2013. Dalam rangka Penawaran Umum Berkelanjutan ini, Pefindo memberikan peringkat “
id
AA+
sy
” Double
A plus Syariah pada tanggal 22 Nopember 2012 melalui surat No. 1888PEF-DirXI2012. Pembayaran
pokok sukuk dilakukan secara penuh pada saat jatuh tempo. Pembayaran pendapatan bagi hasil Sukuk
Mudharabah Berkelanjutan I Adira Finance Tahap I dibayarkan setiap triwulanan, dengan pembayaran
pertama pada tanggal 1 Juni 2013 dan pembayaran Sukuk Mudharabah dilakukan secara penuh
pada saat jatuh tempo masing-masing seri Sukuk Mudharabah.
Perjanjian Perwaliamanatan mengatur beberapa pembatasan yang harus dipenuhi oleh Perusahaan,
antara lain untuk memberikan jaminan fidusia berupa piutang lancar pembiayaan konsumen
piutang pembiayaan yang dijaminkan pada tanggal 31 Desember 2013 sebesar Rp189 miliar dan rasio
jumlah pinjaman terhadap ekuitas tidak melebihi rasio 10:1. Selain itu, selama pokok sukuk mudharabah
belum dilunasi, Perusahaan tidak diperkenankan, antara lain untuk membagikan dividen pada tahun
buku yang bersangkutan, melakukan penggabungan usaha serta menjual atau mengalihkan lebih dari
40 aset Perusahaan tanpa termasuk piutang lancar pembiayaan konsumen.
Pada tanggal 31 Desember 2013, Perusahaan telah memenuhi seluruh persyaratan yang ditetapkan
dalam Perjanjian Perwaliamanatan dan melakukan pembayaran pendapatan bagi hasil sesuai dengan
tanggal jatuh tempo yang telah ditetapkan di dalam Perjanjian Perwaliamanatan.
h. Kronologis Pencatatan Obligasi Berkelanjutan II Adira Finance Tahap II
Obligasi Berkelanjutan II Adira Finance Tahap II diterbitkan dengan jumlah nilai nominal sebesar
Rp2.092 miliar, terbagi atas Seri A, Seri B dan Seri C yang dicatatkan di BEI pada tanggal 24 Oktober
2013. Dalam rangka Penawaran Umum Berkelanjutan ini, Pefindo memberikan peringkat “
id
AA+” Double
A plus pada tanggal 22 Nopember 2012 melalui surat No. 1887PEF-DirIX2012 dan pemantauan
the framework of the Continuous Public Offering, Pefindo has assigned a rating of “idAA+sy” Double
A plus Syariah on 22 November 2012 through letter No. 1888PEF-DirXI2012. The principal payment is
settled upon maturity. The revenue sharing of the Continuous Sukuk Mudharabah I Adira Finance Phase
I are executed on a quarterly basis, with the first payment on 1 June 2013 and Sukuk Mudharabah
payment is settled on the maturity date of each series Sukuk Mudharabah.
The Trustee Agreement set some restrictions that must be fulfilled by the Company, among others, to
provide fiduciary collateral of the current consumer financing receivables collateral financing receivables
as of 31 December 2013 amounted to Rp189 billion and the debt-to-equity ratio does not exceed 10:1. In
addition, as the bonds principal is still outstanding, the Company is restrained, among others, to
distribute dividends in the fiscal year concerned, perform business merger and sell or transfer more
than 40 of the Company’s assets excluding the current consumer financing receivables.
On 31 December 2013, the Company fulfilled all requirements set out in the Trustee Agreement and
settled revenue sharing in accordance to the maturity date specified in the Trustee Agreement.
h. Chronological Listing of Adira Finance Continuous Bonds II Phase II
Adira Finance Continuous Bonds II Phase II was issued with the total nominal value of Rp2,092 billion,
consisting of Series A, B and C, which were listed on the IDX on 24 October 2013. In the framework of the
Continuous Public Offering, Pefindo has assigned a rating of “idAA+” Double A plus on 22 November
2012 through letter No. 1887PEF-DirIX2012 and special review dated 13 August 2013 by letter
Adira Finance •2013AnnualReport
33
Ikhtisar Saham dan Efek Lainnya
Stocks and Securities Highlights
khusus special review pada tanggal 13 Agustus
2013 melalui surat No. 1443PEF-DirVIII2013. Pembayaran pokok obligasi dilakukan secara penuh
pada saat jatuh tempo. Pembayaran bunga Obligasi Berkelanjutan II Adira Finance Tahap II dibayarkan
setiap triwulanan, dengan pembayaran pertama pada tanggal 24 Januari 2014 dan pembayaran bunga
terakhir dilakukan bersamaan dengan pelunasan pokok masing-masing seri obligasi.
Piutang pembiayaan yang dijaminkan pada tanggal 31 Desember 2013 adalah sebesar Rp523 miliar.
Pada tanggal 31 Desember 2013, Perusahaan telah memenuhi seluruh persyaratan yang ditetapkan
dalam Perjanjian Perwaliamanatan dan melakukan pembayaran bunga obligasi sesuai dengan tanggal
jatuh tempo yang telah ditetapkan di dalam Perjanjian Perwaliamanatan.
i. Kronologis Penerbitan MTN
Pada tanggal 10 Nopember 2011, Perusahaan telah menerbitkan Medium Term Notes I ADMF Tahun
2011 MTN I sebesar Rp400 miliar, terbagi atas Seri A dan Seri B. Atas penawaran terbatas ini, Pefindo
memberikan peringkat “
id
AA+” Double A plus
pada tanggal 18 Nopember 2011 melalui surat No. 1459PEF-DirXI2011. Pembayaran MTN dilakukan
secara penuh pada saat jatuh tempo. Pembayaran bunga MTN I dibayarkan setiap triwulanan, dengan
pembayaran pertama pada tanggal 10 Pebruari 2012 dan pembayaran bunga terakhir dilakukan bersamaan
dengan pelunasan pokok masing-masing seri MTN I. Perjanjian Penerbitan dan Agen Pemantauan MTN
I mengatur beberapa pembatasan yang harus dipenuhi oleh Perusahaan, antara lain untuk
memberikan jaminan fidusia berupa piutang lancar pembiayaan konsumen sebesar 60 dari pokok
MTN I yang terhutang dan rasio jumlah pinjaman terhadap ekuitas tidak melebihi rasio 10:1. Selain itu,
selama jumlah pokok terutang MTN I belum dilunasi, Perusahaan tidak diperkenankan, antara lain untuk
No. 1443PEF-DirVIII2013. The principal payment is settled upon maturity. The interest payments
of Adira Finance Continuous Bonds II Phase II are executed on a quarterly basis, with the first payment
on 24 January 2014 and the interest payment made together with the settlement of the principal of each
series of bonds.
The collateral financing receivables as of 31 December 2013 amounted to Rp523 billion. On 31 December
2013, the Company fulfilled all requirements set out in the Trustee Agreement and interest payments in
accordance with the maturity date specified in the Trustee Agreement.
i. Chronological Listing of MTN