business Activities of AQM are a financial lease, b factoring, c credit card, d consumer finance and businesses related to sub a, b, c, and d abovestated, in so far there is no conflict with the laws. As of 31 December 2013, AQM had 47 branch offices, 40 representative offices, and 155 marketing outlets spread in several regions in Indonesia. Address of Head Office PT Adira Quantum Multifinance Gedung Plaza Kuningan, Menara Utara Lt. 10 11 Jl. H. R. Rasuna Said Kav. C 11-14 Jakarta 12940 Indonesia Telephone: +62 21-5292 2299 Facsimile: +62 21-5292 1199 Website: www.adirakredit.co.id Remarks: Information related to AQM was extracted from AQM audited financial statement as of and for the year ended 31 December 2013. Adira Finance •฀2013฀Annual฀Report 213 No. Produk dan Layanan Products and Services Definisi Produk dan Layanan Definition 1. Pembiayaan Konsumen Consumer Financing Kegiatan pembiayaan untuk pengadaan barang berdasarkan kebutuhan konsumen dengan pembayaran secara angsuran. Financing activities for the procurement of goods based on the needs of consumers in installments payment basis. 2. Sewa Guna Usaha Leasing Kegiatan pembiayaan dalam bentuk penyediaan barang modal baik secara sewa guna usaha dengan hak opsi Finance Lease maupun sewa guna usaha tanpa hak opsi Operating Lease untuk digunakan oleh Penyewa Guna Usaha Lessee selama jangka waktu tertentu berdasarkan pembayaran secara angsuran. Financing activities in the form of capital goods either by Finance Lease or Operating Lease option to be used by the Lessee for a certain period by paying in installments. 3. Pembiayaan Konsumen berdasarkan Prinsip-Prinsip Syariah Consumer Financing based on Sharia Principles Kegiatan pembiayaan untuk pengadaan barang berdasarkan kebutuhan konsumen dengan pembayaran secara angsuran yang berdasarkan prinsip- prinsip syariah. Financing activities for the procurement of goods based on the needs of consumers with installment payments established on Sharia principles. Produk Jasa Company Products Services Adira Finance •฀Laporan Tahunan 2013 214 Adira Finance Mobil Baru dan Bekas Car New and Used Sepeda Motor Baru dan Bekas Motorcycle New and Used Mobil Baru dan Bekas Car New and Used Mobil Baru dan Bekas Car New and Used Sepeda Motor Baru dan Bekas Motorcycle New and Used Sewa Guna Usaha Leasing Pembiayaan Konsumen Consumer Financing Pembiayaan Konsumen berdasarkan Prinsip Syariah secara Murabahah Consumer Financing based on Sharia Principles in Murabahah Adira Finance •฀2013฀Annual฀Report 215 adalah unit usaha Perusahaan yang dapat menjalankan semua jenis usaha Perusahaan dan memiliki tata usaha pembukuan sendiri, tetapi dalam mengatur kegiatannya tersebut tetap tunduk pada ketentuan yang ditetapkan kantor pusat Perusahaan. Per 31 Desember 2013 Kantor Cabang berjumlah 196. is the Company’s business unit that can execute all type of the Company’s business and having its own bookkeeping, but in regulating its activities is subject to the provisions determined by the head office. As of 31 December 2013, the Company has 196 Branch Offices. Kantor Cabang Branch Office adalah titik pelayanan kepada para konsumen Perseroan dan merupakan perpanjangan tangan dari Kantor Cabang. Kantor Cabang dapat bertanggung jawab atas satu atau beberapa RO dalam cakupan wilayahnya. RO memiliki wewenang memasarkan produk-produk pembiayaan Perseroan, menerima pembayaran angsuran konsumen dan menyediakan aplikasiformulir kredit, namun seluruh proses administrasinya termasuk persetujuan kredit dilakukan oleh Kantor Cabang yang membawahi RO tersebut. Per 31 Desember 2013 Kantor Perwakilan berjumlah 341. is the direct point service to the customer and represent as an extension of Branch Office. Branch Office is responsible on handling one or more RO in its area. RO has the authority to marketing the financing product, receiving installment payment and provide applicationcredit form. Nevertheless all the administration process including the credit approval is conduct in the Branch Office. As of 31 December 2013 the Representative Office amounted to 341. Kantor Perwakilan Representative Office Wilayah Operasi Operations Area Adira Finance •฀Laporan Tahunan 2013 216 jaringan usaha resmi Perseroan yang terletak pada suatu lokasi yang bertujuan untuk melayani transaksi-transaksi tertentu. Per 31 Desember 2013 Kios berjumlah 107. Official business network of the Company that is located in a location with a purpose to serve particular transaction. As of 31 December 2012 the Kiosk is amounted 107. Kios Kiosk adalah jaringan usaha yang merupakan kerjasama antara Perseroan dengan dealer tertentu, yang mana terdapat karyawan Perseroan yang bertugas di showroom dealer sehingga konsumen atau calon konsumen yang mendatangi tempat dealer dapat langsung dilayani oleh karyawan Perseroan untuk melakukan transaksi pembiayaan atas kepemilikan kendaraan bermotor yang dipilih. Per 31 Desember 2013 Dealer Outlet berjumlah 23. is a business network that is a manifestation of cooperation between the Company and certain dealer, in which there are employee of the Company who is on duty in the showroom dealer, thus the customer or prospective customer who comes to the dealer will be able to be served directly. As of 31 December 2013, the Dealer Outlet amounted to 23. Dealer Outlet Dealer Outlet Adira Finance •฀2013฀Annual฀Report 217 Wiraswasta Self-Employed Testimoni Testimony Blandina Waroi Untuk memudahkan saya dalam keseharian sekaligus membantu sebagai alat transportasi untuk melakukan aktiftas seperti mengantarkan anak ke sekolah, juga mengantarkan barang dagangan ke pasar serta digunakan suami untuk bekerja maka saya mempertimbangkan untuk membeli sepeda motor. Akhirnya saya memutuskan untuk membeli sepeda motor secara kredit melalui Adira Finance. Karena saya sangat membutuhkan sepeda motor saat itu, saya segera melengkapi semua persyaratan sehingga prosesnya pun juga tidak terlalu lama. Dalam pembayaran angsuran saya berusaha untuk selalu menyisihkan setiap penghasilan saya agar dapat terkumpul sebelum tanggal jatuh tempo pembayaran sehingga tidak terlambat. Pembayaran selalu saya lakukan di Adira Finance Kantor Cabang Entrop. Saya merasa senang dan puas untuk kredit melalui Adira, jika ada rezeki maka saya akan mengambil kredit kembali di Adira. To assist my everyday life as well as to help in getting around, such as taking my children to school, delivering merchandise to market, and for my husband to go to work, I considered buying a motorcycle. Finally, I decided to purchase a motorcycle on loan through Adira Finance. At that time, I urgently needed the motorcycle, so I immediately completed all the requirements for a fast process. In paying my installments, I make every effort to set aside my income to be collected before the due date, so it is not too late. I always make payments at Adira Finance Branch Office at Entrop. I am very happy and satisfied to get a loan through Adira. If I am fortunate, then I will take another loan at Adira. Wiraswasta Non Formal Kantin Arwana Self-Employed Arwana Cafeteria Saya adalah salah satu nasabah Adira Finance Cabang Sanggau yang mendapatkan keuntungan dan kemudahan dalam memanfaatkan sepeda motor yang didapatkan melalui kredit di Adira Finance. Saya sangat bersyukur dengan adanya kemudahan proses di Adira Finance sehingga saya bisa memiliki unit kendaraan yang bisa saya gunakan untuk memperlancar kegiatan usaha saya. Adapun usaha yang saya jalankan adalah Kantin Arwana yang merupakan usaha patungan bersama istri dan keluarganya. Untuk pembayaran angsuran, saya mendapatkan banyak pilihan, karena selain bisa membayar di kantor cabang Adira Finance, saya juga bisa membayar angsuran di kantor pos yang lokasinya tidak terlalu jauh dari tempat tinggal saya. Saat saya ke luar kota pun, saya tidak perlu lagi pusing untuk melakukan pembayaran angsuran kredit di Adira Finance, karena pembayaran bisa dilakukan dimana- mana. Kemudahan ini membuat saya tidak pernah terlambat seharipun dalam melakukan pembayaran. Terima kasih dan maju terus ADIRA FINANCE. I am one of the customers of Adira Finance Sanggau Branch who received the benefits and convenience of using motorcycles obtained by loan through Adira Finance. I am very grateful for the simple process at Adira Finance which allowed me to have a vehicle, which I use to support my business. The business that I run is Arwana Cafeteria, and it is a family partnership with my wife and family. For the installment payments, I received a lot of options, in addition to be able to pay at Adira Finance branches, I can also pay at the post office located not too far from where I live. When I was out of town, I don’t have to worry about the installment payments to Adira Finance, because the payment can be done everywhere. With this convenience, I never have been late in making payments. Thank you ADIRA FINANCE. Edy Safrani Adira Finance •฀Laporan Tahunan 2013 218 Sebagai pengusaha jual beli kelapa, saya sangat membutuhkan mobil untuk mengangkut kelapa dari tempat pembelian hingga ke pabrik pengolahan tepung kelapa. Akhirnya saya memutuskan untuk membeli mobil pertama saya melalui Adira Finance dengan pertimbangan proses mudah dan mempunyai kantor dimana-mana. Setelah usaha saya lebih berkembang dan mempunyai beberapa pekerja, saya kemudian membeli mobil kedua juga melalui Adira Finance dengan alasan merasa nyaman dengan Adira Finance karena mampu menjaga hubungan baik dengan nasabahnya. Baru-baru ini saya juga membeli lagi sebuah sepeda motor lewat Adira Finance. Saya merasa puas menjadi nasabah Adira Finance. Terima kasih Adira Finance. As a coconuts selling businessman, I certainly need a car to transport coconuts from purchase site to the coconut flour mills. Finally, I decided to buy my first car through Adira Finance by considering the easy process and the convenience of offices that are located everywhere. Once my business is developing, I will buy a second car through Adira Finance as well, because I am comfortable with Adira Finance as they are able to maintain good relations with their customers. Recently, I also bought a motorcycle through Adira Finance. I am satisfied as customer of Adira Finance. Thank you Adira Finance. Wiraswasta Self-Employed Hamid Kai Wiraswasta Self-Employed Untuk menunjang aktivitas saya dalam bekerja, saya memutuskan untuk membeli sepeda motor. Saya membeli sepeda motor secara kredit di Adira Finance, ternyata keputusan saya tidak salah, karena Adira Finance memberikan saya proses yang cepat dan tidak makan waktu. Untuk proses pembayarannya juga cukup mudah, dimana pembayaran selain bisa dilakukan di kantor adira juga bisa dibayar di kantor pos terdekat dari rumah saya. Hal ini membuat saya sangat beruntung bisa kredit di Adira Finance. In order to support my work, I decided to buy a motorcycle. I bought a motorcycle on loan through Adira Finance, and it turns that I made the right decision, because Adira Finance offered a quick process and did not waste any time. The payment process is pretty easy also, payment can be made at Adira office or the nearest post office to my house. I felt very fortunate to receive a loan from Adira Finance. Rodiah Adira Finance •฀2013฀Annual฀Report 219 Margono Tanuwijaya Direktur Pemasaran Marketing Director Dalam bisnis otomotif khususnya roda dua, peran dari finance company di dalam pengembangan bisnis sangatlah penting 65 konsumen melakukan pembelian melalui kredit sehingga kami sangat membutuhkan peranan dari finance company. Astra Honda Motor AHM dan Adira Finance sendiri sudah cukup lama melakukan kerjasama. Bagi kami, Adira Finance termasuk dalam “Big Three Finance Companies” yang mendukung bisnis AHM. Adira Finance pasti memiliki competitive advantage sehingga dapat berada pada posisi tersebut. Yang terutama adalah konsistensi dalam melakukan penyaluran pembiayaan. Hal yang kedua yang paling penting juga adalah network. Tidak banyak finance company yang memiliki jaringan luas seperti Adira Finance sehingga bisa mendukung kami di daerah-daerah terpencil sekalipun yang memang memiliki potensi pasar bagi sepeda motor Honda. Ketiga adalah kreativitas dan kekuatan program-program marketing Adira Finance merupakan salah satu yang terbaik. Dan yang terakhir adalah “ people”. Kalau Adira Finance tidak memiliki orang-orang yang ulet dalam pencapaian target, penyaluran pembiayaan yang besar tentunya tidak bisa tercapai. Secara performance, kami merasa sangat terbantu dengan keberadaan Adira Finance. Pelayanan dari finance company yang perlu diperhatikan adalah dalam hal kecepatan proses pembayaran dan pengambilan keputusan Adira Finance sudah memiliki standarnya sendiri berapa lama proses tersebut dilakukan. Bisa kita lihat dari dealer-dealer besar yang sampai saat ini masih bekerja sama dengan Adira Finance. Selama ini banyak dealer yang memberikan order besar, tentunya mereka juga melakukan penilaian terhadap finance company. Jadi sejauh ini Adira Finance masih memberikan pelayanan yang baik bagi penjualan roda 2 kami, melalui para dealer. Harapan kami terhadap Adira Finance, yakni dari sisi strategi dan segala sesuatunya dapat in-line dengan tujuan bisnis kami Kami memprediksi bahwa pasar sepeda motor pada tahun 2014 ini akan semakin baik, karena sepeda motor sudah menjadi kebutuhan konsumen, baik dari sisi transportasi maupun untuk menunjang bisnis. Secara jangka panjang, opportunity pasar sepeda motor untuk tumbuh cukup bagus. Kami memerlukan partner yang bisa mendukung bisnis sepeda motor Honda. Hal yang kedua adalah kepuasan konsumen. Konsumen menilai kepuasan bukan hanya dari produk sepeda motor saja, tetapi juga dari segi service. Service di sini bukan hanya pelayanan di dealer maupun di bengkel kami, tapi juga dari finance company. Jadi semua ini saling berkesinambungan. Sehingga kalau konsumen tidak puas dengan pelayanan- pelayanan tersebut, maka image Honda juga tidak akan bagus. Jadi kami berharap Adira Finance dapat selalu konsisten, selalu mengembangkan pelayanannya karena keinginan konsumen tidak statis, namun akan mengalami terus perubahan, sehingga pada akhirnya akan dapat terus mendukung penjualan produk Honda. Testimoni Testimony PT Astra Honda Motor Mengenai Astra Honda Motor: AHM merupakan ATPM sepeda motor Honda di Indonesia yang didirikan pada tanggal 11 Juni 1971 dengan nama PT Federal Motor dan berganti nama menjadi AHM pada tahun 2000. Komposisi kepemilikan saham AHM yaitu sebesar 50,0 dimiliki oleh PT Astra International Tbk dan sebesar 50,0 dimiliki oleh Honda Motor Co., Jepang. Adira Finance •฀Laporan Tahunan 2013 220 In the automotive business, particularly two-wheelers,฀ the฀ role฀ of฀ the฀ inancing฀ company in business development is essential More than 65 of consumers conduct purchases via credit; therefore, we need the role of a financing company. Astra Honda Motor AHM and Adira Finance have been cooperating for a long time. For us, Adira Finance is included in the “Big Three Finance Companies” that supports the business of AHM. Adira Finance has a definite competitive advantage to be considered in that position. Primarily, its consistency in channeling the financing. Secondly, one of the most important aspects is their networks: There are not many financing companies with such an extensive network as Adira Finance’s. This, therefore, supports us in the remotest areas, which have potential markets for Honda motorcycles. Thirdly, the creativity and strength of Adira Finance marketing programs, considered as one of the best features. And lastly, it’s the “people.” If Adira Finance did not have the people who were determined in achieving targets, the size of this large financing certainly could not have been achieved. In performance, we feel greatly assisted by the presence of Adira Finance. Services from a financing company that needs consideration, among others, are the speed of payment processing and decision-making Adira Finance already has its own standards of how long the process should be, which can be seen from the big dealers who maintain partnerships with the Adira Finance. During this time, there are many dealers who provide large orders, and certainly they also assess the financing companies. Thus far, Adira Finance still provides the best service for our two- wheeler sales through the dealers. Our expectations of Adira Finance, namely in terms of strategy, and everything else, are฀in-line฀with฀our฀business฀objectives We predict that the motorcycle market in 2014 will be better, because motorcycles meet consumer needs, both in terms of transportation and to support business. In the long-term, the motorcycle market opportunity will grow fairly well. We need a partner who can support the business of Honda motorcycles. Secondly is the satisfaction of consumers. The consumers assess their satisfaction not only on the motorcycles themselves, but also in terms of service. The service mentioned here is not just the service at dealerships or our workshops, but also from the financing company. Thus, all of these are mutually supporting. So if consumers are not satisfied with these services, then the Honda image will not deliver well. Thus, we hope that Adira Finance can remain consistent, always improving its services, because consumers’ desires are not static, but will continue to undergo changes, which in turn will drive support for sales of Honda products. About Astra Honda Motor: AHM is the sole agent of Honda motorcycles in Indonesia, established on 11 June 1971 under the name of PT Federal Motor and renamed to AHM in 2000. AHM shareholding composition 50.0 owned by PT Astra International Tbk and 50.0 by Honda Motor Co., Japan. Adira Finance •฀2013฀Annual฀Report 221 PT Hino Motors Sales Indonesia Nobutaka Otani Director of Marketing Dealer Development Hino Motors Sales Indonesia HMSI telah memiliki hubungan kerja sama yang erat dengan Adira Finance selama lebih dari 10 tahun Dalam situasi di mana persaingan dalam industri otomotif semakin ketat, peranan perusahaan pembiayaan sangatlah penting bagi ATPM. Adira Finance telah memberikan dukungannya bagi HMSI di seluruh Indonesia. Kami memiliki strategi usaha yang mencakup seluruh Indonesia, dan kami ingin merangkul Adira Finance untuk dapat memberikan dukungannya dalam menjalani strategi ini. Adira Finance telah memberikan dukungan yang baik bagi kami dalam melayani konsumen di seluruh Indonesia Adira Finance dapat mendukung kami dalam penjualan otomotif, terutamanya di area-area seperti Jabotabek, Jawa Barat, Sumatera dan Sulawesi. Karena kendaraan yang kami jual adalah kendaraan komersial dan konsumen kami menggunakannya untuk tujuan menjalankan usaha, kami sangat bersungguh-sungguh dalam melayani konsumen kami, demikian pula Adira Finance. Karena itulah kami melihat bahwa HMSI dan Adira Finance memiliki tujuan yang sama, terutamanya dalam mendukung konsumen dalam proses menjalankan usaha mereka. Salah satu program yang kami kembangkan adalah Full Service Program FSP. Dengan demikian, kami dapat melayani konsumen kami dengan lebih intensif, dengan terus menjalin komunikasi dengan mereka. Setelah itu, kami pun akan saling berbagi informasi dengan Adira Finance sehingga dapat merencanakan langkah selanjutnya bersama-sama dalam memberikan pelayanan yang optimal bagi pengguna kendaraan Hino di Indonesia. Dalam mencapai target HMSI pada tahun 2014, program pembiayaan yang efektif dari Adira Finance akan menjadi salah satu faktor pendukung dalam pencapaian target ini Kami ingin meningkatkan target penjualan kendaraan Hino di Indonesia. Untuk itu, kami terus melakukan pengembangan dalam produk otomotif dan pelayanan, meningkatkan kualitas dealer-dealer, dengan didukung oleh program pembiayaan yang paling efektif bagi konsumen kami. Indonesia adalah sebuah negara yang luas, dan setiap daerah memiliki karakterisktik konsumen yang unik. Namun bersama dengan Adira Finance, kami yakin hal ini dapat dilakukan. Testimoni Testimony Mengenai Hino Motors Sales Indonesia HMSI memulai operasinya secara komersial pada bulan Desember 1982 dengan nama PT Hino Indonesia Manufacturing dan mulai berganti nama menjadi HMSI sejak bulan April 2003. Bisnis utama HMSI adalah sebagai distributor utama dari kendaraan dan suku cadang di Indonesia serta memberikan layanan purna jual. Komposisi kepemilikan saham dimiliki oleh Hino Motors, Ltd., Jepang sebesar 40, PT Indomobil Sukses International Tbk sebesar 40 dan Sumitomo Corporation, Jepang, sebesar 20. Adira Finance •฀Laporan Tahunan 2013 222 HMSI already has business relationship with Adira Finance for over 10 years In the situation where competition in automotive industry is getting more stringent, the role of finance companies is becoming more important for ATPM. Adira Finance has supported HMSI throughout Indonesia. We have a nationwide strategy, and we want to invite Adira Finance along to support us in running the strategy. Adira Finance has provided a very good support for us in servicing customers throughout Indonesia Adira Finance has supported us in the sales of automotive, particularly in areas like Jabotabek, Central Java, Sumatera and Sulawesi. Since we are selling commercial vehicles and our customers use them for business purpose, we are very serious in servicing them, so does Adira Finance. Hence, we see that HMSI and Adira Finance have the same goals, particularly in supporting customers in the process of running their businesses. One of our program is Full Service Program FSP. This way, we would be able to serve our customers more intensively, by continuously communicating with them. Then we would have information sharing with Adira Finance in order to plan the next step together in providing an optimal service for the Hino vehicle users in Indonesia. In achieving HMSI’s IN 2014, effective financing program from Adira Finance will be one of the supporting factor to achieve this target We would like to increase the Hino vehicle sales in Indonesia. Thus, we will continue to develop our automotive products services as well as improve the quality of our dealerships through the support of effective financing programs for the customers. Indonesia is a large country, and every regions will have its own unique customer characteristics. Nevertheless, together with Adira Finance, we are confident that this is made possible. About HMSI HMSI started its operation commercially in December 1982 under the name of PT Hino Indonesia Manufacturing and changed to HMSI since April 2003. HMSI’s main business is as the main distributor for vehicles and spare parts in Indonesia as well as for the after-sale service. The shareholding composition was Hino Motors, Ltd., Japan of 40, PT Indomobil Sukses International Tbk of 40 and Sumitomo Corporation, Japan, of 20. Adira Finance •฀2013฀Annual฀Report 223 Hariyadi Kaimuddin Direktur Operasional Operations Director Adira Finance merupakan salah satu mitra pendanaan utama kami sejak lama Adira Finance merupakan salah satu mitra pendanaan utama kami sejak lama dalam menggarap pasar di Pulau Sulawesi dan saya menyampaikan apresiasi sebesar- besarnya atas perkembangan yang dialami Adira Finance. Tidak mudah untuk suatu perusahaan multifinance dapat terus tumbuh dan berkembang terutama jika tidak didukung oleh adanya captive market seperti beberapa perusahaan pembiayaan lainnya. Hal ini menunjukkan bahwa Adira Finance dikelola dengan baik dan memiliki berbagai keunggulan sehingga dapat menjadi utama pilihan bagi dealer maupun pelanggan. Keunggulan Adira Finance adalah jaringan usahanya yang tersebar, kecepatan proses dan sistem yang mendukung usaha dealer Wilayah pemasaran kami di Sulawesi mencakup berbagai daerah kabupaten yang berjauhan. Salah satu keunggulan utama dari Adira Finance adalah jaringan usahanya yang tersebar sampai ke daerah- daerah tersebut dan ini sangat membantu kami dalam melayani pelanggan. Kecepatan proses dan penggunaan sistem yang memungkinkan pencetakan PO Purchase Order di cabang-cabang kami merupakan terobosan yang sangat kami hargai. Perluasan jaringan usaha dan program marketing yang menarik dan fleksibel akan menjadi competitive advantage bagi Adira Finance Memberikan kepuasan yang optimal kepada pelanggan merupakan tujuan kami. Untuk bersama-sama memenuhi tujuan tersebut, hal yang dapat terus ditingkatkan oleh Adira Finance adalah yang pertama dalam hal coverage. Pelanggan kami tersebar sampai ke pelosok tetapi masih banyak yang belum terlayani oleh perusahaan pembiayaan dengan baik. Ini merupakan peluang yang baik bagi Adira Finance untuk dapat mengembangkan coverage- nya lebih jauh lagi. Yang kedua adalah program marketing. Dengan kondisi di mana pelanggan semakin demanding, maka program marketing yang semakin menarik dan fleksibel sesuai dengan kebutuhan pelanggan sangatlah diperlukan. Untuk itu, komunikasi yang lebih intens antara Kalla Toyota dan Adira Finance akan membantu untuk menciptakan program yang lebih tajam. Testimoni Testimony PT฀Hadji฀Kalla฀-฀Kalla฀Toyota Mengenai฀PT฀Hadji฀Kalla-Kalla฀Toyota:฀ PT Hadji Kalla berdiri pada tahun 1952 dan bergerak di Sektor otomotif serta perdagangan. Tahun 1969, PT Hadji Kalla menjadi agen tunggal pemasaran mobil Toyota untuk daerah Sulawesi Selatan, Tengah dan Tenggara. Melalui 23 cabang yang tersebar di seluruh Sulawesi. PT Hadji Kalla menerapkan Standar Toyota dalam beroperasi meliputi penjualan, servis dan penyediaan suku cadang atau yang lazim disebut 3S – Sales, Service, Spare Parts. Adira Finance •฀Laporan Tahunan 2013 224 Adira Finance has been one of our major financing partners for a long time Adira Finance has been a long time major financing partner in capturing the market on the island of Sulawesi, and I would like to express my deepest appreciation for the growth experienced together with Adira Finance. It is not easy for a financing company to maintain growth and continuously develop, especially if it is not supported by the presence of a captive market as is the case with some other financing companies. This matter shows that Adira is well managed and has a variety of advantages that can be the main choice for dealers and customers. Some advantages of Adira Finance: the extensive business networks, speed of process and system that supports the dealer business Our marketing area in Sulawesi covers various remote districts. One of the major advantages of Adira Finance is business networks that spread to these areas, and they can assist in serving our customers. The speed of process and the use of a system that allows PO Purchase Order printing in our branches is a breakthrough that we value. The expansion of business networks and marketing programs that are appealing and flexible will be the competitive advantage for Adira Finance Providing the optimal satisfaction to customers is our goal. To mutually meet these objectives, the first aspect that can be improved by Adira Finance is in terms of coverage. Our customers are spread across the remote areas, but there are still many who are not served by a financing company. This matter is a good opportunity for Adira Finance to develop its coverage further. The second aspect is the marketing program. With customers increasingly demanding, an appealing and flexible marketing program in accordance to customer needs is required. Therefore, the more intense communication between Kalla Toyota and Adira Finance will help to create sharper programs. About฀PT฀Hadji฀Kalla฀-฀Kalla฀Toyota: PT Hadji Kalla was established in 1952 and is engaged in the automotive sector as well as trading. In 1969, PT Hadji Kalla became the sole agent for the marketing of Toyota automotive in South Sulawesi, Central Sulawesi and Southeast Sulawesi. Through 23 branches spread across Sulawesi. PT Hadji Kalla implements Toyota Standards in operations that covering sales, service and supply of spare parts or commonly called 3S - Sales, Service, Spare Parts. Adira Finance •฀2013฀Annual฀Report 225

H. Mulyana

Pimpinan Management Adira Finance memiliki keunggulan dalam sumber daya manusia, sistem dan kantor cabang Adira Finance memiliki sumber daya manusia yang cukup dan ditunjang dengan sistem yang sudah stabil serta kantor cabang yang sangat banyak dan tersebar di seluruh Indonesia, sehingga mempermudah pelayanan kepada rekanan terutama Dealer Haji Ujang Motor HUM. Selama bekerja sama dengan Adira Finance banyak keuntungan yang telah kami dapatkan, baik keuntungan langsung melalui penjualan kredit maupun keuntungan berupa reward yang diterima oleh Dealer HUM yang saya pimpin. Untuk penjualan sepeda motor bekas khususnya di area Bogor, Adira Finance merupakan leading bagi perusahaan finance lain yang juga bergerak dalam pembiayaan sepeda motor bekas, sehingga tidak salah kalau saya selaku pimpinan dealer HUM memilih Adira Finance sebagai rekan kerjasama dalam mengembangkan bisnis sepeda motor bekas di area Bogor. Saya yakin dan percaya kalau di Adira Finance di masa mendatang akan lebih berkembang dan tangguh. Semoga kerjasama dealer HUM dan Adira Finance juga di masa mendatang akan lebih terjalin erat dan dapat memberikan keuntungan yang lebih baik untuk dealer HUM sendiri maupun untuk Adira Finance. Sistem Adira Finance memberikan kemudahan bagi Dealer Pelayanan Adira Finance kepada dealer HUM selama tahun 2013 saya rasakan cukup baik, terbukti dengan meningkatnya penjualan dealer HUM yang di tahun 2012 rata-rata perbulan 150 unit, dan di tahun 2013 mencapai rata-rata 300 unit per bulan. Apa lagi sekarang sudah ada Ad1Gate untuk dealer sehingga lebih mempermudah lagi untuk memonitor order dan melakukan penagihan Purchase Order PO. Adira Finance dapat memberikan support dalam penjualan motor bekas Saya selaku pemimpin dealer HUM yang bergerak di bidang penjualan sepeda motor bekas sangat mengharapkan support dari Adira Finance terutama dalam hal pengadaan unit untuk lebih meningkatkan penjualan, serta bunga yang lebih murah karena pangsa pasar motor bekas lebih banyak didominasi kalangan menengah kebawah. Testimoni Testimony Haji Ujang Motor Mengenai Haji Ujang Motor: HUM berdiri pada tahun 1990, merupakan dealer motor bekas yang menjual secara tunai ataupun kredit. HUM berpusat di Jl. Lawanggintung No.19, Batu Tulis - Bogor, Jawa Barat, dan memiliki hampir 20 outlet di seluruh area Bogor. HUM telah bekerja sama dengan Adira Finance selama kurang lebih 10 tahun. Adira Finance •฀Laporan Tahunan 2013 226 Adira Finance has advantages in human resources, systems and branch offices Adira Finance has sufficient human resources and support of the stable systems, as well as numerous branch offices across Indonesia, making it easier for service delivery to partners especially Haji Ujang Motor HUM dealers. While working together with Adira Finance there are many advantages that we have obtained, either directly through the credit sales or benefits in the form of rewards received by the HUM dealers, which I manage. For the sales of used motorcycles, particularly in the Bogor area, Adira Finance is leading compared to others financing companies that are also engaged in used motorcycle financing; thus, it is appropriate if I, as the head of HUM, chose Adira Finance as the partner in developing the used motorcycles business in the Bogor area. I am confident and believe that in the future, Adira Finance’s business will become more sophisticated and resilient. Hopefully, future cooperation between HUM dealers and Adira Finance will be more closely connected and able to contribute better benefits for HUM dealers as well as to Adira Finance. Adira Finance System offers the convenience for Dealers During 2013, I felt that the services of Adira Finance to HUM dealers were good, as seen by the increase in sales at HUM dealers from 2012 with a monthly average of 150 units, compared to 2013 with a monthly average of 300 units. And today, Ad1Gate is available for dealers to make it easier to monitor orders and perform Purchase Order PO billings. Adira Finance can offer support in used motorcycle sales As the head of HUM, a business engaged in the sale of used motorcycles, we are looking forward for the support of Adira Finance, mainly in terms of the procurement to further increase sales, as well as lower interest since the market for used motorcycles is mostly dominated by the middle to lower class. About Haji Ujang Motor: HUM was established in 1990, engaged in the used motorcycle business that sells in the form of cash or credit. HUM is located on Jl. Lawanggintung No. 19, Batu Tulis - Bogor, Jawa Barat, and owns almost 20 outlets throughout the Bogor area. HUM has been cooperating with Adira Finance for more than 10 years. Adira Finance •฀2013฀Annual฀Report 227